貴州桐梓化工首次掛牌出讓流產 資方將重新審議標的資產後續處置


貴州桐梓化工首次掛牌出讓流產 資方將重新審議標的資產後續處置

據中國化工報4月16日消息 貴州聖濟堂醫藥產業股份有限公司(股票代碼:600227)15日發佈公告稱,其負責化工業務的全資子公司貴州赤天化桐梓化工有限公司的首次公開轉讓,截至4月13日掛牌期滿,未徵集到意向受讓方。聖濟堂將重新召開董事會審議標的資產的後續處置事宜。

據介紹,桐梓化工是目前貴州最大氮肥企業,3月30日起在貴州陽光產權交易所以評估值93333.62萬元的掛牌價格出讓100%股權。受讓方須為在中國境內合法存續20年以上,具有從事生產經營管理合成氨、尿素、甲醇等產品及煤化工營運經驗且持續經營的企業法人。

據介紹,貴州桐梓化工有限責任公司是貴州聖濟堂醫藥產業股份有限公司的全資子公司,是一家以煤為原料多層次深加工、綜合利用不可再生能源的節能環保型新型煤化工企業。桐梓煤化工項目一期工程,位於貴州省桐梓縣,佔地約125公頃,總投資約55億元,一期規模為年產30萬噸合成氨、30萬噸甲醇、52萬噸尿素。採用世界上先進的美國GE水煤漿氣化技術、瑞士CASALE氨合成技術、丹麥TOPSφE甲醇合成技術、以及國產化大型空分裝置、國產大型CO2氣提尿素生產裝置技術;該項目是目前貴州省最大的現代化煤化工項目;是貴州省十五個循環經濟生態工業基地之一。


貴州桐梓化工首次掛牌出讓流產 資方將重新審議標的資產後續處置

桐梓化工2020年2月27日開始對生產裝置進行例行一個月的停產檢修。3月27日,其尿素生產裝置恢復生產。甲醇生產系統由於新增檢修項目,延至4月8日開始升溫開車,4月12日出甲醇。目前桐梓化工生產裝置全面恢復正常生產。

桐梓化工掛牌出讓的預案,也引起了上海證券交易所的關注。4月13日,聖濟堂公司收到上海證券交易所《關於對貴州聖濟堂醫藥產業股份有限公司重大資產出售預案信息披露的問詢函》。問詢函要求聖濟堂公司就“上市公司後續經營能力”“本次交易方案及合規性”“本次交易的風險”“標的公司桐梓化工的經營及財務情況”等四方面的9個問題作進一步說明和解釋,在5個交易日內書面回覆,並對重大資產出售預案作相應修改。

貴州聖濟堂醫藥產業股份有限公司前身是貴州省國資委控制的赤天化集團旗下的赤天化股份有限公司。2014年起,通過股權轉讓、資產重組等方式,赤天化轉型為以丁林洪為控制人的“醫藥+化工”雙主業發展的綜合性公司,並更名為聖濟堂。這次桐梓化工掛牌出讓一旦完成,聖濟堂將轉型為以“大健康”業務為單一主業的上市公司。

出售桐梓化工股權是否損害上市公司利益?

披露信息顯示,本次重大資產出售,對意向受讓方設立了嚴苛的條件。

其中,截至2019年9月30日,桐梓化工對聖濟堂的應付款項餘額為11.49億元,其中經營性應付款項2.42億元,非經營性其他應付款9.07億元。在本次掛牌轉讓條件中,聖濟堂要求標的公司在股權轉讓協議生效後一年內償還上述債務及利息且要求交易對方對償付上述款項承擔連帶責任,並在資產交割前提供足額的並經公司認可的擔保。

第二,截至2019年9月30日,桐梓化工對交通銀行貴州分行銀團借款的餘額為2.45億元,以1宗土地抵押,聖濟堂及控股股東、實際控制人提供不可撤銷的無條件連帶保證擔保。在本次掛牌轉讓條件中,聖濟堂要求受讓方提供令相關銀行認可的擔保或合適的擔保解除方式,以替換或解除前期擔保,並作為交易過戶的前置條件。

針對交易設置條件,上交所在4月13日的問詢函中,要求聖濟堂補充披露相關應付款項的形成時間、產生原因及資金用途,相關合同對還款期限及利率的約定,以及履行的決策和披露程序等情況。

上交所同時要求,結合股權轉讓協議的生效條件,補充披露對於股權轉讓協議生效後一年內已到期的應付款項,標的公司需要完成清償的時間,以及受讓方開始承擔連帶清償責任的時間,並分析相關安排是否損害上市公司利益?

上交所要求聖濟堂補充披露上述擔保的發生時間、金額、形成原因和到期期限,以及履行的決策和披露程序等情況。

上交所同時問詢,如果在交易過戶前,相關擔保債務已到期,標的公司的具體還款安排,並說明上述債務的清償是否實質上依賴於擔保方兜底,公司是否可能承擔擔保責任並導致標的公司新增對公司債務。若是,請說明具體解決措施及時間安排,並分析相關安排是否損害上市公司利益?

上交所注意到,目前聖濟堂控股股東、實際控制人及其所控制的其他主體尚未確定是否參與本次重大資產出售涉及的公開掛牌轉讓。

上交所要求說明,若公司控股股東、實際控制人及其關聯方參與本次公開掛牌轉讓,上述應付款項,以及前述擔保事項是否構成非經營性資金佔用?除上述債權及擔保外,目前公司與標的資產間是否存在其他債權、擔保、資金佔用等其他利益往來?

披露信息顯示,桐梓化工本次掛牌轉讓價格為9.33億元。


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