中國股市正在一步步走向“成熟市場”
很多人今年都反映在股市沒有賺到錢，我只想說，股市畢竟是投資市場，他是投資人基於各種股票知識、理念、操作、信息等交匯的一個判斷，具有很大的不確定性和風險性。但是我想任何事物都有它萬變不離其宗的東西，比如選擇好的股票，價值投資。什麼意思？其實我很反感很多人和媒體把投資股票叫炒股，一個“炒”字折射的是股民投機的心理，體現的是短平快的操作思路，這樣的思路在過去可能會讓一部分賺到錢，但是今年不靈了。為什麼？因為經過2018年中國的股市已經發生了深刻的變化，A股市場已經從以前的炒作市場變為了現在的價值投資市場，今年中小創已經跌的比股災還厲害，而大盤藍籌股（上證50、滬深300成分股）已經漲了很多，因為今年國家隊，外資機構、國內一些大型的機構投資者已經著眼於價值投資的理念，紛紛佈局之前因為盤子大而不好炒作，價值被嚴重低估的好股票，這些機構看中的是公司的長期可持續發展帶來的收益而不是短期炒作，當然想炒作也不容易比較盤子大需要的資金多。因此我們看到，以貴州茅臺、工商銀行、美的集團、格力電器、恆瑞醫藥、海康威視、京東方A、伊利股份、青島海爾……等一大批中國好公司好股票引領2018中國股市。
作為一箇中小投資者來說，具體指導投資股票就是幾個詞：
1、選好股。什麼是好股，我個人的判斷，就是哪些被嚴重低估的中國好公司股票，上證50成分、滬深300成分，還有中國各行業龍頭公司，戰略新型產業的好公司……
2、持好股。選好股之後，請堅定地持股不動，好股票也不是用來“炒”的，而是用來“住”的，我們買股票往往遇到的就是一買就跌，一賣就漲，對於好股票請給點耐心，不要今天看跌了小心臟就受不了，割肉賣出。堅持價值投資，看好中國未來的發展，也就堅定地持有中國好公司的股票，我相信定有厚報，翻看歷史數據也確實如此，比如格力電器從2014年底前復權的股價10塊左右，到現在2017年12月5日42元，漲了4倍。茅臺漲了5倍……
3、不貪心。任何時候不要想賣在最高點，我們投資股票賺錢就好，不要想賺盡股市的每一分錢。因此設定好盈利預期，達到了自己的目標，就獲利出局，落袋為安才是自己的。
4、千萬不要加槓桿。作為中小投資者，加槓桿是不合適的，因為不加槓桿，漲跌都是自己的。加了槓桿，漲了還好，跌了可能自己的本金也沒有了……作為中小投資者，穩健是第一位的。
看到有幾位老股民，正在暢談各自的所謂炒股經驗，其中有人介紹到一些技術，然而都被這些人一一地否定掉了，結論就是一句——無用。
起初我還以為他們的確是經驗老到的人，因為他們所否定的幾個，就是當前網絡中傳得很火的幾個方法。的確那些是無用的，而且是坑爹忽悠人的，為什麼？因為其理論經不起推敲。但是很可惜，很多人盲目迷信加崇拜，還沒有認清那個本來的面目。
後來，發現他們居然連傳統經典的理論，如道氏、波浪、江恩、均線等等理論也都一一否定，總之一句話，都是無用的，在他們看來，這股沒法炒了，所有的技術都是無用的，學了也白學。
真的是這樣的嗎？他們為什麼會認定技術都是無用的？難道傳統經典的技術也是忽悠了一代又一代的人？
1.所謂的有用與無用，都是依自己的那個標準在判定，然而若是自己的標準的那杆稱出了問題，就會錯得很離譜；
2.不要盲目聽信別人的所謂有用無用論，更不要太懶了總想聽人推薦。這種別人一個錯誤的結論就會誤導你進死同；
3.學習要重在去實證實修，不要迷信，要正信。什麼是迷信與正信？例如你問辣椒辣不辣？我吃過你沒吃過，我說辣，你就信這就是迷信；要你自己去吃一口，哦原來是這樣辣，這才是正信。這是佛學的觀點，在此引用一下。
中國股市為什麼這麼爛
筆者曾經指出中國股市其實是世界上最差的股市。這是因為中國股市有以下的十大缺陷：
第一，中國股市在相當長的時間裡不是宏觀經濟的晴雨表。全世界股市都是，中國不是。中國實體經濟在前二十年一度非常好，有時也有調整，但股市總是跟跌不跟漲。1977年GDP是3221億元，1990年上交所、深交所成立時GDP是1.87萬億元。現在GDP是52萬億元，是1977年的161.4倍，是1990年的27.8倍。儘管經濟現在正在調整，但是搞實體經濟的人還是有相當一部分是成功的。但是，股市就不同了，1992年5月26號，上證指數曾經到過1429點，1993年2月16號，到過1558點。現在是2007點，僅僅是當時的1.4倍左右。在這種很差的情況下，85%以上的投資者虧損，苦不堪言，就可以理解了。
現在我們可以這樣說，中國股民在股市中摸打滾爬，虧損累累，痴心不改，雖然本意也是為了賺錢，但客觀上對中國股市和經濟貢獻極大，他們現在實際上是中國最可愛的人。
第二，在相當長一段時間中，中國股市多數企業是國有企業，產權不清，責、權、利益相分離，效益低下。目前全國的上市公司有2491家，20多萬億市值，其中國有企業1000多家，佔了45%，但國有企業的股份佔總市值的80%以上。
第三，由於相當多上市企業效益低下，所以不肯分紅，分不出紅，也不想分紅。改革開放30年來，每年GDP增長9.5%，而大部分公司不分紅，這在西方發達國家成熟市場是難以想象的。例如南航，它有一年的利潤達到58億元，但它當時就是不肯分紅，其它還有愛建、廣鋼、比亞迪(002594,股吧)、TCL、長城汽車、航天通訊等等。最近這些年來，A股累計分紅2萬億元左右，分到老百姓、公眾投資者手裡的不到30%，而且近年的融資規模已經達到4.5萬億元左右。到2011年，上市5年的不分紅的公司有400多家，10年來從不分紅的極品鐵公雞有30多家，真是不可思議。
第四，無論國有企業、民營企業還是中外合資企業都有強烈的“投資飢渴症”，不論牛市、熊市，都非常渴望圈錢，在這裡圈到的錢都比搞實業掙得的要快、要多。
在2013年，我國的上市公司已達到2491家。美國股市100年時候上市了800家公司。中國股市從1990年到1998年8年上了800多家。2011年，我國一年發新股240多家，其中有70多家當天跌破發行價，破發率達30%。正如大經濟學家亞努什所說的：社會主義國家的企業、機關、地方領導都存在著嚴重的投資飢渴症。在中國股市裡面，它表現得更加充分、更加淋漓盡致，無論是牛市、熊市，它都要不停地圈錢。
第五，中國股市沒有實質上的做空機制。中國股市雖然有了股指期貨，但對幾千萬中小散戶投資者來說，其實是很難做空的。個人投資者只能買進，或者離場（拋掉），很難賣空，這樣就很糟糕。在美國等其它國家，股市下跌，就可以做空，有一部分人就可以盈利，一部分人虧損，而中國是一下跌就全國人民都套牢，特別痛。為什麼沒有做空機制呢？起初，中國股票市場的一大宗旨是為國有企業服務，讓國有企業的股價高一點，對發新股有利，現在情況依然沒有大變。
第六，沒有合法的做市商制度。在美國納斯達克等市場每個股票有幾個合法的莊家，也叫做市商，這樣中小投資者就可以通過做市商高拋低買，也穩定了市場。但是在中國股市中，沒有合法的做市商，但始終有非法的、半明半暗的大批莊家。其中最典型的是當年的中科創、銀廣夏，不停地上漲，不停地填權，但是後來東窗事發，幾十個跌停板跌倒1元錢，對中小投資者傷害極大。
第七，國家一度的調控能力極強。但現在市場太大了，國家的調控影響正在減小。例如匯金公司最近買進四大行，作用就不大。 在股市中基本分析大大重於技術分析，基本分析與技術分析都很重要，但我認為基本分析要佔到70％，技術分析佔30％。
第八，中國股市與貨幣政策關係極其密切。利息漲，股市跌；利息跌，股市漲。實行寬鬆貨幣政策，股市可以直上6000點，實行從緊貨幣政策，股市可以從6100點跌到1660點。
第九，中國證券市場過去有“兩化”：上市公司國有化，證券交易所行政化。現在，世界上大多數證券交易所是公司制，整體上是向公司制方向改革、發展；而我國是會員制，交易所總經理等都是管理層任命的，都是國家幹部，因此，實際上是一種特殊的會員制，即行政會員制，它有點像國有企業。最典型的例子是，深交所的總經理莊心一曾經擔任深圳市管金融的副市長，現在是中國證監會副主席。他的能力還是很強的，但從總經理到政府官員，身份大變，這在國外是難以看到的。
第十，中國證券市場的最大特點是股權分置。所謂股權分置，是中國股票市場由於特定的歷史原因和政治原因，從1990年成立中國股市的那天起，中國的所有上市公司都實行股權分置，國家股、法人股不可以流通，允許流通的只是佔33％左右的公眾流通股。經過2005年以來的股價分置改革，現在已經有了很大進步，但還是有20%的國家股、法人股沒有完全流通。現在還在不斷地有非流通股被放出來兌現，它們的成本極低，有的僅幾毛錢、一元錢，但上來兌現幾元，十幾元，幾十元，收益達到幾十倍。現在創業板、中小企業板的原始股東們實際上做的事情也是一樣，不停地逢高套現、套現，他們放棄了創業精神，拋棄股票，拋棄企業，逃離股東，這樣下去中國股市怎麼會好呢？
如何判斷莊家建倉進入尾聲？
1.K線走勢具有自己的特點，不理會大盤走勢
有個別股票在大盤上漲的時候它不漲，在大盤下跌的時候它不跌。這種現象的發生通常說明盤中的大部分籌碼已經集中到了莊家的手中，具體表現為：當大勢向下，有浮籌砸盤時，莊家就把籌碼托住，不讓股價下跌，以免便宜貨被別人搶走;大勢向上或者企穩，有遊資搶盤，但莊家出於特殊原因不想發動行情，於是就瘋狂砸盤，抑制住股價的上漲。股票的K線就呈現出橫向整理或者小幅震動形態。
2014年12月2日至2015年1月9日，上證指數處於平穩上升的態勢。2014年12月2日上證指數最低為2 665.69點，而到了2015年1月9日上證指數最高已經達到了3 404.83點，期間漲幅為27.73%。而在這段時間內，由於唐山港(股票代碼：601000)的莊家有其他的打算，不想發動行情，因此，該股在大盤穩定上升時，形成了一段橫盤走勢，股價僅僅是沿著5日均線小幅波動。從股價的這種走勢形態中可以看出，該股的大部分籌碼都已經集中到了莊家手中，也就是說其建倉已經完成，隨時可能會大肆拉昇股價(如圖所示)。
2.突然遇到利空消息的打擊，股價也能迅速企穩
遇到利空消息的打擊，股價不跌反漲，或者當天雖然有小幅無量回調，但是第二天就能夠收出大陽線逆轉局勢，說明莊家已經完成了建倉。突發性的利空來襲會讓莊家措手不及，散戶可以扔了籌碼就跑，但是莊家只能硬抗。於是盤面就會發生利空來襲當日，開盤後拋盤很多而接盤更多，不久拋盤減少、股價逐步企穩的現象。由於擔心殺回馬槍的散戶會撿到便宜貨，所以通常在第二個交易日，莊家就會立刻抬高股價，不給散戶“渾水摸魚”的機會。
*ST古漢(股票代碼：000590)於2014年1月16日晚間宣佈：“企業預計在2014年上半年虧損1.3億~1.5億元。”這對於該股來說絕對是一個重磅利空消息，但是由於有莊家已經完成建倉階段，手中持有大量的籌碼，只用了很小的代價就形成了股價遭受利空打擊但是不跌反漲的現象(如圖所示)。
3.放出很小的量就能拉出大陽線或者封死漲停
介入新股的莊家由於前期準備充分，並且有收集了一段時間的籌碼，只動用很少的資金就能輕鬆地拉出漲停，那麼就說明莊家收集籌碼的工作已經快要結束，具備了十足控盤能的莊家，此時已經可以自由操控股價。
2015年2月至3月，迦南科技(股票代碼：300412)在經過一段底部橫向運行後，於3月25日放出小量，但此時股價卻直接漲停，可見莊家已經在前期收集到了足夠的籌碼，高度控盤。換句話說，莊家建倉已經結束，從後市的股價走勢可以看出，該莊家只進行了小幅洗盤，就開始大幅拉昇股價(如圖所示)。
新股民最佳的介入時機，就是在莊家完成建倉的時候。這樣的操作一方面不必將手中的資金持續地鎖定在一隻股票上，與莊家拼耐性;另一方面還可以提高自己的資金使用效率，避免中途出現突發情況遭受損失。
跟莊技巧
在實際市場中，一個完整的坐莊流程應該包括10個階段，按時間順序分別是建倉、試盤、整理、初升、洗盤、拉昇、出貨、反彈、砸盤、掃尾。
上面是—個較完整、標準的坐莊流程，以其思路清晰，操作性極強而被稱為：莊家坐莊的整體模式。
莊家坐莊三部曲：建倉、拉昇、出貨。
莊家坐莊五步驟：建倉、試盤、洗盤、拉昇、出貨。
莊家進駐信號：
1、股價大幅下跌後，進入橫向整理的同時，間斷性的出現寬幅震盪。
2、當股價處於底位時，如果多次出現大買單，而股價並未出現明顯的上漲。
3、分時圖上忽上忽下，委買，委賣價格差距非常大。
4、委賣大於成交，大於委買，價格上漲。
5、原先成交極度萎靡，某天起，成交量逐步放大。
跟莊技巧實戰圖解：
1、“旱地拔蔥”式的莊。市場有這麼一批莊家，他們做做盤的步驟非常的清晰，首先通過在底部積極吸籌，從而逐步抬高股價，達到高控盤的目的，強勢鎖倉，最後進行迅速的拉昇。
注意：出現大陽線，注意逐步減倉，不要戀戰。
2、“空中加油”式的莊。還有莊家屬於典型的死多頭，或者說莊家資金量比較大，做多決心超過別人的想象，拉出一波行情之後強勢橫盤，繼續吸籌洗盤。為下一波拉昇做準備。
注意：當我們看到股價拉出第一個波段之後，處於高位橫盤，這個時候一定確保主力是增倉的，反之主力是“築頂”,那麼追進去就可能被套山崗。做這樣的股票一定要在大環境向好的情況下做。
3、“填坑主力”式的莊。當市場上出現突發的利空政策或者主力判斷失誤，往往都會造成一批莊家的被套，由於他們的資金量比較大，他們出逃的難度相對而言就也比較大，當莊家跟散戶在搶跑道時，五一主力是不具備什麼優勢的，最後莊家無奈的被套其中。未來的結果就是莊家會填坑，對於我們來說是可以穩定獲得這個坑高的利潤的。
注意：這樣的莊家是可遇而不可求的，往往在突發利空導致大盤連續暴跌的時候容易出現。做這樣的股票，要注意分批建倉，因為底部是難以預測的。這種類型的股票保底利潤是這個坑的高度，所以是比較穩定賺錢的。但是一定要有耐心。因為莊家解套的時間是不確定的。
學會區分長莊和短莊：
1、首先看10大流通股東表，只要有2個或2個以上的實力機構股東的（指基金之類的），短莊一般是不會碰的。
2、看股價，短莊喜歡10元以下的低價股。
3、看流通盤的大小，短莊喜歡3億股以下的股票。
4、短莊喜歡業績和基本面都很差的股票，但不包括ST股。從以上4個方面可以很快判斷到底是長莊還是短莊在吸籌。
能經受住折磨才能獲利
市場每天漲停的股票到處亂飛，可偏偏就是沒有自己的，看到這幅每天出現的畫面，眾多投資者不禁心生煩躁，其實大家的心情都一樣，誰不想買完的股票就一飛沖天，連續漲停呢？但現實殘酷，真正買完立即就漲的股票只能是運氣，就像守株待兔一樣，沒有持續性！
在股票市場股票的形態不過是三種，一種是長期橫盤滯漲的，一種是不斷展開下跌的，第三種是不斷上升的，誰都希望買到即將展開上升的股票，殊不知沒有前二種狀態的鋪墊，哪有第三種情況的出現？
其實誰都知道市場是一場零和遊戲，不創造任何價值的結果就是一場擊鼓傳花的遊戲，在這場遊戲開始前，各方面要進行各種準備活動，這種準備活動就像禮花升空一樣，美麗的瞬間背後是辛苦的加工製作，運輸，零售，再點燃，才會有升空的美麗！
具體到證券市場，投資者享受坐轎的快樂，不要忘了抬轎的辛苦，為什麼主力要瘋狂拉昇股價，難道他不知道風險二個字嗎？非也，主力比誰都知道控制風險，但投資者要知道大幅拉昇的背後是主力早已將籌碼吃的快要撐破肚皮，大部分的籌碼已經控制在手上，他拉的是自己手中籌碼的上升，與此對應的是大多數投資者手中早已將籌碼交出，此種背景下股價才會出現拉昇。逼迫投資者交出籌碼的方法只有二種，就是下跌和長期的滯漲橫盤，可以講，看著那些暴漲的股票。在這之前該股都會有一個漫長的橫盤或下跌過程，經的住折磨的投資者才能換來日後的暴漲的收益！
有的投資者一定會講，那我就不參與調整，專等主力拉昇時再介入，這裡面其實是一個難題，一是主力何時拉昇，不會通知你，你一不留心，股價就已經連續上漲20%，此時你不敢追，追了怕套，即使你追了，也確實容易被套，套住後面對下跌你會較為恐慌，一旦稍有拉昇，你會立即退出，真正的利潤與你無緣！所謂的追漲殺跌也就是從此開始的！所以一句話，想要獲得利潤，就要有忍受折磨的心態，如果你很容易煩躁，就只能把這件煩心事交由其它的資產管理人去做！
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