自10月24日中央政治局第十八次集體學習，已經過去半個多月，區塊鏈在風口上也“吹”了大半個月。IT桔子數據顯示，11月份以來，國內已有6家與區塊鏈相關的企業獲得融資，其中有3家獲得戰略投資。
不過，有業內人士坦言，很多大企業其實沒想好要把區塊鏈技術用來做什麼，也不知道跟自身業務結合之後能產生什麼價值，所以都是嘗試性投入。
“炒概念容易、應用落地難”已經成為區塊鏈不可逃避的問題。“很多區塊鏈業務最終不能很好落地的一個重要原因，因為用錯了方向，它不是按照金融本身的規律來應用這項技術來解決金融問題。”上海新金融研究院副院長劉曉春在2019第六屆全球租賃業競爭力論壇峰會上發表主旨演講時表示。
他指出，許多專家在宣傳區塊鏈的時候，把一些功能都神化了，甚至於解釋錯誤。比如區塊鏈存儲數據的可追溯、不可篡改性，這並不能保證每筆業務信息和數據的真實性，更不能由此產生信用進行相關業務的開發。
劉曉春認為，運用技術，人們要先充分認識到技術本身的侷限性和適用性。區塊鏈是一個很好的底層技術。但目前為止，還有若干問題需要解決：一是效率問題；二是需要有其他技術相配套；三是區塊鏈技術需要許多相關方一起上鍊，比如供應鏈金融、跨境結算等方面，才能共同解決問題。
（以下為劉曉春發言實錄，源自“全球租賃業競爭力論壇”公眾號，文中小標題為編者自擬）
我主要從金融科技角度分享一些認識。
把風控完全託付給科技，這是最大的風險
首先，我覺得如果要用好金融科技，首先要深入地理解金融業務，然後才能夠更好地、更充分地運用好金融科技。租賃業實際上和其他業務是一樣的，人才是最重要的。無論是什麼科技，科技的背後是人，人發明了科技，人來應用科技，科技幫助我們解決了許多人所不太能夠做到的事情。
但是反過來，當我們運用科技後，還會產生許多新的問題，需要再去發明更多的科技來解決運用科技過程中產生的新問題。所以這是一個循環，在這當中，人是最重要的。任何科技發明的時候，在科技領域它是最重要的，對科技工作人員來講，科技也是第一位的。但是對於運用科技的部門、領域來講，科技只是我們的工具，它不可能主導我們的業務，也不可能主導人的行為，應該是人、業務來指導科技的運用。這是我想講的第一點。
第二，科技本身是中性的。科技不帶有道德的稟賦，不具有改善人類道德的能力，也沒有這個責任，所以不要指望科技來解決人類一切問題，甚至人類社會道德層面的問題，這是科技解決不了的。
正因為如此，科技不僅解決不了道德水平的問題，也解決不了人類本身的信用水平。包括從金融角度來講，人的還款能力等問題。舉一個簡單的例子，用科技、雲計算、大數據、AI畫像，似乎解決了所謂的信用問題。但是做租賃的和搞銀行的一樣，當我們去考察一個客戶的信用問題時，不僅僅是考察從道德層面講的還款意願的問題，更重要的是還款能力的問題，而還款能力裡面更多的是經營能力的問題，這些不是說用金融科技就能夠把客戶這方面的能力提高的。
所以金融科技可以幫助我們更好地分析客戶的還款能力、還款意願，但並不能解決客戶本身的還款能力和還款意願的問題。對科技的理解還是要回歸到業務本身的邏輯。現在有很多宣傳金融科技的，往往認為它可以把問題都解決了，那麼只要放貸款就可以了。我想在租賃領域是不可能的。如果把風險管理、風險控制完全寄託在科技的身上，這就會是最大的風險。
最近我經常和許多搞金融科技的年輕人交流。特別是這段時間，很多年輕人跟我講：劉行長，原來我以為用科技、大數據技術能夠控制好這些風險，但兩年下來最後發現根本控制不住。為什麼？因為人的道德底線有時候是隨著環境的變化浮動的，也會隨著自身能力的變化而浮動。
舉一個簡單的例子，好多小貸公司在給一些農村地區、三四線城市的年輕人放貸款去買車子。後來他們總結道，給這些群體放貸款，一般絕對不能超過五萬人民幣，貸款額在三萬左右。我說為什麼？他說放貸款超過五萬人民幣甚至是十萬的話，借款人就會消失了。也就是說，對於這個收入層次的年輕人，超過五萬的貸款就超過了他的道德底線。
如果我們給這樣的企業太多的貸款，也會出現類似情況，太多的資金衝昏了他們的頭腦，沖毀了他們謹慎經營的底線，甚至道德底線，直至資金鍊斷裂。所以科技本身是中性的，不可能解決人真正的能力和道德問題。
我剛才講的就是要充分理解我們的業務。許多的業務邏輯，比如說制度、流程，本身就是為了解決真實性、準確性的問題，還有不可篡改的問題。比如說辦業務要複核，複核的作用：一是為了準確性，二是相互制約，保證信息的正確性、真實性，同時也是防篡改。辦完業務要蓋章，也是為了防篡改、可追溯。
人類幾千年來是通過不斷地制度創新、技術創新來解決這些問題的，並不是說現在某一項新的技術，新創造了這樣的能力，而是說可能更新的技術，可以更好地解決原來在制度、流程中要解決的問題，這也是認識業務的一個重要方面。
再比如說，支票、匯票，不僅要專門印刷，來保證支票的真實性，同時支票開出去後要編號、蓋章，在流轉過程中要背書。為什麼要背書？因為支票、匯票之類只是錢的代表，並不是錢本身，在流轉的過程中，既要防偽，也要保證這個錢最終能夠收回來，如果收不回來，可以一路追溯過去。所以需要背書。
從這個角度來講，可以看到，區塊鏈技術實際上只是來解決這個問題的。如果從這樣一個業務邏輯來考慮應用這個技術，這個技術就可以應用到正確的方向。如果神化這個技術，有可能開發的方向就是錯誤的。這也是很多區塊鏈業務最終不能很好地落地的一個重要的原因，因為用錯了方向，它不是按照金融本身的規律來應用這項技術來解決金融問題。
融資難和貴，不在科技的能力範疇
有兩個年輕人跟我講，看到新聞，中央很重視小微企業融資難、融資貴的問題，想通過技術來解決融資難、融資貴的問題。我認為，融資難、融資貴不是技術能解決的問題。
為什麼？融資貴是兩方面的問題，一個是資金市場的供求關係的問題，二是借款人本身的風險問題，即所謂的專業講到的風險溢價的問題，租賃也會碰到這個問題。信貸中當然有很多管理的成本，但這個成本在信貸成本中所佔比重很小，所以技術可以幫助提高效率，降低管理成本。但是無法降低資金成本，也無法降低客戶的風險水平，所以我說技術沒有辦法解決融資貴的問題。
關於融資難的問題，我剛才講了，因為技術不可能提高借款人的還款能力，也不可能提高借款人的經營水平。技術應該幫助解決的是更好地識別不能貸款的人，讓不能貸款的人更加難貸到款，貸不到款，這才是對的。
如果不理解業務本身，單純地說科技可以解決問題，這樣是用不好科技的。此外，對於科技本身也要有一個客觀的認識。任何科技都有它的特點、特長，但是任何科技一定也有其侷限性或者說適用的範圍，超過了一定的範圍，也是解決不了問題的。
神化區塊鏈容易形成的誤區
說一下最近最熱的區塊鏈的問題，毫無疑問區塊鏈是一個非常有前途的基礎設施類的技術，但現在來說應該還只是初期發展階段。講到區塊鏈技術的時候，往往我們都是像背口訣似的講一些問題，比如分佈式賬戶的問題，點對點的問題，不可篡改、可追溯還有智能合約的問題，但是許多專家在宣傳區塊鏈的時候，把這些功能都神化了，甚至於解釋錯誤。
首先談一下分佈式賬戶的問題。它的名稱叫做分佈式賬戶，這個賬戶和銀行、租賃的賬戶是不是一個概念？實際上不是的。分佈式賬戶實際上是指信息的儲存方式。也就是說，按原來的信息儲存方式，一個賬本就是一個賬本，後來有了IT、科技，賬本都放到IT系統，為了安全搞了兩地三中心，還有備份，但始終是在一個地方、兩個地方或者三個地方儲存。
從區塊鏈的角度說，比如，我現在講的內容，在場的所有人都聽到了，或者所有的人都可以把它錄下來，同一個信息在所有的節點上同時進行儲存，這就是所謂分佈式賬戶的概念。我們所講的賬戶其實是指一整套的會計制度、會計規則、會計核算流程。我看到有一個經濟學教授（不止一個），到處在講區塊鏈的分佈式賬戶可以顛覆複式記賬法，我覺得這不應該是經濟學教授，他連複式記賬法到底是什麼樣的概念都沒搞清楚。
不管信息儲存方式怎麼樣，每一筆業務還是按借貸記賬法進行記錄和核算，每一筆支出、每一筆收入的性質是什麼必須明確，這才是我們所講的複式記賬法的概念，這和怎麼放賬本是兩個概念。這個問題是在區塊鏈的宣傳中非常錯誤的一個概念，各個地方記信息不等於賬戶的記賬方式有區別，核算還是要按照一套規則來。如果這個搞錯了，開發方向一定是錯誤的，結果也不會成功。
再講到不可篡改、可追溯的問題，我剛才說了這個技術並不是唯一的，但是不是和傳統的蓋章相比一定是更有效率、更好，也要看是在什麼樣的狀況下使用。
區塊鏈技術在宣傳中還有一個錯誤，包括講到的大數據、雲計算、畫像也是一樣的。區塊鏈上，當一筆賬記進去以後，一般的情況下改動不了了，後面一系列的交易、運作都是可追溯的，也改不了了。但這是否代表這個信息或者這筆業務就是真實的？也不能這樣說。就像倉庫的記賬，還是要講賬實相符，實在外面。有的說區塊鏈是可追溯的，比如，我們在飯店裡用餐，飯店會說菜是區塊鏈的，可以追溯菜的種植過程和使用的肥料是不是有機的。區塊鏈本身不能解決這個問題。如果要解決這個問題，必須有其他更多的技術相配套，才有可能。
反過來看，現在有些人因為覺得區塊鏈上是真實的，所以可信，可信就變成了有信用，有信用就可以放貸款了，這個邏輯線本身就是錯誤的。當上區塊鏈以後這些數據不能改，和這些數據本身的真實性是另外一個概念。
再講智能合約技術。比如考核辦法，員工跟總經理簽訂了績效考核辦法，放到區塊鏈上就改不了了，那是不是一定就會兌現？不是的，可能開個董事會就不兌現了，因為一年經營下來有些情況發生變化了。所以，區塊鏈是不能解決這些問題的。
總的說來，我們對科技、技術本身的侷限性、適用性，在什麼樣的範圍內使用，要有清醒的認識，這樣才能用得好技術。不可否認，區塊鏈是一個很好的底層技術。但至少到目前為止，我覺得還有幾個問題需要解決。一個是效率問題，二是需要有其他的技術，包括人工流程來與其相配套。三是區塊鏈技術還有一個特點，需要許多相關方一起上鍊，怎麼樣來協調相關方一起上鍊？比如供應鏈金融、跨境結算，大家上鍊，銀行的問題解決了，但對相關方有什麼好處？
運用科技，要了解它的侷限性
最近被炒得很熱的libra，其中一個計劃是要解決跨境結算的問題。如果想要合法合規地解決跨境結算的問題，Libra解決不了。如果真想解決的話，只能是非法不合規地解決，而非法不合規地解決是不是一定要通過libra，是不是它的效果一定是最好的？很難說。就像如果有人轉移錢出去，找地下錢莊就可以了，根本不需要金融科技，一個電話就可以做到，幾乎是實時的。
如果要合法合規地進行跨境結算，不僅僅是技術的問題，更主要的是規則、制度問題，涉及各個國家的貿易管理和外匯管理的問題。所以這不是簡單地人與人之間點對點的支付問題。所以每項技術都有其侷限性。
再者說，運用金融科技以後支付可以更快。那是不是所有的支付都需要更快？就像租賃一樣，東西租過去了，按月、按季、按年付租費，不存在要快的問題。因為不同的商業模式，支付要求是不一樣的。
再比如，更好地獲客的問題，就是所謂的互聯網思維。但是我理解的，大多數的金融業務、金融產品和一般的工商企業的產品、服務是不一樣的，不同在哪裡？一般的工商企業的產品和服務，與客戶之間是買賣的關係，賣出去、收回錢，這筆業務就結束了。但是金融業務，可以說大多數的金融業務基本上是一個過程。比如客戶經理拉存款，拉進存款是不是表示這筆業務結束了？並沒有，一直要等到這個賬戶銷掉為止，才能說這筆業務結束了。
租賃、貸款不是說審查得越快，放得越快就可以，因為貸款放出去，最後是要收回來的。為什麼現金貸、P2P會出這麼多問題，因為它背離了這個規律，以為只要把客戶獲取進來，貸款放出去就成功了，這當然是要出問題的。所以金融產品及服務不能簡單地套用所謂的長尾理論。比如拼多多就可以不斷地降維，不斷地把產品價格壓下去，產品質量降下去，讓低收入的人群來買產品。但租賃、銀行不可能把貸款風險標準降低，那是不可能的。所以這是兩種完全不同的產品。
要用好科技，一方面必須對於業務本身要有深刻的瞭解，另一方面對於科技的侷限性也要有深刻的瞭解，這是兩方面的問題。
金融科技時代，傳統租賃業有哪些創新空間？
因為我一直是做銀行的，對於租賃是外行，但是不懂無知者無畏，說兩句腦洞大開的話，不一定對。
在金融科技的條件下，特別是5G、區塊鏈、萬物互聯的條件下，租賃是不是可以更多地創新，標的物的範圍是不是可以更擴大。租賃以前更多的是設備、廠房，今後，更具有科技性的東西可不可以也進行租賃？因為我知道現在許多中小企業在升級改造、智能改造的過程中，不僅有機器人本身物的需求，也有物的運作的程序或者智力的需求，這些東西一次性投放的話，資金不夠，那能否引入租賃，將標的物的範圍擴大到這些東西？
許多中小銀行在科技投入上，一方面是希望能夠有投入，但是另一方面，從銀行的角度來講，為了客戶信息、賬戶的安全，不願意把這些核心外包給相關的科技公司，所以集中投入也很難。那麼租賃在這方面能否起到一定的作用，這也是標的物範圍的問題。
第二，租賃方式的問題，目前租賃一般情況下是一筆對一筆，比如一架飛機，一艘船，一臺機器。在萬物互聯的情況下，可能需要一個群、一個產業鏈的租賃，不論群、塊或者鏈也好，租賃方式可否有所創新？在這個創新過程中，可能不僅是單個公司做，比如說在產業鏈上，利用區塊鏈或者其他技術，可以由許多租賃公司一起為一個產業鏈、產業群分工協作地進行租賃。利用區塊鏈的技術，這種租賃方式也是可以考慮的。
另一個是收費方式的問題，目前基本上是和折舊差不多的線性收費，那在萬物互聯的情況下，有沒有可能按照業務量來收租賃費？因為其運作方式不同了，也可以從企業的經濟核算的角度來講，把原來的固定成本變成可變成本，這樣是不是可以？這可能需要與其他的租賃公司和銀行一起通過區塊鏈、智能合約的技術，更好地來保證在企業資金迴流的時候，直接通過智能合約在銀行貸款、利息、租賃費用之間按比例自動回收。所以我想這些問題是不是可以用區塊鏈技術解決，來創新租賃包括內部管理？
時間有限，就和大家分享到這裡，不足之處請大家多多指正，謝謝！█
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