11月6日，據行業統計，2019年1-9月，全國新增風電裝機容量1308萬千瓦，同比增3.7%；國內公開招標量已達到49.9GW，同比增長108.5%，超過以往年份的年度招標總量；9月2.5MW級別機組投標均價為3898元/千瓦，比去年8月份的價格低點回升17%，
風電裝機、招標量和招標價格的增量上行，印證了行業進入景氣趨勢的持續。而在今年三北解禁、棄風改善，電價搶裝等多重利好因素影響下，市場預估2019/2020今明兩年行業景氣週期不改，且在新一輪風電週期復甦下，風電產業鏈企業將迎來發展的紅利期。
從目前來看，風電行業整體行情景氣回升明顯，強勁的搶裝機需求拉動了上游企業訂單量的增長，風電零部件生產企業齊齊跨入了賣方市場，相關產品訂單充足、單價上揚，無論是鑄件、主軸、塔架、法蘭等等風電上游零部件製造企業，均普遍實現了營業收入與淨利潤的雙增長，前三季度SW風電設備實現營收548.25億元，同比增長了36.00%，是自2016年以來營收同比首次實現正增長，顯然高景氣下，行業正步入觸底復甦。
而中游整機商方面，企業在手訂單穩步增長，雖受前期低價訂單及原材料成本上升的雙重擠壓，企業毛利承壓明顯，但到2019年第四季度開始，整機環節將開始進入盈利回升通道；而下游風電場運營，運營收入均實現平穩增長，同時三北裝機開始復甦，今年上半年三北地區新增裝機容量達到3.49GW,佔全國新增裝機的41%，接下來，風電行業整體行情將迎來確定性增長的交付期。
歷來，我國清潔能源行業發展，均離不開政策的導向跟支持 。自2001年開始，風電能源作為清潔能源的代表，行業的發展，便極度依賴於我國政府的大量補貼和產業引導。此後歷經十幾年的發展，風電從產業培育階段逐步進入成熟的階段，經歷了2輪完整的週期發展，當前隨著新一輪政策引導，行業已進入到第三輪週期的復甦。
今年5月，發改委《關於完善風電上網電價政策的通知》政策出臺，為我國風電行業鎖定高電價開啟了一波搶裝行情，強勁的裝機需求拉動了上游企業訂單量的增長，預計2019/2020年仍將迎來2年的搶裝行情，新增裝機有望達到28GW/33GW，同增33%/18%。
近期產業鏈招標價格普遍上揚到3900/kW，且交貨非常緊張，產業鏈上游如：葉片、鑄件、整機等均處於供不應求的局面，相關企業業績大幅增強，而接下來偏後週期的整機廠商，當前毛利率拐點已經出現，預計後續將迎來整機盈利的爆發階段，4季度至明年行業將迎來確定性的交付大年，產業鏈相關公司將迎來量價齊升、盈利暴增的階段，預計相關企業將持續受益，具體可關注：
金風科技（002202）公司為風電機制造龍頭，目前最新自主研發風機已達8MW水平，隨著行業風機毛利率已環比回升，風機板塊將進入量利齊升階段。擬定增5億元建設海上風電主軸與其他精密傳動軸項目；
金雷股份（300443）：公司是全球最大、最專業的風電主軸製造商之一 ，公司主導產品風力發電機主軸是風電整機的重要零部件，2019年營收和業績逐季提升，盈利能力環比改善，三季度公司營收增長59.98%，淨利潤1.4億元，同比去年增長69.24%；且將擬定增5億元建設海上風電主軸與其他精密傳動軸項目；
日月股份（603218）：公司一直致力於大型重工裝備鑄件的研發，生產及銷售，公司產品包含風電鑄件等其他鑄件，公司1Q-3Q19實現營收24.41億元，同增47.27%；歸母淨利潤3.45億元，同增73.03%；為應對海上風機裝機量提升導致的大型化產品產能不足及海外訂單量快速增加，公司擬發行12億元用於投資12萬噸海風精加工項目的可轉債。
閱讀更多 股海獵人 的文章
