一根K線、一個形態、一根均線單獨拎出來，技術派可以滔滔不絕加以分析，但放到動態的圖表中，就像是一滴水匯入了汪洋大海一般渺小，之前針對這一滴水的任何分析此時都變得特別的微不足道，不值一提。

技術派其實是在交易不確定性的未來，而基本面派卻是在交易確定性的未來，當然這個確定性依然還是相對確定”。

這句評論遭到許多反對，認為“未來都是不確定的，基本面派的未來也是不確定的”。我一個技術分析派絕不會去盲目地誇大基本面分析的威力，而且事實上我到現在也只有一次看到了這種威力的體現，但通過和基本面研究員的一些磨合，我大體可以斷定，我的關於“基本面派交易的是確定性的未來”這個觀點是不會錯的，只是為了更確切地表達，應該在前面加上“頂尖的”三個字。只有頂尖的基本面派才有這種水平和能力，他們交易的就是一個確定性的未來。

先說一下技術分析派。談到這個領域，我是有一點發言權的。技術分析的基礎是“道氏理論”，核心是“跟隨市場趨勢”，無論是哪一種模式的交易——趨勢交易、波段交易、短線交易、日內交易（高頻交易我不懂，所以無法評介），如果是賺錢的模型，都有“趨勢跟隨”這個核心在裡面。

MACD炒股必殺技

應用原則：

1、MACD柱線由紅變綠的同時，如果成交量逐漸萎縮，說明多方勢力不足，看跌；反之，MACD柱線由綠變紅的同時成交量放大，就是看漲信號。

2、MACD兩條曲線，當DIF高於DEA：看漲買入信號；DIF低於DEA：看跌賣出信號。

3、0軸下方金叉買入法。有時確實是一波上漲行情，有時卻只是一次短短的反彈，通常要結合成交量及其它技術指標綜合分析； 0軸上方金叉買入法。MACD兩曲線在0線上方金叉時，以買入為主，在0線上方附近金叉時更是如此。

4、頂背離：價格上升，技術指標下降；底背離：價格下降，技術指標上升（錫業股份：底背離的同時，成交量逐漸萎縮，是看漲信號，當底背離完成，成交量放大，看漲信號更明顯）

實戰分析：

1、當新生成的一根MACD柱狀體為正值並且比前一根長；當新生成的一根MACD柱狀體為負值但比前一根短。此兩者為絕佳的買點。反之，就為絕佳的賣點。

2、當發現一個股票一直呈現紅柱起伏的形態，必定牛股無疑，可以積極買入。例如：魯西化工呈現一片紅色的海洋，應積極買入，再根據第一點的賣出說明，獲利翻番。

3、柱狀體相對比較明顯，在股價上升的過程中，形成的紅色柱狀體比後一個低的時候，應注意風險，擇機賣出；反之，在股價下降的過程中，綠色柱狀體出現了後一個低於前一個的情況，則應關注，擇機積極買入。

注意：

1、比起選股，MACD更適合診股；

2、周K線MACD指標對中長線轉折的判斷準確性較高；

3、可以作為中長線投資者的首選參考指標。

趨勢的意義：抄底與逃頂的攻略，值得散戶學習！

賣、逃：都講究效率，要快！

股諺：頂部3天，底部3個月。

買和賣完全不同的兩種效率！

如果你能獲利20%-25%，立刻出貨，除非某隻股票在2-3周內就上漲了20%，如果是這樣，必須在它突破後保留8周。

我們鼓勵大多數股票在獲利20%-25%的時候售出，因為很多股票會放慢上漲的腳步，調整一下收益。儲備能量再進行突破。

如果有以下現象，那麼股票就可能漲到頂了：

1、出現近段時間內的新高。在股票周K線圖上，如果某周的進展很大，而且淨增長值大，就得考慮賣出了。

2、跌破50天均線且成交量大（10周均線在超級強勢股內被定義為神奇支撐）。如果某隻股票的價格明顯低於50天均線，並且在那一週收盤時成交量比較大，那麼就得考慮拋售這隻股票。原因可能是機構投資者已經不再支持這隻股票了。

3、當天股價高漲。如果某隻股票當天的漲幅比這一波上漲中任何一天的漲幅都大，那麼就得小心了！這樣的情況通常有股價接近頂部的時候出現。

4、當天成交量非常大。股價觸頂的當天可能是這一波的上漲中成交量最大的一天，特別是在由於成交量大而導致價格反彈的當天。

重點：高量柱的性質

5、拋售的跡象。連續多日大成交量或者某日成交量極大而股價無反彈，這可能是機構投資者拋售的跡象。

重點：量價異常

6、多日連續下跌。對多數股票來說，如果在幾周內出現連續下跌的天數多於上漲的天數，這可能說明股價已經從頂部開始往下跌了。此時，你可能會看到連續4-5天下跌，然後有2-3天的上漲，而之前，你可能看到連續4-5天上漲，然後2-3天的下跌。

重點：上漲紅肥綠瘦，下跌綠肥紅瘦。

成交量小以及其他的疲軟反應：

1、股價創新高，但成交量小。可能有些股票股價創了新高，但成交量卻小。這種情況說明大投資者已經對這隻股票失去興趣。

2、當天股價猛跌。如果某隻股票已經上漲了一段時間，卻突然在某天出現股價猛跌且大於近期的跌幅，如果還有其他下跌跡象，那你就得考慮拋出了。

3、股價低於10周均線（50日線）。如果某隻股票已經上漲了很長的一段時間，又出現收盤價低於10周均線的情況，並且徘徊長達8-9周之久，當週收盤前設有上漲或漲過平均線，那你就得考慮賣出了。

不要被震盪嚇壞而過早出局。你買進的股票有40%都會逼近你的買入價，有時成交量還比較大，持續一兩天之久。這樣的價格暴跌屬於正常，不要太擔心。只要你的止損點沒到（低於買入價的8%），就按兵不動，保持耐心。有時候，一隻股票需要幾周時間才能慢慢漲到一定程度。耐心才能賺到大錢。

傑西利弗莫爾——交易關鍵點

傑西•利弗莫爾不是一位依靠技術圖表進行交易的交易者，一方面受困於當時的科學技術條件，另一方面得益於自己的數學天賦，從早期的對賭行進行交易開始，傑西•利弗莫爾就把分析的重點放在了價格的變動上，通過手動記錄價格的變動，來形成對市場的感悟。

在其交易生涯的末期，傑西•利弗莫爾在其著作《股票大作手操盤術》中提到了對於自己交易系統中關鍵點的描述，按照他的描述，耐心等待關鍵點的出現是能否盈利的關鍵，在交易系統給出開倉信號之後，並尋機加倉，耐心是整個盈利的前提條件。

按照傑西•利弗莫爾的觀點，關鍵點是區分價格走勢強與弱的分界線，關鍵點之上為強，關鍵點之下為弱，比如，最開始它選用股票重要整數價格作為關鍵點，比如50元，100元，200元等，當價格突破這些整數價格的時候是價格走強的表現，所要做的就是在價格突破這些價格之前耐心等待，當然，假如突破之後沒有繼續上行，反而跌破了這些關鍵整數價位的話，則是弱勢的表現。後來隨著市場行情的變化，對於關鍵點的選擇擴展到了某一隻股票在近一兩年內的最高點與最低點，著重考慮市場放量時對高低點的突破。

傑西•利弗莫爾的成功並不僅僅是依賴這簡單的關鍵點，而是在此基礎上形成的完整的交易規則，比如板塊領頭羊，金字塔策略等，以及對時間要素的把握，雖然也許那個時候沒有交易系統的概念，但是傑西•利弗莫爾或許可以稱之為交易突破系統交易法的鼻祖。

值得注意的是，在傑西•利弗莫爾通篇講述這部分內容的時候，真是涉及到的技術理論很少，並且很簡單，反倒是他一直在反覆強調耐心的重要性，這也是至今大部分交易員仍然有待改進的地方，很多交易者把入場當做交易的開始，其實耐心等待才是交易的起點，用他的話說，耐心等待可以讓你從別人的錯誤中獲得收益。

操盤心得

1.在市場中永遠做一個誠實而客觀的人，既不欺人更不自欺。要真誠的與市場對話，要熱愛市場，學會做市場的朋友；

2.市場是一所永遠無法畢業的學校，要時刻保持謙虛謹慎，戒驕戒躁的心態。保持一顆平常心，做一個平凡的人。對市場要永懷敬畏之心；

3.寧靜致遠，知足常樂。市場裡的錢是賺不完的，而再多的錢都是虧的完的；

4.要永遠保持對美好事物的感知能力，要在交易的過程中發現樂趣；

5.永遠都要相信自己是最好的，在市場中只有你自己才能把握自己的命運。要見慣不驚，永遠只和自己競爭；

6.市場永遠都是正確的，要相信你看到的市場事實。同時要時常告誡自己，在市場裡什麼事情都是可能發生的；

7.要堅信市場趨勢的力量，順勢而為事半功倍，逆市而為最終難逃厄運；

8.在市場中最重要的是生存的能力，只要活著就有機會。要以保障資本為第一目標，要勇於向市場認錯，不要為一次判斷失誤付出不必要的損失；

9.有些時候最好的交易就是不交易。學會休息，減少失誤就是增加了贏利的能力。交易的目的是為了賺錢，當所持頭寸盈利的潛力不大時，減小自己的投入規模乃至清倉出場；

10.市場的大多數時候是不值得交易的(或不值得重倉交易)，不要在這種時候疲於奔命，要耐的住寂寞；職業的交易者應該在市場常態下休養生息，養精蓄銳以抓住一年中不多的幾次重倉出擊的市場機會；

11.逐漸養成長線交易的思維和習慣。在交易目標既定的前提下，不要過分注重行情發展的過程；

12.要形成自己的一套交易決策系統，要有一雙自己看市場的眼睛。對市場要有一定的洞察能力，最好有一定的前瞻性。交易時只聽信自己內心的想法，儘量排除外界干擾。總之是尊重市場，相信自己。

13.沒有人能真正的預測到市場的全部發展過程。你可以用相對正確的分析去接近市場的真實，但任何時候都應該加上合理的交易策略，只有事實和市場說了算;

14.交易的過程就是學習的過程，要經常檢查自己的交易思路和交易心理。要努力去傾聽自己內心的聲音;

15.慎思斷行，把握主動。交易是需要理由的，而這個理由至少能說服你自己。在市場中永遠不要將自己置於欲罷不能的境地；

16.要做好交易先做好人。在生活中要嚴於自律，保持身心的健康，努力提高自己的交易境界和交易智慧。

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