期貨保證金對於每位投資者來說，都是必定要了解的。那麼問題來了，期貨保證金怎麼計算呢？
一、保證金概述
每開倉一手期貨合約，都會佔用一定保證金（從期貨賬戶的可用資金裡劃轉凍結），也就是交易保證金，又稱保證金佔用。
交易保證金是確保合約履行的資金，是已被持倉合約佔用的保證金，即這部分資金已被凍結，不可動用，不能用來建新倉（平倉時自動釋放至可用資金）。
二、計算公式
N手某期貨合約佔用保證金額=建倉價（當日結算價） × 交易單位× 期貨保證金率 × N手
注意以下幾點：
①建倉時按照當時的成交價凍結佔用保證金；
期貨交易實行當日無負債結算，每天收盤後結算時，若交易者尚有持倉，則按照當日結算價凍結佔用保證金，並對盤中建倉時凍結的資金進行劃轉，多退少補。
② 平倉時自動釋放凍結的保證金至可用資金。若是平老倉，則以昨結算價為基數計算；若是平當日新倉，則以建倉價為基數計算。
三、舉例
假設某投資者有以下3筆關於蘋果期貨品種的操作（蘋果期貨當前交易所保證金率為9%）。
①6月12日買入開倉3手AP1810，建倉價為8850元/噸
則佔用保證金：8850×10×9%×3=23895元
②6月12日平倉1手，成交價為9000元/噸
則平倉釋放保證金：8850×10×9%=7965元（平當日新倉，以建倉價為基數釋放）
剩餘2手持倉佔用保證金：8850×10×9%×2=15930元
結算後，當日結算價為：9022元/噸
則按照結算價，持倉佔用保證金應為：9022×10×9%×2=16239.6元> 結算前實際佔用保證金15930元。
此時便會從期貨賬戶的可用資金裡劃轉不足的部分（16239.6-15930=309.6元）至交易保證金凍結。
各位期友，你，會計算了嗎？
四、結算後為什麼會出現追保？
【注意】由上面的案例我們不難看出，當結算價>建倉價、結算時需要佔用更多的保證金，便會從期貨賬戶的可用資金裡再扣除，那麼就會有可能導致可用資金變為負數（<0），這就解釋了為什麼有的時候收盤時明明看到可用資金還是>0的，收盤後過一段時間卻收到追保電話，通知你期貨賬戶可用資金不足（<0），需要補足了。
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