在 一文中，我們提到了要把個人的錢分為四筆：活錢管理、穩健理財、長期投資和保險保障。其中穩健理財是您三年以下，有明確到期期限的錢，比如2年後買車的錢。

作為一名平民百姓，辛苦賺錢不容易，放在銀行存款，利率又低。這筆錢拿來投資樓市不一定夠，但買輛車再攢攢還是夠的，或者不想買車，想留著年底帶著爸媽、女朋友去旅遊。

對於這部分錢，最好不要虧，所以您要做的是通過投資穩健型產品大概率實現既定目標。

“我要穩穩的幸福”是一個穩健的投資組合，非常吻合穩健理財這筆錢的投資目標。但很多用戶對這個組合不瞭解，今天小慢就給大家詳細介紹下。

文章較長，如果您沒有耐心讀完，可以看以下精簡版。

“我要穩穩的幸福”是一個由交銀施羅德基金多元資產管理部獨家打造，精選其內部公募基金構建的基金組合。

它的特點，就一個字：穩。

賺錢不易，不穩不行啊~

在任意時間點，這個組合都會將風險控制在較小範圍內，所以您可以選擇一次性買入也可以分批買入。

“我要穩穩的幸福”不是一個保本組合，主要投資於債券市場，股市漲跌對組合整體收益影響不大，

如果您想了解更多背後原理，可以詳細閱讀這篇文章。

一、組合原理

“我要穩穩的幸福”的主理人是交銀施羅德基金多元資產管理部，配置的是其內部的各個基金產品。

“我要穩穩的幸福”主要採用風險平價策略，進行大類資產配置。

風險平價策略是資產配置的一種。與傳統資產配置不同的是，風險平價策略配置的是風險而不是資產，策略通過平衡分配不同資產類別在組合中的風險貢獻度，實現了投資組合的風險結構優化。

例如若組合中同時持有A類和B類資產，A類資產的投資風險遠高於B類資產，通過風險平價配置會降低A類資產權重，使得A類和B類資產對於組合的風險貢獻相同。

由於權益資產的投資風險遠遠大於債券資產，在傳統資產配置策略中，權益資產往往貢獻了整個組合的絕大部分風險。當權益市場出現大幅波動時，整個組合也會隨之大幅波動。而風險平價策略給予債券資產合理的權重使其風險貢獻與組合中的權益資產相當，有效分散組合風險，能夠獲得比傳統資產配置策略更好的收益風險比。

這就是“我要穩穩的幸福”的最大特點：對風險的控制使其收益相當穩健。

自2017年1月上線以來，“我要穩穩的幸福”的年化收益為8.08%。

在購買該產品之前，小慢要提醒您，這款理財產品主打安心，重心在於控制風險，故年化收益並沒有很高。目標年化收益在6%-8%，最大回撤控制在5%以內。

二、買入賣出時機

很多用戶留言問到買入賣出時機，小慢在這裡統一向大家說明：

對於很多產品來說，買賣時點對實際收益影響是很大的，尤其是波動較大的品種。但對“我要穩穩的幸福”來說，因為波動整體控制在較低水平，所以不用特意判斷買賣時點，買入時可以選擇一次性買入，也可以選擇分批買入。

根據歷史回測：

持有半年以上正收益的概率約為95%，平均年化收益7.18%；

持有9個月正收益概率為100%，平均年化收益7.3%；

持有三年平均累計收益26.84%，最大值34.91%，最小值11.20%。

從歷史數據中我們可以看到，持有半年以上的正收益概率約95%，所以建議您買入後至少持有半年以上，達到目標後即可自行賣出。賣出時，需要您手動操作。

三、常見問題

最後，小慢為大家整理了幾個您可能會關心的問題，希望能幫您更好的瞭解這個組合。

1.我要穩穩的幸福的調倉頻率和費率如何？

基金的申贖會產生一定的費用，如果調倉頻率較高，調倉費用就會較高，對於組合來說這也是一筆不小的損失，所以我們往往會在調倉目標和調倉費用之間進行權衡。

交銀施羅德團隊會每天對市場數據進行監控，一旦涉及到要調倉，主理人會認真評判短期波動對長期目標的影響，做一個儘可能有利於組合的選擇。

一般情況下一年調倉的頻率大概在3-4次，調倉費率會體現在組合的實際淨值中，您看到的淨值都是扣除調倉費率的。

2.股市漲跌對組合業績有無影響？

有，是肯定的，但是這個影響並不大。

打開組合配置來看，目前主要配置的資產為固收類品種——債券基金，權益資產在組合中所佔的比重很低。

那麼有人會問，目前是這樣，以後還會是這樣嗎？對於“我要穩穩的幸福”組合來說，各類資產在組合中的配置比例其實是實時測算，然後根據情況決定是否調整的，調整頻率並不完全固定，是根據測算數據來定的。我們的風險模型會實時測算各類資產的風險暴露度，如果某一類資產風險上升，組合會將該類資產的比例進行調低，來控制整個組合的風險。

大盤歷次調整中，組合的回撤幅度如下：

從數據也可以看到，股市的波動可能會對短期淨值略有影響。而長期看，組合遵循的大類資產配置策略，發揮著重要作用。

四、總結

茫茫基金的市場，就像做菜一樣，可以通過組合投資打造出千變萬化的口味。“我要穩穩的幸福”這道菜，首先是希望能吃的放心。我們想打造的是能夠在控制風險的基礎上，再去實現收益的一個讓人能“安心”的組合。投資過程中即使有波動，但這個波動是能承受的；即使有回撤，假以時日，回撤也會被淨值新高所平復。那麼，我們就可以用一定的風險承受能力來換取多一點點收益。

如果您接受這樣的投資方式，歡迎點擊“瞭解更多”，收穫穩穩的幸福~

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