6月27日，國內直播平臺映客在香港舉辦投資者推介會，並宣佈在香港聯交所的主板的上市計劃。
映客此次計劃發售302340000股股份，其中包括售香港發售股份30234000股股份及272106000股國際發售股份。每股招股價介於3.85港元至5港元。將於明日（6月28日）起招股，7月4日定價，7月11日公佈配售結果，7月12日在港交所上市，以每手1000股開始進行買賣，股份代號為3700。超額配股權不超過合共45351000股股份,相當於初步發售股份總數的15%。
不計超額配股，映客此次IPO募資額為13億港元至18億港元。基石投資者為分眾傳媒和B站。所募資金將用於豐富產品內容、開展營銷活動以及戰略投資等方面。
按照募資額來看，映客的最高估值為105億港元，約合88億元人民幣，對比美股上市的虎牙（450億人民幣市值），映客估值不算高。
從映客當下的規劃來看，映客未來聚焦三個方向：廣告業務拓展、娛樂產業鏈化和多元化行業滲透，這也將是映客短、中、長期的成長空間所在。
現金流優勢
弗若斯特沙利文數據顯示，2017年，在中國的移動端直播平臺中，映客的活躍主播為250萬人,排名第一；營業收入為人民幣39.4億元,市場佔有率為15.3%；季均付費人數250萬，排名第二。
截至2018年第一季度活躍用戶數攀升至2525萬人，自去年第二季以來持續提升，而平均月付費用戶數量亦已持續兩個季度實現增長，達到72.9萬人。付費用戶的充值金額亦同比上漲，其中月均每付費用戶充值金額更同比從202元(人民幣，下同)大漲近1.67倍至540元，說明了映客的變現能力穩中有升。
這就是映客簡單但有效的盈利模式：提供平臺，主播表演，用戶充值。反過來又給平臺提供了穩定的現金流。
招股書顯示，2015年、2016年及2017年,映客經調整純利分別為人民幣150萬元、人民幣5.68億元及人民幣7.92億元,2015年至2017年的複合年增長率高達2229.1%。
連續三年盈利，這或許是映客敢於當下赴港IPO的底氣所在。
據透露，本次發行完後映客手握超30億人民幣的現金，未來將用於業務擴張以及投資併購。
廣告將成盈利增長點
從業務結構上看，映客目前高度集中於直播收入，廣告和其他收入佔比不到1%。
今年，映客成立了廣告銷售團隊，在年度選秀活動《櫻花女生》中，映客引入了碧生源品牌作為贊助商，戰略合作國內運動品牌喬丹體育。說明廣告業務已逐漸開啟。
映客6.0改版之後，力推平臺社交化，如"動態"、"關注"等標籤的前置，本身也拓展了多維場景，帶動廣告承載量和效果的提升，廣告收入也必然會成為直播收入之外的盈利增長點。
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