7月4日，2018年全國藥店周“草晶華”之夜晚宴上，《2017～2018年度中國連鎖藥店綜合實力百強榜》、《2017～2018年度中國連鎖藥店直營力百強榜》正式出爐！
2017-2018年度中國連鎖藥店雙百強榜單發佈
在這兩張榜單上，有的連鎖藥店排名堅如磐石，有的迅速躥升，有的“落榜”，榜單的更迭反映了中國藥品零售行業轉型升級的交替和行業資本流入的速度。表象之後究竟是受到哪些因素影響？讓我們率先聚焦其中一些有代表性的連鎖藥店，分析一下原因，從中盤點得失。（榜單戳文末）
擴張門店成競爭焦點
2017年是各路藥店資本縱橫馳騁的一年，而門店的擴張成為百強連鎖較量的焦點。先來看看直營力百強前十強的門店數量變化。
在這十強裡，直營門店數量增加超過500家的有4家——一心堂、大參林、甘肅眾友和老百姓，其在去年新增的門店數量分別為981家、737家、601家、596家；超過400家的有1家（益豐467家）；超過300家的有2家——成大方圓和漱玉平民，分別為323家和319家；超過200家的有1家（國大298家）；超過100家的也是1家（健之佳131家），不到100家的1家（桐君閣92家）。
從擴張的方式來看，如門店數量增幅較大的一心堂、老百姓等，主要還是依靠併購；從擴張的規模來看，以四大民營上市連鎖為例，一心堂、老百姓、益豐等的門店增加數量都超過去年，而大參林基本持平（2016年增加數為807家，保持了高速的增長）。由此可見，依靠在藥店併購潮前期的快速擴張以及上市後憑藉資本之力的收購行動，其所帶來的市場佔有率提升的競爭優勢顯而易見。如藉資本助力，漱玉平民首次進入十強行列。
在幾強並立的區域市場，競爭更加白熱化。以山東為例，2016年漱玉平民和立健的門店數分別為933家和700家，相差233家，而通過去年的發力追趕，立健把這一差距縮小為127家。雖然成大方圓在東北一家獨大，但也有挑戰者，如天士力大藥房跟隨其後，門店已達592家，其中直營店461家，銷售額突破10億元；唐人醫藥接連在遼寧併購了幾家連鎖後，擴張勢頭也不弱。
2017年桐君閣增加的直營門店數不多，但它的體量巨大（10050家），且以加盟模式為主，去年新增的加盟店達533家，其地位難以撼動。如果加上加盟店，老百姓的新增門店數增至900家，由於監管的趨嚴，要求加盟店也要總部統一配送，因此以加盟形式拓展的競爭力不容小覷。
值得一提的是，老百姓的加盟店從無到有，一年淨增299家門店，加盟分老店和新店；益豐在2016年有23家，2017年只增加了57家。兩者在加盟策略上的差異，耐人尋味。
從十一強到三十強，情形基本和前十強相似。不過，越往後百強連鎖新增的門店數總體呈下降趨勢。以九十強至一百強為例，2016年的九十強是114家門店，2017年的九十強為116家，相差2家，這說明百強之間門店規模的差距在拉大。
有人崛起有人“消失”
今年的綜合實力百強榜有一個突出的特點，就是有資本助力的連鎖表現搶眼。從綜合實力百強榜的前十強來看，證明了在大併購的環境中強者恆強。
除了強者恆強，還呈現出強者更強的趨勢。從年銷售額的增長來看，前十強連鎖企業的增幅，遠遠超過後五十強。以一心堂為例，2016年的銷售額為62.49億元，2017年為77億元，增加14.51億元，這等於一個前二十強左右、三個八十強左右的銷售規模。由此可以理解，為什麼眾多連鎖對併購趨之若鶩。
正是通過併購，近年來藥店的一些“新勢力”崛起，如東昇今年排名上升了22位，而首次入榜的蘇州全億健康藥房連鎖有限公司一下就進入了前二十強。東昇的背後是高瓴資本，全億健康的背後是基石與弘毅資本，前者主要在四川進行整合，而全億健康則跨越江蘇、四川、河北數省。如今，邦健又成為高瓴資本的“代言人”，在廣東進行併購整合，今年上升三位。倘若併購進展順利，估計明年的排位會有較大的變化。與全億健康模式類似的還有正和祥，這種模式可以快速擴張，但能否實現高效的整合，還需要繼續觀察。
從一些區域主流連鎖在榜單上的表現來看，穩步上升是它們的共同特點，如千金、中智等，千金通過內部挖潛、改革門店獎勵舉措等，去年成績斐然，上升1位。中智恪守的專業化路線威力越來越強，在中山穩居第一，市場份額已超過25%。即使在二三線城市，區域主流連鎖亦可有作為，湖南懷化的懷仁年銷售額已突破10億元大關，而去年受到資本青睞、首次進入綜合實力百強的江蘇百佳惠瑞豐就排到了68位。
然而，也有一些百強連鎖的排名下降了，並非因為他們的門店數或年銷售額不增加，而是由於有一些連鎖趕超在了他們的前面；還有一些去年的百強連鎖在今年的榜單上“消失”了，如恆泰、中誠、天順等，前者投入了全億健康的懷抱，後者被益豐收購。
在被全億健康收購前，由兩家連鎖整合後的恆泰銷售額約為5億多。恆泰曾是“蘇禾”連鎖品牌的主要創辦者之一，也曾想聯合一些區域連鎖做大規模，但最終選擇了被資本併購。江西天順創業不易，幾經曲折，他們最終選擇與江西簡易康設立新天順，然後向益豐轉讓60%股權。在資本併購盛行的當下，一些區域主流連鎖通過之前的努力和嘗試認識到，單憑自身的力量難有更大的作為，唯有與資本聯手，才能突破發展的“瓶頸”期。
不過，有一些區域主流連鎖不願放棄自主權，只接受參股的方式。但新興的例子說明，這種方式並非絕對，關鍵在於哪一個更適合管理企業，或者在什麼時候做什麼樣的選擇。在被併購之前，恆泰在江蘇本土的銷售規模排在前三的位置，在常州則排在第一。年銷售規模在4億～6億元之間的連鎖，今後應該做何種選擇，需要在戰略上好好謀劃。
選擇“站隊”，各有取捨
從本年度的百強榜來看，年銷售額10億元可視為一條分水嶺，在10億元以上的包括國大、四大民營上市連鎖及一些區域的龍頭如眾友健康、漱玉平民、貴州一樹、懷仁等，這些連鎖都獲得資本的支持，是整合市場的主要力量。
不過，在10億元以上也有一些連鎖如海王星辰、先聲再康等，雖沒有大規模引入資本進行快速擴張，但也是一股不容忽視的整合力量。以先聲再康為例，在全億大健康把江蘇的恆泰、中誠、濟生堂等幾大連鎖收歸旗下勢力大增的競爭環境裡，其門店和年銷售額都繼續保持著增長的勢頭。當然，在10億元以下，也有一些二三線城市的區域龍頭獲得了資本的青睞，如河北的唐人醫藥和江蘇的百佳惠瑞豐。
擺在規模在2億～5億元之間的百強連鎖和準百強連鎖的選擇有三個：一是像恆泰被控股，一是像百佳惠瑞豐接受參股，還有一個是像先聲再康獨立自主發展。如果選擇第三個，先要考慮兩個因素：第一，是否已在當地區域市場佔據絕對優勢，假如不是，可否在短期內快速建立？第二，當實力相近的兩三個競爭對手被併購，是否會被超越？
從直營力百強的調研結果來看，許多連鎖的門店增長都在50家以下，在資本併購盛行的大環境裡有此成績已屬不易，但放在併購增速的當下，還是相對慢了一些。
今年貴州一樹在雙百榜單的排名不變。貴州一樹對貴州區域連鎖的併購基本完成，2017年新增的門店數不多，只有11家。2018年對貴州一樹的考驗不在於規模，而是整合的成效。這不只是貴州一樹面臨的考驗，也是正和祥、東昇等模式相似的連鎖的考驗。
加入了資本團隊的連鎖並不等於從此一路坦途，還沒有引入資本的連鎖也不代表失去與資本握手的機會。在2017年，有的百強連鎖已經做出選擇，有的在等待，也有的還在觀望。
可以推測：前20強百強連鎖與後20強百強連鎖的距離會進一步拉大；一些百強連鎖會加入併購的行列，在明年的雙百榜單消失；還有一些連鎖會繼續努力，爭取成為區域主導或強化主導地位，掌握獲得與資本對話的主動權。
附雙百強榜單：
由南方醫藥經濟研究所指導、21世紀藥店報主辦的2017～2018年度中國連鎖藥店百強系列榜單評選活動，歷時半年最終形成了2份主榜單——以連鎖藥店綜合實力和直營力為主要考量指標的《中國連鎖藥店綜合實力百強榜》、《中國連鎖藥店直營力百強榜》。
此次評選活動以向全國年銷售規模2億元以上的連鎖藥店發放並回收數據調研表為基礎，依託權威機構南方醫藥經濟研究所數據中心，運用Topsis綜合評分法，從規模力、運營力、品牌力、盈利能力、成長力和資本運作能力共6個維度進行評選；同時以國家藥品監督管理局和各省局官網相關數據信息作為參考；並以省為單位，邀請當地零售行業的組織、專家或主流連鎖藥店負責人提供當地前五名連鎖藥店的名單，作為輔助參考信息；綜合南方醫藥經濟研究所商務中心和21世紀藥店報採編中心在2017年走訪各地主流連鎖藥店的實地調研結果；分別於6月4日、6月8日、6月13日、6月20日召開榜單溝通會，對榜單進行補充和修正，並最終確定。
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