今日暴跌，上證指數在3400上屁股還沒坐熱，又掉下來了。
今日份領跌的板塊很有意思，既有我之前說過很多次，難以持久的順週期，也有濃眉大眼的白酒、食品、醫藥。
這幾天睡眠不太好，早上開盤看了一眼，發現石油板塊崛起，其他版塊開始跌，我就隱隱感覺不對，然後看到石油板塊下來我就猜可能其他的也得跟著一起更往下。
然後我就補眠去了，結果起床一看，確實普跌，讓我失眠後抑鬱的心情稍有安慰。
順週期這段時間說了幾次了，不可持續，最好不要參與，被很多人冷嘲熱諷，爭相過來打我的臉。
我不知道這些參與的人體驗如何，這幾天順週期簡直是瘋狂過山車，上週三大漲，週四我寫文時大跌，前兩天大漲，今天有大跌——
大家都怕接最後一棒。
我不知道那些嘲笑我、打我臉的人賺到錢沒，但這樣的膽戰心驚的遊戲我真的沒興趣參與。
順週期除了我說的波動大、很少創造現金流、盈利極不穩定、難以估值之外，邏輯上最堵塞的一點就是——
中國經濟的增速放緩了。
過去中國是世界經濟的發動機，是世界工廠，我們消耗著全世界絕大多數的原材料，生產出的東西銷往全世界，帶動世界經濟的發展，也造就了過去幾十年中國經濟增長的奇蹟。
但是現在這輛高速列車降速了，我們進入了低增長的新常態，結構調整、產業升級、消費升級才是現在的主旋律。
所以誰還用那麼多鋼材、水泥、有色金屬？
大邏輯不通的東西，純粹就是短期博弈。
鐮刀對鐮刀的，殘酷血腥得很，我不知道有啥好玩的。
當然你要有能力你可以玩，我是說給大多數像我這樣的普通人聽的。
這種反邏輯的東西，漲多了，自然會回來。
另一個倒下的是白酒，也是最近反邏輯的板塊。
我非常認同白酒是A股最好的商業模式，是中國股市第一生產力，一切利好茅臺。
但是當這幾天我看到一系列雜七雜八的白酒也開始補漲、亂漲的時候，就預感整個板塊差不多了。
白酒裡邏輯最通順的就是高端的茅五瀘，次高端的洋河、古井貢、今世緣等也還行，大眾消費型的順鑫也還可以看看。
但這段時間我們看到的確是，是個白酒能漲，而且還連續漲停，把所有看空的人臉打爛，從一切利好茅臺到一切利好白酒，到A股有兩種科技股，一種叫醬香型，一種叫濃香型。
這樣是不是也要引起我們的警惕？
再回想同樣的邏輯，上一個倒下的是誰？
不就是半導體芯片和醫藥醫療嗎？
今年上半年因為疫情，醫藥尤其疫苗股爆炒，炒上天。
因為流動性氾濫，自主替代的故事滿天飛，半導體炒上天，芯片炒上天。
現在大家看一看它們的股價從高點下來多少了？
估值太高，總是會出鬼故事。
最近講的就是集採的鬼故事，導致醫藥股集體暴跌，利空出來還能大跌，板塊大概率還沒見底。不過跌這麼多了，倒是可以關注關注。
所以按這邏輯，下一個倒下的會是誰？
我猜可能是造車新勢力？
馬斯克今天財富超過了比爾·蓋茨。
特斯拉市值超過35000億人民幣，差不多相當於兩個茅臺。
小鵬汽車3500億，理想汽車2500億。
蔚來，5000億。
而上汽集團，國產傳統車企龍頭，只值3000億。
小鵬+理想+蔚來=將近4個上汽。
我隱隱感覺有些不對。
當然，我非常看好造車新勢力，也覺得未來電動車代替燃油車是大勢所趨，造車新勢力大概率取代傳統車企。
但，一個月把未來10年的事漲完了，是不是也容易出么蛾子？
目前這幾家都給出了勝出價，然而它們全都能勝出麼？
進一步想，未來勝出的一定是眼前這些玩家嗎？
傳統車企一點機會都沒有了？
我不知道，反正目前我沒打算參與這個遊戲，留給想參與的你去想吧。
股市裡就是這樣——
事出反常就容易出么蛾子。
漲到需要用故事來理解估值就容易出鬼故事。
都在說這次不一樣，你目光短淺什麼都不懂的時候，就差不多變回一樣了。
我們要做的是擁抱常識，保持理性，不追高，不盲目相信故事，然後——
等鬼故事多起來之後，去找找有沒有被嚇趴下的貨，撿點。
當然，前提是這貨你懂，知道真的沒鬼。
以上內容僅作為個人記錄之用，不構成任何投資建議，按此投資後果自負
