立足價值、做多中國,大家好,我是孫文勝,歡迎大家來到【純正價值投資園】 ,這裡我們一起成長、共贏牛熊!
“地緣衝突升級,對A股有什麼影響?”
前幾天就有人這樣問,不得不是投資者的想象力真是豐富。我本來是不想碰這個話題的,因為這個度你很難去把握,但是它確確實實對A股走勢有影響、對板塊輪動有影響,我們也不得不去說一下。
我們不展開講這件事情的政治影響,但我想有一個東西始終他是繞不開的:
——能源供應!
因為那個地區是眾所周知的全球產油重地,他們的一舉一動牽動著很多國家的神經,中國也不能例外。
你別以為缺10%的石油,就只漲10%的價格,最通常的情況是缺口10%,漲價50%,看看2019年的豬肉我想大家感受應該很深。
所以,能源板塊一定是第一個反應的!
傳統的能源價格漲高,利好傳統的油氣資源股票;同時,正是因為他們價格向上,反而又提高了競爭對手新能源的性價比,又利好了新能源的股票。
所以今天我們看到兩桶油、風光電能、新能源汽車走勢非常強勁。
那麼他們究竟能持續多久?有沒有機會?
在我看來,傳統能源的價格難以預測,未來幾年國際局勢整體看是越來越壞的,這就導致了各主權國家會盡力擺脫對傳統能源的依賴,發展可控的替代性能源——新能源。
因此,我們一直說新能源是未來10年可能帶給人類最重要的一個變革!
但這裡頭的坑也非常多,新能源的技術路線競爭非常激烈,拿新能源車來說他有三元鋰電池、有磷酸鐵鋰電池,還有氫能電池等等;拿光伏來講,他有多晶、單晶之爭,有鑄錠、直拉之爭,有西門子法、FBI法之爭;有N型、P型之分,還有鈣鈦礦技術可能帶來的顛覆等等,不一而足。
在新能源的投資過程中不能盲目,需要深入研究、不懂不做,一般你不做研究的投資者,你很難去判斷他的未來。
舉個例子——天齊鋰業:
2019年12月24號的文章中,我指出天齊鋰業配售股票價格是8.75元,而當時的價格是30元,這兩個價格嚴重不匹配,按照天齊鋰業的配股方案,每股收益瞬間下跌30%,典型的從市場上搶錢,讓後來人送錢給先來人。
也就是說,你只要不是原股東,但凡現價跟進,你就是來送錢的,人家8.75拿,你必須的33塊拿,你的成本天然比人家高一大截。
市場在大部分時間內其實是一個殘酷的博弈過程,不懂不做是你的安全邊際!
今天光伏板塊又大漲了,光伏板塊的第二波機會,我們是在行業階段性的低點講過的,具體見看微頭條內容,更多投資機會可以點擊我的圈子瞭解
目前市場上光伏行業的龍頭有什麼?
大家公認光伏的龍頭A股方面有隆基股份、通威股份、陽光電源、還有中環股份等;港股方面主要是保利協鑫、信義光能等。當然新能源的上游產業也是受益的,比如鋰、鈷、生產設備等。
這裡頭的話,我覺得還是高估值不應該再參與,不但不應該參與,反而應該及時撤出。
畢竟估值高是一個硬傷,儘管公司基本前景明確,但一旦透支了未來的盈利的空間的話,股價也未必能如願上漲,值得投資者警惕。
今天就講到這,祝大家投資愉快!
閱讀更多 價投孫文勝 的文章