维奥

很多人买过基金，但是可能大部分人买基金都没挣过什么钱，这是为什么呢？为什么基金定投近几年这么火呢？什么人最适合通过基金定投来理财呢？具体又该怎么操作呢？我想，对这一连串的问题背后的逻辑有个了解，题主的这个问题也就迎刃而解了。

我目前已经有超过五年的基金定投经历，即便是遇上2015年中和2016年年初的股灾，我近五年定投的总收益率也接近100%，虽然不能说是太高的收益，但是我想对于普通老百姓，这个收益率也是相当可以了。下面我就结合自己的基金定投经历一一为大家分析基金和基金定投背后的逻辑。

很多人都买过基金但是可能并不是很多人都对基金有过比较深入详细的了解，基金其实是有很多种类的，像是货币基金、债券基金、指数型基金、股票型基金、混合型基金等等。

货币基金和债券基金通常还是比较稳健的，保本一般没什么问题，只是收益率比较低。

我们普通老百姓买基金都是抱着能赚钱发财的想法，往往购买的是指数型基金、股票型基金或是混合型基金。这类基金是不保本的，其中很大一部分基金资产投资于股票，如果碰上行情不好，亏损百分之二三十以上也不是什么怪事。

基金定投是通过长期坚持投资，将净值大幅波动的风险平滑掉，做到净值高时少买，净值低时多买，然后获取高额回报的一种操作方法。由于货币型基金和债券型基金净值波动不大，因此不适宜用于基金定投。适合基金定投的标的主要是指数型基金、股票型基金和混合型基金。这几类基金净值波动幅度较大，通过长期坚持定投，用更低的价格拿到更多的基金份额，可以有效降低持仓成本，获取较高收益。这也就是近几年基金定投越来越火的原因。

基金定投对各类不同的人群都是很不错的选择，可以作为一种非常好的资产配置手段。特别是对于普通老百姓而言，更是一种不可多得的投资方式。因为普通老百姓每月的收入，扣掉日常开销，以及一些贷款的月供(房贷，车贷等等)，每个月的结余不多，对于这部分结余，达不到银行理财的门槛，短时间之内如果没有突发情况也不会动用这部分资金，进行基金定投就是一个不错的选择，长期坚持，积少成多，不仅算作是一种被动储蓄，而且收益率也是很高的。根据我的经验。如果坚持五年以上年货收益率达到15%左右应该是没什么难度的。

基金定投，贵在坚持，通过以时间换空间的思路，有效降低风险，获取较高的回报。贵在坚持，坚持，坚持，重要的事情必须嘱咐三遍，万不可半途而废。

以上就是我对于基金定投的看法。如果大家有什么不同意见，欢迎在评论区留言讨论，谢谢。

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金手指财富

1、年轻的月光族：由于基金定投具备投资和储蓄两大功能，可以在发工资后留下日常生活费，部分剩余资金做定投，以“强迫”自己进行储蓄，培养良好的理财习惯。

2、领固定薪水的上班族：大部份的上班族薪资所得在应付日常生活开销后，结余金额往往不多，小额的定期定额投资方式最为适合。而且由于上班族大多并不具备较高的投资水平，无法准确判断进出场的时机，所以通过基金定投这种工具，可稳步实现资产增值！　　

3、在未来某一时点有特殊（或较大）资金需求的：例如三年后须付购房首付款、二十年后子女出国的留学基金，乃至于三十年后自己的退休养老基金等等。在已知未来将有大额资金需求时，提早以定期小额投资方式来筹集，不但不会造成自己日常经济上的负担，更能让每月的小钱在未来轻松演变成大钱。　

4、不喜欢承担过大投资风险者：由于定期定额投资有投资成本加权平均的优点，能有效降低整体投资成本，使得价格波动的风险下降，进而稳步获利，是长期投资者对市场长期看好的最佳选择工具。

嘉实基金

基金定期定额投资，是指投资者在有关销售机构约定每期的扣款时间、扣款金额及扣款方式，由销售机构在约定的扣款日从投资者指定银行账户内自动完成扣款和基金的申购。

在中国市场上，按照投资周期，比较常用的定投方式有周定投和月定投。月定投，顾名思义投资者以月为单位设置扣款时间及金额的方式，是一种类似于银行储蓄中“零存整取”的投资方式。周定投与月定投相比，由于投资频率大大提高，可以作为单笔一次性买入基金的替代方式。

通常来说，因为这种投资方法可以部分克服普通投资者追涨杀跌的投资情绪，平摊投资成本且具有“强制储蓄”的功能，定期定额的投资作为一种投资方法，适用于各类投资者。

以大家都很熟悉的一只股票为例：

2007年11月5日中石油（601857）上市时，如果以收盘价43.96元买入，持有至2015年5月29日（收盘价11.92元），虽然同期大盘仅下跌18.15%，但持有中石油累计亏损幅度达66.39%（未考虑交易成本，下同）；如果以每月定投的形式买入中石油（这里假设其为一只普通开放式基金，可以以相同金额进行交易），持有至同样时期，累计收益率却可达11.75%。

基金定投需要注意以下几点：

第一，可选净值波动高的产品定投

基金净值高的产品不一定适合定投，净值波动较大的产品有时可以获得更好的投资收益。由于基金定投赚钱的“秘密”在于在净值相对较低的位置买入更多的“筹码”，因此把握好一次性赎回的时间，选择净值波动较大的产品，有时会获得更高的投资收益。

第二，定投日的选择没有所谓的“黄金日期”

以中证500基金定投的收益为例，可以从统计数据中可以看出不论是月定投还是周定投，定投日期对于定投收益的影响并不明显。在选择月定投日期时，月初和月末进行定投的收益略高，月中定投的收益略低。在选择周定投日期时，定投日的选择对定投收益的影响就更微乎其微了。

相对定投日对定投收益的影响而言，基金费率对定投收益的影响更大。由于基金申购时会产生手续费，以股票型基金比较普遍的1.2%申购费为例，在有手续费和没有手续费的情况下，基金定投的收益相差约2%。收益差距大于手续费的原因主要是基金定投的“复利”效应。

第三，定投不易时间太久

与成熟市场不同的一点是 由于中国股票市场往往牛短熊长且熊市开始时下跌特别快的特点，从模拟投资的检验看，投资者“闭着眼睛开始做定投”的同时要睁大眼睛卖出，以防来势凶猛的下跌将定投收益全部吞噬。在这种市场环境下，投资者不妨在制定定投计划时给自己设置一个并不太高的止盈目标，当定投收益达到这个目标时，将定投的产品一次性赎回再重新进行新一轮定投。每一次虽少赚一点但可多积累，往往能真正通过定投提高自己的投资收益。

以上意见，请是个人作为独立研究人员的一点意见，不构成任何投资建议，股市有风险，投资需谨慎。

巴曙松

在确定基金定投适合什么样的人群之前，我们应该要先来了解一下基金定投都有什么特点了！

第一、分散投资风险成本

对于一般投资者而言，能把握好交易的时机就已经是一件很难得的事情了，更不用说还要控制好交投资金的量了。根据定投的方式将资金分散，不仅不用时刻把握行情的波动，还可以平均分散投资的成本。

第二、适合长期理财投资

基金定投是一种长期投资的方式，通过长期的理财投资分批进场，这样的情况下，不管股市处于盘整下跌的阶段，还出处于回升上涨的过程，投资者都能很好地提升投资的回报率。

第三、定投优选新兴市场

由于基金定投是一个中长期交易的过程，所以一般选择的投资对象最好也是在中长期中有较大绩效波动性的产品，像一些新兴市场和小型股票类的海外基金，都是能通过定投而累积较多的基金份额，并在股市回升时获取满意回报的。

第四、系统操作交易便捷

像现在“互联网+金融”时代的快速发展，交易系统也变得越加便捷了，通过基金代销机构办理清楚定期定额的基金投资以后，即使是不能实时了解市场波动的投资者，也能放心的做好定投基金的操作了。

一般来说，基金定投的这几个特点，特别适合用于目前年轻的月光族养成良好的理财习惯，或者是让具有稳定薪资的上班族实现资产的增值。只要是看好市场长期收益的投资者，那么都能通过定投的方式在降低投资风险的情况下实现资产的稳步提升。

实盘股巢

基金定投从某种角度来说是一种机械式的交易系统，也就是你不用动脑筋就按着一个套路来的系统，基金公司都大力推行这个，很简单，对他们来说是个稳定的来源。

但是基金定投虽然有这样那样的优点，比如说省事、平均风险，但是也有这样那样的缺点，其中一条就如你说，每月几号定投比较好？每次投多少比较合适？

如果你定投的时间很长，那每月几号这个问题就不是很大，短期来看虽然行情会有比较大的波动，但是在长周期里，它们被你许多次的平均买入给平均了。

投多少合适？如果你是准备做定投，那就不要有赚大钱的想法了，有的朋友做定投，先想头1000，然后一算，一年才1.2万，10年才12万，这要赚钱真是猴年马月，于是不断地增加定投资金，结果搞得自己每月没多少钱在手上，一旦碰到有大的消费或者行情不好，就很容易中断。

我因为是做程序化交易的，所以测试过不少历史数据，我觉得没有完美的方案，但是我觉得关于定投，有许多地方值得改进，只是出于这样那样的原因，没人愿意说或者想，我这算是抛砖迎玉吧：

适合什么样的人群：

• 如果你是按月来做定投，那基本就是适合完全不想看行情，但是又想通过股市来盈利的人了。这一档赚钱有相当难度，但是参与感很强。
  

• 如果你是加了不少限制来做定投的人（比如我下面讨论这些内容），那就是一个进阶版的长线投资者，能赚钱的基本都在这一档。
  

不要长时间的定投：

再傻的人再忙的人，也知道熊市暴跌的行情有多么厉害，这个时候你去定投，基本是肉包子打狗。

考虑一般定投是一个月一次，所以我把上证指数的月K线附上举例。

你看红色箭头的地方，是行情大跌的时候，国内的行情的特点，暴涨暴跌，这一次暴跌，基本就是一年左右，你这一年里，既要承受前面所有利润的大幅度缩水（我假设你定投是很长时间且没有退出计划的），又要逆势买进，我觉得这不是个正常的交易系统。

当然，基金公司会不断发信息鼓励你买进的，没法，地主家也没余粮了。。。

如果你不善于交易，不要随意改变定投资金量

我这上面的这个行情图看起来很清楚，你可能会有一个想法，如果我在大跌的时候每个月加大投入量，那岂不是牛市的时候赚得很多？

如果你并不经常交易，我劝你最好别这样做。

这图牛熊看得这么清晰，是因为我们站在今天的角度来看的，事情都已经发生了，所以你可以清楚地看到那天是行情启动，那天是行情翻转，但是站在那一天来看，你是难以确认的，所以，算是回答你第二个问题吧，资金量最好固定。

但是随着时间的增加，你的工资可能会增加，可能会有额外的钱过来，还是想定投，怎么办？

把定投分成若干个计划来做

定投有个很大的缺点是，做定投的人一般不能熟练判断行情，所以想用这个简单的方法去交易，但是实际上这样效果却不好。你看上面的月K线图，几年中，你的心态会是这样的：

• 行情不好，我熬着坚持买进；
  

• 行情已经不好几年了，我坚持买进，坚持就是胜利；
  

• 行情终于好了！开心！
  

• 账面有盈利了，幸福！
  

• 账面钱多了好多，太幸福了！。。。等等，我是不是该卖点？

  
  

• 账面继续增加，但是幸福感没有增加。。。我到底该卖点，落袋为安，还是该继续坚持？
  

• 郁闷，大家有人在说落袋为安，有人在说让趋势奔跑，我到底该信哪头？算了，继续傻瓜买进；
  

• 哇撒，暴跌一天，好吓人。。。
  

• 继续暴跌。。。算了，不看盘了，还是让它继续自动买进吧；
  

• 这下好了，又回到解放前了，重新来过吧。。
  

你只要经历了一轮行情，基本心态都差不多这样的。

所以我觉得你最好放弃那种完全的不看盘的傻瓜式的定投。

否则你永远有个问题无法解决：我到底什么时候该结束这轮定投？

我想你做定投最终目的是赚钱的，而不是只是来考验自己耐心的吧。

鉴于大多数做定投的人并不善于交易，我这里给出一个简单的改进系统：

• 还是以我上面的图举例，在月K线图上，画一根60的均线，也就是5年线。
  

• 买入：当行情在这根均线之下，你不用看盘了，安心执行你的定投计划。
  

• 限制：在线上给自己设定一个范围，比如距离60均线超过一定百分比的地方，就不再买进了，比如，50%。
  

• 减仓：行情继续涨，你就每月按一定比例减仓。这个比例多少合适，自己调整。
  

• 离场：行情涨到你都觉得疯狂的地方，并且开始涨不动了。最好离场吧。这里简单一个量化指标：月K线上5月线下穿10月、20月线的时候。前提是已经涨得太多了哈。
  

这个方法，基本满足了你长时间定投降低成本，同时避免在很高的行情的地方买进，也让你可以落袋为安，直到行情的完全终结。

这是一个基本的计划。

刚才说了，如果你钱钱多了咋办？

我给你个建议，既可以满足加仓，也避免把你原来的计划搞乱。

• 先假设你这个时候行情处于5年年线之下，那你再启动一个定投计划，计划可以完全和你最初的那个相同，也可以加些限定，比如，我只在5年年线之下才会执行这个计划。这样避免倒金字塔加仓，谁知道你一下手头多了多少钱呢，是吧。
  

• 假设你现在处在5年年线之上，给自己启动个定投计划，加限定，我只在5年年线上方30%以下执行；
  

• 假设你现在碰到牛市了，那给自己启动定投，加限定，一旦5月K线下穿20月K线，坚决停止并全部卖掉。
  

这样，你不论后续有多少资金调入，你都可以根据行情的阶段来应对了。

不要完全不看行情

这是我给你最后一个建议吧。虽然做定投的人主要是为了省事，也是因为不熟悉交易，或者是为了平摊风险，但是那总是你的真金白银吧，完全不看行情，那真是对自己不负责。

PS：里面提到的5月、20月、60月K线参数，只是一般股票软件里的缺省参数，个人可以根据自己喜好调整，我这里只是举例说明，不过实际操盘时确实可以拿来就用。

祝好运，另外我写了不少关于交易的基础性文章，也欢迎关注阅读。

BigZhang

基金定投适合什么人群？

有由基金定投就是个每月机械投入一定资金的系统，所以比较合下列人群：

1 金融方面的新手小白

反正是什么也不懂的人，怎么做都可能错，那还不如每个月机械的都买一点基金，用以分散风险，摊平成本。说不定，还可能赚到钱。

2 有稳定收入的工薪族

• 有固定工作收入的人每月到期开资，设置默认开资时将固定金额划到基金帐户，省时省力，可以保证每个月都有一定的资金用来购入基金。

  
  

3 懒人一族

有很多人都是懒人，他们不爱学习，不爱思考，甚至想天天睡大觉金钱满天飞。这样的人适合做基金定投。不用思考，每月固定购买基金，省心省脑。坐等行情大涨后赚钱。

4 有长期理财规划的人

这种人群，有惊人的耐心。他们的理财计划是10年甚至几十年。这样的人想不赚钱都难。每个月买入些基金，对于他们来说简直如种菜样信心满满，未来定会大获丰收。

定投多少合适合呢？

本人建议：

1每月 定投不要过大，以每月都能连续只付同等金额为宜

如果你这个月投入的购买金额较大，下个月一旦有意外情况无法投入同样的金额，就会影响定投计划。

2 基金定投要量力而为

每个人的收入和消费情况都不太一样，但是都要保证每月正常的生活消费。因为基金定投是个长期的投资过程，至少要坚持数年，所以为了不影响长期的生活质量。因此要有不同的定投金额。

选择每个月的几号定投比较好

这个其实是可以随意的，没有哪天更好的说法。但是每月有个固定的日子把基金定投资金划入基金帐户肯定是个好主意，一来可以方便省时有系统自主操作 二来会使自己的基金定投更有计划与规律不易打破。对于工薪放 一般来说在发薪当日做定投是最好的。

孟可的思想空间

1. 适合于有定期固定收入的人。

这部分人的固定收入在扣除日常生活开销后，常常有所剩余，但金额并不很大，这时候小额的定期定额投资方式就最为适合。收入不稳定的投资者最好慎重选择定期定额投资。因为这种投资方式要求按月扣款，如果扣款日内投资者账户的资金余额不足，即被视为违约，超过一定的违约次数，定期定额投资计划将被强行终止。所以，收入不稳定的投资者最好还是采用一次性购买，或多次购买的方式来投资基金。

2. 想降低投资风险的投资者。

这一类投资者可通过参加定期定额投资分散风险。这类投资者在基金净值太高时，不敢投资；基金净值太低时，又没有信心。参加定期定额投资，可以免除选时的麻烦，自动分批投资，平均投资成本，降低投资风险。

3. 有长期理财规划的投资者。

这一类投资者在面临子女教育资金，退休养老金等未来大额资金需求时，可以提早以基金定期定额投资方式来规划，不但不会造成自己经济上的负担，更能让每月的小钱在未来发挥大作用。

4. 没有时间理财的上班族。

这一类投资者参加定期定额投资省时省事。因为上班族无法时常亲自在营业时间内到网点办理申购手续，定期定额投资能从指定账户中自动扣款，对上班族来说是省时省事的方式。

5. 强迫自己储蓄的青年人。

这一类投资者参加定期定额投资可积少成多，养成好的投资习惯，而且越早投资越早受益。

6. 适合缺少投资经验的人。

这种投资方式不需要投资者判断市场大势、选择最佳的投资时机。

华商基金

这里是你的专业理财顾问十一。

从盈利的角度来说：基金定投适合所有的人，最适用于那些刚上班不久，没有投资经验，也没有时间学习理财知识的小白。

我们来做一组数据回测：

极端测试，假如我们买在2015年上证指数最高的时候：2015年6月12日，标的为博时沪深300指数A

2015年6月12日开始定投，然后每周星期一为定投日。

平均收益率是13.04%

也就是说，无论买在多高的点位，只要有充足的时间，加上足够的耐心，你都可以扭亏为盈。是一个实实在在的傻瓜式的投资。从盈利的角度来说适合每一个人，当然，如果你想要的收益率更高，选择买股票，那我也就无话可说的了。

还有一个大前提是，国家持续发展，中国股市继续繁荣向上。不过，现在中国这么强大，肯定是更加繁荣的啦。

elevenfunny

玩基金的朋友都知道，基金有两种投资方式：一种是单笔投资，另一种是定期定额投资。这第二种定期定额投资，又俗称“定投”即基金定投。那么基金定投适合什么人群呢？

为了方便大家理解基金定投适合什么人群，小白就先把这基金定投的特点给大家讲讲。

特点一：“积滴水成江河”

这个基金定投，虽然一开始投入资金少，但是通过一番定期定额有计划的投资，日积月累下，收益就会越滚越多，滴水变江河！

特点二：投资均匀，风险分散

没有基金这块专业知识的朋友，在没有足够了解市场行情的情况下，投资单笔基金的时候，很有可能就会在市场高点的时候买入，市场低点的时候卖出。但是基金定投则不一样，由银行自动扣款，每个月固定一个时期定额投资基金，并依基金净值计算可买到的基金份额数。这样下来，投资成本就比较平均，受到市场行情的波动影响也非常小。

特点三：办理手续简单，每月自动扣款

每月自动扣款特点二已经提及了，现在主要说说办理手续。如果你要做基金定投，只需到基金代销机构办理一次性手续或者到一些代销平台上办理，办理完成后，每个月就会自动进行。

特点四：复利效应，长期投资

复利效应是指基金定投的收益方式，也就是本期投入的本金所产生的收益会加入到下期本金继续产生收益。鉴于这种复利效应的收益方式，所以基金定投适合长期投资。

了解完基金定投的特点，我们就不难发现它到底适合什么人群了。

适合人群一：普通上班族，普通上班族每月领固定薪水，除去了必要的日常开销外，剩余的资金完全可以用来做小额基金定投。一方面可以投资理财，另一方面又相当于强制自己储蓄。

适合人群二：无时间理财，工作繁忙人群，由于基金定投是每月自动扣款，又是复利效应的收益方式，因此工作繁忙的人群无需投入太多精力去管理。所以，基金定投也叫作“懒人理财”。

适合人群三：担心投资有大风险的投资理财人群，根据特点二投资均匀，风险分散，其实担心投资有大风险的投资理财者就是基金定投的受用人群。

小白读财经

基金定投适合每个人，但最适合那些比较忙的上班族、出入市场的基金小白和那些永远都管不手的老基民。

基金定投是在固定的时间(每月或每周)投入固定的资金来进行平摊成本的傻瓜式投资方式，但也是许多人所推崇的一种投资。

基金定投的最重要的一点是选择优秀的基金进行定投，这个时候是需要大家花费一定的时间和经历才进行对比研究，从而进行判断的。

当然基金定投需要从基金公司、基金经理、基金规模、基金往期收益和基金版块等方面进行判断投资的。

对于大多数的朋友来说，基金定投最适合投资指数型基金和混合型基金。

指数型基金是连巴菲特都特别推崇的一类基金，这类基金受各方面的影响较小，是根据大盘的走势来确定涨幅的，持仓的基金相对较多，从而避免出现大幅的亏损情况。

混合型基金的投资组合中既有成长型股票和收益性股票，还会配置一些债券等固定收益投资的共同基金，风险相对于其股票型基金较小，也会有不错的波动。

为什么最适合那些比较忙的上班族、初入市场的基金小白和那些永远都管不手的老基民？

比较忙的上班族定义为没有时间看盘的人，对于他们来说，又想通过基金进行理财，有没有时间看盘，那么定投就成为他们唯一的选择。

初入市场的基金小白，对于这类人来说，刚接触基金，通过定投可以成为一个过渡阶段，通过学习来进行实践，这样可以更好地操作打下基础。

管不住手的老基民，基金的最佳持有为3-5只基金，太多的话，会分散精力，没有更好地精力去操作这些基金，或许对于那些管不住手一直想操作的人，这或许是一个好的方法。

關鍵字: 财经 适合 基金