为什么散户会亏钱，老股民一言道破真相？
炒股的方法多种多样，但是不管什么方法，需要遵循的基本原理都一样。那就是：首先尽量保住本金，然后追求长期稳定收益，最后才是偶尔追逐超额利润。也就是说，我们必须先活着，才能等待机会和运气。
股民都知道：10个股民9个亏，其实可能还不止这个数，从长期来看，可能百个股民一个盈，那为什么股民会亏钱呢？这就要从人性的劣根性说起。
一、不及时止损
很多人不是不懂这个道理，就是心太软，下不了手。绝对要有停损点，因为你绝不可能知道这只股票会跌多深。华尔街有一句名言，“市场会想尽一切办法证明绝大多数人是错误的。你能经得起市场的这种种考验吗？”为什么止损总是如此之难？因为执行止损是一件痛苦的事情，是一个血淋淋的过程，是对人性弱点的挑战和考验。价格频繁的波动会让人犹豫不决，经常性错误的止损会给投资者留下挥之不去的记忆，从而动摇下次止损的决心；侥幸的心理。很多人也知道趋势上已经破位，但由于过于犹豫，总是想再看一看、等一等，导致自己错过止损的大好时机；
事实上，每次交易我们都无法确定是正确状态还是错误状态，即便盈利了，我们也难以决定是立即出场还是持有观望，更何况是处于被套状态下。人性追求贪婪的本能会使人不愿意少赢几个点，更不愿意多亏几个点。
二、总想追求利润最大化，主要表现在以下三方面
1、本来通过基本面、技术面已经选了一只好股，走势也可以，只是涨得慢些或在作强势整理，便耐不住性子，通过听消息或看盘面，想抓只热门股先做一下短差，再拣回原来的股票。结果往往是左右挨耳光。这种慢车换快车的操作本身难度就很大，而且必然要冒两种风险：热门股被你发现时必定已有一定涨幅，随时会回落;基本面、技术面较好的股票在经过小幅上涨或强势整理后，随时会拉长阳，抛出容易踏空。而一旦短线失败，又不及时止损，后面的机会必然会错过。
2、很多人都认识到高抛低吸、滚动操作可获比较大的利润，也决心这么做。可一年下来，却没滚动起来，原因就是抛出后没有耐心静等其回落，便经不住诱惑又想先去抓一下热点、做短差，结果同适得其反。
3、一年到头总是满仓。股市呈现明显的波动周期，下跌周期中90%以上的股票没有获利机会。可很多股民就是不信这个邪，看着盘面上飘红的股票就手痒，总报者侥幸心理以为自己也可以买到逆势走强的股票打短差，天天满仓。本想提高资金利用率，可往往一买就套—不止损—深度套牢。毕竟能逆势走强的是少数，而且在下跌周期中经常是今天强明天就弱，很难操作。另外，常满仓会使人身心疲惫，失去敏锐的市场感觉，错过真正的良机。许多股民都是这样，钱在手里放不住三天，生怕踏空，究其心理就是想追求利润最大化。这种类型的股民，不论大户、散户，无不损失惨重。
其实每年只要抓住几次机会，一个时期下来收益就相当可观了，所以巴菲特年均收益才30%就成为大师了。如果一心想追求利润最大化，就会像熊瞎子掰苞米，最终往往反而利润最小化。
股市是一个充满机会、充满诱惑、也充满陷阱的地方，一定要学会抵御诱惑，放弃一些机会，才能抓住一些机会。
9张思维导图明白中国股市
1、股市导图总纲
2、k线基础
3、均线基础
4、切线基础
5、指标分析
6、选股方法
7、板块轮动
8、统计分析
9、股市中的各色骗局
（注意：导图看不清晰的可以找我要高清图片，这里会被压缩了）
牛市如何操盘
做股票要看清大市，这是最基本的，也是最重要的。这一点要靠投资者日积月累的知识和经验来判断。当各种内外因素对股价产生影响时，其趋势也就形成了，当指数不断创新高时，就标志着市场处于牛市之中。
在牛市情况下原则上应做多和多做，而不可一味地谨慎，在牛市中最大的风险是空仓。我国股市，目前由于没有对冲的做空机制，一味的感叹指数太高而不敢下注的话，所面临的风险相当大，即可能错失了几年来的牛市机会，甚至在大市到顶时丧失理智而迫不得已一头栽进去，接了顶峰的最后一棒。牛市看盘，似乎存在下列“窍门”。虽然不是规律，但是应验的概率较高，新股民可以参考：
（1）有涨停板就有人气。
（2）有板块效应就能拉抬股指。
（3）板块扩散是有层次的。
（4）小盘就是比大盘狠。
（5）新的就是比老的凶。
多头市场基本的投资策略是持股。只要没有确认市场已脱离市场多头状态，就不要抛出股票。并且每一次回落都是宝贵的买入机会，上升就不必去管它。不要以为股价升了很多就可以抛掉股票。在一次真正的强势中股价升了可以再升。以至于升到你不敢相信的程度。如果在升势的中间抛出有一些获利的股票，除非你不再买入或者换股，一般来说都会截掉一段你的应得利润。从本质上说，在整个多头行情的上升过程中，这种在中间抛掉股票之后又不得不用高一点的成本补回的错误操作是上升行情的重要推动力。
熊市如何操盘
在跌势中股价的主体趋势是向下的。因此跌势中的主导策略应是抱住现金。看准反弹做个短线，并尽快平仓离场。千万不要以为股价出现反弹就会升到哪里去。能博到一点短线差价就已经很不错了。不要怕买不到股票，也不要以为股价跌了这么多，已经很便宜了，买了套住也不怕，这些想法是很害人的。长期弱势所能达到的低价往往在我们想象之外，股价跌了可以再跌。因此，抢反弹一定要在看准的有效支撑位处买入，看不准时宁可错失短线机会，也不宜在跌势未尽时束手被套。
股市是一个风险市场，因此入市者应对所面临的风险进行细致的推敲，并预先想好对策。做到这一点才能在亏损时不慌不乱。股价不会永远上升，也不会永远下跌，股市最悲惨之际就是最佳入货时机，因此不要因亏损而乱了方寸，应审时度势，在跌势中保存实力，股价见底时大胆出击。胜败乃兵家常事，为将者在逆境中应保存有生力量。如大盘处在熊市中，新股民应注意以下几点：
（1）跟着经济规律走，比跟着管理层走更重要。
（2）人不可以同趋势相抗衡，不可以逆市而为。
（3）长痛不如短痛，熊市断腕要有决心和勇气。
（4）熊市里面每次利好都是逢高减磅的机会。
（5）想抄底的投资人要善于休息不要盲动。
下面具体来谈谈如何建立合适自己的交易系统
因为我是趋势交易者，因此我的讲述会更偏重技术分析方面。
评估自己，确定交易风格
股票市场是一个宽容度很高的市场，任何人，只要他愿意，一定能找到适合自己的交易方式。建立交易系统，首先要做的是根据自身条件，选择交易风格。
选择投资方向
如果你对图形敏感，善于推理逻辑，可以考虑趋势交易；如果你是一位财经达人，能通过市场信息发现别人还没有发现的机会，你可以选择价值投资者。
选择交易方式
如果你是反应敏锐的人，可以考虑选择短线交易；如果你是大局观很强的人，则可以考虑长线交易。
小结：作为投资者，要学会界定自己的能力圈，明确自己在投资领域的比较优势，集中精力于自己可以理解、可以把握的市场机会，这样前提下构建的交易系统，才会更适合你。
根据现有的理论，架构交易框架。
交易框架要解决的是：买什么，如何买，怎么处理
1、买什么：选择交易标的
如果是价值投资，你要考虑的是：对自己了解的行业进行选股，还是根据市场波动的周期选时，或者根据估值的高低决定买卖。
技术分析的理论有波浪理论，江恩理论，均线理论等，一般运用技术分析选股，大原则是：形态，位置，品种。
2、怎么买：确定买点
比如逢低买入还是突破追高，比如左侧定投还是右侧逐步加仓，这些买的方法应该契合我们自身的性格和投资角色。
3、买入后的处理：持有或退出
止损：买入后发现与买入条件不符合时，要及时止损。
止盈：当股票盈利达到预先设定条件时退出持仓。
小结：搭建交易框架，就是根据现有的理论和经验，制定一套如何选择投资标的，如何确定买点及买入后如何应对的流程。
检验和完善交易系统。
交易框架在刚开始形成的阶段都是有短板的，我们要在现实中进行试验和磨合，让它逐步契合自己。方法如下：
1、先短线，后长线。
短线交易试错成本比较低、时间短，容易验证结果；还能大量重复训练，适合锻炼交易的纪律性。长线选股和交易因为验证时间长，很难短时间得到正反馈，等到结果是错误的时候，白白浪费时间。
2、先模拟，后实盘。
很多新手都喜欢一上来就大资金操作，这和士兵没经过训练，就上战场一样，很容易“出师未捷身先死”。建议先运用学到的知识和交易模型进行模拟交易，等到有一定盘感和成功率后，再实盘交易。
3、先胜率，后频率。
练习的频率不要太高，应该追求出手的成功率，优秀的猎手，总是潜伏在猎物常出没的地方，等待猎物的出现，伺机而动，以求一击即中。
4、逐步在实践中摸索，提高成功概率
在练习和实战中，要不断修正各种条件，盘前作计划，盘后写总结，总结经验，逐步提高成功率。我们的交易框架要能够大概率赚钱，也是就是能够大赚小赔或者多赚少赔，只有这样的交易系统才是成功的。
小结：通过刻意、重复的训练，形成自己固定的交易风格，内化为自己的本能，是高手们能够稳定获利的原因。
最后，一个好的交易系统，还需要配合好的思维和心态，做到知行合一
一个好的交易系统的评判，在于它的完整性和客观性，能否保证了交易系统结果的可重复性。
另外，好的系统同时也要有好的执行力，这样才能”截断亏损，让利润奔跑“。职业交易员都有稳定的心态、开放性的头脑和独立思考的能力，能够客观的看待市场。他们做交易有一个共同特点：有耐心和勇气，他们在等待机会时会很有耐心，而一旦发现机会，就敢于果断出手，重仓买入。
每个人的能力是有限的，你需要盯住的仅仅是你最拿手、最敏感的机会。我们跟不上市场每一个细小的变化，我们可以采用一个最笨的办法，把自己简单化处理，等着当市场适合我的交易模式的时候，或者适合我的机会出现的时候，我再出手，这就是建立交易模型的初衷。
交易要会等待，等最好的势，等最有把握的机会
耐心等待市场真正完美的趋势，不要做预测性介入；“时机就是一切”，在恰当的时候买进，在恰当的时候卖出。耐心、把握时机是杰西.利弗摩尔获得成功的诀窍。
“交易不是每天要做的事情，那种认为随时都要交易的人，忽略了一个条件，就是，交易是需要理由的，而且是客观的，适当的理由。除了设法决定如何赚钱之外，交易者必须也设法避免亏钱。知道什么应该做，跟知道什么不应该做几乎一样重要。”
事实上，如果我在开始交易前，肯定自己正确无误，我总是会赚钱。打败我的，是没有足够的头脑，坚持我擅长的游戏---也就是说，只有在前兆对我的操作有利，让我满意时才进场。做所有的事情都要讲时机，但是我不知道这一点。在华尔街，有这么多人根本不能算是大傻瓜，却遭到失败，原因正是这一点。傻瓜当中，有一种十足的傻瓜，他们在任何地方、任何时候，都会做错事，但是有一种是股市傻瓜，这种人认为他们随时都要交易。没有人能够一直拥有适当的理由，每天都买卖股票---也没有人拥有足够的知识，能够每次都高明地操作。看看那些爱显摆的频繁操作的短线客吧，有几人能成得了气侯，上得了台面？我从不否认有极少数的高手的存在，但是
频繁操作的短线客中的99%注定是炮灰。交易，就是做最好的势，最确定的势，最有把握的机会。我宁愿拿出300点的止损去赌一个大概率的相对稳固的势，也不愿意拿50点去赌一个小势。赌小势永远是得不偿失，你想拿50点赌一个小势，最后付出的代价可能是满盘皆输。没有你有把握的势，你最好的操作就是不操作。没有合理的止损范围内的大势观，你最好的操作一样是不操作！
我用一句股市俗语来解释：会买的是徒弟，会卖的是师父，会空仓的是祖师爷。祖师爷在寻找在等待他看得懂的最完美的机会，最安全的势或者位置。不相信吗？天天买卖股票的，99%是失败者。一天倒N次期货的，99%一样是失败者。金融市场不是怕没有机会，而是太多的机会。就怕你的钱，莫名的亏光了。日内茫无目的的跟着小势开仓，不过是被多空来回的杀，赚了，以那点小势的时空，也不过是点毛毛雨。
每一次交易要深思熟虑，有严格止损的前提下，去赌大势。把那些你真正看对的大势基本都搞对了，无论是日内大势还是日K周K大势都是可以的。倒了几年还不知所谓，瞎折腾的人，我不知道怎么形容你们。
没有成为日内高手的本事，就该急流勇退，反省自己，转换交易方式。日内短线是性格最完美，行动力最敏捷，且技术最好的一类人才可以成功。我是世界上最差的一类短线交易者。N年的沧桑后，我可以面对最优秀的短线交易者，那怕是一个月赚1000W，哪怕是一年20倍，我也丝豪不为所动，哪怕是我身边的朋友。本人永远直到永远直到永永远直到永永远远一丝一毫也不会羡慕崇拜任何一位会360度空翻的短线高手！
静心等待属于自己的机会，给出合理的止损，去赌出属于自己的波段行情。一波一波的推进，一波一波脚踏实地的前进。把利费莫尔的另一条金言也写在身边：“钱是坐着赚来的，而不是靠操作赚来的。”请问下，那些一天交易十几次，几十次的人？一天真有那么多的趋势？那不过是人性的一种紧张，慌乱，恐惧的淋漓尽至的表现。在华尔街混了多年，输赢了几百万美元之后，我要告诉你：“我之所以赚了大钱，从来跟我的思想无关，有关的是我稳如泰山的功夫，明白吗？我稳坐不动。 ”
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