9月4日，滬指午後小幅震盪回落後，強勢拉昇走高，上漲逾1%。創業板指亦有反彈走勢，成功上漲翻紅。盤面上，軍工、自貿港、種植業等板塊漲幅居前。
英大證券首席經濟學家李大霄表示，大盤在下午13：16開始有明顯的異動。一股強大的力量騰空而起，我覺得這非比尋常。
結合MSCI在九月份納入權重翻倍，富時羅素國際指數在九月份開始研討，滬倫通進行徵求意見，養老目標基金的發行，這些我覺得都給整個大盤注入了增量資金。重要的是，八月份產業資本的反向交易，八月份上市公司的回購大量增加。我們也看到管理層穩定市場的政策，護盤的政策、積極的股市政策頻出。
在基金的發行上，據說某私募基
金只募集到幾百萬，著名公募基金的發行也非常可憐，這都是底部信號。而且八月份投資者的情緒上，投資者對市場的信心不足、情緒低落，這些都是底部信號。空方的言論大行其道，空頭氣焰比較囂張，空頭走起路來都是橫著走的，不僅僅是腳的擺動幅度比較大，連手的擺動幅度也比較大，這都是重要的、明顯的、可靠性比較大的底部信號。
同時國泰君安近日發表研報認為，隨著不確定因素的進一步化解，市場有望迎來階段性風險偏好提升期，加倉“金秋”行情的時機已經到來。行業配置方面，製造業中的TMT(計算機、軍工、電子、通信等)板塊屬於估值敏感型行業，將受益於風險偏好修復邏輯，且目前交易結構良好，隨著信用環境的邊際改善，將為其提供較強的反彈基礎。從政策面來看，以信息消費三年行動計劃為代表的相關政策利好預計將會陸續釋放，從而為TMT板塊行情的展開提供催化。具體而言，從細分行業來看，計算機板塊在雲計算(進入加速增長期)、電子板塊在5G和半導體、通信板塊在5G、軍工板塊在大飛機制造等領域的機會較大。
分享到:
閱讀更多 觀察員老陳 的文章
