我國貸款利率經歷過兩個階段，從2019年10月8日之前一直採用的是央行基準利率，之後採取的就是LPR浮動利率，這兩者到底有什麼區別？其實就是大家貸款的基準變了，在某種意義上來說是有某種相似的，藉此機會簡單談談我的觀察。
貸款換“鉚”的主要目的是貸款利率更加符合市場需求
過去的貸款基準利率與如今的LPR浮動利率之間的最主要區別就在於“變”，LPR利率是每個月20號公佈下一個月的貸款利率，而過去的基準利率則是固定不變的（具體變動由央行說的算）。幾點觀察：
央行
第一、以過去5年貸款利率為例，基準利率一直為4.9%，而LPR利率則為浮動的。有過購房貸款經驗的朋友應該知道，2019年10月8日以前的商業住房貸款利率一直都是在基準4.9%基礎上進行浮動調整，而且4.9%這個利率是由央行根據市場情況作出的調整（這個利率只有央行有權利進行調整）；但是進行LPR浮動利率後，11月份的LPR利率為4.85%，12月份的為4.8%，至於後來會是多少？還是要根據18家銀行的報價來決定的。
第二、採用LPR利率的主要目的還是為了讓貨幣市場真實反映利率水平，主要是為了降低企業的融資成本。大家可以做一個簡單的對比，過去的基準利率基本上都是固定的，無論是個人還是企業進行貸款銀行只能在這個基礎上進行調整，哪怕是央行的貨幣政策比較放鬆，不少銀行為了更多盈利需求其實也轉移不到企業或者個人身上；但是採取LPR浮動利率後，央行的貨幣政策直接就影響了利率水平，除去房貸被央行“點名”照顧外，相信企業貸款會有部分降低的。
LPR貨幣市場利率
基準利率到LPR貨幣市場利率進行轉變是實現我國貨幣利率市場化的必然階段
銀行和金融業的改革一直在持續進行中，但是改革阻力很大，關鍵就是因為銀行等金融機構需要自負盈虧，在利潤面前沒有幾個銀行能夠保持理性。幾點觀察：
第一、我國LPR貨幣市場利率早在2013年10月25日就已經出現了，本身是為了實行貨幣市場化，但是傳統的9家銀行實行了這麼多年效果並不顯著。為何今年故意納入了西安銀行、台州銀行、上海農商銀行、廣東順德農商行、渣打中國、花旗銀行、深圳前海微眾銀行、浙江網商銀行等8家銀行，其中最讓人注目的就是深圳前海微眾銀行、浙江網商銀行等這些民營銀行主要服務對象就是小微企業。事實證明這8家銀行加入後，今年的LPR報價開始低於過去的基準利率，這在以前是不敢想象的。
LPR
第二、貸款利率市場化後，未來存款利率市場化也會是早晚的事情。大家需要明白的是如今存款利率主要還是參考央行的存款基準利率，銀行獲益的主要方式其實還是依靠存貸息差，未來逼迫銀行進行業務轉移或是銀行改革的方向。大家試想下，如果有一天銀行的存款利率開始上漲，貸款利率開始下降，受益的肯定是老百姓和企業。
綜上，今年的LPR利率剛開始正式施行效果已經開始凸顯，相信隨著未來持續推進對於降低企業融資成本肯定是大有裨益的。在我國來說銀行和金融機構為實體經濟服務的目標不能變，絕對不能成為大財團和富豪的斂財工具。各位覺得呢？原創不易，喜歡記得點贊、轉評、關注，更多優質內容繼續貢獻中。
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