什麼是定投
定投的概念很簡單:
對投資標的在長時間內定期投資一定的金額。三個關鍵詞:投資標的,長時間,定期
投資標的:就是投資的對象,比如股票、基金、甚至房子都是投資標的。
長時間:對於定投來說,週期至少要在5年起步,才能體現定投的價值。
定期:間隔多久加一次錢,每個月、每週、或是每年?
最簡單的例子:我,在5年內,每週,買入1000元的上證50指數基金。這就算是一種定投。
定投的好處
定投的本質是投資,而投資的本質是用錢賺錢。
人的一生是有限的,能夠工作的時間其實寥寥無幾。
而投資的好處是:金錢永不眠,一年 365 天,每天 24 小時,在投資正確的前提下,它都在為你賺錢。
在眾多投資方法中,定投是最簡單也最有效的。
定投最大的好處體現在如下兩點:
(1)定投可以無視入場時機
投資就是為了“低買高賣”,但很少有人能掌握最佳的時間點。然而,投資者可通過“定投計劃”來投資市場,不必在乎進場時點,因為,定投的錢是分期投入的,買入成本有高有低,但在長期平均下來,總體是把成本攤薄,最大限度地分散了風險。
(2)定投具有複利效應
“定投計劃”收益為複利效應,本金所產生的利息加入本金繼續衍生收益,通過利滾利的效果,隨著時間的推移,複利效果越明顯。定投的複利效果需要較長時間才能充分展現,因此不宜因市場短線波動而隨便終止。
定投的實例
我們舉一個具體的定投例子,這個例子來自於李笑來的新書《讓時間陪你慢慢變富》。
首先,讓我們回到2007年10月8日。
這天號稱是:最壞的投資時機。因為從這天起,“2008 年全球金融危機”開始,美股一路狂跌。
假設你在這天開始定投標準普爾指數基金(S&P 500)。標準普爾指數500指數反映著美國500家大型企業的股票的整體漲跌,可以理解成美國經濟的總體指標。
你在最壞的時機開始定投,每週投入1000美元,並持續擁有
因為時機很差,你最開始投入會持續暴跌,在2009 年 3 月 2 日的被近乎腰斬,僅剩下683美元。
但是,隨著你定投總時間的延長,你會漸漸收回暴跌前的價格。
不僅如此,此後價格持續上漲,到2019 年 10 月已經到了將近3000美元以上了。
然而,更重要的是,如果檢驗你的累計投資額(藍線)和你手中的資產淨值(紅線)曲線:
你的資產淨值在相當長一段時間裡落後於累計投資金額。但是,到了2009 年底,紅線穿過藍線,此後幾乎就一直處於超越藍線的狀態,並且相對於藍線的增長是越來越快。
而股價在2011年左右才能恢復到你入場時的價格。
這就意味著:即便是在最差的時機入場,也能可以提前盈利。
定投的投資標的
定投的投資標的需要滿足這樣一個條件:長期穩定增長。
(1)好股票
最好的股票,是具有壟斷優勢的公司。在當今社會,最值錢資源就是數據。而壟斷數據的公司,就那麼幾家:谷歌,蘋果,微軟,亞馬遜,騰訊,阿里巴巴,美團。
如果你懶得研究,直接盲投這幾家的股票完全沒問題。
(2)指數型基金
指數基金其實就是反應經濟的發展。只要經濟在發展,定投指數基金就沒問題。買滬深的指數,就是看好中國的發展;買標準普爾或者納斯達克指數,就是賭美國的國運。
(3)我自己的策略
我從學生時代起,就開始定投指數基金,選的是上證50指數和納斯達克100指數。也算有點是風險對沖的考慮。
2020年初,我開始增加了比特幣的定投,原因是比特幣已經成了無法忽視的投資標的。我同意這樣一種認知:比特幣是數字時代的黃金。
定投策略的擴展
定投策略最大的成功原因,在於時間。
曾有人問“股神”巴菲特:為什麼你的投資策略這麼簡單,但卻很少有人採用?
巴菲特回答:因為沒有人喜歡慢慢變富。
巴菲特的投資策略之中最重要的關鍵是 “長期持有”。
定投策略之所以有效,因為它就是一種“長期持有”策略 。
沃倫·巴菲特大多數情況下也並不是一次性購入,他同樣也會多次分批買入,而後長期持有,其實是某種改良版定投。
事實上,定投策略不僅僅適用於股票的投資,它幾乎適用於生活中任何一個重要的領域:學習、感情、家庭、事業等等。
其實,我們個人的成長,最優的策略是定投:在長期內,不斷學習,不斷接受新的知識,不斷刷新自己的認知。
定投自己,期待大幅上揚的那一天,這可能是人生最有效的策略。
閱讀更多 大樹說科技 的文章