(本文由公眾號越聲策略(yslc188)整理，僅供參考，不構成操作建議。如自行操作，注意倉位控制和風險自負。)
主力在股票操作中的資金預算與分配
作為股票市場中的主力在對一隻股票進行操作前，通常需要根據擬操作目標上市公司股票情況和自身實力及要達成的目標進行資金預算和制定資金使用計劃。
操盤資金預算是主力根據選定目標上市公司股票的流通量的大小和自身擬達成的控盤程度，根據操盤目標推算出資金需求量和各操作時點必須準備好並劃撥到位的資金使用計劃。主要包括：建倉資金、控盤資金、緊急情況備用金，以及對未來可能需要融資的資金量和融資方式，制定出比較明確可靠的方案和計劃，以實現自己的操作目標。
通常根據擬運作目標上市公司股票的性質與類型，主力衡量一隻股票盤子的大小主要有兩個標準：一是股票流通量的大小(即流通股數的多少);二是股票總流通市值的多少，即股票現價乘以流通盤，由於股價是不斷變化的，其所對應的總流通市值也就是動態變化的。
主力的操作資金主要可以分為建倉資金和控盤資金兩部分：一部分是在底部吸貨“鎖倉”，拉高後在高位套現，中間一段空間是其淨獲利，主力賺錢主要靠這部分資金;另一部分則是用來拉抬、控制股價和應付各種突發性事件的控盤資金。建倉資金和控盤資金需要相互配合，由於其性質不同，所起的作用也不同，原則上的使用方法就更加不同。
建倉資金一般需要提前進入埋伏，建倉後還要等待時機，由於從建倉到完成拉抬中間時間長短不確定，要看市場狀況而定，通常這部分資金要以自有資金為主，建了倉不管捂多長時間都沒關係。
主力拉抬要等到天時、地利、人和配合才行，要等待尋找時機，機會出現，果斷動手。一旦啟動，一般在十幾天之內就可以完成拉抬，以後就開始出貨了，一個月內拉抬資金就可以出來了。拉抬資金只是短期使用，可以在拉抬時臨時借來，拉抬完成就可以還了。
控盤資金的另一部分是用來應付突發性危機的，就象打仗要保留預備隊一樣，這筆錢平時是不能輕易動的，只有在出現危機時才能動用;主力手裡如果沒有這筆資金就會很不安全，一旦出現意外無法應付，可能使整個操做失敗，帶來重大損失，這筆資金通常主力自有的，可稱為預備資金。這個數額一般只需為總資金的5%～10%即可。
拉抬資金和預備資金統稱控盤資金，控盤資金以持幣為主，建倉資金以持股為主;控盤資金以短線操作為主，建倉資金以中長線操作為主;控盤資金長空短多，建倉資金做長多。兩筆資金如主力的兩個拳頭，相互配合，有章法地進行操作。
主力在操作時要根據情況決定如何分配這兩筆資金。通常情況下越有長期投資價值的公司，主力建倉越多，投資價值變小，主力建倉也相應變小。主力建倉多，鎖定籌碼多，外面流通籌碼少，則盤子好控制，分配在控盤上的資金可以少一些;主力建倉少則盤子不好控制，相應的控盤資金必須多一些。
在具體的操作中為了穩妥起見，主力的運作資金只要按照目標市價，一般只要能夠達到控制了目標上市公司流通量30%～40%的份額作為“底倉”的基礎上，然後還能夠用另外的資金控制、操作其餘未控盤部分30%～40%份額的話，以短炒的方式進進出出，通過反覆買賣來保持股價的平衡運行，把握買進賣出控制股價的節奏和影響，則基本上就可以成功運作該項目了。
兩個極端情況是絕對績優股的通吃炒做和垃圾股不打底倉的快進快出。前者主力把幾乎全部資金都用來建倉，只留很少的資金控盤就夠了，因為反正外面的籌碼已經很少，已不需要控盤了;後者則幾乎全部資金用做控盤，不打底倉，靠一拉一砸中間拼一個縫獲利。
影響主力資金分配的另一個因素是主力的資金背景，主力是否有方便的融資渠道做後盾。如果有條件融資，主力就可以多一些拉抬資金，拉抬可以猛一些，但持續時間短;如果沒有條件融資，則主力只能靠自有資金炒做，主力可能會多分一些資金用做建倉，而拉抬資金就會不寬裕。這種股上漲時顯得力不從心，要使用技巧，藉助大勢，一點一點往上拉。但由於是自有資金，可以長期持續的拉抬，形成慢牛走勢。
還有一類超級主力，資金多到必須同時做幾隻股票，他們可以“分散建倉，集中拉抬，輪番炒做”。先分別在幾隻股票上建好倉，然後以一筆拉抬資金，一個一個拉上去再撤出來，形成輪番炒做。這筆拉抬資金和總的建倉量比起來是比較少的，所以資金利用率比較高。如果是小莊留這麼少比例的拉抬資金就會感覺力不從心，但對超級主力來說，這筆資金的絕對值並不少，他可以集中使用，對其中任何一隻股來說，拉抬資金都足夠充裕，炒做起來如同大力士，身大力猛，三下五除二就把盤子拎到了高空，然後把拉抬資金一撤，換手又去炒別的了。拉抬資金撤出時難免會引起一些震盪，但主力不在乎這一點空間損失，因為拉抬時已經打出富裕來了。拉抬資金撤出後建倉資金再慢慢出。這樣在一輪中，一筆拉抬資金可以拉起幾隻票。這種主力做起來就頗有些組織戰役的味道了，先做誰，後做誰，由誰來啟動拉抬，由誰來跟進，由誰來掩護撤退等等。
主力如何分配資金決定了股價的走勢。籌碼鎖定多的股票，主力不利用短期波動掙錢，所以沒有短線的暴漲暴跌，盤面上沒有力度的小陰小陽沒有震盪的走，盤子顯的發飄。主力不打底倉的股票，由於把全部資金用做短線炒做，故拉抬資金充裕，漲得迅猛有聲勢;但“飄風不終朝，驟雨不終日”，來得快去的也快，經過一段長時間再看，則漲漲跌跌在原地沒動。到是前一類短線漲跌並不迅猛的股票，一段時間下來，可以累積相當大的漲幅。
大部分股票處於中間。主力的最終目的還是要把價格炒上去，但由於控盤能力受限，所以不能直接拉抬，而要採取一些技巧調動市場力量，借力使力，才能以少量的資金把盤子拉上去。所以有時盤面上會出現相當標準的技術形態，這是在號召大家跟著抬轎。
主力建倉量不同也決定了股票最終的目標位，前面曾經討論過，隨著股價上漲，未鎖定流通市值變大，控盤困難增大，限制了主力炒做的最高目標位。如果鎖定籌碼多，主力可以向上打開較大空間，目標位可以高一些;如果建倉少，則目標必須低一些。那種建倉較少目標位也較低的主力，靠建倉倉位獲利受限，而控盤上分配了大量資金不能白白操作不獲利。這種股票就會成震盪向上的走勢，主力不僅要掙大錢還要利用每一次震盪掙錢。
總的看，主力倉位情況和走勢關係是這樣的，主力鎖定的籌碼多，則短線波動少，上漲平穩，以中長線趨勢為主，上漲空間大;主力建倉減少，則上漲過程中短線震盪成分增加，中長線上升趨勢趨緩，邊震盪邊上升;主力倉位更少，則以短線震盪為主，長期看來根本不上漲。對不同性質的主力要採取不同的策略對付。
例如：擬操作目標上市公司目前股票的價格是6元，流通量是3億股，理論上只需要持有18億元就可以全部買下所有的股票，但在實際操作過程中這是不可能的。一旦在市場上開始大量地收集、鎖定一些流通股票時，股價自然就會因為流通量減少了而逐步開始上漲。就要求主力在市場建倉吸籌一般都是悄悄地進行的，以免節外生枝，影響操作計劃。
如果事先準備了16個億資金準備操作上面所說的那隻目標上市公司股票，首先，我們就必須要暗中以10.8億元左右資金在6元附近價位上收集到1.8億股，這樣就控制了佔股票總流通盤60%份額的“底倉”，這也就是用來做長線的主力成本，也是未來獲取暴利的根基所在。
其次，只需要用餘下的5.2億元控制、操縱那剩下1.2億股未鎖定流通籌碼即可。按照此時6元的市價，只佔其額度的40%左右，一般只要達到能夠控制、操縱未鎖定流通籌碼的30%左右，項目就基本上已經大功告成，這也是用來做中線主力的成本。
接下來的運作上所需要做的，只是在拉拾股價上漲的過程中用少量資金通過不停地買進賣出，維持股價向上運行一路上不賠不賺即可，這個資金的成本就是用來做短線主力的成本。
經過不斷操作未來的股價上漲到了12元，則全部的股票流通市值就已經由18億元變成了36億元。而前期所掌握控制的10.8億元“底倉”就已經升值達到了21.6億元。此時，只要維持股價不出現大幅度下挫就能夠全身而退，暴利就完全可以迅速地得以兌現。
在整個拉抬股價的過程中，控盤能力是會隨著股價的逐步上漲而開始逐漸下降的，除非擁有足夠的資金量能夠維持高企的股價所需。在股價上升的過程之中可以通過中線主力不停地高拋低吸賺到利潤，使自己做中線資金量的盈利部分能夠維持與股價的上漲同步的態勢。
識別主力資金操盤的手法，制定相應操作策略
試盤是指主力利用手中的籌碼和資金對盤口進行測試。試盤是主力的試探性進攻，通過試盤查看股票的籌碼分佈情況和場外資金的動向，為下一步行動指明方向。總歸試盤的目的是測試拋壓跟風盤、測試持股意願和承接盤。
試盤目的可從以下三個方面進行分析：
其一，測試盤中籌碼穩定度。這種測試的意圖為主力即將展開的建倉計劃作準備。如盤中穩定度較好，則主力可能將通過誘多或誘空性操盤手段導致盤中籌碼鬆動，以完成建倉計劃。
其二，測試阻力位。這種測試的意圖為主力即將展開的拉昇計劃作準備。如在重要價格區間，盤中拋壓較大，則說明這一價格區間的阻力較大，主力可能會以誘空式手段來導致籌碼在更低價格區間鬆動，以消化上檔價格區間的拋壓阻力。
其三，測試支撐位。這種測試的意圖為主力即將展開的建倉計劃作準備。如盤中支撐力較強，則主力可能將通過進一步誘空性操盤手段擊穿支撐位以導致盤中籌碼鬆動，順利完成建倉計劃。
主力資金的操盤手法往往會很隱秘，難以發現主力資金的動態，但是通過密切觀察成交量和K線圖的變化，也能發現主力資金留下的蛛絲馬跡，這樣我們就可以有效識別主力資金操盤的手法，並且跟隨主力資金的腳步制訂正確的操作策略。
1、長上影線試盤
當天在盤中主力資金以大單買入的方式發起進攻，在短時間內迅速拉高股價，測試拉昇過程中的拋壓盤，如果市場跟風盤資金較輕，且上方拋壓明顯，成交量迅速放大，主力資金則盤中撤出買盤資金，觀察賣盤拋壓狀態。
2、長下影線試盤
長下影線試盤，是主力資金為了尋求強支撐位，測試股價跌透了沒有。主力在盤中故意向下砸盤至技術支撐位，看股價回撤到低位時是否有資金進場搶籌，如果多次下探均呈現反抽的跡象，這說明下方支撐力堅實，股價已經跌無可跌，適合建倉收集籌碼。
3、漲停試盤
主力主要通過封漲停的方式，觀察盤中拋盤量與跟風資金量的對比情況，分析和判斷籌碼的穩定度。
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4、打壓挖坑試盤
主力不斷向下用大單砸盤，用意是測試下方買盤力量的強弱。可以使得部分短線投資者因害怕巨大虧損而拋出，主力趁機在較低價再次悄悄買入。
試盤的方法有很多，但是從方向上來分，本質上只有打壓試盤和拉高試盤兩種情況，前者是測試壓力位，後者是測試支撐位。
試盤階段散戶操作策略
主力試盤階段所用的時間往往都很短暫，所以個股波動的空間也是比較小的。散戶在主力試盤過程中的操作策略，應該根據其操作風格和採用的試盤方式而定。具體有以下幾條操作策略。
(1)對時間短暫、漲幅不大的試盤行情，如果你不是散戶高手，建議最好多看少動。
(2)對於時間稍長，漲幅也較大的個股，可以做高拋低吸，波段式操作，如圖所示。散戶可在主力試盤階段採取低位處買入，高位處賣出的策略賺取差額利潤。
(3)對於拋壓較輕，業績優良、題材豐富的個股，投資者可以在回調時介入做多。
(4)散戶不要追高買入，一旦追高就很容易被套，而且短時間內很難解套。
(5)散戶不要在阻力位買入，阻力位包括前期的高點、中長期均線處、BOLL 上軌線處等。如圖所示，散戶就不能在BOLL指標的上軌線附近處買入。
(6)超跌股沒有利好不要做，一旦出現利空，短線就要準備隨時拋出。
(7)目標利潤不可過高，不重倉、不貪心。一旦重倉被套，尤其是被套於小盤股的話，則進貨容易出貨難，主要是由於成交低迷、沒有接盤。
(8)如果屢做屢錯的話，就不必急於扳回損失，可以離場休息一段時間，留得青山在，不愁沒大底。抄住一個大底，勝過十把短線。
華爾街將炒股的訣竅歸納成兩句話：截短虧損，讓利潤奔跑
買賣股票的技巧，全在怎樣找臨界點。
學習尋找臨界點的過程其實就是學股的過程，當然其中還包括學習炒股的正確心態。坦率地講，學找臨界點的技巧還比較容易，培養心態才真正困難。
用你自己發現的臨界點，按自己定好的規則買進賣出，訓練自己的耐性，留意市場提供的危險信號，你就走上了學股的正確道路。
買入要點：
1、買入前，一定要參照一下大盤的走勢圖。
2、在買入之前，先定好止損點，切記照辦。
3、選擇臨界點。
4、最好在升勢或突破阻力線，準備開始升勢時買入。
敬畏市場、順應市場，控制風險，是投資者的立身之本。投資成功的核心不是去抓更多的機會，而是耐心等待，把某一個機會用好，把一個品種做精，當機會來臨，用極大的意志力把交易機會用到極致。這樣的交易效果遠比發現十次交易機會，每一次都淺嘗輒止要好得多。
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