来源：天启交易团队（ID：TianQiLiangTou）
主观交易系统与量化交易系统有何优缺点？可以扬长避短形成更具效率的半自动系统吗？
假设人在未来的人工智能交易时代还难以被计算机超越的话，是否存在可能发挥人的优势（K线形态等图形的模式识别，高概率行情的适时重仓机会的把握，模糊计算的能力，整体的大局观等等）与计算机结合形成更高效的交易系统呢？
“高概率行情的适时重仓机会。”
这一句话，就容易让人产生执念。什么叫高概率行情？什么叫适时？还要进行重仓？
先不说其他的。
真正成熟的主观交易者和成熟的量化交易者，它俩的区别根本就不在于此。
不是说，量化交易就是自动化交易，轻仓分散。而主观系统化交易者，就一定要重仓梭哈一笔“有把握”的行情。
这些说辞，都是其他人的看法而已。因为很多人之所以赚钱，就是重仓浮盈加仓了一个他觉得“他看的准”的品种。
这种做法，极度靠运气。
你满仓重仓的那个品种真的出现了你“看得准”的行情才行，否则就是一个怒亏。你什么时候能看的“准”？
知道幸存者偏差的另一个说法吗？叫做“死人不会说话”。
那些已经爆仓，已经失败的人是没有机会告诉你，他们也是重仓浮赢加仓“看得准”的品种了，但是死的特别惨。而那些恰好活下来的人告诉你：“你要看的准，敢下手才能赚钱”。
于是很多人就觉得，哇，好有道理。我也要看的准之后，一把梭哈成为大神…
忘了我前几天说过什么了么？
“善弈者，通盘无妙手”。
善交易者呢？这个就得各位好好思索一下了。
主观和量化的主要区别就在于一点：入场方式。
量化交易模式，是针对所有的走势一视同仁，全部进行系统化处理。而主观交易模式，是从这里面选中一部分形态去进行交易。
量化交易，对所有的信号一致性处理，他们宁可做错，也不错过。宁可止损，也不错过“大趋势”。
而主观交易，选择信号进行交易，他们宁可错过，也不做错。宁可错过几波行情，也只做满足自己入场的行情。
真正的主观系统化交易高手，依然是分散，控仓，严格止损止盈。不是什么看的准，一把梭哈。
决定了主观交易系统好，还是量化交易系统好的因素，在于未来的走势。
无论主观交易模式，选择的是什么样的形态，都无法避免一种情况，就是这种形态连续需要你止损。
因为未来的行情走势是不确定的。
主观筛选出来的交易机会，可能好，也可能坏，而主观交易模式放弃的机会，可能会好，也可能会坏。所以，这两者的盈利能力，由未来的走势决定。
未来的走势会是什么样的形态？是流畅的趋势？还是波折的趋势？是V型？还是“针”特别多的行情？
我们不知道，所以两者的优劣，就无法提前确定。
但是，这里面有一个问题。
单品种自动化交易模式的人，他属于哪种？从小细节来看，他属于量化的。但是从一个更高的角度而言，他属于一种“主观”。
为什么？因为他主观选择了“交易品种”，他只对这一个品种进行交易。我们不能拿他跟那些全市场选择品种的主观交易者比。
如果我们仅在一个品种上探讨的量化和主观的话，那其实更容易。
量化信号全做，而主观只做部分，那么，主观选出来的信号，将来走成了什么样子，决定它俩的区别。这也更直接论证了我上面的说法。
如果从全市场而言，我们所探讨的“量化”和“主观”应该建立在全品种上。
比如，一个交易了20个期货品种的量化交易者，和在这20个品种主观择时的主观性系统化交易者。
这是我们探讨的基础。
除此之外，还有一个特例。
在小周期里，量化自动化是大概率不如主观系统化的。因为小周期里的无效信号，太多了。
最明显的，是一分钟图。
这是螺纹钢期货近2天的一分钟图。各位看一下，如果你用量化的模式，里面会出现多少个信号？
N个。
但是主观识别呢？可能仅有几个而已。即使全部止损，后者也比前者强。因为周期越小，资金进出导致的“无效信号”就越多。
除非量化交易者采用超大参数。但是，使用超大参数还不如直接去做大周期不是么？
因此，短周期而言，主观占优。但是代价是，交易者需要时刻盯盘。
以上，就是我认为主观系统化和量化系统化的区别。
量化多品种和主观多品种选择的盈利能力差距，是由行情走势导致的。行情利好谁，谁短期就更厉害。但是长期而言，两者一个层级的话，我认为盈利能力是不相上下的。
当然，这建立在两者都真正的拥有正确交易逻辑的基础上。
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