中國股市後知後覺的投資理念
樹立正確的投資理念，比技術還重要
趨勢為主,現金為王。個股以中線為主,中線短打為輔。
寧可錯過，也不追高，留一點空間給別人賺，也留點空間給
別人套。逆勢操作有誰能賺，順勢操作不賺也難。
股市自然循環：
冬藏（下跌）--春播（築底）--夏長（拉昇）--秋收（做頂）
春播(建倉)，要把種子播到春天的土地上。
夏長(拉昇)，樂樂呵呵的看它長吧！
秋收(做頂)，要收已經熟透的！眼看要數錢了！
冬藏(休息)，捂著滿滿的口袋休息，等來年再賺一袋了！
沒有不賺錢的股票，只有不合時宜的操作！
擇機投機，趨勢投機，鐵律投機！
切記：熊市避險保本是關鍵，不虧或少虧就是贏，牛市才是真正發財的良機！
忠告：不參與下跌及盤整；聰明人懂得休息，愚蠢者川流不息！
做股票如果忍不住，一時漲跌就難受，永遠是失敗。
記住漲停股一旦封不住減倉就是，封住漲停就要堅決持有，主力都有決心封住漲停，你必須決心更大。
漲得多了，自然要跌；跌得多了，自然要漲。這跟《三國演義》開篇詞說的是一個道理：分久必合，合久必分。
相信大家都知道KDJ指標的用法，KDJ指標中，有一個功能非常重要，就是超買和超賣。超買，表示當時人氣非常旺盛，是不是表示可以買呢？當然不是，超買，往往都是該賣的時候了；相反，超賣，往往是該買的時候。股市中一個現象也充分體現了這個原理——風險是漲出來的，機會是跌出來的。
直播所有股票全是中線股，中線埋伏就是，短期虧損忍耐，打仗的時候，埋伏也要忍受風吹雨打股票同理。
一個精明交易天才：白手起家的投資鬼才——伯納德·巴魯克
巴魯克（1870~1965），美國金融家，政治家和政治顧問，股市的投機者。他既是白手起家的成功典範，又是善於把握先機的股票交易商，既是手段靈活的投資商，也是通曉經濟發展的政治家。人們對他冠以投機大師，獨狼，總統顧問，公園長椅政治家等名號。然而人們更願意稱他為“在股市大崩潰前跑出的人”。
創造第一個奇蹟
1897年，巴魯克創造了他人生的第一個奇蹟。那年春天的華爾街，美國煉糖公司的股票開始暴跌，陷入悲觀情緒的人們開始瘋狂地拋售。這主要是因為當時參議院正在討論一項降低國外糖進口稅的提案，同時眾議院也正在進行類似的立法程序。參議院的一舉一動時刻牽動著股市的漲跌。
但巴魯克堅信參議院不會通過這項提案，他認為西方的甜菜種植主們和華爾街一樣希望通過關稅保護來獲得更大的利潤。於是，他用300美元為定金，購入了3000美元股票。後來，果然如巴魯克所料，參議院否決了這項提案，美國煉糖公司的股票連續暴漲，僅僅300美元，就讓他賺了60000美元。
30歲成為百萬富翁
1898年，巴魯克的投資才華再次讓華爾街感到了震驚。1898年7月3日，正在新澤西州朗布蘭奇陪妻子和家人共度週末的巴魯克從老闆豪斯曼處得知西班牙艦隊在聖地亞哥已經被美國海軍殲滅，美國已經取得了美西戰爭的決定性勝利。巴魯克立刻意識到，這一勝利意味著，戰爭即將結束，美國的金融市場將隨之快速反彈，甚至有可能出現強勁勢頭。第二天是7月4號國慶日，紐約證券交易所按照慣例將停業一天，但是倫敦的證券交易所應該和往常一樣正常營業，此時如果在倫敦低價購進股票，然後在紐約高價拋出，中間的差額利潤將是可觀的。
可難題是，巴魯克如何在第二天倫敦證券交易所敲鐘開盤之前，趕到位於紐約的辦公室。由於時差，倫敦證券交易所開盤時，紐約才剛凌晨5點鐘。由於國慶日前一天已經沒有到紐約的火車，巴魯克急中生智租了一列專車連夜向紐約狂奔，最終在天亮時趕回辦公室，向倫敦發出了大量吃進股票的電傳。第二天，因為相信和平將帶來好運，證券交易所的股票開始紛紛上漲，巴魯克讓老闆和自己都穩穩地賺了一大筆。
當時，在華爾街比拼的投資者，幾乎每個人都是某一領域的高手，或者經紀專家，或者風險投資家，或是場內交易人，投資銀行家，而巴魯克卻能在短短的時間裡將所有這些角色集於一身，成為投資的“多面手“。從1897~1900年大約三年的時間裡，巴魯克的個人資產上升到了100萬美元，從一個一文不名的窮小子變成了令人羨慕的百萬富翁。而在1916年，巴魯克的淨收入已經達到200萬美元。
伯納德·巴魯克的十句經典投資心得
1.我能躲過災難，是因為我每次都拋得過早。
2.當人們都為股市歡呼時，你就得果斷賣出，別管它還會不會繼續漲；當便宜到沒人想要的時候，你應該敢於買進，不要管它是否還會再下跌。
3.新高孕育新高，新低孕育新低。
4.誰要是說自己總能夠抄底逃頂，那準是在撒謊。
5.別希望自己每次都正確，如果犯了錯，越快止損越好。
6.誰活得最久，才活得最逍遙，才賺得最自在。
7.他們不是被市場打敗的，是被自己打敗的。
8.作為投資者，肯定有些股票會讓人賠得刻骨銘心。
9.一個人必須理解理性和情感在交替影響市場時的相互作用。
10.對任何給你內幕消息的人士，無論是理髮師、美容師還是餐館跑堂的，都要小心。
技術進階三步曲
對一個新手而言，進入股市叢林要如何求生存？要在波動的市場中獲利，要有一些基本的工具，也就是所謂的技術分析，那麼在林林總總的技術分析方式中，要由哪一個方向著手？要如何進步呢？
(一)量和價的均線的方向，一定要先搞懂，均線是股價進行的方向，不誤判大方向大格局是第一要務，能分辨多空方向與判斷出是否盤整箱型，這是進入市場必須具備最基本的求生本能。沒有方向猶如行進間沒有指南針，開車沒有地圖要到達目的地很難。
(二)再就配合指針和型態的看法與研究，可以讓你以指針來補均線的不足，可以讓你除了運用乖離之外，還可以用指針的轉折低進高出。能把量、價、均線、指針、型態都配合得很好時，你會進入高獲利狀態，自不待言。
(三)當你能做到上面的情況之後，才可以精進短線的技巧，進入極短線的當衝逆勢操作之中，獲取額外利潤。
這三步曲是操作的進階，不可顛倒，先求穩，再求準，最後是狠。此三步驟不是一兩天、一兩個月的用功就可達到，而是經過長時間不斷的嘗試之後，才能深刻領會。
我常看很多人，都從當衝入門，由指針進入，結果卻早早畢業出場，成為行情的貢獻者，實在是很可惜的事。先習慣於均線的方向，再漸入指針的配合，你才能在趨勢之中抓到轉折，抓轉折時又不違背趨勢，如此趨勢與轉折合一才是正道。
“均線是很好的趨勢指針。設定參數，最好是有長有短，才可以看清長線的趨勢和短線的方向。至於參數要設多少，歡喜就好。”
“型 態大略可分為底部型態、頭部型態、整理型態三種。型態很重要，但是在行進中誰也不知道會作何種型態出來。比如寫英文字V→N→M→W→?複合型態？你知道 現在進行的是何種型態？行進中看不出來也猜不著。但是事後來看，原來是……，型態就是這樣，會搞死人。所以，把型態當知識就好，不要太執著。”
T+0操作技巧
1、量價配合完美，上拉放量，整理回落縮量，逆勢拉昇突破前面高點，而且分時量快速放大，屬於買入(做T低吸)信號,逆市表現為抗跌。
2、一句話：“量價健康，拉昇放量，屬於買入(做T低吸)信號”。
3、當股票往上拉昇時發現分時量沒有集中放大，量能不齊表明主力做多不夠堅決，理應賣出(做T高拋)為主。
4、分時量價不齊，越拉量越小，逐步微縮構成量價背離，拉高調頭屬於賣點(做T高拋點)。
趨勢——順者昌，逆者亡
這是資本市場亙古不變的道理。在一個主要上升趨勢中只能做多，而在一個主要下降趨勢中只能做空。
上升趨勢線解決了多頭平倉的問題，下降趨勢線解決了空頭平倉的問題，水平趨勢線（上軌下軌）解決了開倉的問題，趨勢線還能起到指引方向的作用，但無論是上升趨勢線、下降趨勢線或者是水平趨勢線（上軌下軌）都不會對價格產生任何的支撐或者反壓。
要解決開倉的問題，關鍵是頸線的畫法，而頸線的確定是最難的。常聽一些股評說連接某個形態的兩個高點就形成了頸線，這種完全紙上談兵形而上學的說法是錯誤的。下面我們來看頸線形成的原理：以A股市場為例，當一個股票綿綿下跌到一定的估值區間內，這個估值區間是主力認同的價格範圍，而不是所謂的PE估值。那麼主力會在第一時間介入一定的倉位，在一個長期下跌後交投清淡的市場中，這種買入行為非常容易把價格打起來，主力是繼續往上買嗎？不會，假設主力在這裡買了10個籌碼，它會往下摔打，在摔打的過程中會有其他的籌碼帶出來，那麼主力會在成本不變的情況下，也許在下面拿到20個籌碼。為什麼會有籌碼會帶出來呢？這裡面可以分成主力主動賣出的部分、上面割肉的部分、還有在初次買入拉高過程中的短線客獲利了結部分，所以打下來後主力可以接到更多的籌碼，一般會在下方形成一個震盪區間，並且在震盪區間內形成上漲放量，下跌縮量的走勢，而突破該區間的標誌是放量大陽線。
下面以600887伊利股份為例：震盪區間內上漲放量，下跌縮量，臨界點突破前窄幅震盪以及突破後的洗盤時，KDJ、RSI等擺動指標惡化，出現死叉、頂背離等賣出信號，誘使所謂的技術派賣出，而後面股價卻又上漲了70%。
在臨界突破頸線位時必須放量，因為頸線有一個上擠下壓的作用，要突破頸線必須花相當大的代價，也就是用資金都接下來套牢及獲利的籌碼，所以必須產生放量。突破後一般會出現自然回撤（A股稱為洗盤），然後再加速上漲，是否形成加速以及形成加速的過程取決於大盤所處的環境，所以我們必須左眼看大盤，右眼看個股。這也就能解釋為什麼有些個股為什麼突破頸線位後沒有上漲，因為當時大盤環境不行，覆巢之下安有完卵。
頸線突破後有的會直接上漲，有的會做自然回撤後再上漲，一般做自然回撤後再上漲的走勢較為理想。直接上漲的個股一般為主力後知後覺，在之前沒有拿到足夠的貨，而大盤行情起來後主力措手不及，急於吸貨，形成這種“通吃套牢盤”的走勢，對於一般公眾交易者來說會覺得這個股票走勢非常強勁，而從做盤的角度來說抬高了自身的資金成本，擠壓了利潤空間，非常不利於後續做盤。我們以600687國泰股份為例來看如何突破頸線和洗盤的。
並不是所有的底部形態都有頸線，有些形態的線我們就只能稱為形態的上邊界線，但是其作用和頸線是一樣的，比如三角形底部：
MACD指標的背離
MACD指標的底背離
底背離是指股價是下跌的，低點一個比一個低，而指標曲線（在這裡以MACD指標為例）卻是向上的，即一波一波向上走，高點一個比一個高，股價與指標形成明顯的背離現象，這種在底部形成的背離叫做底背離。
底背離一般發生在下跌末端，暗示股價有反轉向上的跡象，多數是短期的買入時機。其實質是股價經過前期大幅度下跌，風險得到極大釋放，開始有資金介入抄底，但是，空頭仍佔據優勢，股價繼續慣性下跌，一峰比一峰低，甚至是創出近期新低，但MACD指標曲線並未跟隨下行，反而是呈震盪上升趨勢，曲線一次比一次高。這暗示市場做多動能逐步高漲，股價隨時有反轉向上的預期，是不錯的買入時機。
案例解析：亞翔集成（603929）
亞翔集成自從創出38.39新高後，走出衝高回落行情，風險得到一定釋放。在下跌過程中，中間多次出現小級別的反彈行情，但是，空頭力量仍佔據優勢，並未扭轉下跌趨勢，股價依舊是慣性下跌，股價一次比一次低，甚至創出18.5的新低。但是，MACD指標曲線並未跟隨下行，反而呈現震盪上行趨勢。於是，亞翔集成呈現明顯的底背離形態。
隨著股價風險不斷釋放，股價被嚴重低估，資金抄底的意願越來越強。但是，此時還不是絕佳的買點。因為底部不是一蹴而就的，而是反覆築底夯實的。出於安全考慮，投資者還要耐心等待，等待底部出現持續堆量或者放量的時候，這個時候安全係數較高，投資者可再採取分批逐步介入的操作策略。果然，亞翔集成在創出18.5新低後，出現持續堆量的現象，股價隨即反轉向上，大漲近83%。
MACD指標的頂背離
頂背離是股價走勢一峰比一峰高，股價一直往上漲，而MACD指標曲線並未跟隨上行，而是呈現震盪向下趨勢，低點一次比一次低，這就是典型的頂背離現象。MACD頂背離其實質是量價的背離導致新高無法持續，或者是主力打壓從而導致股票出現滯漲跡象。但每一次的頂背離一定會造成股價的回調，而回調幅度又往往不一樣。所以投資者在觀察背離形成的時候，要結合量價關係、熱點行情來綜合判斷，若成交量嚴重不足，那麼回調幅度會相應大些，可考慮逢高減持一部分倉位，等股價調整充分時在低吸回來，做波段操作，達到攤低成本的目的。
案例解析：惠達衛浴（603385）
惠達衛浴經過前期回調，風險得到一定釋放，有資金開始介入抄底，股價呈現震盪上行的趨勢，而MACD指標曲線繼續向下空頭髮散，並未改變下跌趨勢。於是，股價出現明顯的頂背離形態。隨著股價運行到前期高點，面臨前期套牢盤壓制，市場追高做多意願並不是很強。資金出現分歧，圖中的大綠柱逐漸增多，暗示拋壓盤增多。股價也走出“雙陰出貨形態”。此時，投資者要格外提高警惕心理。當前的股價已經是外強中乾，若沒有重大利好刺激，惠達衛浴大概率會反轉下跌。果然，惠達衛浴在之後的53個交易日裡，暴跌33.18%。
你不得不知道的低峰破位，下跌中繼
低峰，指的是股價下跌趨勢途中。在籌碼分佈指標窗口，對應股票價格走勢較低的位置，出現籌碼單峰密集圖形。而這種股價下跌趨勢途中的單峰密集，從股價大級別行情走勢研判，行情仍屬於股價大級別下降趨勢途中。
所謂的籌碼低峰密集，只不過是股價下跌趨勢途中在某個價格區間內橫盤震盪時間較長而已罷了，若股價橫盤整理之後一旦再次破位下行，後市股價往往仍有較大跌幅，因此，我們把股價下跌趨勢途中出現單峰密集之後的破位下跌，稱之為下跌中繼峰破位，下面為大家分述關於籌碼低峰破位的兩個經典案例。
案例1：002054德美化工
該股2011.5月至2011.12月，經過長達7個月左右的橫盤震盪，在籌碼分佈指標窗口形成較為明顯的單峰籌碼密集形態，由於該單峰形態出現在股價大級別下降趨勢途中，從本輪股價回調的最高點13.77元向下進行區間統計，該股已累計下跌40%左右，籌碼峰對應股票價格走勢的相對低位，故稱之為低峰密集，如下圖：
從上圖觀看，該股下跌趨勢途中，出現股價相對低位單峰密集圖形時，MACD指標配合出現底背離抓底圖形，同時籌碼集中度顯示該股籌碼在狹小的區間內高度集中，股價理應止跌轉強，但行情依舊沒能扭轉股價下跌趨勢，並最終破位下行，該相對低位籌碼峰成了名副其實的破位下跌中繼峰。
案例2,300001特銳德
該股2011.11月至2012.7月，在行情下跌趨勢途中，經過長達150個交易日左右的橫盤震盪，對應籌碼指標窗口出現較為明顯的股價相對低位籌碼單峰密集，從本輪行情下跌的最高點7.13元開始向下進行區間統計，該股已累計下跌50%以上，此次對應籌碼指標窗口出現的籌碼單峰密集圖形理應定義為籌碼低峰密集，如下圖：
從上圖觀看，該股從行情回調的最高點7.13元向下統計，累計跌幅50%以上才出現籌碼低位單峰密集圖形，並且籌碼指標窗口集中度數值顯示，90%成本在2.91元至3.41元之間，集中度7.91%。70%成本在2.98至3.32元之間，集中度5.4%。
顯示該股可謂是回調既充分籌碼低位又高度集中，同時配合股價向上突破股價長期下降趨勢線，按正常邏輯分析，股價向上轉強的概率極高，但股價最終卻不漲反跌，後市股價不幸跌破低位籌碼密集峰之後，籌碼峰顯示再度向下發散，股價隨之下跌100個交易日左右，跌幅30%以上才止跌反轉。再次證明股價下跌趨勢途中出現的相對低位籌碼密集峰一旦破位，後市股價極容易再次連續慣性下跌。
綜上所說，股價下跌趨勢途中對應籌碼指標窗口出現籌碼低峰密集圖形時，無論籌碼集中度有多高，也無論股價是否向上突破股價長期下降趨勢線或配合MACD指標底背離，只要股價不幸跌破相對低位籌碼密集峰的下沿，都是一個極度危險的信號，後市股價極有可能再次慣性下跌，導致低位密集峰轉為下跌中繼峰。
一位成功的炒手，必須具有正確的心態
你已明白必須建立規則，按照規則執行你的炒股計劃。你知道必須相信自己，要獨立思考，要自我督促，這些都是要努力控制自己的東西，要強迫自己去做的東西。只有在實踐中不斷重複，直到這些要求成為你的自然反應，成為你的直覺，你才有了正確的心態，這時你才真正學會了炒股。
你必須學習體會按規則行動是愉快的，不按規則行動是痛苦的。剛學止損的時候，虧錢總是痛苦的，不然何為割肉？隨著時間的推移，你經歷了小損成為大損的過程，其間的焦慮、懷疑、失眠，一次又一次，你就逐漸形成快速止損的心態。開始時定下的止損規則顯得難以執行，慢慢地成為下意識的行動，一旦股票運動不對，不採取行動就寢食難安。這個過程，就是你學股的成長過程。
觀察市場，用你的知識及經驗判斷市場的行動及發展，做到這點的基礎當然是你必須有一定的市場知識和經驗。隨著時間的推移，自然地，你會“感覺”到市場下一步的“方向”何在。潛意識中，你會聽到一個聲音：“現在是買進的時候”，或者是“現在是賣出的時候”。這時你開始將這個聲音和你的規則相比較。你若想買進某隻股票，你開始問：這隻股票處在升勢嗎？這家公司有沒有新產品？股票的大市是牛市還是熊市？這隻股票的價格變化和交易量的互動是否正常？你問自己內心中“買”的聲音是源自“自以為是”還是客觀的判斷？
每次犯錯，好好地分析自己為什麼犯錯，違反了什麼規則？人犯了錯，自然的情緒就是尋找替罪羊：如股票大戶操縱、報紙登假新聞、公司做假賬等等。這些其實在股票的運動和交易量上都有跡可循。請清楚地提醒自己：自己，也只有自己，才能對結果負全部責任！犯錯不可怕，可怕的在於不承認自己犯了錯，炒股是這樣，做人何嘗不是這樣？
股市賺錢很輕鬆，但是虧錢也很快，而且，每次虧錢大都是在賺了錢後洋洋自得之時發生的。-------- 股市有風險，買賣須謹慎。安全第一，賺錢第二。不帶剎車別上路，沒“設止損”不下單。因此在交易前一定要先決定退出點。“放棄一些機會”，才能抓住一些機會。如果一心追求利潤最大化，最終往往是虧損最大化。
我們不要懼怕風險。而應瞭解風險，懂得風險，警惕風險，“管理風險”，“控制風險”，因而規避大風險。------ 股市最大的風險是無給我們控制風險(改正錯誤)的機會。因此，每次成功賣出(不論是止贏還是止損)，我們都要感謝機會。
過多的行動就是盲動，盲動耗散我們的精神、迷幻我們的心智、磨損我們的金錢。因為盲動主要來自心理的盲區，減少盲動的辦法也就主要從調節心理盲區契入，歸納起來，大致有三：一是調整對行動的看法，行動多並不一定就是勤奮、行動多並不一定就能夠使我們更快地達到目標，有時，什麼也不做是一種更好的生存狀態； 二是調整對待機會的態度，人們常常認為應該儘可能多地去把握機會，但在專業炒手的心中，想得更多的卻是“只去把握自己能夠把握的機會、只去捕捉對自己贏面 大的機會”；三是要學會享受孤獨，很多行動不過是人們害怕無聊而製造出來的，“什麼也不做就有無聊感”其實是一種不健康的精神狀態。
當一個人對股票市場有了相當深刻的瞭解後(至少經歷過二輪牛熊循環), 當高拋、低吸、追漲、殺跌、持有、空倉等專業技術手法已被熟練掌握。如果還做不到穩定獲利的話，就只有從心態上去尋找原因了。炒股技術方面過關了，還要有穩定的心態來配合。
有了穩定的心態，倉位就會得到合理的控制，控制了倉位就控制了風險；風險得到了合理的控制，技術水平就會得到更好的發揮；水平發揮得好，賺的錢就多，心態就會更好。這就是技術發揮——倉位控制——良好心態之間的關係。三者相輔相承，互相影響，是個良性循環的過程。其中一環出錯，操作上就會出問題。
對於職業炒股人士來說，一般是在心態這一環節出問題，從而影響其它兩個方面。對於短線選手而言，急和躁才是虧錢的內因，穩和定的心態才是贏利的根本。簡單的說，在”穩”和”定”的心態下展開操作，成功率自然提高。在”急”和”躁”的心態下，虧損也是可以預期。走向穩定獲利的境界，就是要去尋找這種能獲利的心態。
如果在交易的過程當中，隨時體察當下的心態處於哪種狀態，有助於避免虧錢的交易，從而提高操作成功率。在佛道兩家的修行中，都有這種方法練性，我們也可以借用。
這麼一個細節處理好了，或許能讓你我的水平向前(錢)邁進一大步。
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