股市如戰場，資金就是你的士兵

孤注一擲不可取，儘量保持系統的正常運轉。你可以被市場打敗，但千萬不能被市場消滅。我們來到這個市場是為了賺錢，但是這個市場卻不是全自動提款機。進入股市，就是要搶劫那些時刻準備搶劫你的人。永遠不要滿倉，在不知道電梯是向上還是向下時，最好先踏上一隻腳試試。

股民的7個等級，你是幾級股民？

如果你愛一個人,介紹他入股市,因為那裡是天堂,如果你狠一個人,介紹他入股市,因為那裡是地獄。散戶入市都是懷揣夢想，摸爬滾打多年，或許成真，或許破滅，如果散戶成長有七級，你是哪一級?

圖一 603628 清源股份

圖二 601992 金隅股份

一級：

聽說大家都在炒股，滿腔熱情，雄心勃勃去開戶，看別人的推薦，喜歡超短線，賺錢就跑，虧了就捂著。

二級：

開始瞭解股市基本情況，知道存在莊家、遊資，裡面有坑。知道了什麼是K線、均線，有盈有虧，總體還是虧，幸運的趕上牛市，跟的大夥賺了不少，但見頂後，不知道止盈，出現回吐，甚至虧損。

三級：

開始覺悟在股市賺錢是真難，光聽別人的難以成器，部分散戶選擇退出股市，部分散戶不願就此罷休，立志要靠自己創造財富，開始琢磨這看書、學習，學波浪、學量價、學跟莊。

四級：

能夠把握買賣點，預測大盤行情，偶爾能夠抓到牛股，但是賺錢還是很困難，意識到要有交易原則，不能以偶然的成敗論英雄。

五級：

開始順勢交易，有自己的交易理念和交易系統，操作嚴格執行紀律，不再追漲殺跌，明確止盈止損，考慮問題更全面，懂的空倉，懂的放棄，有了穩步盈利。

六級：

走過的路終究有用，在股市中獲利豐厚，實現財務自由，有自己的投資理論，開始與大家分享經驗教訓，願意幫助新股民走出誤區。

七級：

除了關注股市行情，已經關注世界經濟走向，興衰自有判斷，看盤次數減少，交易次數變少，生活自由，很少和一般人討論交易的事情，因為你知道說了他們也未必理解!雖然從股市盈利很多，但是股市最終只是生活中的一小部分。

判斷底部散戶首先要知道的第一個問題是——底部是一個20%左右的空間範圍。

股民不明白這個道理，就永遠不知道底部在哪裡。

最常見的是很多股民明明買在底部了，然後只跌了10%，人就崩潰了。結果等股價略回本錢就急忙拋出了。過後才發現自己真是賣在了底部區域。那時跌的10%居然是一年來的最低位！

下面是我今年以來還在持有的三隻股票，都是屬於抄底類型的。

我這三次抄底過後都是被套住過的，沒有一隻抄在了最底價。海信被套的最多，買入後一度被套10%以上！但是這三隻股的絕大部分時間股價都在我的買入價上方。

華蘭生物和海信電器我都是發現它們出現了大利空以後才抄底介入的。而王府井則是介入晚了，實在找不到大跌的機會了，由於非常看好就找了個小跌的機會買入了。

華蘭生物與海信的買入原則都是利空出盡後，走勢開始啟穩。這表明市場已經認同了在利空下的價格，只要過後利空消失，股價就會從這裡開始上漲。這就是我判斷底部的重要邏輯。

除非有新的真正的利空，否則股價不回真的再創新低。像華蘭生物我買入幾天後就大跌，但是過後並沒有什麼真正性質的利空，反而其董事長開始買入。

具體方法是：CCI指標出現“底背離”，即股價在不斷下行中，而該CCI指標卻在不斷上行，當該指標在背離的情況下向上穿越-100的時候，股價就面臨著底部。

一個股票的底部判斷

判斷一個股票的底部，我們必須結合指標來判斷，最簡單的方法有以

CCI指標的數值在一200附近；

股價在BOLL下軌或者以下；

股價遠離5日平均線至少10％以上。

重點技術講解：

1．操盤線：即EXPMA，屬於均線型的指數平均線指標。原參數為（12，50），徐老師認為該參數屬

於中線參數，如果短線交易建議改為（7，21）。兩條線的金叉作為買入的時機參考，特別是第一次金叉

的成功率最高。

2．底部與頂部的綜合判斷法：主要選取CCI、BOLL、DMI四個指標結合判斷。CCI的值處於負200或出現背離；BOLL位於下軌或在下軌啟動（這樣的啟動才有力度）；DMI中的ADX在50以上，且處於上移趨勢。幾個條件滿足，證明股價處於底部，一但圖線開始上勾，即可考慮買入。頂部的判斷方式與此對應相反，J值在100以上，CCI值200，BOLL處於上軌。需要注意，ADX在50以上隨時可能到頂（或底），如果J值接近100，則股價將見頂。股價沿BOLL上軌，且不跌破上軌，可繼續持有觀察。當J值回到100以下，只要股價不跌破5日線，仍有可能繼續上漲。

3．大牛股的技術條件：5月線金叉10月線，則大牛股有望產生。所以請尋找5月線上的股票，一旦該

股盤中踏上5日線（即不跌下超過30分鐘），即可買入。

4．缺口技術：股票除權後，如果股價站到缺口上方，則有飛漲機會。

5．成長股基本面判斷：選擇成長性股票，那麼後期漲升的空間大。要求股票業績環比增加，毛利率

在30%或以上，淨資產儘可能高（如在3.5元以上，這樣才有送股機會），資本公積金至少1元以上。

6．股價持續上漲的條件：5日線金叉10日線（要為真金叉），股價站上30日線，且30日線處於不斷

上移過程中，三個條件滿足，則股價具有持續上漲的基礎。

7．MACD的使用技巧：一般股價不創新高，則股價不能跌。否則MACD將反身向上，那麼我們等股價站

上5日線的第一時間進場，一般股價會漲並創新高。

8．未來判斷與關注：當股價站上2370點，則大行情將有望開啟，即10月線開始向上。關注一季報的

情況，四萬億的投資必須在一季報體現，此將決定股市未來走勢。

核概念股票

如圖所示“真正的突破，有效的回抽”的大牛股出現。

1：每一次的回落低點不跌破前期最低位置。

2：能夠順利突破阻擋線，在隨後的調整中，這個阻力位置能夠轉變為支撐線的。

3：有良好的上升通道，成交量溫和有序。

4：很少出現漲停板，但是，跌停現象偶有發生，次日卻能夠有大陽收復，重新維持上漲態勢的。

這樣特徵的個股會爆發出最後的5浪上漲行情，力度大，空間不小，賺錢效應明顯，值得我們期待。

想在進行買入。所以炒股的買點是非常重要的，買入一個合理的位置是“利潤最大化”的前提條件。除了這點之外還有一點尤其重要，就是“心態”。為什麼說心態呢？浮盈加倉與虧損加倉，你的心態是完全不一樣的。如果你買在一個相對的低點，買入後就盈利，這是心情也是愉悅的。如果你買在高位，雖然判斷對方向。但是回調後被套導致心態不好，這絕對會引起你的心理的波折，從而影響後期的操作。

那麼今天我們就來講一下“底部形態”的規律。如此買在低位，便可以利潤最大化。

底部成立的條件

成立的必要條件：反彈的高點高於前一個低點。

底部比較常見的有“雙底、頭肩底、三重底”，平底與圓弧底不太常見。我們可以根據反彈的位置，可以確定底部是否有操作價值。其中“雙底、頭肩底、三重底”的特點是反彈的高點高於前一個低點。

原理

反彈的高點高於前一個低點說明，多方在第一次反彈就介入，並且攻擊到空方的“籌碼密集區”。從反彈的位置看，多方的力量開始大於空方的力量，因為進攻到了空方的籌碼密集區。其後回落，空方不能創出新低，說明多方再次承接空方的籌碼，從而底部形成。這樣形成雙底的概率較大。如果空方的籌碼過多，多方沒有能全部承接，很有可能做出“頭肩底”，或者“三重底”。

下面我們挨個舉例：三重底的例子，注意：8月9日高點與6月2日的低點重疊

這是天通股份的例子：4月24日的低點與7月10日的高點重疊

聞泰科技：2016年11月11日低點與2017年4月7日的高點重疊

第二種是：反彈的高點低於前一個低點。

“平底”或者“圓弧底”就是反彈的高點低於前一個低點。當反彈多方沒有進入“空方的籌碼密集區”但是後期也有可能止跌，這是因為多方用時間換取空方籌碼，當多方籌碼充足後，上升即開始。此時多形成“平底”或者“圓弧底”。

如果第一反彈力度非常強，就形成“V形底”但是V形底不牢固，因為多方手中籌碼“成本過高”，短期強勢後，多數回落，中長期並不強勢。

總結

1、由於多方第一次反彈有力度，深入空方籌碼密集區。這樣多方在回落時手中“籌碼充足”會形成“雙底、頭肩底、三重底”。

當第一次反彈越過前一個低點，隨後的回落，則極具操作意義，可以小倉位介入。

2、如果多方第一次反彈沒有力度，那麼回落時多方手中“籌碼較少”不足以反轉趨勢，當第一次反彈沒有越過前一個低點，隨後沒有操作價值，即使不創新低也不能操作。

一個成熟股票投資者必經的訓練程序

第一步，滿倉訓練。

先戒頻繁操作，把原來的操作週期延長，只買一到二隻股票 。把每週一次改為一月到三月一次，甚至更長。目的是訓練忍耐能力，去除普通投資者頻繁換股而需要交納昂貴的手續費用。同時鍛鍊自己的看盤時不被股價漲跌而誘惑操作。原則是不管帳面的贏利和虧損。但是必須每天看盤，鍛鍊心理素質。當能夠做到不以漲喜，不以跌悲，只把股價的漲跌當做的遊戲，只把波動當做是獲利的機會，只把買賣當做是機械的操作，沒有心跳的感覺時，第一步訓練才算成功。

第二步；空倉訓練。

在大盤下跌過程中只看不做，拒絕上漲的誘惑。原則上也必須每天看盤，鍛鍊抗誘惑的心理素質。可以模擬操作，但是必須堅持記錄，並且做好模擬盈虧操作的總結。經驗是財富，只有歷經至少一個大盤的牛熊循環週期後，心理素質才能夠提高，才能夠明白股票的風險，才能夠跨進成熟投資者的行列。

第三步：技術訓練。

剛開始的時候一般都是研究量價關係，從而再研究技術指標。當你把技術指標都詳細的研究過來，並用到實際的操作中的時候，這個時候是虧損最嚴重的時候，你甚至會懷疑指標無用。然後你會改進指標及參數，甚至自己去創造技術指標。但是一切都不能夠真正的改觀操作的正確性，到最後當你再回到只看量價關係的時候，你就能夠做到看山不是山，看山還是山的境界。才會發現當初的操作是多麼的錯誤，技術指標只是量和價的延伸物，這個時候你可以很少翻看技術指標，甚至可以不看均線系統，因為這個時候你只要看一眼股票的圖形，就能夠當時指標所處的位置了。三秒鐘內就可以給一個股票的中線趨勢下定義的時候，才能夠進入長期贏利的隊伍。