每到年末或者季度末的考核節點，銀行在MPA考核壓力和流動性收緊的形勢下，都會大力的發展存款類產品，以擴大存款規模。隨著我國居民手中財富的增加，大額存單逐漸也成為居民理財的重要手段。根據某平臺發佈的監測數據顯示，2019年3月份，銀行各期限定期存款利率均值均比2月份有所上漲。國有銀行、股份制銀行紛紛上調大額存單利率，最高上浮幅度高達50%，大額存單各期限利率創出自去年3月份以來的最高值。
另一方面，理財產品的收益率不斷創出新低，貨幣基金的收益率連續下滑13個月，銀行理財產品收益率也普遍跌到4.3%左右。
那麼，如果手裡有20萬存款，買理財還是大額存單更划算呢？
首先，我們比較一下收益率。如果購買1年期的大額存單，如果按照基準利率的1.5倍來算，利率一般能達到2.25%。而理財產品方面，即使收益率已經大幅下滑，目前的收益率也普遍能高於2.5%。因此，單從收益率來看，目前購買銀行理財還是比大額存單更為划算。不過隨著理財產品利率的持續下滑，和大額存單利率的上升，兩者之間的差距正在不斷縮小。
第二，從資金安全性上來比較。大額存單屬於銀行存款，受到《存款保險條例》的保護。即使出現大規模的金融動盪，導致銀行破產不能兌付存款的時候，低於50萬元的存款，都可以由國家設立的銀行保險基金全額賠付。從這一點上來說，少於50萬元的大額存單其風險性無限趨近於0。而銀行理財在資管新規出臺以後，已經明打破了剛性兌付，也就是說會有違約的可能性。銀行理財一旦違約，基本就只能按照合同走司法途徑，其風險係數相對於大額存單來說相對較高。不過，從目前的經驗來看，銀行理財不能兌付本金的情況還極為罕見，所以在安全性考慮上也不用太草木皆兵。
第三，從資金流動性上來比較。一般來說，資產的流動性也是投資的重要考量因素之一。因為任何投資計劃都可能由於外部條件的變化而發生改變，一旦臨時需要用錢，投資品能否變現救急就十分重要。從這點上來看，大額存單相比理財產品具有很大的優勢。一是大額存單支持提前支取，其支取利息不再按照支取日活期掛牌利率計息，而是按照實際存期滿足的最長期限產品利率計息，大大減少了投資者的收益損失；而理財產品一般都有一段時間的封閉期，在封閉期內是無法提前支取的。二是大額存單還可以作為抵押物，抵押給銀行換取貸款；而理財產品合同卻沒有這種功能。三是大額存單還可以在債市上進行拋售，直接變現；理財產品在這方面就沒有這麼便利的拋售渠道。
通過以上三方面的比較，可以說二者各有利弊，理財產品在收益率方面稍佔優勢，但大額存單在資金安全性和流動性方面，更有先機。因此，無論是選擇哪一種投資方式，都需要根據自己的實際情況進行購買，追求收益率，那麼優選理財產品，追求安全和資金流動性，那麼可以選擇大額存單。
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