中行原油寶事件又有新進展了。在巨大的社會輿論壓力下，中行4月26日表示，暫未對原油寶做多投資者追繳欠款或將其納入徵信。但看好了，這個表態只是說“暫時”不追究，至於又沒有秋後算賬嘛，你懂的。據專業人士分析，這次事件牽扯麵極廣，估計總體損失規模應該不少於90億元。
為什麼總有人被忽悠？
據瞭解，中行原油寶的投資者有6萬餘戶，其中1萬元以下的投資者約2萬戶，1萬-5萬元的投資者約2萬戶，5萬元以上的投資者約2萬戶。這種資金量，可以看出大部分投資者是散戶，風險承受能力較低。
原油寶被大空頭們圍獵，最慘的還是投資者。按照協議結算價統計，不僅6萬餘名客戶的保證金42億元全部損失，還“倒欠”中行保證金逾58億元，背後是無數家庭經濟瀕臨崩潰。正是：
原油本命年，魔幻每一天
抄底窮三代，追高毀一生
可能有站友會想，原油寶風險高，我投資其他理財產品不就行了？總可以避免高風險、跑贏通貨膨脹了。非也！資本市場存在著嚴重的信息不對稱，在銀行理財經理的銷售話術裡，
“潛規則”大多是避重就輕，多談收益，少談風險。看看電影《華爾街之狼》中的情節，很多原本只是想存個款的用戶們，就這樣變成了原油寶等理財產品的投資人。 中國銀行微信公眾號曾發佈過：“對於沒有專業金融知識的投資小白，是否也有好玩有趣又可以賺錢的產品推薦呢？當然有啦！那就是原油寶！”
可結果呢，很多人交了智商稅，上了極其昂貴的投資實踐課程。
理財產品收益為何越來越低？
風險方面，銀行理財產品按風險由低到高，劃分為五個級別：R1(謹慎型)、R2(穩健型)、R3(平衡型)、R4(進取型)、R5(激進型)。
R1、R2級，又稱之為中、低風險理財，基本可保證本金的安全，投資風險可控，收益有保障。比如，貨幣基金、定期理財、保險理財、債券產品等。但這類產品的收益相對不高，比如有名的餘額寶，在歷史最高時期，7日年化收益率是要接近6.8%的，但現在有多少？呵呵，只有1.739%。也就是說1萬元投資，1天收益還不到5毛錢。即使投入10萬，一天收益還不到5塊錢。
我們再來看看代表物價指數的CPI，2020年03月份CPI為4.3%。可見，只靠餘額寶是跑不贏通貨膨脹的。
餘額寶本質上是一種貨幣基金，貨幣基金的特點就是風險低，流動性強，其主要投資品種是長短期國債、金融債、高等級信用債、存款、存單和質押式逆回購等資產。而貨幣基金的利率是跟隨銀行基準利率走勢的，當銀行基準利率下調時，貨幣基金利率也會下調，收益隨之降低。簡單說，就是當下市場上錢多了，流動性充裕，供大於求的情況下，錢就更不值錢，所以資產收益率也就更低，賺錢效應減少。
可能有些年長的朋友想說，不買餘額寶，乾脆買國債吧。其實，現在國債收益率也很低很低，甚至還不如餘額寶。
這是因為受海外疫情擴散影響，全球經濟下行壓力明顯加大，眾多國家施行貨幣寬鬆政策，理財產品收益自然逐漸走低。未來，因為疫情、英國“脫歐”等事件影響，或將繼續推動海外國家採取更寬鬆的貨幣政策。在全球收益率走低的背景下，長期來看貨幣基金低收益率可能會成為一種常態。
R3級理財產品，理論上說是中等風險，混合基金、信託，都屬於銀行R3級的理財產品。不過在實際中，本金虧損的可能性較低。
至於大眾比較熟悉的股票股票、黃金、外匯，則屬於高風險的R4、R5等級理財產品。特別是大眾比較熟悉的股票市場，其實也是零和博弈，有人賺就有人虧，特別是大A股是T加1，但底部重倉的莊家買得早，可以T加0操作，再加上資金優勢和信息不對稱，散戶很難長期博弈成功。
而這次的鉅虧事件主角原油寶，風險評級居然是R3！可是原油寶的風險可比股票大多了，股票至少不會虧成負數，而且盤中有問題一天最多隻虧10%，不會一夜爆倉鉅虧到倒欠銀行錢啊。
我們都知道一句話，你不理財，財不理你。可是在P2P爆雷、比特幣波動、股市低迷、餘額寶縮水的情況下，如何保住自己的錢袋子，讓資產保值增值呢？
對於擁有多年經驗的專業投資者來說，首先當然是要提高自己的投資能力，適當配置一些回報率高的產品，如黃金、債券、基金、股票等等。但對於大多數將投資作為副業的普通人來說，從長期看，能一直賺錢，並且賺大錢的人很少很少。其中的激進派大多追漲殺跌，虧了還想玩，賺了還想賺，最後落得個本金受損，得不償失。
通過原油寶血淋淋的教訓，也在告訴廣大投資者一個冰冷殘酷的事實：不要賺自己看不懂的錢，翻車的時候，大多數人只會看熱鬧甚至踩上兩腳，沒人能救你。
還有穩妥的投資方式嗎？
2020年出現了很多離奇事件，比如疫情黑天鵝，美股破天荒四次熔斷，巴菲特被深套只能割肉，美聯儲降息，原油期貨變為負數……小概率事件層出不窮，未來充滿著不確定性。
資本市場也是一樣，經驗主義已經不好使了，錢一旦虧了就如蒸發一般。如果你拿著可以買房的錢去買原油寶，一晚上過去可能不光買房錢沒了，還會還倒欠銀行錢一屁股債，你說這風險有多大？比較來看，只有房子不同，即使價格下降，你還可以出租獲取相對穩定的收益。特別是我國國情特殊，有的地方甚至出臺政策不允許房價大降，所以說買房相對來說是風險可控的。
對於大眾來說，買房更容易跑贏通貨膨脹。跟隨政策紅利，瞄準都市圈和外圍城市的好地段（繁華商業區），如京津冀、長三角地區、粵港澳大灣區裡面和外圍臨近城市的房子，查查歷史均價後在低點上車，持有個3-5年是相對穩妥保值的。因為城鎮化還有一定紅利，都市圈地區的經濟和人口未來還將持續增加，這是具備確定性的。
當然，也不是說買房就必然穩賺，風險和穩妥都是相對的，城市發展空間大小不一，城市各個片區發展的速度都不相同，有些片區發展快，砸得錢多，規劃從圖紙變成現實的速度會更快，所以房價自然漲得快。一般情況下，區域的漲幅分成三等，領漲、補漲、普漲，樓盤的升值預期也是如此。
因為區域發展有快有慢，樓市分化很厲害，即使兩個人使用同樣的資金買房，幾年過去後，財富數量可能是天與地的差距。因為同樣一個樓盤，期數不同，房價都可以有巨大差距，比如深圳的龍華水榭春天5、6期明顯貴很多，因為學位不同。
房價是需要人口和經濟支撐的，所以買房前需要了解城市區域的經濟。方法其實很簡單，通過上網查詢城市各區域的GDP排名狀況便可獲知。在條件許可的情況下，可以去選擇領漲區域的領漲樓盤；對於資金較少的消費者，購入後長持，
一樣容易有比較穩妥的收益。
就投資而言，城市分化也是近幾年樓市的主旋律，選擇非常重要。
投資首先看城市人口數量和發展空間，人口流出的小縣城站長一直不建議買。因為人口是判斷一個城市是否值得投資房產的最重要標杆，一般人只會看房價有沒有漲，看到哪裡漲價了就覺得有利可圖，要去買買買，卻從來不曾考慮房子買了以後能賣給誰、未來何時才能變現這一關鍵問題。
現在的三四五線，只適合有自住需求的剛需購買。因為隨著結婚率降低、新生人口越來越少，人口老齡化問題越來越突出。年輕人都去大城市發展了，三四線城市和縣城的人口越來越少，鋪面和房產都很難獲取穩定收租和增值。
經過20多年的發展，中國住房整體並不短缺，存在的是結構性失衡：個別大城市商品住房供應嚴重不足，而部分家庭佔據大量房子。就經濟規律而言，只有供小於求，產品才有上漲空間。投資一定要用金融思維來看產品，而不是用產品思維來看金融。正因為這樣，站長才一直說要圍繞都市圈投資樓市。
還要提醒一句，投資買房也是有風險的，不是買得越多越大越好，而是應該量入為出，保證現金流充裕。只要現金流不出現問題，收入能夠持續覆蓋債務，風險就是可控的，確定性的。然後順勢而為，把握政策紅利，在對的時間做對的事情，
容易使資產保值甚至大幅升值。
