1、錢多錢少只是貧富的表面現象，真正決定貧富的是每個人的投資水平，是他們的收益率。
2、收益率比銀行大的人，就表示他們可以擊敗銀行，這些人就是富人，反之就是窮人。
3、窮人只能越來越窮，富人會越來越富。因為窮人總是要用很高的價格去買一些本來不貴的東西。金融越發達，借貸越發達，信用卡越發達，終值的期限就會越長，窮人就會越窮。永遠別想翻身！除非他們學會投資的技能，把收益率提上去。
中國GDP增長都在6%左右，而銀行的利率卻才3%。要擊敗銀行是很容易的。所以說，在中國要發財比在美國容易得多。
對於我來說，首先判斷我的資產集中在哪個市場上，其次判斷如果這個市場會不會垮掉，會垮到什麼程度，我該在哪裡止損或者在哪裡保值護住頭寸。
真正難的不在於投資技巧，而在於投資意識的建立。有了投資意識，那些技巧只要慢慢磨練總是能學會的。
資金越大越難管理，這是投資界的常識。經常聽到有人說“用人賺錢難，用錢賺錢容易”，這句話是不對的。只有行外的人才這麼說，真正搞投資的人沒人敢這麼說。
你是否能操作大資金這取決你的投資策略和目標市場。比如，長線策略要比短線策略能容納更大的資金，外匯比股票能容納更大的資金。
現在總是有人提到經濟越是發展，窮人反而越窮，責怪為什麼窮人無法享受經濟發展的好處。
窮人當然無法享受經濟發展的好處，窮人當然是要越來越窮的，經濟越是發展窮人就要越窮，這是一定的。原因就在於窮人的收益率低，甚至是負收益率，他們的收入完全依靠工資。工資是無法抵擋複利的。這是個簡單的數學問題。他們跟富人比，富人的財富在按幾何級數增長他們比不過。更重要的是，通貨膨脹也是按複利計算的，窮人連通貨膨脹都無法擊敗，怎麼可能不窮呢？
如果你不買股票，那你就是個股市看空的投資者；
如果你不買房子，那你就是個房地產看空的投資者；
如果你拿工資，存銀行，那你就是個收益率為活期利率的投資者；
如果你無法擊敗通貨膨脹，那你就是個收益率為負值的投資者。
我說的投資並不是指在金融市場混，而是用投資的思想指導一切經濟行為。
在金融市場，你投入的是錢收穫的也是錢。
如果你打工，你投入的是勞動力，收穫的是工資、技術經驗和人脈關係。你完全可以把勞動力、技術經驗和人脈關係折算成現金，看你這筆生意是否合算。不要以為打工就不是投資，當一個工程師在幾種設計方案中做選擇的時候，與你選股票的思想本質上並沒有區別，都是要選擇投入小、風險低、潛在回報大的方案。
打工不一定弱於直接投資金融市場，關鍵在於以什麼樣的思想去指導打工這種行為。某些人打10年工，就當上了打工**，日子過得不比老闆差。可另一些人打一輩子工也一無所有。天壤之別，值得深思。
不要總是以為有錢人佔有資源就能剝削別人，並且更進一步地把剝削當做是差距的根源。這種思想是要不得的，絕對妨礙你發財致富。
關於貧富，真正的核心競爭力是收益率，而不是錢本身。有些人很有錢，可是他的收益率卻很低。也許你沒錢，可如果你收益率很高的話（這主要是憑藉知識、技巧和經驗），那麼想掙錢並不難，那些有錢人會乖乖把錢送進你口袋裡的。
前一陣子股票大漲，基本的行情是操盤手抽取利潤的20%，不包賠。許多有錢人找人代操盤，賠錢自己兜著，賺了操盤手抽走贏利的20%。如果要想操盤手保本包賺，那麼他們會抽走利潤的60%。
出錢炒股票的金主普遍都很有錢，動輒上千萬，上億的我也見過，而那些操盤手卻是普通的中產階級、知識分子。那些操盤手所憑藉的無非就是一張收益率的王牌而已。
在金融市場是這樣，在實業領域又何嘗不是如此？
投資只是一種思想，收益率只是一種技能。這些都是能學會的，是可以煉出來的。
房價上漲讓你焦慮麼？如果你認定房價上漲，那麼就買房子好了，然後賣掉就行了。所以其實真正讓你焦慮的原因並不是房價上漲，而是你不知道房價到底漲不漲。
對於個人來說，是否金融危機並不重要，重要的是如果有金融危機怎麼活下來。如果每個人都知道如何活下來，那麼其實金融危機是永遠不會發生的。之所以有危機，是因為某些人正在幹蠢事，市場需要懲罰他們。你不要幹蠢事，不要被懲罰就行了。多看書，多學習金融市場。你害怕是因為你不瞭解，如果你瞭解你就不怕危機了，你甚至可以靠金融危機掙大錢，就像巴菲特那樣。
如何扛過金融危機與投資市場如何賺錢其實是一樣的，最重要的原則是：重視風險遠遠勝過重視收益。所謂風險靠自己，利潤靠上帝。
修改你的思路，把風險放在第一位，你就會熱烈盼望金融危機的。
投資只不過是一件強大的武器而已,它本身是沒有對錯,也沒有道德含義的,只有使用它的人才有道德含義.
即便沒有央行，利率也仍然會存在，利率是資金的價格，它是不斷變化的。如果大家的收益率都高，那麼貸款需求就旺盛，利率就會上升，要一直上升到超過大部分人的收益率，達到大部分人都貸不起款的程度為止。也正是因為這個原因，利率才成為區分貧富的天然工具。
先不要管具體如何操作、如何掙錢，首先你要認清自己，建立自己的投資哲學。然後從這個投資哲學中衍生出獨特的操作思路，操作必須與哲學高度統一，你才能堅持，你才能有穩定的收益率，而不是僅僅撈幾把大錢。掙錢與收益率絕對是兩回事！
為了得到自己的投資哲學，我建議你先看以下幾本書：《經濟學原理》、《金融鍊金術》、《窮爸爸富爸爸》、《巴菲特致股東的信》。先通讀這些書不用細看。你對哪本書最感興趣，其中的妙句經常縈繞在你心中，那就是你內心深處所信奉的哲學。把它挑出來仔細讀，然後深研下去。等你建立了完整的投資哲學，投資操作是水到渠成的，非常簡單。
投資與其說是技巧，不如說是一種習慣，思維的習慣。然而大家都是成年人了，都已經有了固有的習慣了，改起來很難的。小孩學東西倒是容易，直接灌進去就行了
如果你是先想清楚再進入市場，那麼結果就會好很多。即便進入市場，你也要主動跟市場保持距離，所以旁觀者清。巴菲特遠遠躲開華爾街那絕對是明智的做法。泡在市場裡成天盯盤，難成高手。
有些時候你可以使用概率，有些時候你應該使用安全邊際。安全邊際的好處是它很安全，基本上可以鐵賺大錢，但是它出現的次數很少，你可能一年也等不著一次交易機會。而使用概率的方法跟安全邊際正好互補。
沒有好的安全邊際，我就採用賭概率的方式做投機。如果有好的安全邊際機會，我就會把投機的頭寸平掉，集中出擊安全邊際機會。
我理解的安全邊際確實跟套利相當象。我們可以看看巴菲特的安全邊際概念：如果某資產真實價值1美圓，可現在被賣價是0.3美圓，那麼安全邊際就是0.7美圓。巴菲特會買進，等到1美圓賣出。（早期巴菲特並不會持股很長時間，他會等到安全邊際消失就賣出）
為什麼要等到價格恢復成1美圓才賣呢？如果另一個市場正在以1美圓買賣該資產，那豈不是應該0.3美圓買了之後立刻就賣到另一個市場上去呢？如果存在這另一個市場，那麼其實就是套利。
如果另一個市場並不存在（或者存在而你無法進入）需要時間去等，那麼就是安全邊際；如果另一個市場存在，那麼就是套利了。套利和安全邊際其實是一個概念。
投資就象打仗一樣，總得有個作戰計劃，在哪裡進，在哪裡出，碰到意外該怎麼辦，所有東西都要計劃好。如果打輸了，那重新分析一下作戰方案，總結教訓以後別再犯類似的錯誤就行。輸的次數夠多，總結的經驗夠多，以後自然就能贏了。
我的定義是：風險可控的正期望收益率系統為投資，其餘全是投機。
父母肯定沒說：“孩子，好好讀書，將來找份穩定工作，開始養老。”找份穩定工作沒錯啊，可找到穩定工作以後然後怎麼辦你就得自己想了。
謀生手段與個人最大的愛好、夢想和而為一是一種境界。
人做事，分為兩個層次：
1、把事情做正確
2、做正確的事情
每個人從小到大從學校裡學的都是第一層次的東西，這屬於技術層面的。別人告訴你什麼，你就做什麼，爭取把事情做好。
當你逐漸長大，逐漸成熟，開始獨擋一面之後，遲早會沒人告訴你該做什麼，你得自己去找事情做。那麼什麼是值得做的事情？什麼是正確的事情？這便是第二層面的東西了。這屬於方法層面。你在做哪個層面的事情，決定了你的能力，也決定了你的收入。
首先要方法正確，大方向正確，勤奮才有用，否則一點用也沒有，全是無用功。所以，總是搞方法的人領導搞技術的人，第一層次的人的收入完全依賴於第二層次的人。
最好是你的系統原理象巴菲特的一樣簡單，非常簡單，簡單到一看就是正確的，根本不用驗證測試。
如果做不到，那你就需要測試。開發系統大部分的時間正是花在這裡的！你需要去找很長時間的歷史數據來做數據測試。比如你需要去統計2倍以上漲幅的行情佔多少比例，1倍以上又佔多少，80%以上又佔多少等等。如何做到出手的時候不緊張？大量的測試！如果你的出手是經過測試的，你心中是有數的，你才能不緊張。
無論你做多長時間的歷史數據測試，你的系統都可能崩潰。比如你測試了10年數據，果真碰到一個10年不遇的鬼走勢，就能擊垮你。所以你就需要組合。如果你有兩個不相關的系統組合，每個承載極限都是10年不遇，那麼你係統的總承載極限就變成100年不遇了。如果你再有一個系統，而且在不同的市場上，那麼你的總承載能力就又會**增強。
回頭再說巴菲特，你有沒有考慮過他在幾個市場上做交易，他有幾個系統？果真是股票嗎？那麼你該想想他的白銀多頭和美圓空頭，以及他通過保險公司的融資槓桿，還有一大堆沒有上市的公司的現貨頭寸。我猜他系統牢不可破，搞不好承載極限能達到幾十萬年不遇。
保住本金的辦法很簡單，就是動手前永遠要問：“我憑什麼相信你？！”
股評說：“10年牛市，股票要漲到1萬點”，“我憑什麼相信你？！”
政府說：“忍住陣痛，以後就有好日子啦”，“我憑什麼相信你？！”
這幾個問題一問，你基本上不會被騙了，保住本金不成問題。高手從來不會無緣無故地相信別人，要麼對方有抵押物、要麼有很長很漂亮的交易記錄或者信用記錄、要麼你得有一把大牌對方違約你就憑實力幹掉他。
你一定要搞清楚自己的競爭對手是誰。如果你只是一般的打工仔，那你的對手就是其他打工仔，層次不同你是沒有資格跟老闆談條件的，只有比其他打工仔付出更多才能站穩腳跟。可當你成為團隊的核心，掌握了公司的核心技術或客戶資源，你就有了跟老闆談判如何分享成果的資本，不用拼死拼活地討他的歡心了。要加班是吧，那好，請加工資吧，不加工資也行，那就給期權吧，總之不能是我幹活你拿錢，對吧？
如果大多數人通過修煉收益率達到7%了，那麼銀行就會把利率調整到8%以上去。銀行的任務是覺察大多數人的收益率，然後調整利率，把大多數人打成窮人，讓他們疲於奔命地幹活，建設祖國:-)
股民大部分都是工薪階層，他們採用打工的思路而不是投資的思路來買賣股票。而打工的思路是：一分耕耘，一分收穫，我看了一天盤了，就該有一天的工資了。至於風險嘛，那都是老闆考慮的事情，打工者是很少考慮的。
絕大多數人花了6年時間去讀小學，6年中學，4年大學，總共花了16年來讀書，如果有研究生學歷，那得更長時間。花這麼大代價學到一點點技能，然後憑此技能得到每個月幾千元的工資，好象每個人都覺得理所當然。
然而，讓我驚異的是，同樣的這些人卻覺得投資很容易，覺得可以不花什麼代價就從金融市場掙大錢，這怎麼可能呢？！
投資是也同樣是一項技能，是需要花很多時間才能磨練成的。哪個頂尖的投資家是輕易煉成的呢？把巴菲特和索羅斯可是磨練了一輩子才磨練出那樣的技巧。即便如此，他們也仍然有犯錯的時候，有輸的時候。
投資領域與其他領域一樣，有正確的思路和方法，卻是沒有捷徑可走的。
你得想想經濟危機從何而來。如果果真如你所言，商人們控制好了槓桿比例，留了充足的現金，那怎麼可能發生經濟危機呢？華爾街的槓桿比例如果在20倍以內，我敢保證這次他們太太平平的，屁事兒沒有。
就是因為大多數商人的貪婪，他們根本就沒有什麼充足的現金，才會導致經濟危機的。誰貪婪誰死，巴菲特有充足的現金，巴菲特是會賺大錢，可巴菲特只有一個。
作者：南山之路
