又是一年年底，有记账的朋友可以盘算一下自己2019年的收获了，超过6%的综合年化收益率代表着你已经跑赢了2019年的通货膨胀，剩下的收益是你真正赚的钱。
近两年经济下滑，投资环境恶劣，理财收益率能高过8%的都寥寥无几。
20年前各行各业行业风口造就了不少成功人士，随便买一套房都能翻个几倍甚至几十倍上百倍，而现在呢，做点什么都有风险，别说收益了，可能本金都保不住。
投资环境这么差，2020年马上来了，如何赚到钱呢？
大白认为，2020年还是要以防御性投资为主，在安全的基础上，探索相对的“高收益”。
这次大白主要跟大家聊聊几种低风险（甚至0风险）高性价比的投资方向。分别是银行智能存款、券商报价回购、养老产品、基金定投、信托。
保本-银行智能存款
所谓的智能存款，说白了就是把一些长期限的定期存款，通过资金池+收益权转让的方式，创新成为“活期存款”“短期理财产品”等。这种创新产品的本质和核心依然是定期存款，因为只有定期存款才能确保较高的收益水平，而这种收益水平是固定的。
但智能存款和定期存款的不同之处在于，其所有权和收益权是可以转让的，当投资者需要用钱时，可以把收益权转让出去，从而实现了类似活期的收益形式，收益转让方一般是第三方机构。
除了收益诱人之外，银行智能存款产品最核心的竞争优势还是“保本”。一旦银行出现问题，兑付不了，就会由保险机构在7个工作日内对个人50万以内的本金存款进行赔付。
保本-券商报价回购
券商的收益凭证分为固定收益凭证与浮动收益凭证，其产品逻辑类似于国债。相当于投资人把钱借给券商机构，并且约定本金和收益的偿付与特定标的相关联的有价证券。特定标的包括但不限于股权、债权、信用、基金、利率、汇率、指数、期货及基础商品。
既然是债务类的理财产品，自然风险会更低，毕竟是按合同签约了保证收益和本金的。也是除银行存款外，对外宣传保本的一款理财产品。
在过去的30年里， 近百家券商共计发行了超过万亿规模的收益凭证产品，截止目前都100%兑付了！
低风险-养老产品
中国社科院4月10日发布《中国养老金精算报告2019-2050》，报告指出，养老金累计结余到2027年有望达到峰值6.99万亿元，然后开始下降，到2035年有耗尽的可能性。
人口老龄化、社会少子化的共同作用下，我国养老金一直处于匮乏状态。养老问题已经是国之大事，国家重视，我们自然也要顺势而为。
在这个背景前提下，养老产品虽然不保本，但其安全程度与保本产品相差不大。这也是为什么支付宝、微信、各大银行一直主推养老产品的原因。
养老产品市场上主要分为三类，一类是由养老保险公司或养老金管理公司发行的养老保障管理产品，风险较低，底层主要是投资货币基金、票据、银行定期存款、国债、债券等监管部门规定的多种品种和范围；二类是公募基金中的养老基金（FOF），FOF是基金中的基金，他投资多个基金，风险分散，波动较小，但缺点是投资周期较长；三类是保险中的年金险，是与保险公司签订合同，由保险公司按承诺的预定利率在未来某个时间点开始每年/每月发放一定数额的保险金给你。
三种模式适合不同年龄段不同需求的投资人群选择，大白建议如果是考虑短期投资可以选择养老保障管理产品；如果是考虑长期投资并且有养老计划可以选择养老基金（FOF）或年金险，其中年金险利率较低一些。
中低风险-基金定投
人性都是厌恶风险、趋利避害的，所以很多人都不喜欢基金、股票这种浮动收益型产品，但是今天说的定投指数基金却是最简单最无脑的。
曾经有个记者问巴菲特，如果你不是专业的投资者而是上班族，你会怎么做投资，他说他会把所有的钱定投到标普指数基金中，然后关掉账户去认真工作。
巴菲特做了一辈子的投资，在看遍了世上所有的投资工具后，他仍然认为指数基金是最简单的赚钱方式。
这些指数都是由股票组成的，比如沪深300指数代表的是中国沪深两市市值前300，像平安，工商银行，茅台等超级大盘股都涵盖在内，基本反映了中国大型企业的发展情况，如果投资人选择沪深300指数，就好比看好的是中国大型企业的发展，因为涨跌幅与中国经济是密不可分的。
根据历史涨幅年化来看，长期持有指数基金，收益基本能跑赢大部分理财产品，这就是为什么基金定投被称为“微笑曲线”的原因，只会迟到不会缺席，只要坚持就一定能赚到钱。
由于文章篇幅关系，关于定投指数基金的选择和配置，投资策略，止盈方法等，大白后续会用最简单最通俗易懂的文字分享给大家。
中低风险-信托
我国目前正常运营的信托公司只有68家，与国内上千家银行，数百家券商和期货公司相比，信托牌照可以说是所有金融牌照中最为稀缺和最为值钱的。
目前主流的信托产品多以100万元起投，300万是常态。但根据2018年4月发布的资管新规来看，未来起投门槛常态化将会降低到30万元。
为什么富人都选择信托，而不是银行呢？
截至2018年年底，银行理财产品存续余额22.04万亿元，同一时期，全国68家信托公司受托资产22.70万亿元；2018年年末，商业银行不良贷款余额2万亿元，不良贷款率1.89%，同时期信托风向项目规模为2221.89亿元，信托资产风险率为0.98%。
选择信托产品最重要的还是看融资方的综合情况，毕竟信托虽然靠谱，但并不等于保本保息，其中的风险仍要自己承担。所以融资方的背景实力、运营状况、底层资产以及风控措施等等都是要考虑的。千万不要认为只要是信托发行的产品风险都很低！
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