華聯控股：躺著拿錢做轉型，想象空間真的行
華聯控股今年業績預計暴漲16倍以上，，公司業績大幅增長在於兩方面，一是出售部分神州長城股票，二是持續受益於深圳房價的持續上漲，公司住宅成交數量與銷售金額均創歷史同期最高，公司主力項目全景花園未來兩年逐步進入結算期，還會為公司貢獻巨大的利潤。預計未來兩年還會有40億的毛利，而公司今年業績暴增利潤也才12億。
除此之外，公司的轉型之路勢在必行。目前公司除了正在進行的兩個項目外，沒有更多的土地儲備，公司也沒有增加土地儲備的意向，銷售高峰期之後，房地產業務必將萎縮，轉型之路勢在必行。雖說還沒有確立轉型方向，但公司手握大量資產和現金，沒有包袱，為以後順利轉型鋪平道路。如若跨業轉型，按房地產行業的估值明顯不能夠，股價怎麼也要翻倍。
浦東金橋：更關注自貿區+國改概念
曾經是上海本地房產股中著名的“兩橋一嘴”之一，在每輪的滬市本地股行情中也是不可或缺的龍頭。現在，受益於國企改革以及自貿區建設，我認為會對沖掉房地產市場行業走弱給金橋帶來的影響，走出獨立行情。
應該說，最讓浦東金橋受益的一點就是背靠上海自貿區了。房地產調控，對自貿區這塊影響應該非常有限。而且在自貿區這塊，金橋的二次開發潛力非常大。比如金橋開發區原來的一些工廠，都會陸續改造成生產性服務業的產業基地，區內原來的一些跨國公司，他們的總部研發機構也會被逐漸吸引進來。總之公司在自貿區的項目及土地儲備增值預期非常明顯。
另外在國改這塊，浦東一直都是上海國改的排頭兵。下一步金橋改革定位肯定更強調市場化，未來它的市場競爭力還是會越來越強的。
所以從這兩點來判斷，公司業績保持持續增長也完全沒問題。
保利地產：絕對的低估值高分紅典範
說它低估值，它目前市盈率只有10倍出頭；說它高分紅，看看它每年的現金分紅數據吧，不算轉增股份，近五年的每10股現金分紅都在2塊以上。
尤其在15年，每10股現金分紅將近3.5元。這也是因為公司有一個提高現金分紅的規劃，直到17年，年均可分配利潤的30%都會用來現金分紅。這樣算下來，就按目前的股價，股息率都在4%以上。如果你是價值投資者，光這個分紅都比買理財合適多了。
從估值來看的話，可能現在的動態市盈率還會有人覺得很高。那就看一下它17年預期每股收益，大概在1塊4左右，對應的市盈率就只有6.5倍了。
而且還有一點值得重視。公司也是央企，也有資源整合預期。11月份，保利曾經停牌籌劃重大資產重組，主要是想購買保利置業的相關項目，雖然停牌一天後就終止了，但這也給了市場更強的預期。
@今日話題
$上證指數(SH000001)$ $深證成指(SZ399001)$ $創業板指(SZ399006)$
閱讀更多 奇臨財經 的文章
