銀億股份“債轉股”自救 寧波開投戰略入股5.13%

控股股東遭遇被動減持、評級機構下調信用評級,銀億股份(000981)近期並不平靜。

最新的進展是,控股股東銀億控股及其一致行動人熊基凱正籌劃為銀億股份引入戰略投資者。

銀億股份12月18日早間公告,昨日,銀億控股及熊基凱與寧波開發投資集團有限公司(下稱寧波開投)簽署《轉讓協議》,前者將向寧波開投合計轉讓銀億股份5.13%的股權。交易完成後,銀億控股及其一致行動人、寧波開投的持有銀億股份的比例將分別為73.76%、5.13%。

銀億股份變相“債轉股”

記者瞭解到,上述轉讓的目的是,銀億控股及熊基凱以其持有的轉讓標的股票,用以歸還銀億集團有限公司(下稱銀億集團)應償還寧波開投截至2018年12月20日的剩餘借款本金、利息及逾期利息,合計10.34億元。

銀億集團為銀億控股大股東,持有後者75%股份。從上述轉讓形式來看,類似於變相的“債轉股”。公告顯示,轉讓的標的股份中,銀億控股持有的1億股銀億股份股票以及熊基凱持有的1億股銀億股份股票均處於質押狀態,質押權人均為寧波開投。

寧波開投稱,不排除在未來12個月內繼續增持銀億股份股票的可能,是否減少其所持股份尚無計劃。銀億控股及熊基凱則表示,不排除在未來12個月內繼續減持銀億股份股票的可能,是否增持其所持股份尚無計劃。

在談到上述交易對公司的影響時,銀億股份表示,本次交易是為化解自身債務問題而做出的商業行為,同時引進戰略投資者,推動上市公司產業深化發展與轉型升級,增強上市公司持續經營能力及盈利能力。

受讓方寧波開投為國有獨資公司,目前,還持有寧波銀行(002142)21.6%的股份以及寧波熱電(600982)30.67%股份。12月14日,上述權益變動已經獲得寧波市國資委批准。

值得一提的是,上述轉讓的每股價格為5元,而轉讓協議簽署當日銀億股份的收盤價為3.37元/股,溢價率達到48.4%。受此影響,銀億股份12月18日早盤開市後迅速漲停,並維持至收盤。

流動性難題待解

近期,銀億股份遭遇了諸多不平靜,12月9日晚間公司公告,銀億控股的證券賬戶“銀河證券信用賬戶” 被動減持數量已達2245.97萬股,佔總股本比例的0.56%。彼時,銀億控股表示,正在積極與金融機構進行溝通,並擬通過相關措施防範被動減持的風險。

在隨後披露的一份中誠信證評的評級文件中,中誠信證評指出,截至2018年9月末,銀億股份貨幣資金為12.27億元,同比減少70.35%,對債務償付的保障能力減弱,並對銀億股份的主體信用等級以及相關債項信用等級進行了下調。

數據顯示,今年第三季度,銀億股份實現營業收入13.34億元,同比減少40.17%;同期,公司扣非淨利潤為-2.54億元,同比大幅減少241.52%。今年前三季度,銀億股份營業收入、扣非淨利潤分別為63.62億元和1.57億元,同比分別減少25.03%和67.99%。

中誠信證評認為,銀億股份三季度整體盈利能力和償債能力均有所減弱、子公司未能按時歸還貸款本息、控股股東銀億控股持有的公司股份發生被動減持,上述事項將在一定程度上影響公司的後續再融資能力,加大了公司的流動性壓力以及債權本息償付壓力。

記者注意到,受困於流動性難題,銀億股份今年以來已經多次開展“自救”行動。今年9月,銀億股份簽訂協議,作價2.07億元投資轉讓控股子公司上海銀月置業有限公司51%股權;銀億股份表示,轉讓完成後公司的資產、負債、現金流會發生一定變化,有利於集中優勢資源促進公司持續發展。

10月,銀億股份又簽訂一份《債權轉讓協議》,銀億股份稱,此舉有助於盤活資產,增加資金流動性,促進項目公司業務發展需要,有利於增強公司可持續發展能力。


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