天下瞿双

金融改革和资管新规的方向是打破理财和资产管理的刚性兑付，但是，有三年的过渡期。将来在银行买理财，有些理财产品是不保本保收益的，这样的银行理财产品如果真的到时候把本金都亏了，银行又不肯承担责任风险，这种情况下，万一出现风险，储户只能是自认倒霉。

过去我们普通老百姓一直都有个误区，认为银行所有的业务都是银行承担所有的责任和风险的，实际上在国际上银行的三大主营业务：信贷、财富管理、投行业务，只有信贷业务银行是承担所有的风险的，其他的两项业务银行只提供专业化的金融服务，并不需要银行承担风险，当然如果真的出了问题，银行损失的是信誉。所以，银行是依靠信誉生存的，银行为了不损失自己的信誉，在财富管理和投行业务上也会尽职尽责的，尽量不出现风险。

但是万一真的出现风险了，银行在法律上是不承担责任的，如果风险不大，银行为了自身的信誉也会主动承担责任和风险。

至于具体防范的措施，投资者今后在银行买理财产品时需要问清楚，哪些理财产品是银行只保本，不保收益的，哪些理财产品是银行既不保本又不保收益的，针对银行不保本又不保收益的理财产品，就要认真分析这个理财产品的风险是否可控，如果你自己认为风险可控就少买点。银行买理财产品还是以安全为前提，不安全的理财产品尽量不要买。

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金融学家宏皓教授

朋友，这个问题主要看你购买的是什么理财产品，千万不能将不同类型的理财产品混为一谈。

一般情况下，现在银行销售的理财产品有两种类型，一种是属于银行自己设计发行的理财产品，一种是代为发行的理财产品。

银行自己设计销售的理财产品又可分这保本型理财产品和非保本型理财产品两大类产品；属于保本型理财产品，如果发生亏损了，则银行应负有理赔责任，如果不是保本型理财产品，则银行不负责理赔责任，亏损或风险由购买者本人负担，

但有一个前提必须是银行给购买者尽到全部风险提示的责任，可以在银行营业大厅的“录音+录像”作为依据。否则，银行如果存在不尽风险告知责任、忽悠购买者购买而产生的损失，银行同样负有赔偿的责任。

代为销售的理财产品有一般不属于银行自己发行的，是银行代为其他企业销售的理财产品，银行不负责亏损赔偿责任的。这类理财产品银行通常只拿销售分成，一些银行员工为了业绩分成，对理财产品没有尽到风险告知责任，片面夸大和强调理财产品收益；

或者一些不法员工采取内外勾结方式发行“飞单”理财产品，完全对购买者行欺骗之手段达到非法营销获利之目的，这类案件在过去几年常有发生。而如果一旦发生这类案子，受到损失的也往往是购买人。对于这一种情形，投资者在购买银行理财产品时要保持谨慎态度，区分理财产品发行主体和类型，千万别被银行工作人忽悠。

另外，现在央行、银保监会、证监会等部门联合发布理财新规，对理财产品实行净值化管理，对购买理财产品的投资者划分风险类别，推行适当性管理办法，就是将不同风险的理财产品卖给不同风险承担能力的投资者，并且打破了刚性兑会，也就是说“卖者尽风险告知责任，买者自担盈亏风险”。

作为购买理财产品的投资者千万不要只看到理财产品获利高的一面，更要看到理财产品存在风险的一面。在购买理财产品千万要根据自身风险承担通知购买适合自己的理财产品，因为发行理财产品的银行机构再也不会为你进行风险兜底了。

祝你理财成功，分享财富人生！

财经深思

如今买理财产品的人越来越多，原因很简单，银行定期存款的利率太低了，一年期的还不到2%,而理财产品的收益多在5%以上。收益更高了，那么理财产品的风险如何？

是不是绝对安全？如果理财产品的本金都亏了，银行会怎样? 提出这个问题，说明大家对理财产品的风险还是有一定的认识。既然是理财产品，那就有风险，银行不再承诺保本保息，这一点大家要清楚，也就是说，你有那个20万理财，过了两年，是很可能连本带息还少于20万。如今，银行的保本理财已经被净值化理财取代，意味着风险自担。

但是银行有一套自己的流程来规避风险。首先他们会对客户进行风险等级评估，可以通过回答一些问题来评估，最终分为保守型、稳健型、平衡型、成长型和进取型等几种。之后会根据你的风险评估等级来推荐相应的理财产品。

这还不够，他们还会进行理财风险提示，包括是否可能会损失本金进行书面和口头的告知，并要求签字确认。现在银行还会采取双录的方式（录音+录像），来确保避免以后发生风险而产生纠纷。简单点说，有签字、录音、录像的依据，而且告诉你了，有风险，而且风险自担。所以，即便是银行给你本金亏掉了，储户也只能自认倒霉。

坤鹏论

首席投资官评论员董岩：

资管新规实施之后打破了银行理财产品的刚兑，银行不再承诺兑付本金和收益，不仅收益浮动就连本金也有可能受到亏损。

乍一听确实感觉很吓人，其实是大家过分解读了，在取消刚兑之前，银行一般采用摊余成本法分散风险，比如某理财产品发行三期，第一期赚10%，第二期赔5%，第三期又赚了10%，那么三期内每次给客户兑付的利息为5%（其实要少一点，毕竟银行也要赚走一些），那么第二期的亏损就被摊平了。

但是这么做还是有风险的，资管新规就把这种方式给否定了，可以说现在只是还原了理财的真真面目，让广大投资者明白理财投资和储蓄是有区别的。

另外在规范销售理财产品方面，各个银行现在都要做好用户评级，判定客户的风险承受能力推荐理财产品，并在购买前一定要告知客户理财的风险，如果这些都按照要求做到了，那么客户最后的盈亏都将自负银行不承担责任。

如果在销售理财产品的时候存在不合规的行为，并且存在故意误导客户的现象那么银行就要承担相应的责任赔偿客户。

其实理财产品还是以前的理财产品，只是把理财的最真实的一面呈现在大家的面前。人人都应该对于理财有个客观的认识，认识到理财是一种投资行为，投资是有风险的。但是我们也不用过分的担忧，其实银行在操作投资的时候还是会进行分散投资分散风险的，一般年化收益在5%以内的理财是相对安全的，收益越高当然风险也就越大。

首席投资官

很高兴回答你的问题。如今理财已经成为一种时尚，俗话说得好，你不理财，财不理你。

尤其当我们面对日益加快的通货膨胀率，理财成为了很多人势在必行的一件事。

但在理财的过程中，很多人更相信传统的银行理财，所以购买的都是银行的理财产品。

实际上，无论是像支付宝这样的网络理财还是像银行那样的传统机构理财，只要是理财产品就肯定存在风险性，收益越高的，风险当然也就越高。

以前，银行的理财产品推出了很多保本型的理财产品，建立了一个大的资金池，里面有很多理财产品。之所以保本是因为银行以收益好的产品去弥补了亏损的产品中和掉了，所以是保本的。

但在去年的资管新规出来后，彻底的取消了这种保本型的理财，也就是说所有的理财本金都是有被亏损的情况出现的。

这就意味着，银行不能再为用户兜底，所有的风险都要由用户自己承担。

所以，在购买理财产品前要自己做好风控处理，如果本金最后亏损完了就只能自认倒霉了。

正商参阅

你好，可以这样讲，如果是自己主动购买理财产品，那么只能是自负盈亏，即使是货币基金也有遭受本金损失的风险，即使它出现的这样的情况概率很小，此前银行还发行保本型的理财品种，如果合约中已经声明本金不会遭受损失，那么合约到期后若发生损失本金的情况是完全可以找银行给说法的。

目前国家已经出台不允许保本型甚至是这样宣传字眼的理财产品出现，所以未来像题主所说的这种情况不说是普遍，至少也是频繁出现，所以在个人购买银行理财产品出现的时候，已经要有自己的判断，至少不要轻易就下单子购买，要了解清楚要购买理财产品的交易性质。

前面所讲的，从常规情况看，比较客观的讲，作为银行为主体所发行的基金理财等项目，还不敢出现大面积的亏损客户本金的情况，毕竟这对于银行本身而言，是不可承受之重，因为银行是以吸储为主要营生手段的，没有客户大量的存入，对于银行而言将是极其严重的后果，如果自己银行的基金或者其他理财产品出现客户大量的本金损失，对于银行而言，影响当然是极其恶劣的，这样的后果想必大家也明白。

长安小师爷

你好，这里是7分钟理财。

这个问题得从银行理财的分类说起。众所周知，银行的理财产品五花八门，有银行自己设计和推出的产品，有银行代理的产品。但是对于很多“不明真相”的公众来讲，经常在购买理财的时候自动默认只要是银行卖的产品，就都是银行自己“生产”的，风险不会太大。这种情况也造成了后续产品到期收益不及预期或本金受损后，引发的一连串问题。

一般而言，发生题主所说的问题，可能性有三种。

一种是由于我上面提到的原因，客户在投资时没有区别所买的产品是银行自销产品还是代理产品，而通常问题频出的就是在后面一种产品里面。这类产品有的时候存在某些陷阱，比如银行员工与销售机构人员勾结私自销售代理产品，在这个过程中飚高收益吸引客户，但产品本身存在问题，一旦出现违约，客户想要找到银行进行索赔就非常困难；

第二种是属于银行内部银行职业操守问题，有的员工会迫于完成业绩，夸大产品的收益率，弱化产品的潜在风险，目的是想顺利销售给客户，但产品到期后的结果和当初许诺的相差甚远。像这种情况，由于当初签署的文件中应该对于相关风险进行了披露，而且客户又在文件中署名，所以如果单从文件看是确认客户知晓风险的。但如果银行是录音+录像的双录环境，当时又是在银行里签署的文件，那么可以找到银行调出视频影像进行佐证

最后一种是由于市场本身的极端风险发生导致产品最后的结果不尽如人意，如果客户对于产品本身分辨无误，签署文件清晰且销售过程中充分披露了风险，那客户确实只能将结果归咎于市场。

7分钟理财

这个问题我作为一名银行员工来回答问题话再合适不过了，作为在工行上班已经10年的大龄青年，我用我的经验和身边亲身经历的事来告诉你该怎么解决。

首先，客户到银行购买理财产品现在的话银行要求的严格了，根据银监会的要求必须进行双录之后才能购买，这时候银行的客户经理就回告诉你产品的风险和收益，你同意了他就可以让你买，而且不会怕以后你找他，因为他又录音录像，说过产品的风险了。

其次，如果你真的赔了，本金也损失了，觉得心里过不去，可以去找银行协商，一般的银行都怕投诉和告到银监会，都选择息事宁人，给你点补偿，让你赶紧滚蛋。

但是我觉得大银行的理财产品还是有保证的，不要轻易被网上的高收益率所迷惑，请选择国有银行。

QQ网友21335240

很多顾客总觉得是自已运气差，其实银行是看人下菜。有一天我在银行办事，一个女顾客买了银行的理财产品，到期兑负时银行兑负连本金都不够。银行说亏损了，就是这么多。这女的就不干了，在银行大堂大吼银行足骗子。还让其他顾客不要上当，别买银行的理财产品，我办完事下午沒事就看热闹。那女顾客打电话叫了几个朋友，用纸板写银行是骗子，大家不要上当。只一小会银行就有管事的把女顾客叫到办公室，不到半小时女顾客就出来叫朋友回去。我在银行外问她怎么样？那女的说银行按原来的宣传收益把钱补给她了。原来银行也像小菜场，是可以讨价还价的。

一生一梦20

银行理财产品分为两类：一类是银行自营的理财；一类是代理销售的理财。

自营理财产品

银行自营理财产品分为三类：保本保收益、保本不保收益、不保本不保收益。

虽然银监之前发文要打破刚性兑付，不允许银行发行保本理财产品，但有过渡期，目前仍然有不少银行在发行此类产品，如下图，在工行官网的理财页面内，仍然有保本理财产品。

对于保本保收益、保本不保收益，这两类产品，如果你的本金亏损，银行必须负责兜底，赔偿你损失的本金。

对于不保本不保收益的理财产品，出现亏损，你必须自行承担责任，因为银行在销售前会告知你相应的风险，并且会在你购买时，让你签署一段话，大概意思就是：本人已详读该产品的内容，知道其相应的风险，愿意承担相应的后果。你写上这段话就证明你知道自己购买的是什么产品，自己有能力承担这个后果。因此对于这类产品而言，一旦真的出现理财产品，无法按时兑付，本金出现亏损，那么你必须自行承担后果。

代销的理财产品

代销的理财产品与银行没有关系，银行只是提供一个平台，购买时，产品说明书里都会写清楚该产品的发行者是谁，因此出现本金亏损，你只能与该产品的发行者协商，银行是不会进行负责的。

总结

购买任何理财产品之前，一定要自己详细看看产品说明书，并严格如实填写风险承受能力测评表，购买与自己承受能力相匹配的理财产品。

最后说一句：年收益率超过6%的理财产品，要做好本金出现亏损的可能性；6%以内的，应该来说安全度还是非常高的，出现亏损的概率极低。

關鍵字: 储户 银行 财经