統一康師傅業績好轉 3張圖告訴你方便麵行業是否真的回暖

中國方便麵市場為世界最大的方便麵市場,然而近幾年方便麵行業卻異常艱辛。因食品安全問題造成的若干負面事件、網上食品外賣平臺的逐漸普及以及中國產品價格普遍上漲,曾經的方便麵巨頭統一和康師傅風風光不再,在經歷業績持續下滑後,統一和康師傅終於打了一場翻身仗,那麼是否意味著方便麵行業回暖呢?

統一營收止跌:方便麵業務利潤創歷史新高

統一企業集團2017年實現總營收212.96億元,同比上漲1.48%,實現了2014年以來營收的首次正增長。2017全年統一實現淨利潤8.78億,同比上漲44.57%;據悉,統一淨利潤的大幅上升歸功於飲料業務的收益上升。根據財報,方便麵業務的收入雖然同比下滑0.7%至81.63億元,但其利潤卻創下歷史新高,達到了4.12億元。在“優勝劣汰、聚焦推廣升級產品為主”的策略下,其主力品牌“湯達人”的收入也實現了雙位數增長。

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康師傅熬過三年寒冬:方便麵回暖年賣226億

康師傅近幾年的表現卻並不盡如人意。2011年,處於鼎盛時期的康師傅總市值一度超過1400億元港元;但截至2017年9月,康師傅總市值約為626億港元。6年左右的時間裡,康師傅總市值蒸發接近800億港元。2017年康師傅經營情況好轉。

2017年,康師傅營業額為589.54億元,同比上漲6.07%,而淨利潤為18.19億元,同比上漲56.59%,這是康師傅在5年內,淨利潤首次止跌。方便麵業務實現收益226.2億元,同比增長4.91%。淨利潤14.9億元,同比增長27.34%。目前,方便麵業務佔康師傅總收益的38.37%。注意注意的是,康師傅銷售額佔有率為50.6%,依然居於市場第一位,遠高於統一方便麵21.1%。

康師傅在過去一年業績增長得益於產品升級、發力中高端產品。康師傅全面升級了方便麵品類。公開資料顯示,在目前劃分的高價面、高端面(創新產品)、中價面(乾脆面)三大類中,高價面和高端面是其發展的重點。2017年,康師傅主打高端市場的熬製高湯產品銷售趨勢良好,並推出多種新口味及新規格,整體銷量實現翻倍成長。分類別來看,去年康師傅高價袋面收益同比增長20.89%,中價袋面同比下跌28.22%,乾脆面及其他面下跌33.09%。

方便麵行業市場規模縮小

2013年至2016年,我國內地和香港方便麵年銷量減少約80億包。然而,中國是世界最大的方便麵市場的地位不可撼動。

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數據來源:世界方便麵協會、中商產業研究院

中國是全球最大的方便麵產銷國。自上世紀90年代以來,中國方便麵營業額一度連續18年遞增。2013年,中國內地和香港方便麵總銷量達462.2億包,平均每秒打開1465包方便麵。然而,從2013年起,中國方便麵行業開始走下坡路。到了2016年,內地和香港方便麵年銷量已下滑至385億包。

方便麵行業遭遇多重挑戰

根據尼爾森的調研報告,2017年方便麵市場整體銷量上漲0.3%,銷售額上漲3.6%。儘管2017年方便麵市場有小幅回升,但行業能否全面回暖還很難說。受到外賣的衝擊,以及消費者對健康意識的提升,方便麵行業仍面臨挑戰。

據中商產業研究院發佈的《2018-2023年中國在線餐飲外賣行業市場前景及投資機會研究報告》,2016年中國在線餐飲外賣市場規模達到1657億元,增長率為36%。隨著中國在線餐飲外賣市場的逐漸成熟,2017全年市場規模將突破2000億元大關,2018年在線餐飲外賣市場規模將有望突破2300億元。

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方便麵行業發展趨勢

1、方便麵產品正餐化

原來的方便麵是“代餐”,人們追求的是便利快捷,但產品在美味和營養上都無法像正餐一樣滿足人們的需求,但未來在產品創新的基礎上,方便麵將發展成為“正餐”,它是餐館和家裡廚房做的面的一個方便化,有著幾乎相同的質量但價格只有三分之一。

2、方便麵產品高端化和健康化

現在人們對食品的要求已經從吃得飽轉變為吃得好,更要吃得健康。消費者越來越挑剔,方便麵生產企業需要開發高端。目前方便麵市場出現“陽春”,一定程度上說明企業向高端市場轉型已見成效,後期企業還需鑽研如何讓產品更健康。

3、杯麵和碗麵逐漸取代袋裝泡麵

杯麵和碗麵由於只需注入熱水便可食用,無需烹調及使用食具,方便性更強,所以杯麵和碗麵逐漸取代袋裝泡麵。2016年,中國方便杯麵及方便碗麵市場零售額及零售銷量達383億元及128億份,分別約佔中國總體方便麵市場的47.2%及34.4%。受消費能力持續上升及消費者對優質方便麵的更高需求帶動,中國方便杯麵及方便碗麵市場零售額預期將於2016年至2021年按複合年增長率約3.6%增長,其增長率將繼續高於中國袋裝方便麵市場零售額的增長率,預期於2016年至2021年將按約2.3%的複合年增長率增長。

4、方便麵市場競爭呈現寡頭市場

方便麵品牌的集中度越來越高,其在市場上的主競品基本表現為康師傅、統一、華龍、白象、三太子、錦豐等強勢品牌,而作為低端產品的小廠家在市場上日漸式微,行業壟斷趨勢越來越明顯,寡頭競爭初露端倪。

從品牌集中度曲線來看,方便麵市場的集中度非常之高,僅康師傅和統一兩個品牌就佔據了整個市場份額的60%。康師傅在市場份額和忠誠度上都佔據了絕對優勢,很難有快速消費品的忠誠度能達到康師傅的76%這麼高。統一是惟一一個有實力能與康師傅抗衡的品牌,但它的品牌忠誠度與康師傅的差距還是比較大。二者的產品線非常相似,不僅在方便麵市場上,在茶飲料等其它市場上他們也是強勁的競爭對手。


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