自2019年正式進入5G商用元年開始，5G通信設施和終端便開始逐步建設。隨著2020年的到來，“不期而至”的事件驅動和穩經濟的需求成為了以5G網絡為基礎的信息化建設的強烈催化劑，“科技新基建”站上風口。
一．5G領銜“新基建”
政府加快以5G為代表的新基建投資，近期政策密集落地。
2月21日，國家高層在中共央政治局會議上強調，推動生物醫藥、醫療設備、5G網絡、工業互聯等新基建加快發展；
2月22日，工信部召開加快推進5G發展、做好信息通業復工產作電視電話會議，強調要加快5G商用步伐，推動信息通信業高質量發展。
3月18日，國務院聯防聯控機制就促進消費回補和潛力釋放有關情況舉行發佈會，表示將重點加快以5G網絡和數據中心為重點的新一代信息基礎設施建設，努力推進信息服務全覆蓋。
2019年為5G建設元年，2020年5G建設正式起量，運營商5G招標將規模啟動，預計2021-2022年達到建設速度頂峰。
對基建上游、中游企業來講，2020年正是提升產能備戰供應高峰期的關鍵一年。重點公司有望迎來業績快速增長，5G產業鏈投資將從主題階段進入業績驅動。
二．通信行業有望迎來高景氣期
隨著5G建設的推進，5G商用的臨近，5G中下產業鏈逐漸得到關注，通信板塊有望迎來高景氣期。
2020年以來通信板塊經歷了快速上漲，5G概念股強勢上攻帶動整個申萬通信一級板塊漲幅26.10%（截至2020-03-10），在28個申萬一級行業中位居第一。
從持有通信行業個股的基金數量上看，公募基金對通信行業的關注度提升，持有基金數量創新高。
截止至2019年12月31日，持有通信行業個股的公募基金達到873只，環比增長51.3%，佔比達到2.43%。
三．機構看好5G前景
廣發證券 ：從爆發力、發展階段、市場空間、競爭格局、確定性五個維度看，在“新基建”領域的投資優先級可分為三檔，第一檔：5G網絡建設、IT基礎設施（IDC）；第二檔：醫療信息化、雲計算、各類IoT設備、信息安全、遠程辦公；第三檔：金融信息化、政務信息化、工業互聯網。
國金證券：2020年5G基站建設有望超預期，5G建設將進入加速階段，使得5G產業鏈充分受益5G建設加速的紅利。從產業鏈來看，上游天線、射頻器件（PCB、射頻芯片、濾波器等）、光模塊等細分行業將優先受益於5G基站的建設。
閱讀更多 獵658 的文章
