白手起家的投資鬼才——伯納德·巴魯克
巴魯克（1870~1965），美國金融家，政治家和政治顧問，股市的投機者。他既是白手起家的成功典範，又是善於把握先機的股票交易商，既是手段靈活的投資商，也是通曉經濟發展的政治家。人們對他冠以投機大師，獨狼，總統顧問，公園長椅政治家等名號。然而人們更願意稱他為“在股市大崩潰前跑出的人”。
創造第一個奇蹟
1897年，巴魯克創造了他人生的第一個奇蹟。那年春天的華爾街，美國煉糖公司的股票開始暴跌，陷入悲觀情緒的人們開始瘋狂地拋售。這主要是因為當時參議院正在討論一項降低國外糖進口稅的提案，同時眾議院也正在進行類似的立法程序。參議院的一舉一動時刻牽動著股市的漲跌。
但巴魯克堅信參議院不會通過這項提案，他認為西方的甜菜種植主們和華爾街一樣希望通過關稅保護來獲得更大的利潤。於是，他用300美元為定金，購入了3000美元股票。後來，果然如巴魯克所料，參議院否決了這項提案，美國煉糖公司的股票連續暴漲，僅僅300美元，就讓他賺了60000美元。
30歲成為百萬富翁
1898年，巴魯克的投資才華再次讓華爾街感到了震驚。1898年7月3日，正在新澤西州朗布蘭奇陪妻子和家人共度週末的巴魯克從老闆豪斯曼處得知西班牙艦隊在聖地亞哥已經被美國海軍殲滅，美國已經取得了美西戰爭的決定性勝利。巴魯克立刻意識到，這一勝利意味著，戰爭即將結束，美國的金融市場將隨之快速反彈，甚至有可能出現強勁勢頭。第二天是7月4號國慶日，紐約證券交易所按照慣例將停業一天，但是倫敦的證券交易所應該和往常一樣正常營業，此時如果在倫敦低價購進股票，然後在紐約高價拋出，中間的差額利潤將是可觀的。
可難題是，巴魯克如何在第二天倫敦證券交易所敲鐘開盤之前，趕到位於紐約的辦公室。由於時差，倫敦證券交易所開盤時，紐約才剛凌晨5點鐘。由於國慶日前一天已經沒有到紐約的火車，巴魯克急中生智租了一列專車連夜向紐約狂奔，最終在天亮時趕回辦公室，向倫敦發出了大量吃進股票的電傳。第二天，因為相信和平將帶來好運，證券交易所的股票開始紛紛上漲，巴魯克讓老闆和自己都穩穩地賺了一大筆。
當時，在華爾街比拼的投資者，幾乎每個人都是某一領域的高手，或者經紀專家，或者風險投資家，或是場內交易人，投資銀行家，而巴魯克卻能在短短的時間裡將所有這些角色集於一身，成為投資的“多面手“。從1897~1900年大約三年的時間裡，巴魯克的個人資產上升到了100萬美元，從一個一文不名的窮小子變成了令人羨慕的百萬富翁。而在1916年，巴魯克的淨收入已經達到200萬美元。
伯納德·巴魯克的十句經典投資心得
1.我能躲過災難，是因為我每次都拋得過早。
2.當人們都為股市歡呼時，你就得果斷賣出，別管它還會不會繼續漲；當便宜到沒人想要的時候，你應該敢於買進，不要管它是否還會再下跌。
3.新高孕育新高，新低孕育新低。
4.誰要是說自己總能夠抄底逃頂，那準是在撒謊。
5.別希望自己每次都正確，如果犯了錯，越快止損越好。
6.誰活得最久，才活得最逍遙，才賺得最自在。
7.他們不是被市場打敗的，是被自己打敗的。
8.作為投資者，肯定有些股票會讓人賠得刻骨銘心。
9.一個人必須理解理性和情感在交替影響市場時的相互作用。
10.對任何給你內幕消息的人士，無論是理髮師、美容師還是餐館跑堂的，都要小心。
莊家如何“坑騙”散戶的？
莊家的拉昇手法因不同的操盤風格、不同的市場背景、不同的個股走勢而有所差異。一般而言,莊家拉昇的方式有以下幾種。
一、急速式拉昇
採用這種方式拉昇的莊家,一般資金實力非常雄厚,且在低位收集了大量籌碼,達到了高度控盤,操作手法極其兇狠。一般情況下,莊家在洗盤完畢後,採用連續拉大陽線或漲停板,甚至連續跳空高開的方法迅速推高股價,在K線組合上呈現“旱地拔蔥”的形態。這樣既可以節省資金、縮短拉昇時間,又可以打開上升空間。這種方式多出現在具備投資價值或有特大的利好題材支持、市場基本面良好的中小盤股中,如圖6-1所示。
散戶應對技巧
1．急速式拉昇的股票在啟動前會有一個低迷期,成交量呈現萎縮,此時應該密切關注股價的走勢。一旦股價出現放量向上突破或以很小的成交量就能把股價封死在漲停板上,可立即跟進,此為最佳進場時機。
2．若未趕上第一波拉昇行情,則可當股價回落整理到5日MA和10日MA之間時,再進場操作；或者當股價在上升途中維持平臺整理走勢且放量突破此平臺時再買入。
二、階梯式拉昇
階梯式拉昇是指莊家把股價拉昇到一定高度後,便橫盤整理一段時間,隨後又拉高一段空間,然後又橫盤整理,如此反覆多次,不斷地把股價推高,在走勢圖上的日K線呈現一種階梯的形狀。這種拉昇方式能夠使那些意志不堅定、沒有耐心的持股者出局,起到清理短線獲利籌碼的效果,多發生在大盤股或部分中盤股中,如圖6-2所示。
散戶應對技巧
當股價有一段升幅後,在股價放量衝高回落或收出放量陰線、放量十字星時賣出；待股價經過一段橫盤整理後,重新放量向上突破時,投資者可考慮再次買入。
三、波浪式拉昇
波浪式拉昇是指莊家在拉昇時,每拉高一定的幅度就進行洗盤,使得股價凹落一段距離,然後再進行下一波的拉昇。其特點是股價有起有落,一波又一波,狀似浪湧,但股價的低點和高點在不斷拉高,即所謂的一浪高過一浪。此手法通常在拉昇過程中進行洗盤,尤其是在重要阻力區域,以小幅回檔或橫盤震盪的整理走勢來消化阻力,並完成散戶由低成本向高成本換手的過程,儘量減輕上行時的壓力。這種方式多發生在大盤股及中盤股中,股價在市場中表現出十分穩健的姿態,比較容易被投資者接受,如圖6-3所示。
散戶應對技巧
1．若股價出現放量衝高回落,收出長上影線的陰線、黃昏十字星等,則可考慮賣出。
2．若股價經過充分整理後,出現明顯的止跌信號,則可考慮買入。
四、推土機式拉昇
莊家採用這種方式拉昇時,股價會沿著一定的斜率向上拉高,而在當日分時走勢圖上,表現為下方有大量的買單出現,這是實力強大的莊家為了封住股價的回落空間而掛出的,然後再逐步把股價往上拉昇。拉昇一段時間後,莊家還常常故意打壓一下股價,以吸引買盤去逢低吸納,然後又將股價拉上去。最後莊家往往還會利用上市公司題材的配合來隱蔽出貨,如圖6-4所示。
散戶應對技巧
1．在上漲過程中出現的小幅震盪,屬正常盤面現象。只要回落時不放量,投資者可耐心持股。
2．股價大幅上升之後,出現推土機式拉昇,不排除是莊家利用這種方式進行出貨,若之後出現放量回落,並且以陰線報收,就應引起注意,一旦第二天繼續放量下跌或跌破上升趨勢線,就應果斷離場。
籌碼分佈：主力建倉吸籌。
當 一隻股從高位砸盤，跌幅已經腰斬。當股價下跌到一定程度後開始止跌，這個是上方聚集了大量套牢盤籌碼，當股價止跌之後底部籌碼開始大量聚集。這是主力建倉 的信號，由於上方有大量套牢盤籌碼主力必須把他們的籌碼收集到自己手中。但是在上方套牢的散戶已經傷痕累累重度套牢，他們是不會束手就擒跟不會隨便把他們 手裡的籌碼交出來的。
這個時候主力通常都會在建倉之後開啟一波小幅拉昇，這樣一些套的不是很深的人就會開始割肉跑路。但是上方還有大量散戶 還是不肯交出籌碼，這時主力就會再次對股價進行打壓。通常都有有一次較大幅度的下探，再次給上方套牢的散戶製造恐慌情緒並且讓他們產生後悔的情緒，後悔當 初在反彈的時候沒有及時逃命以至於再次深套。就拿東方能源去年的走勢來看：
【吸籌階段】如圖（一）中所示，東方能源前期的吸籌工作，時長一年多年，籌碼集中收集區域在16元左右。這個區域，也就是主力吸籌的大體成本。
【拉昇階段】
如 圖（二）所示，為東方能源的股價從16元到20元拉昇後的籌碼分佈就能夠明顯的看出端倪。可以看到：底部籌碼集中16元區間開始不斷上移分佈，但是16元 位置的底部籌碼仍然大量存單峰密集在並沒有鬆動。這也就明確的告訴投資者，當股價從16元向20元的拉昇過程中，主力其實並沒有打算完全要出貨的意圖。
【派 發階段】如圖（三）所示為，東方能源從第一波拉20元向27元邁進的過程中，最原始的底部籌碼16元成本也不斷上移。至27元時，籌碼大體集中在24元附 近。可以看到：籌碼整體上雖然是在上移的，但是下方16元處和20元的籌碼並沒有真正的派發完成，這樣一來主力就必需要再次進行最後的收尾工作，才能完全 拖身。
主力拉昇出貨。當主力吸籌完畢之後就要開始出貨了，通常主力為了吸引散戶的眼球都會刻意暴拉幾根大陽線、一字板、強勢封漲停；有時還會利用網絡的利量傳播利好消息。
當 然第一波的拉昇都是為了吸引散戶眼球的，一般散戶很難把握的。當成功吸引到大量散戶眼球的時候，主力都會有一個回踩讓踏空的人進場。就這連續拉昇回檔幾 次，散戶在裡面的成功率越來越高信心就會越來越足，這樣散戶膽子越來愈大。市場更多的散戶都會被吸引過來。主力就在來升的過程中，不斷的把底部籌碼賣給高 位進場的散戶，當主力完全把底部籌碼派發完畢之後，就不在關鍵價位護盤拉昇了。這個時候股價一但擊穿重要支撐點位散戶就會形成恐慌盤造成踩踏性事件。
這個是主力就會利用手頭是少部分殘餘籌碼直接掛跌停板賣出，由於交易制度的限制散戶想跑都跑不了，只能眼巴巴的看著股價一路下降，讓自己高位接盤。等自己明白時候，一切為時晚矣，原來這一切都是被人精選策劃的局！選股不是靠運氣，學習才是硬道理如何把握買賣點。
【收 尾出貨階段】如圖（四）所示，為為東方能源在本輪行情的收尾階段。在股價持續17天的盤整的過程中同樣出現了5連陽的走勢來迷惑散戶。再次過程中累計換手 率達81.08%，這就是高位高換手率。我們知道：一般個股在單日換手率在3%以下。所以在單日平均換手高達近4.77%的情況下，不難看出主力異動的動 行為。
而對於圖（三），在短短的17個交易日內，不僅下方16元和20元的原始籌碼幾乎耗盡，就連在拉昇中24元附近的籌碼也完全轉移，最終集中在44元的高位處。最終，主力成功將16元和部分20元的低位籌碼，全部派發給了44元高位站崗的散戶。
因此，要想在股市中長期生存穩健收益，就必須與莊家的鬥智鬥勇，必須瞭解你對手的特點與風格。
如何甄別主力是震倉吸籌還是出貨就顯得至關重要。莊家經常做出經典技術中認為應做空的K線，K線組合，形態來達到震倉的目的;又把經典技術中認為應做多的K線，K線組合，形態來達到出貨的目的。
炒股需要耐心
股市之中，急躁冒進，見利就追者，往往勞神費力，一無所獲，或者跳入陷阱，掛彩而出。
在未投入戰鬥之前，炒股技巧有哪些呢?一個炒股者最大的本錢就是耐心。耐心是決定成敗的關鍵。良好的耐心至少需要具備下列條件：
(1)穩定的心態，不患得患失。
(2)戰略的眼光，洞察大勢。
(3)成熟的經驗，瞭解人性及股性。
(4)堅定的信心，獨立判斷的能力。
耐心是磨鍊的結果，是理性判斷與操作的產物。
在股價或大勢下跌途中，如果已有一定幅度，許多炒股者往往心癢難握，惟恐失去低點搶進時機，往往伸手攔腰拉住，結果下跌勢頭不止，不是割肉就是套牢。
買賣只在漲跌不在價位之高低。在做股票時，正確的心理分析是最重要的，大勢下跌中，炒股者尤其需要耐心，要冷靜研究大勢走勢及個股性格，擯棄那種捕捉“黑馬”的幻想，耐心等待時機，順勢而為。
在漲勢中，耐心同樣是捕捉勝機的重要因素。有時在漲勢中我們買了一隻股票，隨後股票連漲兩天，卻仍無利可獲。為什麼呢?熟悉K線圖的人都知道，K線有上下影線和實體三個部分，股票始漲，信心不足，不敢入場;再漲，大盤啟動，仍存猶疑;股價猛升，把持不住，恐喪良機急躁吃進，結果股票買價位於當日上影線之頂端。隨後，股價回落、調整。第二天、第三天，雖然股價拉陽，但卻是穩步上揚，當然難以獲利。
所以經驗豐富的炒手都知道。利好入場，股票上漲當天，並非最佳買進時機。同時，從一天股價分時走勢圖上看，除了少數莊家把持炒做的股票價格幾乎成斜線上拉外，多數股票的價位在一大之中也是起伏變化的，有的成較規則的波浪形，有的則如奇峰怪谷。所以，即使股價啟動上揚，如失去最低點，也有必要耐心選擇一理想買點。
閱讀更多 狄仁傑財經 的文章
