自6月1日A股正式納入MSCI新興市場指數生效後,北上資金積極佈局,藉助滬、深股通的海外資金首周保持高位淨買入,累計金額已經超過180億元,六成MSCI成分股獲加倉,食品飲料、家用電器和醫藥生物等行業獲大幅增持。據e公司統計,美的集團、貴州茅臺和格力電器等行業龍頭股獲青睞。
A股持續吸籌
根據MSCI以初步2.5%的納入因子將226只A股納入新興市場指數,主要跟蹤該指數的海外被動資金已於5月31日收盤後完成建倉,後續外資增量將看主動資金配置。其中,滬、深港通稱為外資配置的重要渠道。
A股入摩首周來,北上資金整體維持積極流入,6月1日至7日,滬、深股通日均淨買入高達32億元,環比5月日均淨買入金額提升了30%,直至6月8日回落,期間淨買入累計金額高達189億元,成交總額高達1311億元。
6月以來,恆生指數累計上漲1.61%,但通過港股通南下的內資低位運行,同期淨賣出合計72億港元,成交總額也約為滬、深股通一半,“南冷北熱”趨勢顯著,兩地市場活躍度差異進一步擴大。
在5月31號臨收市前,以被動型為主的基金根據指數變動調整投資組合,單計尾市連競價時段10鍾內有近1000億元資金流入港股,推動恆生指數急漲,全日成交額暴增至2000億元以上。由於增量資金的入場也明顯看到港股自6月起開啟了凌厲的升浪。
至於港股通近期淨賣出,梁浩榮推測主要是內地將發行的中國存託憑證而需要預留足夠的資金。
六成MSCI成分股獲加倉
據MSCI官方披露,經過5月30日臨時調整後,最新226家A股標的獲納入指數。這個成分股以大盤股為主,均取自滬、深股通標的。
據證券時報數據中心和e公司統計,6月1日至7日,藉助滬、深股通北上的資金增持了約6成MSCI成分股,最新持倉市值已超5900億元。期間合計超過一半的MSCI成分股期間股價上漲,其中,恆瑞醫藥漲幅最大。
從行業分佈來看,北上資金持有 MSCI食品飲料行業市值規模最大,達到1398億元,其次是家用電器和醫藥生物,金額均超過700億元,這三行業在入摩首周獲增量外資配置金額也是最多。
個股來看,美的集團成為北上資金加倉力度最大的MSCI標的,按市值推算約16億元,格力電器則逼近10億元。貴州茅臺獲北上資金增配力度居第二,約15億元;三一重工、宇通客車和青島啤酒被減持力度居前。
非銀金融成為減持集中區,除了行業龍頭股中國平安獲大幅加倉外,華泰證券、新華保險、光大證券、興業證券等減持力度居前。
總結來看,北上資金偏好的龍頭股集中大消費領域,比如醫藥龍頭恆瑞醫藥、服裝海瀾之家、家電龍頭美的集團,以及計算機科大訊飛等,相比通信、商業、汽車、化工等行業龍頭被減持力度較大。
閱讀更多 重慶商報 的文章