島 君 說
所有那些經典的被反覆傳閱的著作裡面，絕大部分都是我們老生常談的內容。這個結論看起來好像違背常識，但是，我們要知道常識不是因為它具備超越一切的價值，而是，那些最難堅守的常識，成為每個普通人最難逾越的障礙。
世界上最出名的投資者巴菲特的合夥人查理·芒格和橋水基金的創始人瑞·達利歐在投資和處世方式上有著驚人的相似點。對照這兩位頂級投資大師的思想異同，我們能看到，偉大的投資都是對抗人性弱點的結果。
他們分別在自己的書《窮查理寶典》和《原則》中告訴我們，如何在生活、學習和工作中堅守常識，改變自己，改變命運。
編 輯：靜水流深
圖 片：視覺中國
來 源：正和島
獨立思考
首先，這兩位投資家最大的特點都是具備超強的獨立思考能力。
獨立思考本質上就是不能毫無邏輯地人云亦云，不是要求所有人都一定要和別人反著來，而是要具備洞察真相的思考能力。所有成功的大師，都是眾聲喧譁時代的清醒的獨立思考者，相信自己的分析、判斷和決策，絕不人云亦云。
瑞·達利歐在《原則》這本書中反覆強調獨立思考的重要性，他說：在投資行業當中，你必須是一個獨立的思考者，不然的話你最終的業績只能是一個市場的平均業績，甚至還達不到市場平均業績。
查理·芒格在《窮查理寶典》中說：Invert,always invert!——逆向思考，始終逆向思考。逆向思考，幫助人們避免重大的失敗。對於複雜的適應系統以及人類的大腦而言，如果採用逆向思考，問題往往會變得更容易解決。
芒格說：“要知道我會死在哪裡就好啦，我將永遠不去那個地方。”但真相是，我們很難知道我們會在哪裡犯錯誤，所以就讓獨立思考能力變得更加重要。
“唯有在童話中，皇帝才會被告知自己沒穿衣服，為了避免犯大錯誤，避免資本金持續虧損，要做到客觀理智，必須進行獨立思考。
記住，你是對是錯，並不取決於別人同意你，還是反對你。唯一能決定你正確與否的，是你的分析和判斷是否正確。隨大流只會讓你的投資回報靠近平均值，這是個數學概率問題，很公平也很現實。”
我個人認為，芒格最令人感興趣的地方並非他在投資上取得的成功，而是他獨立思考的能力和控制自己情緒的方法。從他和瑞·達利歐以及眾多優秀投資者身上我們發現，能夠擁有以下特質的人在投資這件事上最具優勢：獨立思考，能控制自己的情緒，能消除心理誤差。
芒格投資的一生，實際上就是追求獨立思考的一生，並總能用言簡意賅的幾句話切中問題要害，這也足以使他成為業界傳奇。
建立決策算法
其次，這兩位大師都強調如何形成自己的核心決策算法，因為決策算法決定了決策效率。
瑞·達利歐在《原則》中提出了一個極度求真、極度透明、極度開放的可信度加權的人生決策算法，這是他取得成功的核心算法。他的創意擇優原則，不採用僅看頭銜的中央集權制或看似民主的一人一票制，而是採用經可信度加權之後的投票權重。
那麼《窮查理寶典》中最為核心的算法就是查理·芒格的超級普世算法理論：多元思維模型算法——通過多元思維模型將各種知識融會貫通，加深對現實的認知。這一點其實和瑞·達利歐的創意擇優和可信度加權算法是異曲同工的。
在芒格看來，如果在持續的投資和決策中，只用一個學科的思維模型來處理問題，就像“在手裡拿著錘子的人看來，世界上任何一件事物都是一顆釘子”。
很多研究者一直跟蹤查理·芒格的多元思維模型的搭建過程，據稱，只要他認可了這個思維方式，就會加入到整體思維框架中來。他的多元思維模型已經超過100種，綜合多元的思維模型很容易為決策提供一個框架，讓他比其他人更加容易看清事實以及決策背後的要素本質。
芒格認為，一個有能力的人會非常清楚能力圈的邊界在哪裡，但他從未停止過拓展自己的能力邊界，方式是不斷地閱讀。
在喜詩糖果公司75週年慶典上，查理說：“我本人是個傳記愛好者。我認為當你試圖讓人們學到有用的偉大概念時，最好是將這些概念與提出它們的偉人的生活與個性聯繫起來。我想你要是能夠和亞當·斯密做朋友，那你的經濟學肯定可以學得更好。”
查理和達利歐這兩位大師都找到了各自的一套決策算法。達利歐追求團隊的高效決策，而巴菲特和查理·芒格則藉助了超凡的多元思維模型。
清單思維
再次，兩位投資和決策大師都有非常清晰的清單工作思維。
任何一個領域的知識都不是靠大腦的記憶可以完全掌握的，於是，瑞·達利歐在《原則》這本書裡整理了40多年來的生活與工作原則清單，包括21條高原則、139條中原則和365條分原則，這其實就是各個層次上做決策的行動清單。
檢查清單是查理芒格提到最多的一種工具、一種思維、一種流程式的工作法，其中最著名的就是投資原則檢查清單，這跟查理和巴菲特取得如此傲人的投資業績是分不開的。
下面簡要介紹芒格的檢查清單：
第一項是雙軌分析。一方面，理性地看，哪些因素真正影響牽涉的利益？另一方面，當大腦處於潛意識狀態時，本能、情緒等狀態將會對我們的判斷造成哪些影響。
第二項是投資和決策檢查清單。這是芒格的非正式清單，詳細列出了值得考慮的重要因素：
風險（測算安全邊際，把通貨膨脹和利率的風險作為永遠的風險指標）、獨立（獨立思考）、準備（芒格說取得長期勝利的辦法就是：工作、工作、工作、工作，做好一切準備）、謙虛（無知是智慧的開端）
嚴格分析、配置（正確配置資本）、耐心（只把必要的行動付諸在必要的事情上）、決心（合適時機出現時堅決採取行動）、改變（用正確的方式擁抱永恆的變化）、專注（不要混淆慾望和目標）。
第三項是回到常識。應當先解決那些答案顯而易見的問題，並且運用常規的數學運算來確定我們的回報，這個過程中我們也需要學會逆向思考，把多維學科知識當成自己的工具。
第四項是洞察人性。必須基於心理學來判斷人可能出現的各種舉動，才能幫助我們做決策。
敬畏未知
第四，兩位投資大師都非常嚴謹謙遜，對未知充滿敬意。
他們推崇的，是在一個自私的世界裡保持自律、嚴謹、謙遜。
他們都深受達爾文思想的影響，對人性有著深刻的洞察，並有著天然的警惕。在公眾場合，他們都推薦理查德·道金斯的書。
瑞·達利歐認為，世間萬物的目的就是為了進化，人類個體僅僅是我們DNA進化的載體而已。
他的第一條原則就是，做一個“超級現實主義者”，沿襲了達爾文的思想脈絡。他向大家推薦的理查德·道金斯的《基因之河》，將生命的進化過程比作一條基因之河，基因在時間長河中相互碰撞、混合和重組。
查理·芒格也認為，“達爾文特別重視反駁的證據，尤其是當它和他相信、喜愛的事情相駁斥的時候。如果你想成為一個正確的思想家，維護客觀性的方法是必須的。 ”
他反覆推薦理查德·道金斯的《自私的基因》，把企業的競爭類比為自然界生態的競爭，分析企業的優劣就像觀察自然界的弱肉強食一樣。
面對殘酷的現實世界，他們不約而同地保持了謙遜的風格和嚴謹的作風。達利歐會在演講之前兩個小時到達會場。在做投資決策的時候，從80年代開始就藉助計算機進行投資分析。查理·芒格則會進行嚴密的計算，排除風險。作為最頂尖的投資人，他們對風險已經形成了近乎本能的敬畏。
終身學習
第五，如題，他們任何時候都能從事情中學習經驗知識。
大神們的朋友圈，都是大神。他們以非凡的學習能力，成就非凡的事業。
瑞·達利歐說：“我閱人無數，沒一個成功人士天賦異稟，他們也常犯錯，缺點也不少，他們成功是因為正視錯誤與缺點，找到日後避免犯錯、解決問題的方法。所以我覺得，全力利用好直面現實的過程，尤其是在和困難障礙鬥爭時的痛苦經歷，從中竭力吸取教訓，這樣定能更快實現目標。”
查理·芒格說：“我不斷地看到有些人在生活中越過越好，他們不是最聰明的，甚至不是最勤奮的，但他們是學習機器，他們每天夜裡睡覺時都比那天早晨聰明一點點。”
瑞·達利歐說：“我們有這樣一個公式：痛苦+反思=進步。痛苦代表你所犯的錯誤，你需要有反思痛苦的能力，然後需要花一點時間診斷你的痛苦究竟是怎麼來的，你的痛苦加上你不斷的反思，最後會不斷成為你進步的動力。”
查理·芒格說：“我認為愛比克泰德的態度能夠引導人們作出正確的反應。他認為生活中的每一次不幸，無論多麼倒黴，都是一個鍛鍊的機會。他認為每一次不幸都是吸取教訓的良機。人們不應該在自憐中沉淪，而是應該利用每次打擊來提高自我。”
他們如此相似：達利歐為了研究金融危機的規律，從150年的歷史中研究了46個案例，獲得了應對危機的智慧，並準確預測了2008年的金融海嘯；
芒格創建了一套投資方法，完美地糅合來自各個傳統學科的分析工具、方法公式，這些學科包括：歷史、心理、生理、數學、工程、生物、物理、化學、統計、經濟等。學習，永無止境。
結語
憑藉這5條秘籍，瑞·達利歐在宏觀對沖領域所向披靡，而芒格在微觀經濟一往無前。如果說真有什麼不同的話，只是他們選擇了不同的知識細分領域。
瑞·達利歐在他的演講中反覆強調大家要找到自己的原則。萬變不離其宗，這5條原則，是兩位大師畢生的秘密，也是我們刻意練習的金科玉律。
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