人民理賠師

沒有值得不值得，只是說說分紅險的計算基礎，這個需要了解資產份額這個概念。

資產份額就是保險公司成立一個基金，收取保保險人的保費，為了維持運轉，所有的經營費用包括法定責任準備金等都會從基金里扣除。扣除後的基金餘額會去投資，收益和損失都計入基金，如果保單組的成員發生保險事故，賠付從基金里扣除，如果有人退保，退保支付的現金價值也從基金里扣除。

任意一個時刻，基金餘額平均分攤到每一個仍然留在保障計劃中的被保險人頭上的份額，叫做資產份額。

其次是現金價值，分紅險的計算基礎不是根據保費而是現金價值進行計算，是保險公司可分配盈餘而不是全部盈餘。

現金價值是作為分紅型保單紅利的計算保單紅利的基礎，分紅險每次計算紅利的時候都是以每張保單的現金價值作為分紅權重的，這個時候現金價值就等於投資本金。

保險經紀人張鑫

問：有人向我推介一個每年交6000元的保險，繳20年，說20年期滿即可領取，到期能領40萬元，你看行嗎？

答：你要注意幾個問題：

1. 20年繳12萬元，能領40餘萬元，可能嗎？真有這麼高的收益，還要銀行幹什麼？前十天，一個受到意外傷害的陌生客戶，在前往其家中提取傷害的影像資料時，受傷害人暫時不在家中，在等待的期間，其家人拿出一份保險合同讓做保單體檢，每年交保費3700元，20年繳費，滿期能領20餘萬元，我說，根本不可能，電話查詢，3700元交了2年，紅利僅16.07元，客戶當時氣懵了。

2.收益時間：憑空口所說的，20年繳滿即領，90%可能存在欺詐，這種保險合同，一般的保險期間都是終身或至75歲，20年滿期可領取，但是是以退保的形式領取的，別說是20餘萬元，100%領不夠本金。

3.保險沒有絕對的好與壞，只有合適不合適，人的心理永遠是糾結的，不發生風險，顯得理財型保險好，發生風險，會後悔購買這種毫無保障的險種，其實各年齡段應該投保的險種有所不同。根據自己的經濟承受能力，建議從以下方面考慮：

1.必須購買配備足額的意外傷害的保障；

2.可以考慮購買夫妻雙方的健康類保障；

3.其次，考慮購買交費少、高額保障，到期還能領取的保障類險種和健康險。或者為孩子購買其中含保障投保人、含具有豁免功能；

4.至於養老問題，可以在經濟條件許可、收入客觀的時候，選擇“一次性”購買，因為一般情況下，養老金類型的險種都屬於大額資金，繳費時間過長容易形成負擔；

5.至於理財類險種，在擁有以上保障的（而且足額的）情況下考慮，可有可無。

職業保險經紀人廉為民

不請自來，我來解答一下~

買分紅險會虧到痛心，接下來我來分析一下，為什麼分紅險是坑！

之前也經常有人問：“大澤啊，我前幾年買了一款保險產品，一年交幾萬元保費，交款三年後，每三年就可以返還一筆錢，退休以後每年還可以拿到一筆錢。另外還有分紅，分紅最高檔最終能拿回的保證保障，可以達到已交保費的五倍。你覺得這是好的保險產品嗎？”

類似的問題，我經常收到，比如到養老時返還，到孩子上學時每年返還，到孩子成人創業時返還等等……關鍵詞都離不開“保本”、“返還”。聽起來真的很美好，但現實卻很殘酷。

這種保本保息保收益的分紅險，在過去十年，毫無諱言說是保險行業給廣大的理財和保險客戶挖的大陷阱，這個陷阱的特點是：它不至於一下讓大家跳進去就爬不出來，反倒可以坑人於無形，它會慢慢讓大家進去而出不來。那到底是什麼原因呢？我要從這個坑的源頭開始說：這個分紅險其實是2008年股災的產物。2007年是股市最瘋狂的一年，保險公司兜售了大量的投資連結保險（投連險）。2008年A股從6124點狂跌到1600點，這些投連險也讓投保人虧得一塌糊塗，老百姓對保險公司的信心也消失殆盡。

為了追求業績，保險公司設計並推出此類分紅險，美其名曰“迎合市場”，大家都害怕投資了嘛，咱就保本保息，果然擊中客戶軟肋，於是就開啟了分紅險的輝煌時代。有人就要問了，保本保息咋還坑了呢？

真正坑人的地方在於：

第一點大家會以為自己花了這麼多錢買保險，你還能說我沒有保障嗎？真的不好意思，買了這種保險還真是有保險沒保障，你交的保費幾乎等於保額了，也就是出了事是拿自己錢去解決的，那你給我說說保障在哪裡？

第二點大家可能又要說：我理財了呀！那這種保險，它理財的成果到底是怎麼樣呢？這就告訴大家：所謂保單收益（包含分紅和固定返還金），實際在財務現金流分析工具裡精算下來，真正的回報比一年定期還低。保險公司收了你一大筆保費後，用各種投資手段獲取鉅額收益，但這跟投保人半毛錢關係沒有，因為你分不到這些錢，對於中產家庭來說並沒什麼卵用。

最後一點是對於一般年收入二三十萬中產家庭來說，本來年收入就不多，然後一年拿幾萬元去買這個要保障沒保障，要收益沒收益的保險，佔用大量財務資源，保險期橫跨幾十年，如果中途想提前拿回錢，還要損失大量本金！

以上一句話概括，這種分紅險佔用大量財務資源、絲毫沒有保障，還讓家庭形成誤區，以為自己買了許多保險，保障充足。分紅險風靡市場多年，真是害人不淺第一大陷阱。

ps：以上只是我個人的一些看法，當然保險是沒有好壞，只有適不適合自己，有些保險別人說很好但是卻未必適合自己，有些產品即使別人說的再差但是適合自己就行了。

看不懂保險適不適合自己，來找阿寶叔吧！阿寶叔，一線財經記者轉保險行業，有料、能聊、會撩，陪你讀懂保險。

保保駕到

分紅型保險大部分人都是在銀行存款時購買的，是銀行和保險公司的戰略合作，基本佔到保險業務的三分之二，它是脫離保險意義的一個變種險種，因為，有部分人感到保險費交給保險公司如果不出事就白交了，為了應對這部分人的心理，就衍生了這種分紅型保險，其責任一般由兩部分組成，一是分紅，由保險公司集中購買該產品投保人的資金進行投資，掙的多了多分點，上不封頂，賺的少了少分點，但有個下限每年分紅不得低於下限。如在整個保險期間不出事本金+分紅（也可每年領一次）全退給你，保險責任終止。二是保險保障，這才是真正保險部分，其保障責任分為死亡和傷殘，如發生保險責任的死亡，保險公司將按保額的倍數進行賠償，如沒有死亡而是受傷，保險公司也不賠，要賠償就必須因傷而殘疾，按照傷殘的等級，保險公司按傷殘等級對應的比例x保險金額給於賠償。這種保險一般不會賠償醫療費的。賠償醫療費的險種是屬於健康險的範疇，在中國絕大部分壽險公司是不單獨承保的。所以，購買分紅型保險沒有值不值，而是你對你要的保障選的對不對。

手機用戶5870768022

分紅型保險到底值不值得買？分紅險和消費型保險應該選擇哪一個？我們可以以這樣的角度來思考：

核心思路：

通過比較機會成本做出判斷。即把消費型保險節約下的差額保費做投資，收益是否能夠超過終身型的保障（或分紅型保險的收益）。

第 1 步：選擇兩款基本同質的保險，一款分紅型，一款消費型

首先我們簡單對比一下分紅型保險和消費型保險

分紅型：每年保費相對高，但是每年給你分紅，保障期滿未發生重疾賠付返還一定金額。

消費型：每年保費相對低，無分紅，不返還。

感性認知是分紅型好划算哦，不如來算算。

1991年生的簡小七最近想給自己買一份重疾險，看到有兩款差不多：

另外，每年的現金紅利可以分紅累積利生利：低檔1.9萬，中檔5.1萬，高檔8.3萬。（此處僅用作舉例，小夥伴們也可以用自己選中保險來跟著一步步對比）

第 2 步：測算差額

1. 每年的保費差額

2750-960=1790元

2. 收益差額

80歲滿期的時候，分別以低中高三檔來計算：

低檔：分紅險會比消費險多出10+1.9=11.9萬的收益。

中檔：分紅險會比消費險多出10+5.1=15.1萬的收益。

高檔：分紅險會比消費險多出10+8.3=18.3萬的收益。

這麼多的收益吶！

比我們交的保費總額都要高啊，不要算了我選分紅！不，我們還是冷靜地點開第三步。

第 3 步：測算收益率

1. Irr公式

IRR函數可以通過指定一系列週期性現金流（支出或收入）來計算利率。

2.打開excel，把每年的現金流輸進去

3. 用Irr公式分別選中這三列現金流

可以算出：2.71%，3.25%，3.68%。

意味著，今年25歲的簡小七如果自己每年拿1790元投資，80歲拿到119000元，收益率為2.71%；拿到151000元，收益率為3.25%；拿到183000元，收益率為3.68%。

（注意：如果用excel來計算，guess可不填；如果用wps來計算，guess不填若報錯，可以填0重試）

第 4 步：和自己的投資收益率進行對比

現在的定期存款利率：一年期1.5%，2年期2.1%，3年期2.75%

現在的貨幣基金利率：3%左右

現在的銀行理財利率：一般在4%左右

……

或者你是投資小達人

如果算下來分紅險的收益率高於自己的收益率，那就買分紅險；如果低於自己的收益率，不如買消費型的保險，然後自己投資呢~

第 5 步：選擇性價比更高的產品

如果算下來的分紅險的收益率低於自己的收益率，不如買消費型的保險，將節約下來的保費，自己進行投資。

因為按照這樣的投資收益率，這筆節約下來的保費，會在分紅險/返還型保險進行分紅返的時點，變成比返還的保費+分紅更多的錢。

舉例，比如簡小七自己的投資收益率，穩定在4.5%以上。

20年後，這筆錢會變成FV(4.5%,20,-1790)=56154.85元

等到80歲的時候，就會變成FV(4.5%,35,,-G64)=262094.20元

是不是比高檔（183000元）的都要高檔很多呢~

最後歡迎大家評論交流~

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