本公司董事會及全體董事保證本公告內容不存在任何虛假記載、誤導性陳述或者重大遺漏，並對其內容的真實性、準確性和完整性承擔個別及連帶責任。
一、本次說明會召開情況
為加強與投資者的溝通，維護投資者利益，根據上海證券交易所的相關規定，中華企業股份有限公司（以下簡稱“公司”）於2018年10月31日下午15:00-16:00在上證所信息網絡有限公司上證路演中心（http://roadshow.sseinfo.com/）以網絡互動方式召開投資者說明會，公司重點就經營情況與投資者進行互動交流和溝通。總經理凌曉潔、副總經理兼董事會秘書印學青出席本次說明會。
二、本次說明會投資者提出的主要問題及公司回答情況
公司就投資者在本次說明會上提出的普遍關心的問題給予了回答，主要問題及答覆整理如下：
問題1：調控態勢下行業整體現金流趨緊，公司現金情況如何？
回答：截止2018年9月30日貨幣資金餘額126.03億元，公司帶息負債179.07億元，資產負債率77.61%，淨負債率43.90%。
問題2：公司接下來業績走勢將會如何？
回答：
①通過收購完成集團內業務整合後的中星集團，獲取地產集團絕大多數市場化房地產開發項目，項目總儲備約200萬平方米，分佈於6個城市，包括位於上海市核心區域的地理位置優越、市場前景良好的項目，比如陸家嘴壹號院、公園道壹號項目、中企國際金融中心、中企濱江金融中心、中企濱江瓏府等分佈於黃浦江兩岸核心地段的商辦、住宅多種物業類型，補充了公司的項目儲備，為公司未來業績增長打下了良好的基礎，進一步體現為上市公司盈利水平的提升。
②公司全年預計歸屬於上市公司股東的淨利潤為25-28億元，利潤增長主要原因為2018年第四季度預計公司重大資產重組注入資產中的部分項目滿足公司結轉收入條件，注入資產所產生的淨利潤約佔公司2018年度淨利潤的80%左右。
問題3：請問公司管理層如何看待公司的股價，二級市場股票價格是否反映了公司的經營情況？
回答：
①股價一定程度反映了一家公司的經濟效益及對未來發展的預期，公司管理層關注公司股價，目前行業估值普遍不高。
②在當前宏觀調整的背景下，公司會進一步提升經營效益和管理能力，給股東更好的回報。
③基於對公司未來發展的信心及對公司價值的認可，近期公司總經理凌曉潔、副總經理鍾益鳴分別增持公司股票5萬股，財務總監倪伯士增持公司股票6萬股。
問題4：控股股東地產集團增持公司股份計劃何時落地？
回答：
①控股股東地產集團計劃自公告披露之日（2018年7月14日）起6個月內，以自有或自籌資金通過上海證券交易所繫統增持公司股份，累計增持比例不超過2%，累計增持金額不低於2億元。截止2018年10月29日收盤，地產集團已通過上海證券交易所以集中競價方式增持公司47,927,120股，增持均價5.43元，達到公司總股本的1.02%。
②公司將按照監管部門的相關要求，及時向市場披露地產集團增持的相關進展，請投資者關注公司公告。
問題5：能否介紹一下公司資產重組的進展情況？
回答：
①2018年1月31日，公司收到《關於核准中華企業股份有限公司向上海地產（集團）有限公司發行股份購買資產並募集配套資金的批覆》；2018年4月17日，公司與上海地產（集團）有限公司簽署了《標的資產交割確認書》，自中星集團完成工商變更之日起，已由中華企業實際擁有；根據上海市工商行政管理局於2018年4月23日換髮的營業執照，標的資產100%股權已過戶至公司名下，相關變更手續已辦理完成。2018年5月22日，中國證券登記結算有限責任公司上海分公司出具了《證券變更登記證明》，公司本次發行股份購買資產的新增股份登記已辦理完畢。
②本次重組的後續事項包括：（1）公司尚需向交易對方地產集團支付本次交易的現金對價；（2）中國證監會已核准公司非公開發行股份募集配套資金，公司目前尚未啟動本次重組募集配套資金的發行，公司將在證監會核准文件下發之日起12個月內募集配套資金；（3）本次交易相關各方繼續履行部分尚未屆滿的協議及承諾。
問題6：後續的定向增發何時進行，如何定價？
回答：本次募集配套資金的發行價格確定為定價基準日前20個交易日公司股票均價的90%。公司將在獲得中國證監會核准批文之日起12個月內擇機實施後續募集配套資金工作，最晚將於2019年1月30日完成。
問題7：資產重組的標的資產未來三年的業績是如何承諾的？
回答：
①地產集團承諾的扣非歸母淨利潤根據立信評估出具的《中華企業股份有限公司發行股份及支付現金購買資產所涉及的上海中星（集團）有限公司股東全部權益價值資產評估報告》（信資評報字[2016]第 1099 號）載明的測算值確定。
②按照上述原則，因本次重組在 2018 年實施完畢，地產集團承諾中星集團在2018年度、2019年度、2020年度承諾扣非歸母淨利潤合計不低於504,126.39萬元。如果中國證監會、上交所對盈利預測承諾另有規定或要求的，從其規定或要求。
問題8：華潤兩位高管分別聘任為公司總經理及副總經理，對於公司有何意義？
回答：
①華潤作為國內領先的房地產開發企業之一，具有豐富的房地產項目開發經驗及商辦運營能力。募集配套資金完成後，華潤置地將成為中華企業的重要戰略股東。
②華潤兩位高管分別聘任為公司的總經理及副總經理，標誌著華潤即將在公司經營管理層面發揮重要作用。有助於進一步提升本公司市場化房地產開發業務特別是商辦開發、運營的執行效率，實現產品定位、研發、開發、營銷、管理等環節的優化，加速企業市場化轉型過程。
③公司將以此為契機，充分挖掘各方優勢形成資源互補，積極拓展新的合作業務機會，進一步聚焦住宅、商辦及存量資產三條開發運營線，逐步成為在上海有重要影響力的房地產開發企業。
有關本次投資者說明會的具體內容詳見上證路演中心網絡平臺（http://roadshow.sseinfo.com/）。在此，公司對參與本次投資者說明會以及長期以來關注、支持公司發展並積極提出建議的投資者表示衷心感謝！
特此公告
中華企業股份有限公司
2018年11月1日
閱讀更多 中國證券報 的文章
