公司代碼：601058 公司簡稱：賽輪金宇
一重要提示
1本年度報告摘要來自年度報告全文，為全面瞭解本公司的經營成果、財務狀況及未來發展規劃，投資者應當到上海證券交易所網站等中國證監會指定媒體上仔細閱讀年度報告全文。
2本公司董事會、監事會及董事、監事、高級管理人員保證年度報告內容的真實、準確、完整，不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，並承擔個別和連帶的法律責任。
3未出席董事情況
公式
4中興華會計師事務所（特殊普通合夥）為本公司出具了標準無保留意見的審計報告。
5經董事會審議的報告期利潤分配預案或公積金轉增股本預案
公司2017年度利潤分配預案為：以2017年末總股本2,701,460,723股為基數，向全體股東每10股派發現金紅利0.5元（含稅），剩餘未分配利潤結轉以後年度。公司2017年度不實施資本公積金轉增股本方案。
二公司基本情況
1公司簡介
公式
公式
2報告期公司主要業務簡介
1、主要業務：
公司主要從事輪胎產品的研發、生產和銷售，以及子午線輪胎製造技術的開發和銷售業務，2009年以來開始從事循環利用相關產品的研發、生產和銷售業務，2014年以來開始從事輪胎貿易業務。報告期內，公司主要業務未發生重大變化。
主要的輪胎產品分為半鋼子午線輪胎、全鋼子午線輪胎和非公路輪胎，廣泛應用於轎車、輕型載重汽車、大型客車、貨車、特種車輛等領域；技術轉讓主要為致力於子午線輪胎事業的企業提供全套生產技術及相應的工程管理、人員培訓等技術服務；循環利用產品主要包括翻新輪胎、胎面膠、膠粉、鋼絲等，分別應用於輪胎替換、舊輪胎翻新、再生膠的製造、優質鋼材生產等領域。
2、經營模式：
（1）輪胎產品經營模式
採購模式：每年年初，公司採購中心根據年度訂貨計劃及預測的市場狀況編制全年採購計劃，與相關供應商簽訂年度採購框架協議。每月末，採購中心會根據安全庫存量及實際庫存量編制次月的採購計劃。公司採購的主要原材料包括天然膠、複合膠、鋼絲簾線、炭黑等。其中，天然膠的交易價格一般以上海期貨交易所、新加坡商品交易所等公佈的價格為參考，與供應商進行協商確定。其他原材料由公司和供應商依據市場價格協商確定。近年來，公司逐漸建立了完善的供應商評審體系，並與富有競爭力的供應商之間建立了長期的戰略合作關係，保證了公司原材料供應的穩定。
生產模式：公司結合自身產品工藝特點、產品結構與生產規模，採取“以銷定產，產銷平衡”的生產模式。公司對年度目標進行分解，針對市場需求設定生產計劃。公司在工藝、設備、工裝標準化等方面不斷完善，形成了批量化、多品種同時生產的靈活生產體系，同時藉助信息化系統對生產過程中設備開動、工藝執行、生產進度進行實時監控，提升了生產效率。根據不同產品的生產與銷售週期確定合理庫存量，緩解產銷矛盾。
銷售模式：公司主要採取經銷商銷售模式，即公司產品通過經銷商及其分銷商銷售給最終用戶。銷售區域面向國內和國際兩個市場。在國內市場，公司分配套市場和替換市場進行銷售。配套市場，公司已經成為一汽解放、眾泰、吉利等國內汽車廠家的供應商。替換市場，公司對一級經銷商分別劃定銷售區域，統一制定產品的出廠價格。貨款結算以現款現貨的方式為主，對部分經銷商採取先期授信、貨到後一定期限付款的方式。在國外市場，公司根據市場區域採取經銷商代理分銷的模式。目前已經與多家國際大型經銷商結成了戰略合作關係，利用其批發及零售網絡，建立了公司多層次的分銷體系，市場網絡佈局已經涵蓋北美、歐洲、東南亞和非洲等100多個國家和地區。
（2）技術轉讓經營模式
單純的技術支持：確認合作關係後僅予以純技術支持，提供相關規格型號產品的技術文件以及技術服務、產品調試。
全套的技術服務：包括廠房設計、設備招標、技術文件、工程管理、技術服務、技術培訓直至實現產品試製及測試達標的全過程，即“交鑰匙工程”。
（3）循環利用經營模式
公司循環利用項目主要包括輪胎翻新材料以及翻新輪胎的生產和銷售。
輪胎翻新材料包括胎面膠等產品，原材料包括膠料和廢舊輪胎。膠料由公司採購部門根據訂單量同輪胎產品的原材料同時採購。對於不符合翻新標準的廢舊胎的鋼絲與膠料分離，膠料製成膠粉，作為輪胎生產的原材料或直接對外銷售。
翻新胎的原材料包括上述翻新材料和廢舊輪胎。廢舊輪胎由公司採購部門集中採購。符合翻新標準的舊輪胎經過翻新處理和檢測合格後，銷售給終端客戶。
（4）輪胎貿易經營模式
公司輪胎貿易業務主要由國馬集團公司等子公司負責運營，採取市場化運作方式，自主選擇經營的輪胎品牌，除經營賽輪金宇自有品牌外，同時經營米其林、普利司通等一線品牌以及部分國內其他品牌。
3、行業情況
目前世界輪胎產業已具備相當規模，全球輪胎行業市場化程度很高，行業競爭日趨激烈。中國作為全球最大的輪胎生產和消費市場之一，在國家供給側結構性改革政策的影響下，輪胎產業的發展步入結構調整期。
2017年國內輪胎行業生產在上年止跌回穩的基礎上保持了增長態勢，儘管如此，整個行業仍面臨較為嚴峻的困難和挑戰，需要輪胎企業創新求變，謀求新一輪競爭發展的新優勢，把挑戰和危機轉化為重要的發展機遇。
根據中國橡膠工業協會的分析，目前國內輪胎行業面臨三大困難：
（1）橡膠等主要原材料價格大幅波動，輪胎行業增產增收不增利。從2016年6月至2017年6月，天然膠價格累計同比上漲55.2%，丁苯橡膠累計同比上漲57.9%，而輪胎價格漲幅遠低於原材料價格漲幅。與此同時，安全環保督查風暴席捲全國，導致炭黑、橡膠助劑等原材料貨緊價揚，輪胎企業面臨空前的環保壓力，經營成本增加、盈利下降。
（2）輪胎出口頻繁遭遇國外“雙反”。從轎車胎“特保”開始到近年來的工程胎、乘用胎、卡客車胎“雙反”，作為我國主要出口市場的美國對我國輪胎多次實施貿易壁壘，致使中國輪胎出口波動較大。
（3）天然膠高關稅、複合膠標準改變、混合膠標準制定等政策和標準的變化，都將對輪胎行業產生重大影響。
因此，面臨新的形勢，需要企業以問題為導向開展技術創新、管理創新、市場開拓創新，努力提高自主創新能力，推進製造技術向“自動化、智能化”轉型；努力使產品更加安全、節能、環保，推動生產方式向綠色製造和“大規模定製化”轉型；努力促進商業模式向基於“大數據、平臺、互聯”的方向轉型，使互聯網技術滲入全產業鏈，滿足市場個性化、多元化的需求。
4、公司所處的行業地位
公司從創立伊始就確立了技術和信息化應用雙領先、規模化、國際化的發展戰略，是行業內首家採用信息化技術控制生產全過程的企業，也是行業內具有產學研特色的高新技術企業。與其他傳統輪胎製造企業相比，公司還具備產業鏈、技術研發和營銷網絡等優勢。
公司是國內首家A股上市的民營輪胎企業，較早利用資本運作的手段助力企業發展壯大，目前公司資產、收入、產銷規模在國內同行業公司中位居前列。公司是國內同行中率先在海外建立輪胎生產工廠的企業，海外生產基地的建立有效規避了日益頻繁的國際貿易壁壘帶來的不利影響。
3公司主要會計數據和財務指標
3.1近3年的主要會計數據和財務指標
單位：元 幣種：人民幣
公式
3.2報告期分季度的主要會計數據
單位：元 幣種：人民幣
公式
季度數據與已披露定期報告數據差異說明
□適用 √不適用
4股本及股東情況
4.1普通股股東和表決權恢復的優先股股東數量及前10 名股東持股情況表
單位: 股
公式
公式
4.2公司與控股股東之間的產權及控制關係的方框圖
√適用 □不適用
4.3公司與實際控制人之間的產權及控制關係的方框圖
√適用 □不適用
4.4報告期末公司優先股股東總數及前10 名股東情況
□適用 √不適用
5公司債券情況
√適用 □不適用
5.1公司債券基本情況
單位:元 幣種:人民幣
公式
5.2公司債券付息兌付情況
√適用□不適用
公司於2015年11月2日至4日發行的賽輪金宇集團股份有限公司2015年公司債券分別於2016年11月2日、2017年11月2日完成了自2015年11月2日至2016年11月1日、2016年11月2日至2017年11月1日期間的利息兌付。具體內容詳見公司於指定信息披露媒體披露的《賽輪金宇2015年公司債券2016年付息公告》（臨2016-080號）、《賽輪金宇2015年公司債券2017年付息公告》（臨2017-059號）。
5.3公司債券評級情況
√適用 □不適用
東方金誠國際信用評估有限公司於2017年5月26日出具了《賽輪金宇集團股份有限公司主體及“15賽輪債”2017年度跟蹤評級報告》（報告編號：東方金誠債跟蹤評字[2017]024號），維持公司債券信用等級為“AA”，維持公司主體信用等級為“AA”，維持公司評級展望為“穩定”。《賽輪金宇集團股份有限公司主體及“15賽輪債”2017年度跟蹤評級報告》詳見上海證券交易所網站（http://www.sse.com.cn）。
定期跟蹤評級報告每年出具一次， 跟蹤評級結果和報告於公司年度報告披露後2個月內公佈，披露地點在上海證券交易所網站。
5.4公司近2年的主要會計數據和財務指標
√適用 □不適用
公式
三經營情況討論與分析
1報告期內主要經營情況
截至2017年12月31日，公司總資產達150.55億元，較上年同期增長16.64%；歸屬於上市公司股東的淨資產59.67億元，較上年同期增長31.66%；公司實現營業收入138.07億元，較上年同期增長24.02%；實現歸屬於上市公司股東的淨利潤3.30億元，較上年同期下降8.93%。
2導致暫停上市的原因
□適用 √不適用
3面臨終止上市的情況和原因
□適用 √不適用
4公司對會計政策、會計估計變更原因及影響的分析說明
√適用□不適用
1、會計政策變更原因
財政部於2017年5月10日修訂了《企業會計準則第16號——政府補助》（財會〔2017〕15號），修訂後的準則自2017年6月12日起施行，企業對2017年1月1日存在的政府補助採用未來適用法處理，對2017年1月1日至施行日之間新增的政府補助根據修訂後的新準則進行調整。根據修訂後的準則：與日常活動相關的政府補助，應當按照經濟業務實質，計入其他收益或衝減相關成本費用；與企業日常活動無關的政府補助，應當計入營業外收支。同時，在利潤表中的“營業利潤”項目之上單獨列報“其他收益”項目，計入其他收益的政府補助在該項目中反映。
財政部於2017年4月28日印發了《企業會計準則第42號——持有待售的非流動資產、處置組和終止經營》（財會〔2017〕13號）。該準則自2017年5月28日起施行，對於施行日存在的持有待售的非流動資產、處置組和終止經營，要求採用未來適用法處理。
財政部於2017年12月25日發佈了《財政部關於修訂印發一般企業財務報表格式的通知》（財會〔2017〕30號），要求執行企業會計準則的非金融企業應當按照企業會計準則和該通知要求編制2017年度及以後期間的財務報表。該通知新修訂了財務報表格式，在資產負債表中新增“持有待售資產”和“持有待售負債”項目；在利潤表中新增“資產處置收益”和“其他收益”項目；對淨利潤按經營持續性進行分類列報，新增“持續經營淨利潤”和“終止經營淨利潤”項目。
2、會計政策變更影響
公式
上述調整僅對公司財務報表項目列示產生影響，對當期財務狀況、經營成果及現金流量不構成重大影響。
5公司對重大會計差錯更正原因及影響的分析說明
□適用√不適用
6與上年度財務報告相比，對財務報表合併範圍發生變化的，公司應當作出具體說明。
√適用□不適用
截至2017年12月31日，本公司合併財務報表範圍內子公司如下：
公式
本公司2017年度納入合併範圍的子公司共19戶，詳見本附註九“在其他主體中的權益”。本公司本期合併範圍比上期增加一戶，減少1戶，詳見本附註八“合併範圍的變更”。
