征信机构是为了解决商业交易中的信息不对称问题而存在的专业机构，最早产生于19世纪30年代的美国，距今已有约190年历史。征信在美国有着比较完善的商业体系，其中益博睿（Experian）、艾可飞（Equifax）和环联（TransUnion）是美国个人征信业三大巨头公司，且已发展成全球营收规模最大的三家跨国信用信息服务提供商。随着互联网和大数据时代的到来，征信机构出现了很多新的发展趋势，例如纷纷拓展新的数据源、积极研究利用大数据技术，或收购金融科技公司以提高信息技术水平等。本文旨在对这三大征信机构的业务运营和发展战略情况进行深入分析，为我国征信业发展提供借鉴。
三大征信机构基本概况和财报数据
益博睿、艾可飞和环联是全球营收规模最大的三家个人征信机构。这三大征信机构均以在美国的业务为主，同时向全球广泛拓展其业务领域。益博睿正式成立于1996年，在全球44个国家开展业务，2018年度营收为48.61亿美元，较上年增长6%；艾可飞成立于1899年，在全球24个国家开展业务，2018年度营收为34.12亿美元，较上年增长1%；环联成立于1968年，在全球30多个国家开展业务，2018年度营收为23.17亿美元，较上年增长20%，详见表1。
三大征信机构业务发展情况
益博睿业务发展情况
益博睿从2018年4月1日起简化了业务条线，把原来的征信服务、决策分析、营销服务和面向消费者服务四个条线整合成“企业对企业”（B2B）和“企业对个人”（B2C）两个条线，分别是面向机构的服务和面向消费者的服务。面向机构的服务条线又分为两个子条线:数据服务和决策分析。基本情况如下：
一是面向机构服务条线中的数据服务条线。益博睿通过向放贷机构提供有关消费者的信贷信息和营销数据，来帮助放贷机构做出信贷决策，为消费者量身定制产品。该业务条线收入占总营收54%。
二是面向机构服务条线中的决策分析条线。益博睿利用信用信息数据进行深度分析挖掘，为机构提供分析预测工具和复杂软件支持，帮助机构实现自动化决策。该业务条线收入占总营收26%。
三是面向消费者服务条线。益博睿帮助消费者了解自身信用状况，管理自身信贷行为，改善财务状况，并保护自己免受身份欺诈。该业务条线收入占总营收20%。
益博睿的业务按地区划分为北美洲；拉丁美洲；英国和爱尔兰；欧洲、中东、非洲和亚太共四个地区。目前在拉丁美洲和欧洲、中东、非洲和亚太地区没有面向消费者服务业务。
艾可飞业务发展情况
艾可飞四个业务条线分别是：美国信息服务、国际信息服务、人力资源服务和面向消费者服务，其中美国信息服务、国际信息服务和人力资源服务属于面向机构的服务。基本情况如下：
一是美国信息服务条线。艾可飞为美国的各类机构用户提供个人征信和小微企业征信服务，包括三个业务子条线：在线信息服务、抵押贷款信息服务和金融市场营销服务。该业务条线收入占总营收37%。
二是国际信息服务条线。此条线与美国信息服务条线的业务类似，但服务于美国境外区域。国际信息服务条线由艾可飞在加拿大、欧洲、拉丁美洲和亚太的业务部门组成。该业务条线收入占总营收28%。
三是人力资源服务条线。艾可飞利用其包含雇佣和收入信息的数据库在美国提供验证服务和雇主服务两大业务模块。验证服务指为政府部门 或商业机构提供个人的就业和收入情况验证；雇主服务指为企业和其他机构提供人力资源管理外包服务来为雇主降低人力成本。目前艾可飞也在加拿大和澳大利亚开始提供就业和收入验证服务。该业务条线收入占总营收24%。
四是面向消费者服务条线。艾可飞为美国、加拿大和英国的消费者提供征信服务，用于了解和监控自己的信用情况，以及保护个人身份信息免受盗用。艾可飞还通过分销商提供面向个人的征信服务，分销商将自有信息与艾可飞信息结合起来，为消费者提供个人信息监测、信用报告和评分查询服务。该业务条线收入占总营收11%。
环联业务发展情况
环联的三个条线分别是：美国信息服务、国际信息服务和面向消费者服务，其中美国信息服务和国际信息服务属于面向机构的服务。基本情况如下：
一是美国信息服务条线。此项业务为美国的各类机构用户提供信用报告、风险评分、分析服务和决策能力，包括服务于金融业和新兴行业两大业务模块。该条线使用环联的信息用于获取新客户、评估个人还款能力、进行信贷交叉销售、进行债务组合风险计量和管理、债务催收、个人身份验证和调查潜在欺诈。环联在金融服务以及医疗、保险、催收、物业管理、公共部门等新兴行业提供数据资产和预测分析服务。该业务条线收入占总营收60%。
二是国际信息服务条线。为美国境外市场的机构提供类似于美国信息服务条线的业务。根据每个国家信贷经济的成熟度，确定服务内容，可能包括信用报告、分析和决策服务以及其他增值风险管理服务。此外，环联在某些地区拥有保险、商业和汽车数据库。这些信息服务向金融、零售信贷、保险、汽车、催收、公共部门和通信等多个行业的客户提供。该业务条线由环联在英国、加拿大、拉丁美洲、非洲、印度和亚太地区的业务部门组成，其中环联的亚太市场覆盖泰国、新加坡、马来西亚、菲律宾和中国香港等市场。该业务条线收入占总营收20%。
三是面向消费者服务条线。此项业务帮助消费者管理个人财务和预防身份盗窃。这部分的服务包括信用报告和评分查询、信用报告信息监测、欺诈保护和解决以及财务管理。环联通过直接渠道（通过官网和APP）和间接（通过第三方机构）两种渠道为消费者提供征信服务。该业务条线收入占总营收20%。
虽然三大征信机构的业务条线划分方式和覆盖范围各有不同，但是提供的业务内容基本相同，其中人力资源服务是艾可飞区别于另外两家机构的特有业务模块（详见表2）。
三大征信机构业务战略和发展动向
一是增强基础数据，扩大数据资产的深度和广度。环联拥有全面和独特的数据集，如消费者信贷信息、违规驾驶记录、医疗资格信息、商业数据、租金支付记录和公共记录数据集等；环联仍在不断扩展数据集(如租赁贸易线路、附加联系人数据和汽车资产数据)，以满足更广泛的客户需求。益博睿于2019年推出了升级服务，支持放贷机构在获取消费者授权后连接到其网银账户，识别和访问消费者公用事业和电信支付等替代性数据记录，然后添加到其益博睿信用报告中，帮助消费者提高信用评分的同时也帮助信贷机构更好地评估信用风险。
二是加强金融科技投资和应用，助力提升信贷决策能力。益博睿在2018年成功推出一个包含数据和分析工具的“分析沙盒”平台。这种混合云系统帮助机构用户几乎可以实时访问超过17年来自2.4亿美国消费者的匿名信用数据，以及趋势收入、租金、商业和汽车等数据。益博睿于2019年在此平台上继续推出“效能曲线”模块，充当在“分析沙盒”中完成的设计分析与用户端实际应用之间的桥梁。机构用户可以将分析平台中设计的策略无缝实现到曲线模块的决策引擎中，实时评估数据、构建模型、进行情景分析并做出更准确的决策。艾可飞于2018年在拉丁美洲、澳大利亚和英国推出了面向机构用户的数据和分析平台，加快向公共云环境的迁移，采用虚拟私有云部署技术，并使用云服务对应用程序组合进行合理优化和重建；艾可飞的另一项可解释的神经网络模型信用评分方法于2018年11月获得专利，可大幅提高预测性和准确性，帮助放贷机构提高决策能力。环联面向金融机构推出综合性、多功能的在线实时数据分析工作平台，让金融机构能够获取大量匿名（去个人标识）数据集，用于信贷管理中的基准测试检验和建模中的数据属性建立；开发的“信用视野”决策解决方案，可以提供基于时间序列的风险趋势分析和统计数据。
三是致力于提升数据和技术安全能力，保障信息安全。在2017年发生数据泄露事件后，艾可飞致力于在数据和技术安全实践的有效性方面成为行业领导者，包括营造艾可飞的安全文化，将数据和技术安全，以及更广义的风险管理作为所有决策的首要要求，广泛使用先进的数据和技术安全工具、技术、服务和流程。艾可飞计划增加投资12.5亿美元，在2018年至2020年间改造其技术和安全基础设施，以增强艾可飞的数据安全防护能力，其中2018年已完成投资3.07亿美元。
四是创新解决方案，加强对新兴行业领域的渗透。益博睿在美国医疗市场推出了通用身份管理器，凭借40多年来在不同行业管理标识符的经验，开发并创建同一患者的单一视图。通用身份管理器能准确地识别患者，并在不同的医疗组织(药房、实验室、付款人和提供者)内部和跨组织之间匹配记录，促进了医疗生态系统内部和跨系统的信息交换。在保险领域，环联利用驾驶员违规数据库，对驾驶员风险进行预测来辅助保险公司决策。
五是支持开放银行战略，提升金融信息服务效率。益博睿于2019年推出了一个构建完全数字化金融产品和服务的平台。益博睿将此平台与其开发的另一个决策分析软件结合起来，能够使用人工智能技术对银行交易进行实时分类。这些新产品可以帮助银行通过开放银行数据为个人客户提供服务。目前该产品在英国推广，消费者可以授权让其他信贷服务提供商共享自己的银行往来账户数据。益博睿在英国市场行为监管局授权下已注册成为开放银行服务账户信息服务提供商。
六是建立“消费者第一”的文化，不断提升面向本人的征信服务。2018年底，为进一步消除2017年数据泄露事件的不利影响，艾可飞为受影响的美国消费者提供额外12个月的免费信用报告和身份监控服务，对于受影响的加拿大和英国消费者来说也同样提供免费信用报告和评分、信用监控和身份盗窃保护；2018年1月，推出了“锁和预警”，一款支持移动应用的服务，允许美国消费者免费、终身快速锁定和解锁他们的艾可飞信用报告，方便快捷地保护个人信用报告信息安全；与此同时，推出了“我的艾可飞”——新的在线消费者服务平台，让消费者更容易、更方便地在线查看和管理自己的信用信息，并对异议处理的进展向消费者及时通知；艾可飞在面向消费者的门户网站和服务平台投入了5000多万美元，以提升服务便利性和改善消费者体验。环联推出了面向消费者的信贷冻结网站和移动应用程序“我的环联”，旨在提供快速、免费冻结和解冻个人信用报告的服务，帮助消费者防范因个人信息被盗用导致的欺诈风险。
七是通过兼并收购，拓展业务版图。益博睿于2019年4月完成了对南非第二大征信机构康普斯坎公司（Compuscan）的收购，使益博睿能够为撒哈拉以南非洲市场带来最新、最具竞争力的征信产品和服务，合并后的客户基础也是高度互补的:益博睿的客户主要是大型金融机构和电信运营商，而康普斯坎公司在小额贷款领域以及零售和保险领域实力更强。2018年，艾可飞完成了对美国专业金融征信机构和替代数据提供商数据技术公司（DataX）的收购，也完成了对加拿大领先的房地产数据整合和分销商的收购，促进艾可飞进一步扩大数据资产。2018年6月，环联通过收购英国第三大全国性个人征信机构阔尔信用（Callcredit）进入英国市场，并为环联拓展英国征信市场铺平道路；此外，环联在2018年6月收购了知名的欺诈监测和预防技术提供商埃尔维森公司（Iovation），提供加强版的身份管理、认证和反欺诈的解决方案，深耕反欺诈领域以提升盈利。
来源：《中国征信》2019年第5期。
閱讀更多 信用管理領航者 的文章
