一、思路
想要接下來收穫10倍股,從哪些行業選,這是大命題!
10倍股,也叫“Ten bagger”!
其定義是股票價格可以在相對較短的時間(如5年以內)上漲超過10倍以上的股票!
由投資大師彼得·林奇首創這一術語。
——假定估值不變,當盈利年增長率超過25%時,10年期間公司的盈利和股票價格將上漲10倍。
想具體瞭解,推薦看最經典的投資書籍《彼得.林奇成功投資》。
根據定義來看,
這個淨利潤增長率是最大的依據所在了。
必須能持續盈利增長,或者增長前景足夠誘人。
那這樣的行業,從百年美股的走勢看,
就只有科技股、醫藥股和消費股,最容易拿下10倍。
二、科技
自古都是時勢造英雄!
而科技就是造英雄的地方。
中外都是如此,大洋彼岸的微軟、谷歌、蘋果、亞馬遜等!
看起來似乎都集中在互聯網領域!
其實整個科技領域,都值得期待10倍股的降臨。
需要找到細分科技領域,出現高景氣度初期介入。
下面結合我們自身的經歷聊一聊。
1、ETC
比如,在我們成長股專欄中有深入拆解,而且在圈子持續跟蹤的ETC板塊!
因受益政策,高景氣度打開,因此股價從20元一路上行,短短5個月時間,持續創新高84元。
業績更是如預測一樣,中報增長僅僅是開頭,而三季報更是大爆發。
不僅個股如此,而同板塊的金溢科技同樣共振爆發。
從估值看,萬集科技2020年盈利達到4億,則估值僅僅20倍。
或許你會恐高,但是就是在你的眼皮底下持續創出歷史新高!
2、無線耳機
因為airpods2018年業績大爆發,引發市場對安卓無線耳機的期待。
而在我們深入研究中,發現無線耳機確實正在爆發!
因此出現在成長股中,對行業龍頭歌爾股份進行深挖,還隱含了VRAR邏輯,
兩條增長曲線,自然值得更加期待。
10月份有先鋒龍頭國光電器,到遊資龍頭漫步者,逐步推演這個板塊。
不僅如此,業績全面開啟高速成長,不是個股業績大漲,而是整個板塊。
雖然目前萬集科技和歌爾股份還未能完成10倍股,但是具備這樣的方向,或許是10倍應該參考的角度。
可見,你需要在科技和業績成長之間及時找到共振點,而在初期就可以逐步介入。
在上漲途中,不斷驗證,結合生命線回踩買入法則,或許你可以享受到不錯的10倍股!
三、醫藥
醫藥股能出10倍股,這裡應該是價值投資者不會質疑的。
因為美股前市值最大的20家就有好幾家醫藥股!
但是目前A股最大市值的恆瑞醫藥僅僅4000億市值,應該還排不到前20!
這裡意味著巨大空間,也是10倍股的溫床。
歷史案例不用多列舉,看看我們經歷過的創新藥新龍頭海思科!
因為創新藥的研發效率高,業績也是穩步大漲,股價能從年初9元期待,持續大漲到如今25元。
這樣的成長還沒有修復歷史新高,可見這裡空間依然存在。
雖然一年接近3倍空間,還不是純正10倍股。
但畢竟是1年時間達到這樣的漲幅,你或許不該再有這麼大的奢望了吧!
但是10倍股或許就在這類公司中誕生,等著瞧。
我猜你也許不服,那咱先看個歷史牛股。
恆瑞醫藥,復權後價格是這樣:
2006年0.11元,如今2019年是94.99元,漲幅高達900倍。
用了13年實現了900倍,10倍股算個鳥啊!!!
對於醫藥股,未來未必有高達100倍的表現,但10倍股老餘還是有信心的!
四、消費
消費股,就不用多說了吧!
都被價值派給說爛的東西,老餘不想跟風,沒意思。
不就是那幾個破酒嘛!
什麼茅臺,什麼五糧液!
要麼就看巴菲特的可口可樂了。
老餘也是巴菲特的信徒,但是不是照搬主義。
更喜歡從中發掘,如何找到消費股中成長的細分領域。
在過去5個時間,老餘確實能從中發現很多痕跡。
而且它們也用了5個月的時間證明還不錯,雖然未必翻倍,但是比同期大盤強N倍!
比如教育領域的中公教育持續創出歷史新高!
比如生活用紙的中順潔柔,也是如此。
近期雖然小幅回落,但相信用不了多久還是會創歷史新高!
其實,還有很多,比如今年在港股上市的海底撈,就持續大漲。
它們或許就是下個10倍股的地方!
就是我們每天看到、用到、吃到的日常,從調味品、生活用紙、食品到飲料等。
不要只顧著吃喝玩樂,多從投資邏輯思考哦
五、週期
週期股,也是容易出現大牛股!
但是它的波動性很大,
你得精準知道行業拐點出現時。
不能用業績持續增長來衡量。
而是在預判業績有望大好前,提前半年左右就得進場!
而此時估值居高不下,用傳統的估值水平你就容易忽略它。
比如今年年初的豬肉股,正邦科技,業績股還是下滑的,估值沒辦法看。
但是股價就是能從3元漲到24元,大漲7倍。
邏輯來自其2019年下半年業績肯定很好,2020年業績更好!
因此市場已經用了2020年的業績來給它估值了!
所以不能用過去的眼光來看它,而應該跳出來思考,未來如何!
但是普通投資者怎麼容易做到呢?
可以多關注老餘看股市,一步到位。
六、小結
總之,10倍股,是進入股市的朋友的夢想!
但是,確實不容易做到!
甚至,就算騎上了10倍股,最終卻沒能完成全部旅程。
因此,本文僅說是容易產生10倍股的地方!
不過科技股、醫藥股、消費股還是週期股,都是有可能的。
重要的是,期間你依然需要大量的工作,需要大量的時間不斷跟蹤,不斷思考!
更重要的是,你要克服人性,因為10倍不是一般的心理可以承受的!
個股從10元啟動的心路歷程:
漲到20元,估計會心滿意足!
漲到30元,估計會認為高估,有了賣出的想法!
漲到40元,估計會自比股神,賣出後四處吹牛!
漲到60元,估計會有那麼一點懊悔!
漲到100元,估計要好幾天吃不下飯!
這就是人性吧!
只做自己看的懂的機會!
如果想做到10倍,心態的修煉沒個10年功力,很難做到!
一次抓到,那最多是運氣,而能抓住超過10倍股,才敢說有那麼一點領悟了!
以上是老餘看股市的簡要回答,感謝查閱!
您認為還有什麼行業會出10倍股??歡迎大家各抒己見,補充糾正!
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