南洋商业银行拟发行10NC5美元T2次级票据，最终指导价T5+220bps区域
久期财经讯，南洋商业银行有限公司(Nanyang Commercial Bank, Limited，简称“南洋商业银行”，穆迪：A3/稳定)拟发行Reg S、10NC5、固定利率、美元基准规模的T2次级票据，初始指导价T5+245bps区域，最终指导价T5+220bps(+/-2bp)。该债券将于11月20日交割，并于香港交易所上市。
该票据属于次级债务，优先于发行人的普通股和AT1证券，预期发行评级Baa3(穆迪)。
本次募集资金将用于加强银行的资本基础，为银行的经营和发展提供资金。
根据债券条款，2024年11月20日为首个可赎回日，同时也是利率重置日，重置利率等于prevailing 5-year UST+Initial Spread。
不可持续经营事件的损失吸收：如果发生不可持续经营事件且持续，发行人应当在提供不可持续经营事件通知前，不可撤销地(无需票据持有人的同意)减少每张未偿还票据的本金，并取消每张票据的任何应计但未付利息，每张票据(在每种情况下，全部或部分)金额等于每张票据的不可持续经营事件注销金额。
不可持续经营事件：指以下两种情形的较早发生者(a)金融管理局以书面通知发行人：金融管理局认为发行人有必要进行注销或转换，否则发行人将无法生存;及(b)金融管理局以书面通知发行人：有权作出决定的政府官员或其他相关监管机构认为公共部门有必要注资或提供同等支持，否则发行人将无法生存。
南洋商业银行已委任中银国际(B&D)、建银国际、信达国际、美银证券、高盛(亚洲)、瑞穗证券担任联席全球协调人、联席账簿管理人及联席牵头经办人，中国银行(香港)、中国建设银行(亚洲)、招银国际、工银国际、尚乘集团、中国光大银行香港分行担任联席账簿管理人及联席牵头经办人，并于今日(11月11日)在中国香港地区安排了一系列固定收益投资者会议和投资者电话会议。
久期财经了解到，南洋商业银行有限公司于1949年12月14日在中国香港地区开业。目前，该行在中国香港各区设有43间分行，并在中国内地成立全资附属公司—“南洋商业银行(中国)有限公司 ” (简称"南洋商业银行(中国)") ，为客户提供全面银行服务。南洋商业银行早于1982年在深圳经济特区开设分行，成为新中国成立后第一家在内地经营的外资银行。南洋商业银行(中国)于2007年12月24日在中国内地开业，总部设于上海，积极拓展内地业务。目前在中国内地设有39家分支行。
閱讀更多 久期財經 的文章
