科達利（002850）2018年年度董事會經營評述內容如下：
一、概述
2018年，我國汽車行業受宏觀經濟和政策因素的影響，汽車產銷量低於年初預期。根據中國汽車工業協會的數據統計，2018年全國汽車累計產銷量分別完成2,780.9萬輛和2,808.1萬輛，同比下降4.2%和2.8%。而新能源汽車行業呈現逆勢成長態勢，產銷量分別達127.0萬輛和125.6萬輛，同比增長59.9%和61.7%,均保持快速增長。新能源汽車市場的快速發展，帶動了中國動力（600482）電池市場需求保持高速增長。 報告期內，公司緊抓新能源汽車行業快速發展帶來的市場機遇，持續加深與原有客戶的合作關係並加大新客戶開拓力度，實現了公司動力鋰電池精密結構件產品銷量的持續增長。報告期內公司實現營業收入200,034.30萬元，較上年同期增長37.8%;但受新能源汽車補貼持續退坡、鋰電池行業降成本壓力的影響，加上公司募集資金投資項目及自投產能擴張項目的建設及投入等因素，致使公司的運營成本和期間費用均較上年同期大幅增長，從而影響了2018年度的整體利潤水平。報告期內，歸屬於上市公司股東的淨利潤為8,228.72萬元，較上年同期下降50.43%;資產總額為35.38億元，較上年度末增長16.76%;歸屬於上市公司股東的淨資產為22.95億元，較上年度末增長1.79%。報告期內公司主要經營情況如下： 1、持續技術創新，提高核心競爭力 近年動力鋰電池企業對電池結構件在高容量、輕量化、安全性等方面提出了更高的要求，公司作為生產動力鋰電池精密結構件的高新技術企業，不斷跟蹤行業技術前沿和發展趨勢，加強技術革新和產品優化；同時進行技術路線的提前佈局，推動新技術開發和產業化，以快速滿足客戶的需求。報告期內，公司持續新材料的導入，採用新型材料所生產的結構件在高容量、高強度、安全性以及輕量化方面的性能得到進一步提高，而新產品的性能指標完全能夠滿足動力電池企業最新的技術要求。 報告期內，公司持續強化核心技術的自主開發，持續加大研發投入，在產品安全防爆、防滲漏、超長拉伸、安全斷電保護以及材料耐腐蝕性、安全性、高強度、高容量以及輕量化等關鍵技術方面進行了技術創新，報告期內公司及子公司新增已獲授權和已獲受理的專利共27項，包含已獲授權的專利20項，已獲受理的專利7項，其中發明專利5項，實用新型專利22項。另外，在完善公司信息化及智能化管理方面，獲得計算機軟件著作權2項。截至報告期末，公司及子公司擁有專利134項，發明專利19項，其中日本專利2項、韓國專利2項、臺灣專利2項、美國專利1項，實用新型專利115項。這些專利為公司動力電池精密結構件的快速發展提供了有力的技術支撐。 2、堅持大客戶戰略，鞏固合作關係 中國新能源汽車補貼政策進一步提高准入門坎，以推進新能源汽車產業的長期健康發展。進一步加速新能源汽車行業的優勝劣汰，有利於資源向行業領先廠商集中，"強者恆強"的產業格局進一步凸顯。公司堅持定位於高端市場，採取重點領域的大客戶戰略。報告期內公司憑藉自身出眾的技術實力、高效的研發和供應體系、優異的產品品質與行業內的領先客戶如CATL、松下、比亞迪（002594）、LG、億緯鋰能（300014）、力神、中航鋰電、力信等繼續保持了良好的合作；在新客戶合作方面，包括中興高能、欣旺達（300207）、佛吉亞汽車等都有了更深層次的合作，銷售額同比有較大的增長。 報告期內，公司緊跟優質大客戶發展步伐，鞏固戰略合作關係。依循公司一貫為大客戶就近配套生產基地的戰略，加快各生產基地的建設及投入進度，為客戶不斷增量做好配套準備，有效提高服務質量和響應速度，深化客戶合作，增強長期穩定的供應鏈合作關係。 3、緊跟產業趨勢，完善產能佈局 2018年，公司進一步完善產能佈局，鞏固公司在動力鋰電池精密結構件領先的市場地位。報告期內，惠州及江蘇生產基地建成實現投產，增強了公司在華南、華東地區鋰電池行業的產能佈局，提高了公司對周邊客戶的服務能力和響應速度。 報告期內，公司結合新能源汽車動力鋰電池行業發展趨勢及公司戰略規劃，將"深圳動力鋰電池精密結構件擴產和技改項目"變更為"大連動力鋰電池精密結構件項目",實施主體由深圳科達利變更為大連科達利；同時，出於經濟效益考慮及結合公司實際生產經營需要，終止了"西安動力鋰電池精密結構件擴產和技改項目"並將結餘的募集資金用於"大連動力鋰電池精密結構件項目"的建設。本次募集資金投資項目實施主體和實施地點變更，有利於更好的整合公司資源，提高募集資金的使用效率。大連項目的建成將提高公司對大連松下等周邊客戶的服務能力和響應速度，有助於公司提高市場佔有率，保障持續盈利能力。 4、加強戰略合作，擴大產業佈局 報告期內，公司與深圳市路暢科技（002813）股份有限公司、深圳瀚森管理顧問合夥企業(有限合夥)共同出資設立了中歐融創智能技術有限公司，將致力於新能源及智能網聯汽車領域的核心技術和創新產品的研發。將通過與歐洲新能源汽車及智能網聯技術產業生態圈的企業夥伴實現技術和項目的跨境合作，引進、消化吸收歐洲先進技術並在中國實現工程化、產業化落地，實現跨境融合創新，並將參與深圳市十大製造業創新中心的建設，有利於公司在智能汽車方面的技術儲備及產業佈局，加強公司市場核心競爭力。
二、核心競爭力分析 1、長期合作的優質客戶以及穩固持續的客戶合作關係 經過二十餘年的發展，公司成長為國內領先的鋰電池精密結構件和汽車結構件研發及製造商。憑藉先進的技術水平、高品質的生產能力、高效的研發和供應體系、優異的產品品質，公司吸引了眾多高端優質客戶。公司客戶涵蓋全球知名鋰電池生產商中的CATL、松下、比亞迪、LG、億緯鋰能、力神、中航鋰電、力信等，公司產品廣泛應用於當前主流新能源汽車廠商。通過多年的緊密合作，公司與鋰電池生產商建立了穩定、長期的戰略合作關係，公司已融入下游客戶的供應鏈體系，深入參與其設計、研發和生產流程，以自身的產品、技術和服務與下游客戶建立了互利互惠、高度信任的聯繫。公司憑藉著與下游高端客戶、尤其是國際領先客戶一直以來的良好合作，樹立了較強的品牌影響力和較高的國際知名度。公司在動力鋰電池領域較大的生產和銷售規模，形成了優勢資源的聚集效應，在全球鋰電池等相關行業向中國轉移的大背景下，持續吸引更多國際、國內優質客戶與公司展開業務合作。 2、突出的技術領先優勢及合作研發優勢 公司系國內最大的鋰電池精密結構件供應商之一，也是國內最早從事動力鋰電池精密結構件研發和生產的企業之一。公司在結構件的研發和製造水平居行業領先地位，早至2007年起，就與新能源汽車廠商和鋰電池廠商溝通，並開展研發，探索進入動力及儲能鋰電池結構件領域，積累了豐富的產品和技術經驗，擁有高精密度、高一致性的生產工藝，以及先進的衝壓加工、拉伸加工、注塑加工和模具製造技術。公司主要產品均擁有自主知識產權，掌握了包括安全防爆、防滲漏、超長拉伸、斷電保護、自動裝配、智能壓力測試等多項核心技術。公司擁有強大的模具開發技術，持續自主開發了眾多型號產品的模具。 在終端產品更新換代加快、產品型號不斷豐富的市場環境下，強大的模具技術可快速定製產品，及時響應客戶需求，奠定了公司精密結構件業務擴展的良好基礎。 公司開展與下游高端領先客戶全程對接的交互式研發模式，以下游客戶需求和行業發展趨勢為導向，通過融入下游高端領先客戶的研發過程和研發體系，一方面，有助於公司儘早確定在客戶供應鏈中地位，取得產品量產權，獲取更多後續訂單，保證未來的收入和經營業績；另一方面，通過配合行業中優秀企業共同研發，獲得了在本行業的技術先發優勢，提升了技術創新實力，為公司近年來業績提升做出了很大貢獻。 3、貼近客戶的生產基地佈局及產能迅速擴張優勢 公司目前各地子公司的佈局及定位均體現了其本地化生產、輻射周邊客戶的戰略部署，已在華東、華北、華南、華中、東北、西北等鋰電池行業重點區域均形成了生產基地的佈局，有效輻射周邊的下游客戶，形成了較為完善的產能地域覆蓋。 公司通過為大客戶就近配套生產基地的戰略，一方面提高了對客戶的高效服務能力，增強了長期穩定的供應鏈合作關係。另一方面，公司全國各地的子公司作為為客戶提供產品和服務的支點，有效輻射周邊的相關產業，形成了有利的先發佈局，為後續業務的開拓奠定了良好的基礎，持續吸引臨近區域的優質新客戶與公司開展合作。 同時，公司通過建設募集資金投資項目以及擴張自有資金產能建設項目迅速擴張了惠州、江蘇、大連等生產基地的產能，這幾大生產基地的產能擴張將對公司客戶日益增長的產能需求形成有效配套，以最快的速度滿足客戶的產能擴充需求，進一步提高公司的市場競爭力及市場佔有率，保障持續盈利能力。 4、富有經驗的管理團隊及卓有成效的綜合管理能力 目前，鋰電池精密結構件製造企業在高速發展的同時，面臨技術要求提升、品質標準提高、產品型號增多、產品更新換代速度加快等多方面要求，對於企業的製造能力、工藝品質、資金運用、技術實力、管理能力等都提出了更高的要求，擁有經驗豐富且具有前瞻性戰略思維的管理團隊尤為重要。公司主要管理團隊、技術人員均在相關行業服務多年，其中董事長勵建立先生、總經理勵建炬先生等從事鋰電池精密結構件及汽車行業精密結構件業務均超過20年，核心團隊大部分成員從科達利創立初期就在公司服務，積累了豐富的行業經驗，在產品研發、生產管理、品質控制、市場開拓等方面均擁有獨特的優勢，能夠深入瞭解客戶訴求和行業發展趨勢，很好地把握公司的新興業務和未來發展方向，不斷挖掘和實現新的業務增長點。
三、公司未來發展的展望 1、公司所處行業的發展趨勢 (1)動力鋰電池精密結構件的行業發展趨勢 在二十國集團(G20)德國漢堡峰會的倡議下，絕大多數國家表示將繼續全力執行氣候協議《巴黎協定》，採取有效行動減少溫室氣體排放，增強對氣候變化的應對能力。目前，部分國家相繼宣佈燃油車停產計劃，海內外車企也紛紛發佈新能源汽車戰略，加大投資建設電動平臺和研發新的電動車型，新車型即將密集投放，有望加速新能源汽車放量，預計2020年全球銷量將超400萬輛。在新能源汽車市場高速增長拉動下，中國新能源汽車動力鋰電池市場發展迅猛，市場對動力鋰電池精密結構件的需求將進一步加大。 1)全球動力鋰電池市場 目前，新能源汽車的不斷普及及3C消費類電子產品消費量的快速增長，全球鋰電池行業發展迅猛。從鋰電池的區域分佈來看，中國、日本和韓國形成了三足鼎立的局面，佔全求鋰電池產量的95%以上。而中國得益於中國新能源汽車及動力鋰電池市場的快速發展，成為了全球鋰電池最大的生產國。 而從需求趨勢來看，電動汽車市場將逐漸成為鋰電池的第一大應用領域。未來將隨著支持政策持續推動、技術進步、消費者習慣改變、配套設施普及等因素影響不斷深入需求將進一步擴大。根據恆大研究院的預測，到2025年全球的電動汽車銷量將達到1500萬輛左右，佔到當年乘用車銷量的14.6%,其中歐洲和中國將成為電動汽車銷售的主力軍，從2017年到2025年，全球的電動汽車市場複合增速將達到38%。按照每輛電動汽車20萬進行簡單測算，到2025年全球的電動汽車市場規模將達到3萬億。 2)中國動力鋰電池市場 隨著鋰電池在電動汽車、儲能等領域的應用快速增長，我國鋰電池產量逐年增長，並保持25%以上的增速。2018年中國鋰電池出貨量達102GWh,GGII預測未來五年中國鋰電池出貨量將保持30.6%年複合增長，到2023年出貨量將突破380GWh。 其中動力鋰電池在鋰電池應用中的市場佔比將進一步提升。 高工產研鋰電研究所(GGII)調研數據顯示，2018年在新能源汽車產量同比增長的帶動下，中國動力電池出貨量為65GWh,同比增長46%。GGII認為，隨著新能源乘用車成為拉動動力電池需求的主要引擎及新能源汽車市場化程度提升，動力鋰電池出貨量及裝機量將形成良性的比例關係。高工產研鋰電研究所(GGII)認為，2019年中國電動車市場仍將保持高速增長，帶動動力電池需求增速仍有望超過40%的比例。 (2)汽車結構件的行業發展趨勢 汽車零部件作為汽車工業發展的基礎，是國家長期重點支持發展的產業。隨著行業整體技術水平與研發能力的不斷提升，我國汽車零部件產業不僅與國內整車廠形成了完整的產業鏈，而且在全球汽車配套市場扮演了越來越重要的角色，成為全球最主要的汽車零部件製造與出口國之一，全球化、國際化的步伐不斷加快。我國汽車零部件主要出口至美國、日本、歐盟以及其他汽車工業發達的國家和地區。同時，隨著國內經濟的快速發展，城鎮化水平的不斷提升，居民收入的持續增長，消費能力的提升，以及道路基礎設施的改善，國內市場需求日益增長。國內市場的需求吸引國際汽車零部件企業陸續在我國合資或獨資建廠，促使我國汽車零部件行業快速發展，產業規模不斷擴大，汽車零部件行業發展空間仍然巨大。 2、公司發展戰略及經營計劃 (1)公司發展戰略 公司致力於成為國際領先的鋰電池精密結構件產品製造商，憑藉快速響應的研發和供應體系、先進的生產平臺和優異的品質管理能力，為全球客戶提供高性價比的優質精密結構件產品。公司繼續堅定實施針對大客戶的集中化戰略和技術領先戰略。 1)針對大客戶的集中化戰略 公司以高效的研發和供應體系、先進的生產平臺和優秀的品質管理能力，在優勢業務領域推動國內外行業領先客戶數量持續增加；同時，提升現有大型客戶對本公司的採購規模，實現優質資源循環聚集，抓住未來較為確定的高端客戶精準佈局，在動力鋰電池精密結構件領域實現規模化快速發展，並保證業績穩定性、經營利潤率、市場佔有率等處於行業領先水平。 2)技術領先戰略 由於公司所在的鋰電池精密結構件等行業技術更新換代速度很快，並且具備明顯的先發壁壘和客戶更換壁壘，因此公司致力於以行業最前沿技術為目標，深入開展技術研發。尤其是作為動力鋰電池結構件行業的國內領先企業，公司將針對鋰電池結構件的安全性、可靠性、適用性、高容量和輕量化等方面加大研發投入，與領先客戶共同開展合作研發，力爭佔領新興領域的技術制高點。 (2)公司經營計劃 2019年，公司將重點根據以下計劃開展工作： 1)持續技術創新，提高核心競爭力 根據市場發展趨勢、下游客戶需求以及行業動態合理規劃，有計劃、有目的、有步驟的進行技術開發和創新。著重提升內部研發能力，持續增加技術研發的投入，大力弘揚工匠精神，集聚團隊強大的創新力量，從產品的材料、工藝、品質以及管理等方面持續創新，持續研發最具競爭力的產品和工藝技術，並能夠以最快的速度導入應用。運用科學的分析及控制方法，讓產品在研發初期及製造過程中存在的潛在風險能夠得到及時的發現及有效的控制，保證公司產品的可持續發展及核心競爭優勢。 2)優化運營管理系統，推進自動化及智能化製造 加快工業4.0管理模式的推進，加大自動化和智能化製造的投資和研發，致力於提升人均產值和產品附加價值；採用科學的數據分析方法及內部信息管理系統，提升製程控制能力，減少品質異常和等待的浪費；進一步加快SAP系統與MES製造執行系統的生產運營信息化管理的技術銜接，運用MES製造執行系統來管控整個計劃、生產、質量、庫存、出貨、售後過程，加快工廠自動化和智能化製造的實現。 3)鞏固市場份額，保持領先的市場地位 抓住新能源汽車持續快速發展的有利時機，鞏固和擴大公司產品佔有的市場份額。一方面加深與現有客戶的合作，盡心盡力的做好客戶服務，確保客戶和公司之間的長期戰略合作；另一方面依託公司在本行業中的先進技術水平、高品質的生產能力、高效的研發和供應體系、優異的產品品質等優勢，不斷加大國內外新客戶開拓的力度，進一步提高公司在國內市場的佔有率，同時強化海外市場的開拓力度，逐步增大海外市場的份額佔比，以擴大和增強公司在全球行業市場中的地位。 4)加快產能建設，推進產能釋放 隨著鋰電池在電動汽車、儲能等領域的應用快速增長，我國鋰電池產量逐年增長，動力鋰電池市場需求亦呈現快速發展態勢。公司各大客戶積極佈局新能源汽車及動力電池市場，持續對新能源動力電池精密結構件及汽車結構件產生強勁需求。 2019年，公司將持續加速推進江蘇溧陽項目二期的投產進度及大連項目的建設進度，為客戶不斷增量做好配套準備，從而推進新產能的釋放，保持業績持續穩定增長。 3、可能面對的風險 (1)產品毛利率下降的風險 隨著新能源動力鋰電池市場規模的迅速增長，相關行業日臻成熟，電池結構件市場不斷有新的進入者，市場競爭加劇；公司產品主要原材料中的鋁材、鋼材、塑料、銅材，佔主營業務成本的比重較大，未來如果上述原材料價格出現大幅上漲，將會對公司毛利率水平產生一定影響；同時，根據《節能與新能源汽車技術路線圖》規劃及2019年新能源汽車補貼持續退坡，對鋰電池價格將會造成新一波衝擊，動力鋰電池結構件價格亦可能面臨進一步下降的風險。對此，公司不斷跟蹤行業前沿技術，大力研發創新新技術、新工藝、新材料，並通過更全面、更深入的自動化生產及信息化管理，降低生產及管理成本；加強與上下游供應商和客戶的協作溝通，在進一步降低採購成本的同時，使上下游價格在可控區間內波動，以保證一定的利潤水平；加大技術研發力度，提升公司產品的議價能力，並通過產能擴充降低生產成本，為毛利率水平提供保障。 (2)客戶集中的風險 公司下游應用領域鋰電池電芯行業、汽車行業均存在市場份額較為集中的特點。公司實行重點領域的大客戶戰略，通過與大客戶的緊密合作實現了公司的持續快速發展，但同時亦形成公司客戶集中度較高的情形。若公司大客戶的經營狀況同時產生大幅波動，會導致核心客戶對公司產品的需求量或採購比例大幅下降的情況；或未來公司的各項競爭優勢不再維持，會導致公司產品被其他供應商替代的情形，將對公司經營業績產生不利影響。對此公司一方面密切關注鋰電池市場動態，積極開拓增量市場，發現和培育新客戶，憑藉動力鋰電池精密結構件領域的領先優勢快速搶佔增長的市場份額；另一方面公司將進一步通過降低產品成本、持續技術創新、提高管理效率等措施穩固優質大客戶，以持續保持公司領先的市場地位。 (3)產業政策變化的風險 新能源汽車系近期及未來一段時期各國推廣的重點，我國亦出臺一系列產業鼓勵政策支持行業的發展。但是國家會根據行業發展的情況和政策執行後的促進效果進行政策的調整，短期內會對行業造成一定的衝擊。對此公司積極關注產業政策的變化，分析政策變化對產業鏈上下游的影響，同時公司通過不斷的產品創新，優化產品性能；引進高端進口設備，推進自動化及智能化製造，提升產品良率，滿足客戶需求，以更好的適應產業政策調整對公司生產經營帶來的影響。 (4)固定資產折舊增加的風險 公司各募集資金投資項目及自投產能擴張項目前期固定資產的投入如研發設備、生產設備投入資金巨大，又由於各項目產生經濟效益需要一定的時間，其產生的實際收益可能不及預期收益，因此在各項目建成投產後的初期階段，新增固定資產折舊將可能對公司的經營業績產生一定的影響。對此，公司將通過完善自動化生產線，優化產品生產管理系統等各生產環節，在降低生產成本的同時，提高產品生產效率及產品品質以降低產品製造費用，攤薄固定資產折舊成本。 (5)公司規模擴張導致的管理風險 公司近年業務情況發展良好，規模快速擴張，並且隨著募集資金投資項目及自投產能擴張項目的實施，公司資產、業務、機構和人員將進一步擴張。公司將面臨資源整合、市場開拓、技術開發等方面的新挑戰，帶來了管理難度的增加。對此公司在日常經營中不斷完善管理制度、健全組織結構以及規範法人治理結構；同時公司引進高級管理人員，積極培養中高層後備管理人才，打造高素質的管理梯隊，組織相關培訓提升中高層管理水平。通過以上舉措使公司的管理體系與公司的快速擴張相匹配。
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