散戶為什麼在股市裡不掙錢
一個莊家，他選擇一隻股票進入後，就象一個商人選擇了一個鋪面，租下或者買下後就成為自己生活的一部分，買賣股票就是進貨和出貨。一般來說需要運作很長時間，幾年或者更長時間。
那麼散戶呢？大部分都是過客。什麼意思？就是看到這個店生意好了，立即在這個店買點貨就在店門口擺著賣起來，所希望的就是店鋪能將經銷的貨物提高價格，自己也能賣上個好價格。
這在生意繁榮時無所謂，因為足夠的生意，店鋪提價仍然可以賣出去，你批的貨自然可以沾點光，賺點差價。
但到生意疲軟時就會怎樣？自然會賠掉老本。
這裡的關鍵就是店鋪的定價權。你的貨首先是在這家店鋪裡批的，那就說明，你的成本、數量、價位等一系列商業數據無密可保，店鋪老闆自然知道得一清二楚，在生意清淡時老闆會讓你賣給可能是自己銷售對象的顧客嗎？絕對不會。
那他會怎麼做？以比你低的價格向別人兜售。你由於對老闆的成本和數量等一無所知，最後你只能以比老闆價格更低的辦法來出手，而可能買你這個產品的人你可能都不知道是誰。
也就是說，店鋪老闆的活動在幕後，你的活動卻在店鋪老闆的眼皮低下，孰優孰劣？一目瞭然吧。
還有一點更重要，過客和店鋪老闆的時間觀念。店鋪老闆是長期經營，他可以一筆一筆，或者幾個月橫盤慢慢經營，因為他有固定地點，固定的貨物。而過客呢？批來的貨如果不及時出手，馬上衣食堪憂。
身份的不對等導致了散戶賺莊家錢難，而莊家存在定價權，賺散戶錢相對容易些。
看懂4句可以不虧錢，看懂9句才是合格的高級操盤手：
1.“做優秀的投資者並不需要高智商”，只須擁有“不輕易從眾的能力”。
2.投資的第一原則是永遠不要虧錢，第二原則是記住第一原則。
3.你買的不是股票，你買的是一部分企業生意。
4.擁有一隻股票，期待它下個早晨就上漲是十分愚蠢的。
5.想要在股市從事波段操作是神做的事，不是人做的事。
6.雖然我也靠收入生活，但我迷戀過程要遠勝於收入。
7.我碰巧是個分配資金的天才。可我運用才華的能力完全取決於我出生所在的社會。如果生在狩獵為生的部落，我的天分根本一無是處。我跑不了多快，身體不是特別強壯，可能最終會成為某隻野獸的晚餐。
8.要想成功地進行投資，你不需要懂得什麼Beta值、有效市場、現代投資組合理論、期權定價或是新興市場。事實上大家最好對這些東西一無所知。當然我的這種看法與大多數商學院的主流觀點有著根本的不同，這些商學院的金融課程主要就是那些東西。我們認為，學習投資的學生們只需要接受兩門課程的良好教育就足夠了，一門是如何評估企業的價值，另一門是如何思考市場價格。
9.有了足夠的內幕消息，再加上一百萬美元，你可能只要一年就破產了。
10.我們最擅長的事情是，當一家大公司暫時陷入困境時，我們要做的事是它躺在手術檯上的那一刻去收購它。
11.投資人並不需要做對很多事情，重要的是要能不犯重大的過錯。
12.我一直都知道我會變得富有。我認為自己從來沒對此產生過一絲懷疑。
謹記抄底八大口訣
1、連續下跌T線見，馬上進場搶反彈。
2、V型反轉，漲勢不斷。
3、連續上漲長上影，拋出籌碼不要等
4、連續下跌遇長十，再不介入後悔遲。
5、上下影，有門道，仔細分析最重要，
6、升勢出現要見頂，跌勢出現底在抄。
7、出水芙蓉最可愛，穿越三條均線帶。
8、後市方向理應漲，殺入收益定不賴。
莊家坐莊的基本原理是利用市場運行的某些規律,人為控制股價使自己獲利。然而,莊家要想從坐莊中獲取利潤,就必須重視整個坐莊活動中的各個環節,即坐莊流程。
坐莊有兩個要點：第一,莊家要下場直接參與競局,也就是這樣才能贏；第二,莊家還得有辦法控制局面的發展,讓自己穩操勝券。股市做莊也是如此,股市做莊莊家要把倉位分成兩部分,一部分用於建倉,直接參與競局；另一部分用於控制股價。
不論是哪一類莊家,總是離不開建倉、拉昇、出貨這三個階段,這是莊家坐莊最基本的“三部曲”,是坐莊過程中必不可少的。但在具體的實際操作中,坐莊的流程並非這麼簡單。一個完整的坐莊流程應包括以下階段：進莊前的準備、建倉、試盤、整理、初升、洗盤、拉昇、出貨、反彈、砸盤、掃尾,如圖所示。
莊家坐莊的手法多樣、風格不一,不是每個莊家都會經歷以上這些階段。例如：莊家可以採用漲停的方式建倉,並且在這個過程中完成拉昇股價的操作。等待股價上漲到目標價位之後,立即放量出貨,這樣就節省了洗盤的操作過程。在建倉完成以後和拉昇的過程中莊家可以不斷地進行洗盤,只要莊家還有心拉昇股價,洗盤的操作就不可避免。隨著股價不斷上漲,獲利盤不斷增加,洗盤就可以將這些獲利盤清除掉,便於莊家不斷地拉昇股價。
同樣地,拉昇的動作也不是一蹴而就的,通常是需要不斷的階段性的操作,才能到達目標價位．在莊家出貨的時候,成交量和換手率決定了出貨時間的長短。成交量放得越大、換手率越高出貨所用時間越短暫。如果沒有相應的成交量和換手率,莊家出貨的次數也會隨之增加,很多時候莊家會採取邊拉昇邊出貨的手法。
下面重點介紹莊家坐莊的五個常見階段：建倉階段、試盤階段、洗盤階段、拉昇階段和出貨階段。
一、建倉
莊家操作股票的第一件事就是建倉,也就是從散戶手中接過籌碼。建倉可以說是操作股票的必經之路,不論是散戶還是莊家都需要先買人股票,才能夠進行後續的操作,不買入股票就談不上操縱股價的問題。莊家建倉需要選擇恰當的時機使用恰當的手法才能夠達到目的。莊家從散戶手中搶到籌碼,必要的恫嚇是必須有的。把股價打入跌停的價位是莊家慣用的搶奪低價籌碼的手段。不僅如此,莊家還可以利用拉昇的手法,使得被套牢的投資者解套自動出售股票,莊家即可以輕而易舉地得到籌碼後等待拉昇股價了。從時間上來說,越是長莊其建倉的時間越長,今後股價拉昇的幅度也越高。所以,在莊家長時間的建倉過程中,就需要投資者耐心應對。如果莊家採取長時間限制股價上漲的策略建倉,投資者將不得不忍受股價滯漲的尷尬局面。
事實上,莊家對某股的做莊過程並非是靈機一動的,而是需要經過較長時間的準備,首先必須看準適當的時機,當國家的宏觀經濟面並不支持股市向上時,莊家較少對某股進行炒作。莊家進行建倉階段常會研究“天時、地利、人和”。天時,即指最好的坐莊時機,一般是當宏觀經濟運行至低谷而有啟動跡象之時,此時入莊意味著在日後的操作過程中能得到來自基本面的正面配合,能順應市場大趨勢的發展。地利,即是選擇合適的個股。一般情況下,其所選擇做莊的股票大都會有較佳的基本面支持。人和,是建倉必須且很重要的條件。這種條件的形成必須是莊家能看到較長一段時間內股市有走強的趨勢,而在一定時間符合建倉的人為條件。
一、橫盤式建倉
橫盤式建倉一般出現在股價長期下跌之後。莊家在低位暗中吸籌,只要市場上有拋單,莊家就會一一通吃,但只要股價稍有上升,莊家就會用大單把股價打壓下去。因此,股價長期在一個窄小的區域內波動,形成橫向盤整格局。很多散戶因手中籌碼長時間橫盤而失去耐心,紛紛割肉去追強勢股,莊家則趁機悄悄吸
納這些廉價籌碼,逐步完成建倉工作。這種橫盤式建倉的時間一般要在3個月以上,有的長達半年甚至更長。橫盤吸籌期間,每日的成交量雖然不大,但累計成交量卻非常可觀。這種股票一旦啟動,漲勢往往十分驚人,如圖所示。
散戶應對技巧
橫盤期間,不應盲目介入,可以在股價放量向上突破盤整格局時再買入。
二、箱體式建倉
莊家用這種方式建倉,股價走勢往往表現為長期在一個箱體內上下波動,當股價上升至某一高點,盤中就會出現拋盤令股價回落,而一旦股價跌到某一低點,盤中即有買盤介入令股價回升。在成交量上,一般表現為股價上漲時成交量放大,而股價回落時成交量萎縮。若某隻股票在箱體內上下震盪的次數越多,週期越短,則證明其是莊股的可靠性就越高。有時候在波動的過程中,成交量突然放大或單筆成交量異常放大,都是莊家主動買入的跡象。莊家用這種方式建倉,往往可以把自己的建倉成本控制在一個特定的區間內,如圖所示。
散戶應對技巧
1．有經驗的短線高手可在箱體內高拋低吸,賺取差價。
2．一般的散戶可在股價向上突破箱體後介入。
三、拉高式建倉
拉高式建倉大多出現在冷門股、長期下跌的股票或背後有重大題材的股票中。莊家建倉時將股價迅速從低位抬高,成交量急速放大。這種以空間換取時間的建倉方式,表明莊家實力雄厚、作風兇悍,後期必有巨大的上升空間。
拉高式建倉一般有兩種情況：
1．一步到位式。莊家介入後,將股價從低位急速拉昇,甚至用漲停板的方式逼空建倉。股價拉至相對高位後形成平臺、旗形或三角形等整理態勢,此時散戶往往會拋出短線獲利盤、前期套牢盤,莊家則悄悄接納拋出的籌碼,以達到建倉的日的,如圖所示。
2．連續拉昇式。股價長期下跌後,逐漸形成底部,投資者產生惜售心理,莊家無法在底部收集足夠的籌碼。為了儘快吸籌,莊家連續拉高股價,日K線陡峭上行,乖離率極大。同時,莊家製造震盪的走勢,引發散戶拋盤,莊家則暗中吸籌,如圖所示。
散戶應對技巧
低位介入的投資者,可以先逢高獲利離場,待股價整理結束,重新放量上攻時,再及時跟進。
四、打壓式建倉
莊家運用手中已有的籌碼,不計成本地大幅向下砸盤,令股價連續下挫,使散戶在心理上完全崩潰,紛紛斬倉出局,莊家則照單全收。有的莊家甚至趁著大盤深幅回調、股價向下破位或個股出現利空時,進行打壓建倉,效果更加明顯,如圖所示。
打壓式建倉並不能隨意使用,若市場處於牛市中,且股價保持強勁的上漲走勢,此時打壓建倉,只會給投資者以逢低買入的機會。
散戶應對技巧
1．莊家打壓建倉期間,不可隨意抄底。
2．在打壓初期,若有籌碼淺套其中,可先斬倉出局,待低點再接回。
二、試盤
所謂試盤,是指莊家故意採取特殊的手法,造成股價比較明顯的異動,以此來試探市場對該股的反應,這樣可以從中獲取一些有用的信息,然後據此來分析、判斷,更好地調整或決定自己下一步和下一個階段的操作策略。簡而言之,試盤的目的就是要搞清楚目標股中是否有其他的莊家存在,以免出現不必要的麻煩,擾亂自己的操作行為；觀察盤中籌碼鎖定的程度以及外面浮籌的情況；測試市場對該股的追漲殺跌的現象,以便決定運用何種方式拉昇,如快速拉昇、緩慢抬升、震盪上揚等。
一般來講,試盤的方法是莊家用幾筆大買單把股價推高,看看市場的反應。莊家將大買單放在買二或買三上,推動股價上揚,此時看看有沒有人在買一上搶貨,如果無人理,就說明盤面較輕,但股性較差；如果有人搶盤,而且盤子較輕,就成功了一半。緊接著莊家在拉昇到一定的價位時,忽然撤掉下面托盤的買單,股價突然回落。而後,莊家再在賣一上壓下一個大賣單,這時股價輕易下挫,這說明無其他莊家吃貨。在推升過程中,盤中有較大的拋壓,這時莊家大多先將買盤託至阻力價位之前,然後忽然撤掉托盤買單,使股價下挫。如此往復,高點不斷降低,該股的持有者會以為反彈即將結束。突然莊家打出一個新高之後,又急轉直下,此時比前期高點高,眼看很快要跌回原地,此時,一些集中的拋單也就會被瓦解了。
此外,值得投資者注意的是,莊家還有很多其他的試盤方式。如：利用消息試盤,這包括市場消息和上市公司的消息,也包括利多和利空消息,操作上莊家有時誇張、擴大消息；有時與消息的效果反向行動,使得絕大多數投資者雲裡霧裡摸不著頭腦,失去判斷能力而操作失誤。還有利用板塊聯動的方式來試盤,這點也包括正反兩方面的戰術和故意不作為的方式。當然,偏好技術分析的人士可以看到莊家利用技術特徵方式的試盤,如高開陰線、低開陽線、射擊之星等。
1．向上試盤
一般而言,莊家為了瞭解該股的籌碼鎖定程度,必須在風平浪靜時出其不意地猛然將該股的股價作大幅拉昇,然後讓其自然回落,以便測試盤中籌碼的拋壓情況。如果拉昇時有大量的拋盤湧出,說明在該價位以下莊家可以展開打壓建倉動作,如果拉昇時拋盤稀少,說明該股在該價位以下收集到籌碼有困難,必須考慮以更高的成本價格進行拉高收集,才能完成建倉任務。具體表現在K線圖表上,就是在風平浪靜中猛然出現一根長長的上影線,這叫向上試盤,目的是測試盤中拋壓大小,辨明建倉難易（圖）。
2．向下試盤
當股價運行到重要的支撐位置時,股價會突然出現快速下跌,擊穿這個重要的支撐位,隨後股價又會很快被拉起（圖）,收盤的時候就會收出一根帶長下影線的K線,這是莊家在試探下檔支撐位置的承接情況。
3．低開大陽線
在一波大牛市後的震盪市和回調市道中,板塊與個股聯動行情相對而言不是特別突出,市場中大多數個股交投相對平淡,在這樣的情況下,某些個股的主力往往會通過製造一些特別的技術圖形以吸引市場的注意力,而通過在集合競價時刻意打壓股價走低開大陽線就是其中最典型的形態之一（圖）。
一般而言,通過低開大陽線很容易吸引短線跟風盤,以便日後順利將股價推高。此外,低開大陽線的走勢可以大大減輕那些經過大幅拉昇後股價處於相對高位個股的拋售壓力,使得大多數拋盤暫時保持觀望甚至吸引一定接盤,減輕短線下調的壓力,並進一步達到莊家減倉目的。
值得投資者注意的是,雖說低開大陽線是股價趨勢強烈變動的一種轉勢形態,但其出現陷阱的情況也不少。低開大陽線的莊家主要有兩種類型：
第一,低開大陽線出現後,股價逐級下跌。這種情況多出現在有突發利空消息,莊家領先一步知道了真相,率先行動,利用大幅低開的動作將短期指標拉高到超賣區,並做出一個要大幅拉抬的假動作。
第二,低開大陽線出現後股價繼續橫盤走勢。這種情況多出現在完全控盤的莊股中,往往是莊家過於寂寞才弄出的花樣。
4．大幅高開低走的大陰線
實際上,高開低走的大陰線在實戰市場中是常見的K線。一般而言,莊家做開盤價,日K線繪畫出高開低走的大陰線是有它自己的目的,大體上可以分為以下幾種：拉昇之前的試盤；拉昇之前的洗盤；在波段高位做高開盤價,以獲得更大的出貨空間,賣得更好的價格（圖）。
具體來講,個股經過波段下跌後在相對低位橫盤時出現高開低走的大陰線,屬於莊家拉昇之前的試盤或者洗盤行為,後市看好；個股暴跌後出現反彈,K線形態形成一個小上升通道時出現高開低走的大陰線,這屬於上升過程中的一種試盤或者拉昇之前的最後一次洗盤,後市看好。
對於投資者而言,需要在實戰中準確判斷莊家試盤的手法和效果以及莊家接下來將會採取什麼樣的動作。根據這些分析、判斷結果,才能決定自己的操作策略。因此,跟莊並不是一天兩天的事情,要想成功地跟莊,必須有耐心和恆心,隨時觀察盤面上的一舉一動,然後進行準確的分析、判斷,這樣才能在股市中立於不敗之地。
三、洗盤
在實戰中,莊家為達到炒作目的,必須於途中低價買進意志不堅的散戶拋出的股票,以減輕上檔壓力,同時讓持股者的平均價位升高,以利於施行坐莊的手段,達到牟取暴利的目的。洗盤動作可以出現在莊家坐莊的任何一個區域內,基本目的無非是為了清理市場多餘的浮動籌碼,抬高市場整體持倉成本。基於上述理由,進一步理解洗盤的主要目的在於提高其他投資者的平均持股成本,把跟風客趕下馬去,以減少進一步拉昇股價的壓力。同時,在實際的高拋低吸中,莊家也可兼收一段差價,以彌補其在拉昇階段將付出的較高成本。
洗盤在莊家操控股價的過程中雖然比較重要,但是並非莊家想要做的一個動作,為了減小今後拉昇股價的阻力,降低拉昇成本,莊家不得不選擇股價拉昇之前的洗盤動作。除此以外,在洗盤的過程中莊家可以在散戶拋售股票時趁機買入更加廉價的籌碼,這樣又再次降低了持倉的成本,可謂一舉多得。洗盤的時候莊家已經持有相當可觀的流通籌碼,完全可以使股價發生180度大拐彎的變化。如以跌停的拋售方式打壓股價,控制股價的漲跌幅度,使股價在一個很小的範圍內波動,這些都是莊家慣用的手段。
巨陰洗盤定式
形態特徵：巨陰洗盤是最為常見、莊家使用最多的洗盤定式之一。巨陰洗盤屬於莊家打壓式洗盤方式中的一種，採取打壓震倉的莊家往往實力雄厚，有力量控盤，否則既無較多籌碼打壓，在散戶恐慌時下檔也無資金接盤，反而會使局面變得不可收拾。通常採取打壓式洗盤的多是投機性股票，且多為流通盤較小的績差類個股，莊家在經過股價猛升之後借調整時借勢打壓。如果是績優股，莊家一般不採取這種打壓方式因為這類股票看好的人多，一旦打壓砸出去的籌碼，很難輕易撿回來。
操作上莊家先行拉高，之後實施反手打壓，也就是以兇狠的方式往下猛砸盤，做出一根長長的陰線，讓人相信後市無戲，然而這種跌勢並不繼續下去，一般在低位停留的時間（或天數）不會太長，往往在一週內甚至第二天跌勢就停止，甚至出現一個跌停之後，緊接著便是一個漲停，讓前面拋出股票的投資者感到莫名其妙。
其形態特徵是K線形態表現為一根高開低走的長陰線，有時甚至是以漲停開盤，以跌停收盤，將上日的陽線完全覆蓋，成交量同時放大，日線圖上出現放量下跌的不良態勢。該形態若股價處於低位，多為莊家吸籌，該股中線向好；若股價處於相對高位，只要股價第二天迅速企穩回升，則為莊家快速洗盤的一種形式。
圖5-1
如圖5-1所示，浙江東日（600113）利用2009年4月22日出的一季度報表所公佈淨利潤同比增長28.04%，莊家藉助該利好洗盤，高開後使用巨陰砸盤，導致全天振幅高達11.62%。而在4月23日該股則快速企穩，完成一日洗盤。
俗話說，“萬丈高樓平地起”，做事要想後勁足，需先打下紮實的基礎，建築師蓋樓時並非從平地建起，而是先挖下深深的坑，然後用大批的鋼筋、水泥、石塊打下結實的地基，在此基礎上再往高空拓展股價要想站得高，站得穩，亦需有堅實的“地基”。此時，股價的“建築師”—莊家通常用長長的陰線來“打樁”。
一根長陰線帶著巨大的成交量，傳統分析中被看成是見頂的可靠信號，但現在卻常被莊家用作驅趕跟風盤的大棒。在股價日益上升的通道上，莊家常常會在先行逐漸拉高之後再兇狠地實施反手往下砸盤打壓的策略。原本趨勢良好的股價圖形形態上，突然拉出來一根極為難看的長陰線，特別是持續地跌破上升通道的下軌，讓散戶投資者誤認為後市已經無戲。然而，這種跌勢卻往往不會持續太久，基本上會在一週之內，甚至有時候也許會在第二天就止住，它一般在低位區域停留的時間或天數不會太長，讓前一天拋售股票的散戶投資者感到莫名其妙，後悔不已。
如圖5-2所示，浙江廣廈（600052）自2009年行情啟動以來，該股已經實現了翻番，漲幅巨大，獲利盤較多。從4月13日開始，該股連續震盪一週，4月22日突然殺出一根巨陰線，全天震盪高達11.95%，跌幅8.37%，換手率達8.09%，成交量接近前幾日的兩倍，在圖形上連續跌破5日線與10日線，並且使5日線快速死叉10日線。形態上已經破位的巨量陰線，讓技術派紛紛拋出籌碼離場。但該股在次日立即馬上止跌回升，重新展開了一輪上升行情，洗盤當日被震出局的投資者後悔莫及。
圖5-2
由於持有這種股性活躍或流通盤較小類型股票的散戶投資者，絕大多數都是抱著投機的心理入市，大多願意追漲殺跌，搏取價差。所以持有者常常是一隻腳在門裡，一腳還在門外，稍有風吹草動，即刻就會準備逃跑。作為控盤主力的莊家，往往利用散戶投資者對個股運行趨勢和方向不確定性的特點，利用自身的控盤優勢來打壓股價、操縱股價。促進和加速股價在瞬刻之間的上漲和下跌，充分營造出市場環境背景急速轉換所形成的空頭氛圍和多頭勢態，強化散戶投資者的悲觀情緒和樂觀心態，進一步迫使他們處於患得患失的高度緊張狀態。促使他們所持有的流通籌碼更加不穩定性，同時利用細微的股價價差來誘惑他們，激發持籌者在實際操作過程中的賣出衝動，讓他們無法正常抑制自己的投資心理和掌握自己的投資情緒，使這種悲觀的情緒在股價下跌時達到了白熱化狀態，而在股價上漲時則處於高度興奮狀態。在這種巨大的差異之間，莊家巧妙地通過心理誘導戰術、控盤巨陰打壓和快速拉昇股價等多種方法，促進市場上流通籌碼加速進行成本的轉化，以達到自己洗盤的目的。
巨陰洗盤在ST板塊的個股中最為常見，該板塊大起大落，洗盤時震盪巨大，經常是由漲停開盤，跌停收盤，最易達到洗盤目的。
圖5-3
如圖5-3所示，ST金泰（600385）在洗盤時頻繁地使用接近跌停價位的巨陰洗盤，造成恐慌的效果。
效果：巨陰洗盤多出現在單邊上升的大牛股中，為莊家短、深、快的一種洗盤方式，出現後一般即意味著主升浪即將展開。這種巨陰打壓式洗盤手法的好處主要在於“快”和“狠”，採用時間非常之短，洗盤的效果尤其好，特別是在一些股性較“活”和流通盤相對較小個股上的使用頻繁。巨陰洗盤定式多出現在打壓式洗盤手法之中。
圖5-4
如圖5-4所示，上海普天（600680）在前幾日已處於調整狀態的股價上，剛剛企穩反彈，莊家再次掄起大棒，刻意用一根大陰線向下砸盤，第二次跌穿5日線和10日線，主要是為了給散戶投資者產生一種極為強烈的震撼，製造出滿城風雨的市場氛圍，迫使他們賣出自己所持有的股票。該股調整期間成交量萎縮，說明洗盤已進入最後階段。
巨陰洗盤定式極具實效性，被莊家經常使用。莊家洗盤時常常大張旗鼓，唯恐別人不知。莊家在出貨時，則恰恰相反。散戶投資者中的絕大多數都是“機會主義者”，見到股價上升就會如飛蛾撲火一般密密麻麻地從四面八方蜂擁而來。而一旦見了股價下跌，特別是大幅度的下跌時，早就會跑得無影無蹤了。
四、拉昇
拉昇是莊家操縱股價過程中非常重要的一環,只有通過拉昇股價才能夠不斷地將獲利放大。拉昇過程也並非一帆風順。當中會有很多的獲利盤不斷回吐,制約著股價繼續上漲。莊家只有通過不斷的洗盤才能夠實現股價翻倍上漲的目的。莊家在拉昇的手法上可以選擇按部就班的緩慢拉昇、邊打壓邊拉昇、連續漲停拉昇。不管採取何種手法拉昇股價,只要股價能夠上漲到目標價位,都是可以採用的手法。
客觀來講,莊家不經過拉昇就不可能獲利。而莊家的拉昇是含有多種性質特點的,如整理拉昇、中繼拉昇、價差拉昇、出貨拉昇等,有時候某種性質特徵非常明顯,有時候幾種性質特徵交織在一起很難分辨。
莊家拉昇的最根本的目的當然是為了獲利,但在戰術方面也是有所考慮的。其一,由於在建倉、整理、洗籌等環節投入了大量的資金,如果不拉昇股價完成出貨任務,將會大大增加成本；其二,隨著莊家的運作過程延長,莊家的意圖和某些商業秘密洩露的可能性也越來越大,這樣將造成許多不必要的麻煩和損失,股價的拉昇,可以很大程度上避免這些風險；其三,股價的拉昇,可以提升股票的形象和積聚市場的人氣,吸引投資者的參與,為日後出貨打下較好的基礎（下圖）。
一般情況下,每天股票高漲幅、封漲停是拉昇戰的主要手法,莊家力求一氣呵成,快速拉高股價遠離成本區,或是放量拉昇,或是縮量拉昇。放量拉昇的原因有兩種。
(l)莊家大手筆對敲自己的籌碼,虛造市場熱錢的運動方向,吸引短線客的目光。
(2)主要成交來自於短線客對短線客的對流籌碼互換,讓短線客為莊家做活廣告,吸引下一批短線客進場。
縮量拉昇表明籌碼的鎖定性非常好,莊家幾乎能將整個盤子一鍋端,在一致看好的前提下,莊家對敲幾筆就能夠把股價拉高。
五、出貨
莊家獲利的最直接辦法是出貨,只要沒有出貨,盈利只是賬面上的利潤,隨時都有可能化為烏有。因此,出貨對於莊家來說是至關重要的。為了能夠順利完成出貨,莊家會採取許多欺騙誘多手法,使散戶主動接過莊家賣出的股票。一旦散戶沒有避免這種誘惑,買入了失去莊家的股票,那麼當市場進入熊市當中,股價會有很大幅度的下跌空間,散戶的損失也將是非常嚴重的。在出貨階段,股價一般都會發生非常明顯的趨勢變化,投資者應該儘量避免無謂的追高,防止掉進莊家設下的陷阱當中。
莊家在市場運作過程中,出貨派發是最後一道程序,也是非常關鍵的一個環節。雖然莊家的行為較為隱蔽、較為高明,但在派發行動中,或遲或早、或多或少總是會露出一些蛛絲馬跡,總是會有一些徵兆。
1．高位滯漲出貨
如圖所示,莊家在鳳凰股份(600716)下跌之前,提前放出巨量出貨。當日是2010年4月6日,換手率高達18.13%,同時成交量放大到532055手,而散戶是不會有如此大的成交量來出售籌碼的。由圖中成交量的柱狀圖也可以看出,相比4月6日以前的成交量,放大了至少五倍以上。一般莊家大量出貨的時候,放巨量、天量是很正常的事情,如果沒有放大的成交量,莊家出貨就是空談了。莊家之所以要選擇在拉昇後放量出貨,其原因還有市場承受能力的問題。莊家短時間內拋售大量的籌碼,如果沒有通過拉昇股價來引起投資者的注意,那麼拋售的大量股票只能讓股價瘋狂下跌。可以想象的是,如果股票在莊家大量拋盤的影響下出現跌停,莊家是賣不出去股票的。賣不出去股票就意味著莊家被套牢,這肯定不是莊家想要看到的結局。
2．誘多出貨
如圖所示,在大連控股(600747)瘋狂上漲的過程中,股價不斷創出新高,成交量卻並沒有出現明顯的放大跡象。這樣,只要成交量沒有明顯放大,K線形態上沒有出現明顯的大陰線等出貨形態,股價也未出現滯漲現象,就可以得出結論：莊家還未完成出貨。直到2009年7月17日,在股價被瘋狂拉入漲停板的第二天,日K線形態上出現了一根向下跳空的大陰線。出現跳空大陰線的當日,成交量放大到167萬手,幾乎比下跌前幾日放大了五倍。巨量之中莊家當日即完成了換手,當日的換手率更是高達23.02%。巨量之中放大換手率就是莊家出貨的明顯特徵。在本例子中,莊家利用拉昇漲停的機會,吸引了眾多投資者買入股票,之後股價連續兩日低開低走,放量形成了兩根大陰線,莊家順利地完成了出貨。
3．高位震盪出貨
如圖所示,東北製藥(000597)在被莊家拉昇到26元／股上下的價位之後,股價開始了大幅震盪的走勢。震盪之時,成交量維持在放量狀態,股價卻嚴重滯漲,莊家顯然是在暗中完成了出貨。震盪的走勢完成之後,股價經過短時間的放量再一次創出新高。但是好景不長,股價開始縮量下跌。縮小的成交量同股價上升階段穩定的放量形成了鮮明的對比,這說明莊家早已經在前期股價震盪之時把籌碼賣的差不多了,在以後的縮量下跌中,根本就沒有莊家的身影。
莊家利用震盪的機會出貨時,上漲的時候日K線上是眾多的小陽線形態,而股價下跌的時候卻是一兩根大陰線就跌到了震盪的底部區域。從這裡就可以看出,莊家有心出貨無心拉昇股價,股票在今後將很難維持當時的價位。
4．製造欺騙性的K線形態出貨
如圖所示,新疆眾和(600888)在頂部放大喇叭口形態中,成交量不規則地放大,而股價的波動呈現出放大的喇叭口形態。喇叭口形態本身已經說明多空雙方爭奪激烈,今後價格的真正運行方向還要看雙方的力量如何。從圖中可以看出,股價最終跌破了喇叭口的K線形態,股價反轉下跌的形態就此出現。投資者可以發現,莊家製造喇叭口形態,其目的是為自己出貨創造出比較高的賣股價位,莊家可以利用喇叭口形態迷惑投資者,為出貨創造看多的氛圍,這樣莊家就有機會把股票轉移出去。
從量價變化中洞察主力意圖
從純技術角度上講,股價是由籌碼集中情況、市場資金和拋壓程度決定的。三者的不斷變化,反映在量價關係上,動態地決定了個股趨勢與市場價格。
技術分析的經典格言是"量為價先"。雖然技術分析的指標多達上百種,但歸根到底,最基本就是價格與成交量,其他指標無非是其變異或延伸。成交量是股價變動的內在動力,其變化必定在股價上反映出來,如何根據成交量的變化了解真實的籌碼收集情況,並在實際中運用呢？
由於前期籌碼分散,持倉成本分佈較寬,主力力圖製造種種假象,迫使散戶低價吐出手中的廉價籌碼。正因為如此,在次底部區域,主力往往發佈種種利空,或者製造形態上的空頭結構,意圖使市場發生心理恐慌,促成股價下跌,迫使散戶低價吐出手中的廉價籌碼。
個股漲時大幅放量、跌時急劇縮量將成為建倉階段成交量變化的主旋律。儘管很多情況下,主力吸籌的動作會比較隱蔽,成交量變化的規律性並不明顯,但也不是無蹤可覓。從K線組合看,經常出現放量滯漲,縮量回調的現象,但成交量始終維持在較活躍的水平,保持一到兩個月後開始萎縮。主力籌碼不斷增加,往往會在收盤時通過各種手段調控股價走向,從而使一些技術指標逆轉,以迷惑一般投資者。如果成交量在均線附近頻繁震動,股價上漲時成交量超出均量線較多,而股價下跌時成交量低於均線較多,則該股就應密切關注。
主力吸籌必然要壓低買價,通過技術手段過濾掉那些股價跳躍式的成交量,15分鐘、30分鐘、60分鐘分時圖觀察,瞭解真實的籌碼集中情況。因為主力無論如何掩飾,集中籌碼是根本目標。成交量堆積狀況是判斷主力的建倉成本區域的依據。因此,那些剛剛突破歷史上重要套牢區,並累積成交量創出歷史新高的個股,就非常值得關注,因為,如果後市沒有較大空間的話,大資金是不會輕易為場內資金解套的。主力在某一區域的累積成交量和換手率越高,則主力的籌碼積累就越充分,未來股價上揚的空間也越大。由於主力的積極介入,原本沉悶的股票在成交量的明顯放大推動下變得活躍起來,出現了價升量增的態勢。然後,主力為了給以後的大幅拉昇掃平障礙,進行洗盤,此行為在K線圖上表現為陰陽相間的橫盤震盪,同時,由於主力的目的是要一般投資者出局,因此,股價的K線形態往往成明顯的“頭部形態”。如果能夠準確地捕捉到主力的洗盤跡象,並果斷介入,往往能在較短的時間內獲取非常理想的收益。
在主力洗盤階段,K線組合往往是大陰不斷,或者連綿的小陰線,看似主力正在大肆出貨,其實不然,仔細觀察一下就會發現,當出現以上巨量大陰時,股價很少跌破10日移動平均線,短期移動平均線對股價構成強大支撐,主力低位回補的跡象一目瞭然。作為研判成交量變化的主要指標OBV、均量線也會出現一些明顯的特徵,當出現以上大陰巨量時,個股的5日、10日均量線始終保持向上運行,說明主力一直在增倉,股票交投活躍,後市看好。
另外,成交量的量化指標OBV在股價高位震盪期間,始終保持向上,即使瞬間回落,也會迅速拉起,並能夠創出近期的新高,這說明單從量能的角度看,股價已具備大幅上漲的條件。
個股在拉昇前,會經歷若干次殺跌洗盤。在洗盤過程中,莊家常在開盤後不久就用對倒的手法將股價小幅打低,測試盤中浮動籌碼的多少。如果立即引來大量的拋盤出場說明市場中持股心態不穩,浮動籌碼較多,不利於莊家推高股價,那麼莊家會稍作拉抬後進一步打低股價,洗清盤面；如果莊家的打壓未引出更大的拋盤,股價只是輕微下跌,並且成交量迅速萎縮,說明市場中持股心態穩定,沒有大量浮動籌碼。洗盤階段,特徵為每日的價量表現趨於無序化,股價呈現橫向整理或逐級盤跌,均線系統重新粘合甚至出現死叉。
股市是一高風險的投資場所，絕大多數的股民朋友，既然將大量資金投資股市，說明大家原來在別的行業做得不錯，應當屬於各行業的精英。可為什麼投資股市以後，很多人會出現虧損？有的人會說是腦子不聰明、運氣不好。其實，真正的原因不是國為腦子不聰明，也不是運氣不好，而是對股市運行的規律不瞭解。在不瞭解股市規律的情況下，投資股市自然會形成虧損。
如何瞭解股市運行的規律？目前，對股市運行規律分析的方法很多，最常用的主要是：技術分析方法、基本面分析法、波浪理論、資金分析法等。前幾種方法都是時間很長，發展比較完善的經典分析方法，有其合理的地方，但也有很大的不足，主要表現在：容易被莊家利用和欺騙；準確性不高；買賣信號遲後。
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