遠月合約與主力合約一定存在著價差，價差的距離拉的越大，反應的趨勢就越明顯。主力合約價格高遠月合約價格低，說明是一個上漲趨勢。反之主力合約價格低遠月合約價格高，就是一個下跌趨勢。這基本是一個不能違反的原則。
為什麼會出現這樣的情況？當然是資金造成的，一般情況下大資金都是做主力合約，遠月合約不但不活躍而且滑點非常大，冷不防就會出現從漲停到跌停或者從跌停到漲停的秒殺，持倉這樣的單子一般不適合於掛自動市價止損，就算是成交量巨大好像沒有資金有能力控盤的股指期貨，一秒跌停一秒漲停的釣魚單子照樣能出現。2013年8月16號烏龍指秒漲百點，形成仙人指路上影線。2016年5月31號瞬間跌停，分時圖一分鐘K都不能看到，只有日線才可以看到這麼長的下影線。所以在掛自動止損單的技術上，以跌停價成交或者以漲停價成交自動觸發止損的市價單子千萬不要掛。事實上，這種瞬間跌停或者漲停的多半走的是相反行情，所以根本不用害怕。我們在設置止損的時候只能掛超價單子。
遠月合約的價格原則上就是價值價格或者說是掛牌價格，主力合約就是趨勢價格或者說主力控盤價格。做多做空必須參考這個相反的情況。會不會發生逆轉？一根K線發生逆轉這種情況絕對沒有，如果是連續幾天的急速下跌或者上漲，逆轉就可能發生了。因為在這個過程中，同樣一個品種月份的不同，漲跌的幅度可能有快有慢還可能是相反的。遠月合約和主力合約價格有一個靠近過程，然後再選擇方向。沒有說遠月合約價格很高主力合約價格很低，突然就主力合約的價格超過了遠月合約的高價格。
以元8號的原油為例。
SC2003主力合約最高價529.8收盤價508.1。
SC2005遠月合約最高價519.9收盤價500.0。
SC2009遠月合約最高511.3收盤價482.7。
看見沒有，主力合約價格高遠月合約價格低，看這個樣子上漲趨勢並沒有改變。
經過11個交易日之後，時間到了元月23號春節前的最後一個交易日。
SC2003主力合約最高價459.2收盤價447.2。
SC2005遠月合約最高是457.1收盤446.3。
SC2009遠月合約最高價445.0收盤價440.9。
SC2212遠月合約收盤價為416.5。
比較一下就知道，他們在下跌中進一步縮小了距離。一波猛烈的下跌之後，主力合約和遠月合約出現了明顯的差距。主力合約和遠月合約竟然差不多有一倍的相差。說明什麼？大家預期未來油價一定看漲就是未來油價的價值就是這個價，但是在趨勢上它就是看跌的。
4月17號SC2005收盤價246.1，SC2009收盤價293.5，SC2212收盤價409.，
如果看趨勢，這確實是一個很好的指標。不管你看什麼品種。只要它的價差非常大，那趨勢是非常明確的。就像之前的蘋果，主力合約的價格非常高，換月的時候價格非常低，結果就來了一波上漲行情。鐵礦石也是這樣。橡膠也是這樣。如果你違反這個原則，虧的概率非常大。
