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今天對著一份重磅報告看了快1個小時，報告來自央行的一個調查課題組，他們從去年開始在全國30個
地區抽樣選擇了3萬多戶城鎮居民的「家庭資產負債表」進行摸底調查。
《中國金融雜誌》對這份調查報告的定性評價是：
從當前掌握的資料看，這是國內關於城鎮居民資產負債情況最為完整詳實的調查之一。
什麼是「家庭資產負債表」呢？說白了就是家庭財富，長這樣：
上面的表格你們已經看過很多次了，但重要的東西怎麼強調也不為過，以後我還會經常把它丟出來。
其實上圖同時包含了經典的財務三張表，分別對應面子、底子和日子。
❶利潤表對應圖中的「強制月結餘」，這是家庭的面子，意味著你過得好，每個月能攢下錢；
❷資產負債表對應圖中的「資產合計」，這是家庭的底子，意味著你家到底有多少錢；
❸現金流量表對應圖中的「固定月收入」，這是日子。人都靠現金流活著，失去它失去一切。
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好了，鋪墊完報告的背景和意義，我們來看看央行調查出了什麼結論？
少數家庭掌握了大量財富：
注意上圖統計的是「家庭總資產」，當然也包含房產和房貸。
全部身價1500萬就能擠進中國家庭財富TOP10%，頭部組的家庭集中了47.5%的總財富。
先彆著急說自己拖後腿，咱們看看到底誰被平均了？3個維度：
家庭財富的區域分佈差異顯著，京滬江浙閩粵天津河北幾大地區拉高了平均值。
戶主年齡在56-64歲時迎來家庭財富的最高峰，之前為積累期，之後為消耗期。
真相來了！只有戶主為企業管理人員和個體經營者兩種身份的家庭總資產明顯高於均值，其餘的都拖
後腿了。
毫無疑問房地產就是國民財富錨，佔家庭總財富的59.1%，金融資產佔20.4%。而且不管有錢沒錢，
房子都是老百姓的頭號剛需，哪怕是收入最低20%家庭的自有住房率也高達89.1%。
缺房子不？不缺。缺大城市的房子不？缺！
調查顯示，我比你窮，不僅因為我房子沒你的多，更因為你有收租住宅、商鋪、廠房這種經營性資產。
對於房子以外的投資大家都很保守。如下圖：
無風險、低風險資產是大頭。如昨天的文章所說，除了房子，很多家庭「固收賬戶」的規模要遠大於基
金股票賬戶，是家庭財富的壓艙石。管理好這筆錢遠比炒股養基更重要。
負債端值得細說。調查組給出了幾點結論：
有債家庭很多，56.5%的家庭都有負債，且76.8%的負債都是房貸。剩下的事消費貸。
富裕家庭負債率更高，也更容易獲得銀行貸款。低資產家庭則對民間借貸比較依賴。
調查認為中國居民家庭債務風險總體可控，還債能力總體較強。
但有幾類人還債的壓力很大，分別是：低收入家庭、實體經營家庭、剛需型房貸家庭—說白了就是
掏空6個錢包湊首付買房的。
