一、核心观点
1、市场开盘
2020年2月3日开盘将会不可避免的迎来疫情冲击行情，预计前几个交易日市场情绪将会强烈释放，投资者提前做好心理准备。
2、经济影响
由于疫情影响，上半年经济复苏承压，预计未来大概率将会出台适当的财政和货币政策来稳定经济。借鉴2003年非典行情，若疫情在二季度末消退，下半年经济将出现明显升温，市场或出现报复性反弹。
3、操作策略
（1）、短期回避板块：旅游、餐饮、商场（百货）、交通运输、房地产、电影业；
（2）、短期看好板块：新娱乐、电商、在家办公、远程医疗、家庭娱乐、家庭养老。
4、未来预期
此次疫情为黑天鹅事件，并没有改变市场的操作逻辑，但对估值却存在大规模错杀，后期的估值修复将会成为机构主要操作策略和市场预期。
二、行情分析及操作策略
由于疫情还在不断发展中，所以针对行情最有效的分析依然是技术面。回顾行情，不禁倒吸一口凉气，幸好2020年1月15日的黄昏之星卖点我们做了重点讲解。这一波的行情很经典，2020年1月15日卖点是第一次转折，代表前期的上涨行情转成震荡行情，操作策略以高抛低吸为主；2020年1月21日的调整将【3051,3059】的中继性缺口有效回补，宣告震荡行情转变成下跌行情，操作策略则立马改变成风控，一切操作都十分技术。
节后开盘大概率延续下跌趋势，我们依靠技术面不妨再做一些交易策略的制定。
1、空仓投资者
如果您是前期按照2020年1月15日波段卖点离场的投资者，那么这个时候应该是蛮舒服的，短期的黑天鹅反而会使行情快速调整到位。这期间需要做的就是“耐心持币”，等待波段的真买点出现再择机进场。
2、持仓投资者
虽然这段行情我们一直在官网上直播讲解，但依然存在种种客观原因导致大家没能按照卖点离场，这个时候首先要放宽心态，毕竟疫情影响已经成为既定事实。我们总结了期间外盘主要指数的表现，无一例外悉数下跌，且新加坡A50期指由于和A股关联性高，下跌幅度最大。
央行、银保监会等五部委出台30条举措，强化金融支持防控疫情，这无疑对市场短期内形成利好，将会对冲一部分下跌幅度。不过这对于A股来说仍有4%-6%的向下跳空幅度，这在预期之中。而根据持仓个股的不同形态，我们可以制定如下交易策略：
（1）、如果持仓个股刚好形成波段卖点，不妨借助这个卖点获利了结，因为疫情的发展不可预测；
（2）、如果持仓个股依然保持了良好的上行趋势，短期回调也未能形成卖点，那么依然具备继续持股能力；
（3）、如果持仓个股卖点早已经出现，且目前被套有了一定幅度，不建议盲目砍仓杀跌，最好是配合新的波段买点作为补仓手段，短期回本后再集中离场，寻找新的机会。
二、短期利空回避板块
1、传统行业
我们看到各行各业在疫情期间都受到了一定的影响，可是有部分行业冲击比较明显，一些小企业存在扛不住的风险。例如旅游、餐饮、商场百货、交通运输、电影娱乐等等，其中旅游业影响的不仅春节长假，后面的清明五一都可能受到影响。电影业特别是院线影响更大，但也有变数，例如《囧妈》的线上发行有可能让电影业走出一条新路。
2、武汉本地
疫情的爆发地主要是湖北武汉，则当地的上市公司影响应该是最为严重，第一个季度应该都处于缓慢消化疫情的过程中，大家尽量做到规避。
三、短期利好板块及个股
目前的疫情处于隔离控制中，这个时候大家都殷切希望制药产业界能尽快发现可以抑制2019-nCoV病毒的药物或预防感染的疫苗。目前很多公司都研制出了检测试剂，所以核酸试剂是不缺的，缺的是物质消耗品，包括：口罩、手套、防化服、消毒水、呼吸机、红外测温计、温度计、各种感冒发烧类的基本药物、维生素等等。相关物质厂商、医药厂包括试剂公司都是在加班加点满负荷生产，不可能有库存。我们能做的就是梳理全部的产业链，附在下面：
1、检测
核酸试剂盒：硕世生物热景生物、达安基因、华大基因、西陇科学、万孚生物、科华生物、明德生物
分析仪器： 理邦仪器（生命体征监测仪、监护仪、血氧仪、心电图机、血气生化分析仪、超声影像设备）
体温计： 大立科技+高德红外+睿创微纳（红外测温）、鱼跃医疗（体温计呼吸机雾化口罩）、
九安医疗（iHealth温度血压计）
红外体温计传感器芯片：厦门烨映电子，未上市。
2、防护消耗品
龙头股份（棉纺）泰达股份（口罩滤布）江南高纤（ES纤维）红豆股份（生产口罩）
仁和药业（N95口罩+感冒药）
欣龙控股（无纺布，口罩滤材）
道恩股份（无纺布材料暂未用于口罩）
诺邦股份（织造材料可用于口罩滤材）
蓝帆医疗（专业口罩）
奥美医疗（无纺布自产自足医疗口罩）
振德医疗（口罩材料，医用敷料-纱布手术单、人工真皮等）
瀚川智能（口罩焊接机，3M是客户）
南卫股份（创口贴，日常防护类口罩）
鱼跃医疗（雾化机及雾化口罩）
新纶科技（产品有一般类口罩、KN95口罩、医用外科口罩、洁净室工程所需全套物品）
航民股份（无纺布用于汽车内饰和卫生材料）
东华能源：高熔指纤维Y381H、医疗无纺布专用料S2040，可以作为口罩材料。
手套 英科医疗（PVC手套，新增产能满负荷；可转债16.25元）防化服 北化股份、际华集团、欣龙控股
消毒液 广州浪奇、山大华特、仁和药业、沈阳化工（次氯酸钠原料）、赞宇科技（表面活性剂原料）
消毒灭菌设备：泰林生物（汽化过氧化氢消毒设备支援武汉）、新华医疗（消毒液消毒器口罩维C）
石英股份（紫外线灭菌灯）、久量股份（紫外线杀菌灯研发完成）、雪莱特（杀菌灯）
3、流感/冠状病毒/肺炎
联环药业：有美愈伟麻胶囊，主要治疗咳嗽和感冒。低价小市值且长期横盘+妖孽辨识度=市场龙头。
四环生物：公司的德路生可以提高人体自身免疫力。低价低位+“环字股联动”+妖孽辨识度=市场龙头
神奇制药：公司产品包括感冒止咳类药物如枇杷露。常炒“神奇”二字+妖孽辨识度=早期龙头后期疲软
鲁抗医药：主营抗生素原料药，制剂等抗感染类药物。长期横盘+妖孽辨识度 =市场龙头。
江苏吴中：盐酸阿比多尔片可预防和治疗流感。长期超跌+历史妖孽记忆+互动平台神助攻=龙头
海王生物：肿瘤产品为主，药品种类齐全，儿童感冒药小儿氨酚黄那敏。超跌低价+历史妖孽记忆 =龙头
香雪制药：香雪抗病毒口服液预防甲流。口服液驰援武汉。新晋创新药标的+抗病毒=可预期的长线妖孽
硕世生物：科创，主营诊断试剂。研制核酸试剂捐赠湖北。科创板20%涨幅+核酸试剂 = 妖孽型品种
热景生物：科创，主营诊断试剂。研制核酸试剂。科创板20%涨幅+核酸试剂+与硕世生物联动。
达安基因：分子诊断，甲流试剂。研制出核酸试剂。历史炒作记忆+核酸试剂 = 肺炎早期炒作龙头
莱茵生物：植物萃取达菲原料，大麻概念。达安莱茵联动。历史炒作记忆+与达安联动=早期炒作龙头
华大基因：基因龙头，研发出核酸试剂，并捐赠给湖北。大市值白马，涨幅有限。
科华生物：主营诊断试剂。检测试剂盒送达湖北。核酸试剂 = 龙头之一
西陇科学：化学试剂、原料药、光刻胶概念。研制出试剂。断崖股底部长期横盘后再度见风而起。
万孚生物：诊断试剂白马股。较早研制出核酸试剂。
奥美医疗：医用敷料白马龙头（纱布无纺布医药包等）。远端次新超跌+医疗辅料+口罩 = 市场龙头。
振德医疗：医用敷料（纱布无纺布手术衣口罩等；可转债20.04元）口罩加班加点在生产 =市场龙头
三鑫医疗：血液净化耗材。一次性使用无菌注输类医疗器械。超小市值，随风补涨。
阳普医疗：临床检验实验室和临床护理方案，真空采血管。小市值，随风舞动。
4、一些常规用药所涉及的医药上市公司
以岭药业：抗流感专利中药连花清瘟胶囊。正牌公司进入市场龙头的少数例子之一。
鱼跃医疗：血压计体温计呼吸机雾化口罩、低估值白马。正牌公司进入市场炒作的二线龙头品种。
众生药业：人禽流感一类创新药ZSP1273原料及片获临床批件。
康芝药业：儿童药为主,主要包括退热系列、感冒系列、抗感染系列、化痰止咳系列、消化系列和维生素等。
上海凯宝：独家痰热清胶囊进入医保
珍宝岛： 中药企业。拥有小儿热速清糖浆,可用于小儿外感风热所致的感冒。
太龙药业：中成药双黄连口服液系列产品，主要用于治疗外感风热所致的感冒。
基蛋生物：各种生化、光学分析仪器及试剂，主营心标和炎症。业绩持续增长的白马。
5、相关用药（目前无对症药，按流感治）
磷酸奥司他韦（达菲，治疗流感的药品）：东阳光科（奥司他韦）、
九州通（东阳光科的总代理，好药师网点，可转债18.32元）
众生药业（强于奥司他韦）、莱茵生物（莽草酸原料）、葵花药业（干悬剂在研）、
博瑞医药（可能在申请中）
罗红霉素（防止继发感染）：亚太药业（产能全国第一）、浙江震元
盐酸阿比多尔片：江苏吴中
板蓝根： 同仁堂、白云山
维C泡腾片：吉林敖东、永安药业、仙乐健康、益佰制药
维C咀嚼片：东北制药（捐赠武汉咀嚼片）
药房：益丰药房（白马）大参林、老百姓（可转债60.09元）、一心堂（可转债27.28元）；九州通；
ICU：万东医疗
閱讀更多 A股大數據交易 的文章
