構建國資監管大格局，完善國有資產監管體制機制的又一項重要頂層設計落地。
國務院國資委印發《關於以管資本為主加快國有資產監管職能轉變的實施意見》，明確了管資本要管什麼、怎麼管，為加快推進國資委監管職能轉變繪製了路線圖。
作者 | 張鬱
圖片 | 國資委官網
11月27日，在國資委召開的《實施意見》政策吹風會上，國務院國資委副主任、黨委委員翁傑明表示，《實施意見》的出臺，將成為“進一步推動國資監管職能轉變的基礎”。
意見出臺前都做了啥？
這一轉變是建立在已有的行動之上的。2019年，國資委開展廳局職能調整，進一步突出推動科技創新、強化出資人監督、推進董事會建設、加強宏觀研究、深化經濟運行分析等五項工作。
同時，國資委調整優化國有資本佈局，完善投資監督管理體系，指導21家國有資本投資、運營公司試點企業深入推進改革試點工作，加強國有資產監督，加大違規經營投資責任追究力度。
今年6月還印發《國務院國資委授權放權清單（2019年版）》，列入5大類、35項授權放權事項，最大程度調動和激發企業的積極性。
國資委還進一步改進了監管方式手段，建設全國國資國企在線監管系統，及時修訂國務院國資委權力和責任清單，截至今年10月，國務院國資委現行有效規章27件、規範性文件207件，國資監管的法規制度框架基本健全。
可以說《實施意見》+《國務院國資委授權放權清單（2019年版）》+國務院國資委權力和責任清單刻畫出了國資監管的大格局。
轉向哪裡？
基於這些先期的實踐，《實施意見》緊緊圍繞“管資本”這條主線，從總體要求、重點措施、主要路徑、支撐保障四個維度，構建以管資本為主加快國有資產監管職能轉變的工作體系。
招商局集團黨委委員、副總經理王宏認為，這份文件的出臺和貫徹落實，將有助於央企“加快解決國有資產監管中的越位、缺位、錯位問題”，合理界定並理順國資監管機構與國有資本投資公司的權利邊界。
翁傑明用“實現四個轉向、突出五項職能、優化四個路徑、強化四個保障”來概括《實施意見》的主要內容。
所謂“四個轉向”分別是轉變監管理念，從對企業的直接管理轉向更加強調基於出資關係的監管，確保該管的科學管理、決不缺位，不該管的依法放權、決不越位；
調整監管重點，從關注企業個體發展轉向更加註重國有資本整體功能，更多著眼於國有資本整體功能和效率，加強系統謀劃和整體調控；
改進監管方式，從習慣於行政化管理轉向更多運用市場化法治化手段，更加註重以產權為基礎、以資本為紐帶，通過法人治理結構履行出資人職責；
優化監管導向，從關注規模速度轉向更加註重提升質量效益，按照高質量發展的要求，引導企業加快轉變發展方式，不斷增強國有經濟競爭力、創新力、控制力、影響力、抗風險能力。
該走哪條路？
為了確保轉變系統有效，《實施意見》還提出優化四個路徑。
這“四個路徑”是以國資委權力責任清單為基礎，釐清職責邊界，將不該有的權力攔在清單之外，保證清單內的權力規範運行；
以法人治理結構為載體，依法制定或參與制訂公司章程，依據股權關係向國家出資企業委派董事或提名董事人選，更好體現出資人意志；
以分類授權放權為手段，根據企業不同特點，有針對性地開展授權放權，充分激發企業活力；
以加強事中事後監管為重點，切實減少審批事項，實現實時在線動態監管，加大對制度執行情況的監督檢查力度，不斷提高監管效能。
可見這是一份有實操性的指導性文件。
中國國新黨委書記、董事長周渝波說，中國國新是一家在深化國資國企改革進程中應運而生的“新央企”，中國國新的運營公司改革試點工作，始終與以管資本為主轉變國資監管職能相互銜接、同頻共振。
周渝波說：“我們體會，運營公司作為國有資本市場化運作的專業平臺，上接國有資產出資人代表機構，下接資本運作和企業經營，是落實管資本為主要求，將國資監管要求轉化為股東意志、進而落實到市場行為的重要載體和樞紐。”
怎麼落地？
“下一步，國資委將抓緊研究制定國有企業改革三年行動方案，進一步明確從管企業向管資本轉變，形成以管資本為主的國有資產監管體制改革舉措。針對《實施意見》明確的方向和路徑，細化工作措施，確保管資本重點任務落實落地。”
翁傑明表示，黨的十九屆四中全會關於“形成以管資本為主的國有資產監管體制，有效發揮國有資本投資、運營公司功能作用”的精神，確立了當前和今後一個時期國有資產監管體制改革的目標和任務。
一方面進一步強調了以管資本為主的要求，另一方面更加突出了國有資產監督，明確了寓監督於管理的要求。
同時，著眼全國國資國企發展改革監管和黨的建設，加快構建國資監管大格局。
下一步，國資委將修訂完善國資委權力和責任清單，進一步釐清國資監管職責邊界。翁傑明說，落實以管資本為主加強國有資產監管的要求，首先要明確管資本的重點職責和履職方式，做好與《國務院國資委授權放權清單（2019版）》的有效銜接，及時修訂國務院國資委權力和責任清單。
日前，國資委還印發了《關於進一步推動構建國資監管大格局有關工作的通知》（國資發法規〔2019〕117號），明確提出力爭用2-3年時間推動實現機構職能上下貫通、法規制度協同一致、行權履職規範統一、改革發展統籌有序、黨的領導堅強有力、系統合力明顯增強，加快形成國資監管一盤棋。
企業如何主動適應
中國國新黨委書記、董事長周渝波：
轉變監管方式既是國資委堅持市場化改革方向、激發企業微觀主體活力的重要舉措，也對運營公司適應管資本為主、完善管控模式提出了明確要求。“國新主動適應監管方式的重大轉變。”
運營公司作為國有資本市場化運作的專業平臺，上接國有資產出資人代表機構，下接資本運作和企業經營，是落實管資本為主要求，將國資監管要求轉化為股東意志、進而落實到市場行為的重要載體和樞紐。
周渝波說，對運營公司而言，既要健全治理結構、完善組織體系，確保授權“接得住”；也要優化管控模式、提升管理能力，確保自身“管得好”，即對核心業務板塊要加強戰略和財務管控，確保資本運營高效規範，對參股企業要以財務管控為主，依法履行治理程序，關注資本流動和回報情況。
對於運營公司而言，雖然沒有主業限制，但發展不能失焦，資本運營必須高度契合國家戰略，既要以提高資本回報為主要目標，又不能只盯著財務回報，要通過投資引領、培育孵化等方式，在落實國家戰略上發揮應有作用，大力促進中央企業科技創新、“走出去”和深化重點領域改革。
招商局集團黨委委員、副總經理王宏：
“作為國有資本投資公司試點企業，我們對國有資產監管體制機制的進一步完善充滿了信心，也對未來國務院國資委推進職能轉變的各項具體舉措充滿了期待。”
下一步，招商局集團將加快優化以資本為紐帶、以產權為基礎的履職行權方式，持續提高國有資本運營和配置效率，充分發揮國有資本投資公司的功能作用。
作為一家百年央企、在港央企，招商局集團在開展國有資本投資公司試點過程中，持續打造“權威總部”“價值總部”“創新總部”。
把黨的領導融入公司治理各環節，集團董事會實現了合規運作和依法行權，為接受國資委授權打下了堅實的制度基礎。並持續優化總部職能，將管理資源和焦點向戰略引領和風險管控等關鍵職能集中，總部“管資本”的能力顯著增強。
同時，招商局充分考慮實業、金融等業務的不同特性，對業務板塊實行專業化和差異化管理，通過發佈年度管控優化清單等方式，不斷加大對二級公司的放權和授權力度，擴大所出資企業的經營自主權，企業活力和競爭力明顯提升。
地方國資在做什麼
“近年來，各級國資委統籌推進國資國企改革發展，國資監管系統建設取得積極進展。但仍然存在上下級國資委溝通聯繫不夠緊密、全國國資系統合力有待增強等問題。”翁傑明說。
事實上，在推進國資監管大格局建設上，上海市國資委已經有所行動。
上海市國資委黨委副書記董勤：
上海市國資委正在健全“直接監管、委託監管、指導監管”國資管理體系。實體、金融等領域國資實行直接監管，實施章程、契約、收益、風險、信息化和社會協同等管理；對區屬國資國企實行指導監管，構建“監管統一規則、經營統一評價、資源功能優勢互補”的新格局。
數據統計顯示，2019年前9月，上海市地方國有企業營業收入2.66萬億元，同比增長5.4%；利潤總額2653億元，同比增長9.8%；成本費用利潤率10.6%，9月底，資產總額20.58萬億元，同比增長9.9%。
在分類監管層面，上海市國資委的思路是“市場競爭類、金融服務類、功能保障類”企業分類監管各有偏重。
董勤介紹，根據國資戰略佈局調整和發展目標，從以存量為主調整為存量與增量並重，凸顯企業主業主責和未來發展趨勢，將原來的“競爭類、功能類、公共服務類”調整為“市場競爭類、金融服務類、功能保障類”，並建立超越自我、跑贏同業、追求卓越的任期目標。
而市場競爭類和金融服務類企業以定量考核為主，重點考核主業價值和資本價值提升；功能保障類企業，定量定性考核相結合，健全政府主管部門聯審機制，重點考核城市安全運營和民生滿意度提升。
在實施“國資委、投資運營公司、國有企業”聯動改革中，上海國有企業貫徹落實區域性綜改試驗實施方案和行動計劃，完成17組28家企業重組整合，科創板上市企業及儲備企業總量近40家，整體和核心業務資產上市企業佔比達到2/3。
除了上海，還有正在開展區域性國資國企綜合改革試驗的深圳市國資委。
深圳市國資委黨委書記、主任餘鋼：
將以管資本為主優化國資監管，加強深圳國資在高科技領域的佈局。深圳國資國企改革起步較早，市場化、法治化水平都得到各方認可。
目前，深圳國資基金群規模超過4600億元，投資覆蓋領域也較為全面。下一步，深圳市國資委將著力完善以管資本為主的國資監管體系。
國資監管方面，緊扣“國企出資人、國資監管人、黨建負責人”三項職責，優化國資監管權責清單。牢牢把握“積極股東”定位，實現國資監管制度融入公司章程，通過法人治理結構有效貫徹出資人意志。強化董事會戰略引領功能，優化董事會組織結構，打造市場化專職和兼職外部董事隊伍。開展董事會向經理層擴大授權試點，確保監事會獨立性和權威性。
資本佈局方面，推動國有資本進一步集聚到以基礎設施公用事業為主體、金融和戰略性新興產業為兩翼的“一體兩翼”領域，混合所有制改革將堅持“宜獨則獨、宜控則控、宜參則參”的原則，對公益類、相關功能類企業原則上保持國有獨資，將商業類企業作為混改重點，強化企業市場主體地位，確保企業平等參與市場競爭。
資本運作方面，發揮資本撬動乘數效應，實施“上市公司+”戰略，推動優質資源向上市公司聚集，力爭未來兩年，每個產業集團都擁有一家以上的控股上市公司。同時，大力實施“基金群”戰略，努力打造資本市場“深圳國資系”。
提升資本效率方面，構建以業績為導向、短中長期相結合的激勵約束機制。市場化考核、市場化評價、市場化薪酬是提升資本效率的關鍵，要發揮考核指揮棒作用，考核要真正以企業家本事和企業運行結果為導向。其中，考核指標既要與企業自身發展歷史縱向比，又要與市場行業標杆橫向比，突出對標國際一流企業的考核評價機制。
維護資本安全方面，既確保外部監管的獨立性，又強化內控約束，同時有效整合內部和外部監管資源，節省監督成本，提升監督效能。
END
編輯|阿板 校對|堅果 視覺|牛小偉
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