随着中国经济飞速发展，家庭的收入也逐渐增长，普通银行储蓄已经不能有效的满足资金保值增值的需求，为了抵制通货膨胀、达到资产保值增值的目的，在家​庭理财中，资产配置变得越来越重要了。

其实，从家庭发展的角度来看，每个家庭都应在不同的时期制定具体的资产配置方案，并按计划执行。下面管家伯就与大家聊聊家庭理财中通用的金字塔资产配置方案。

什么是金字塔资产配置方案？

金字塔资产配置方案又称为理财的金字塔原理，讲金字塔原理之前不得不先说美国著名心理学家马斯洛提出的人类需求层次理论。在他的理论体系里，人的需求从低到高，依次是生理需要、安全、爱与归属、被尊重和自我实现的需要。

将这一理论应运用经济学，尤其是个人及家庭理财就演绎出“理财金字塔”理论。这里并不是说金字塔的每一层对应需求理论的层面，而是要依据需求的急迫性和理财的稳健性来决定金字塔中的资产配置。金字塔资产配置方案中的资产由如下三类组成：

1、塔基之流动性资产

塔基是最底层中较宽的部分，这部分是理财规划的基石，也是家庭理财的首要前提：保障日常生活中资金的流动性。衣食住行等日常开支毫无疑问都是需要充足的流动现金来作保障，另外，子女当下的教育支出以及应对突发情况的资金都需要一定的现金保障。

所以，这部分资产即是家庭中的应急资金，大约占到家庭月收入的3-6倍或者家庭总资产的50%左右，储存形式以活期存款为主，保障资金安全及日常生活的需要。

2、塔身之安全性资产

塔身是承上启下部分，是保障家庭资产安全及不贬值的部分，也可称为保险资产，这类资产大多没什么大的收益，主要起保障作用，保障家庭未来5年或者更长时期的计划性支出。

在家庭理财中，可以

3、塔尖之收益性资产

塔尖是最顶端的部分，也就是能帮你赚钱的部分，家庭在做好了塔基与塔身的资产配置后，就可以在塔尖选择一些收益性比较高的资产，如股票、基金类产品，这部分资金可占家庭资金的20%左右。

一般而言，收益越高，伴随的风险也越大。投资者需要结合自身能力及风险偏好选择具体的产品，关键是要平衡理财。在这里，管家伯认为最近2年股市持续震荡，没有大级别的行情，可以重点考虑私募股权基金（PE）。

为什么选择私募股权类基金（PE）？

说到私募股权基金（PE），相信大家也不陌生，广义的私募股权投资为涵盖企业首次公开发行前各阶段的权益投资。即对处于种子期、初创期、发展期、扩展期、成熟期和Pre-IPO各个时期的企业所进行的投资。

狭义的PE主要指对已经形成一定规模的，并产生稳定现金流的成熟企业进行股权投资，主要是指创业投资后期的私募股权投资部分，这其中并购基金和夹层资本在资金规模上是最大的一部分，在中国的私募股权投资（PE）多指后者，以与风险投资（VC）区别。

选择私募股权基金（PE）的目的，主要是考虑到其收益，说到收益，媒体上也经常可看到几十倍甚至上百倍的的收益神话，但在管家伯看来，这样的报道不乏夸张的成分，况且这样的项目是少之又少。

不过，从过去10年国内的历史来看，私募股权基金（PE）的收益确实远胜其它金融资产。在美国，股权投资也被视为长期配置的不二选择，排名前1/4的股权基金，在最近20年的时间里，其内部回报率更是达到了惊人的30%。

最后，在管家伯看来，目前国内的私募股权基金（PE）正处于高速发展阶段，大量的优质项目可供投资者选择，而且退出渠道也相当完善丰富。所以从长期来看，在家庭资产配置的金字塔顶端，选择一些私募股权类产品，确实能以牺牲流动性换取超额收益，达到家庭资产均衡配置的目的。

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