一篇瘋狂轉載：期貨交易系統好文，到底好在哪？值得深思熟慮！

很久以前，我在期貨公司混事，95年以前國內期貨公司從外盤棉花到咖啡，外匯期指到原油，都能操作，是一派欣欣向榮之景，95年之後，按照國家規定都轉到了內盤，在98年我也從公司光榮退休了。

　　在這打工期間，我的一些所看所想，和大家聊聊。

　　在初到公司的時候，說實話，我很困惑，這些人不分白天黑夜，卻個個虧損累累。有些人在一波行情中暴賺了一把，風光無限，但隨著時間的推移，最終也落個慘敗收場。這裡有執著的數浪高手，也有自信的基本面專家，有剛剛致富的小散戶，也有資金上億的所謂莊家。我和他們笑過，也一起痛過。那些最終離開這個市場的人，他們是極不情願的，但又迫不得已，人人都有一部血淚史。

　　這個市場難道沒有能長期穩定持續盈利的可能嗎？

　　而看到已經走過的行情，拿尺子量量，答案當然是否定的。但多數人不能盈利的原因又是什麼呢？

　　後來我做了一件我認為還算有意義的事情，我把公司存檔的上千份的客戶賬單裡拿出了三百多份，結合著行情圖表，做了一點統計。

　　在統計中有2個主要特徵，你可能不信。

　1、在一輪行情啟動時，80%的人都判斷正確，並作出了正確的動作（相反理論不能濫用啊）。

　 2、在盤整中，60%的人都是賺錢的。

　　多數人沒在盤整行情中賠錢？在行情啟動時，多數人的判斷又是正確的？的確是這樣。

　但是——

　　1、在整個行情的30%的階段，這80%的人中的90%就選擇了平倉離場，這些人中的大多數，如果是漲勢，在以後的操作中選擇的是逢高沽空，直至行情結束。

　 2、盤整行情突破時，60%的人中的80%的人持有與突破方向相反的持倉，但又不及時平倉。

　　日復一日，年復一年，天天上演著同樣的一幕，一句醋話：歷史是這樣驚人的相似。

　　在結合圖表的觀察中，這兩個主要特徵，給我的主觀結論是：人的主觀思維左右的操作。

　　市場中有沒有高手呢？什麼是高手的特徵呢？在這個高風險的環境中，我認為能長期穩定持續的實現盈利的就是高手，不是3個月半年，而是一年兩年三年……

　　在我的有限世界裡，我見過這樣四個人……

　　第一位：一個用大尺子做行情的人。　　

均線和DMI指標大家都瞭解吧，這就是大尺子，先用均線，後來改了DMI，頭一天收盤了，計算好了第二天DMI的位置。自己從來不看盤，專僱一個人盯盤，到了位置就操作，否則一直持倉。經常是上百點的虧損拿成了盈利，幾百點的盈利，就幾十點的利潤出場。但最終他是勝利者。每年穩定盈利在50%以上。至今仍戰鬥在京城期貨界。這麼好的操盤手，有沒有人跟著做呢，當然有了，但能跟下來的卻沒有，天天在盯盤，能忍受幾百點的利潤幾十點出場嗎？如果再多做上兩手？啊……我稱他為鬼才。他理解了市場的關鍵，並堅定的付諸於行動。

　　第二位：市場的炒手。

炒過綠豆的老期貨，多數人都聽過鄭州老孫的故事，這種人就稱之為市場的天才。價格跳動一個點，他已經離場了。我公司的交易席位就在他的邊上，我在鄭州泡了一年，有幸看到他一天炒過1萬7千張單子（可以算算是什麼概念，操作以秒來計算的），當天市場總成交40萬，在我目瞪口呆的時候，他從公司每月都在6位數的提款，賬面上的資金，從沒有超過50萬。這一類人在目前的大連市場上也有不少，有些人是從鄭州過去的，這些人操作是學不來的，他們從來不看什麼技術指標和基本面分析，操作的一個字就是感覺。這都屬於天才式的人物。不是每個人都可以做到的。佩服之至！

　　第三位：是一位經過大喜大悲的人物。

　在行情的高峰期，曾經超過上億的資金。進了公司是大家爭著握手的人物。一句方向性的話，全公司的人都像狼一樣把單子撲上去，但時過境遷，這種時代很快就過去了。有了平靜生活的他，卻也顯出了高手的另一面。一年的操作加起來能有八九次，一次交易的虧損，會在公司裡一兩個月看不到身影。在有限的交易中，帶給他的是每年100%以上的回報。我尊敬的稱他是市場的人才。

　　說了這些,不知給朋友們是否有所啟發,尤其是參與保證金交易的朋友.如果能得出一些結論來,那俺就有辛了。
　　風險市場的確是個很難生存的地方,瞭解市場難,瞭解自己更難!

第四位：某交易員的日內系統。

以下這幾幅圖，體現的只是投資理論當中的一部分，但卻是最重要最核心的一部分：它包括入市策略和離市策略。從系統交易的角度來看，好的入市策略可以提高系統的可靠性和穩定性，而離市策略則可以最大程度上實現獲利最大化和保護你的資金。

　　離市策略是一套投資理論中的關鍵部件，離市包括止損和獲利離市。止損就不多說了。對獲利離市我的原則是到了目標位一定要走人，至少要減倉，後面行情不可預知成分較大。而入市點經常是建立在耐心而又細緻的觀察及等待後，才會到來，更多時候，我是在守候著，真正值得入場的時機說實話並不多。

　　作為系統交易來說，不能憑主觀感覺來判斷市場是否見頂或見底，只有當市場給出局部可能轉勢的信號或出現這樣的拐點時，才可進行反向操作，否則當前趨勢如何，就只能順應大勢。

也就是說，在實際操作當中，必須有一個操作標準，定出某種交易原則，一旦標準成立，符合局部轉勢原則，才可入場。我的投資理論中很少考慮過當前的指標狀況，因為我知道，指標是滯後的，價格上漲，指標這時一定也會勾頭向上開始走好，反之亦然。鈍化時更是無用。我的系統中是以價格或價位作為所有操作的唯一參考的，所謂價格第一性！在我的交易當中，經常會有後一次買入價比上一次離場價還高的情況出現，這也是系統給出的信號使然，如果是上升趨勢，再入市的價格可能比之前的離市價格還高，但即便這樣，其在技術上的意義是完全不同的。

　　其實交易思想，其核心來源於波浪理論中的幾條寶貴的規則。如三浪不可跌破一浪頂，二浪不創新低等等，這些就變化為我交易思維當中的不創新低（高）則有機會創（局部）新高（低），非三浪即C浪等等。原理簡單，可操作性強。

　　大道至簡，簡以至用。往往最簡單的卻是最有效的，關鍵就看你如何運用了。當然，運用之妙，存乎一心。