小小米格
路人蟻：財下心頭，卻上眉頭，與你一起侃財經
答：信用貨幣的創造是通過存貸業務的循環實現的，也是銀行利潤的基本來源
原始社會到信用貨幣
1 在原始的物物交換和還沒有銀行這個概念存在的適合，人與人之間的交易，這個信用是固定的，不存在創造，或者錢生錢的過程。比如我手上有100塊錢，去跟別人換東西，別人拿著這個100塊，又去換他想要的東西，這個100塊錢只是從一個人到另一個人不斷的流通下去。只是提供了一個交易的媒介或者某種便利。沒有錢生錢和創造出新的媒介的過程。
1 那要如何實現信用創造呢？
這個時候我們把一個人手裡的100塊錢，換成某個村子裡有100個人都各有100元在手裡，他們把各自的100元都藏在了家裡。誰也沒有拿出來花，平時村裡也是自給自足。沒有什麼商業活動。
突然有一天，有一個商人來到了這個村裡，他發現村裡人都挺有錢，而且都擔心被偷，被老鼠咬壞啥的，這個時候這個商人就在村口修了個堅固的房子，然後告訴村民們把錢放在這個房子裡，統一保管，並且每個人都可以分到利息。需要用錢的時候可以到這個房子裡取用，如果出現錢財損失，商人會給與賠償，這個時候大家就把家裡的錢拿出來了，放到了房子裡。然後呢商人怎麼才能給村民利息呢，商人把錢保留一部分在房子裡，以供日常村民取用，然後剩下的錢就借給其他村村民，給商人支付利息，商人賺了利息，又來兌付給原來村子村民的利息。而其他村的村民借了錢，用了一部分，又會把剩下的錢再存在商人的房子裡。然後商人把這部分錢又繼續借出去，如此循環，就實現了信用創造的過程，比如村民存了10000進來。商人保留20000留在房子裡，然後8000借給其他村村民，村民花了4000，又存了4000回到房子裡，商人再把房子裡的4000有保留400元，剩下的3600有繼續貸出去，這樣一來原本的一萬存款通過信用創造卻變成了1萬的N+1倍。這個房子就是我們 的商業銀行的最原始的模式。而商人借錢出去就是我們銀行的房貸業務，存款保留就是我們銀行的存款準備金。只要能保持風控，就能實現信用的良性循環創造，促進商業和經濟發展。
2 商業銀行信用創造的流動性陷阱
我們都知道商業銀行通過基本的存貸差業務賺取利潤，但這個過程中也存在壞賬問題。信貸擴張的過程就是產生貨幣信用，但也帶來債務。當信用創造帶來的購買力，用於投資，生產，消費，並且最後能夠創造新的價值，實現還本付息，這個信用創造過程就是一個良性的信用循環，反之就會造成債務堆積和銀行壞賬。
這意味著信用創造的過程是有限的，不能無限循環，否則就會陷入流動性危機。需要維持在一個平衡點。這個平衡點就是存款準備金率。商業銀行要控制風險就在與不斷調整存款準備金率，我們日常說的降準降息，其實就是在調節銀行的信用創造的速度和限度。當我們提高存款準備金，存款準備金越高，信用創造就越低，存款準備金越低，信用創造就越高。中央銀行保留存款準備金就是為了防止其他銀行無限信用擴張導致銀行壞賬，兌付危機甚至破產的情況。存款準備金是風控的平衡點。
信用創造是有限制的，一旦發生擠兌風險，大家都去取錢，那麼銀行是沒有那麼多錢一下子兌付出去的。這就是我們的信用創造帶來的流動性陷阱。這也是為什麼長期使用寬鬆貨幣政策刺激和維持經濟發展會失效的原因。短期的刺激可以穩定金融市場，長期就會陷入流動性陷阱。使得信用創造失去作用。
綜上：銀行低息攬儲，高息放貸，通過存貸業務循環創造信用貨幣的過程，是銀行的基本利潤來源。但是這個過程是有限的，需要避免擠兌風險，避免流動性陷阱，存款準備金是信用創造的一個控制閥門。
