——從來沒有人可以依靠單純的技術分析,而成為贏家。
每一個交易者在自己交易生涯之初都幻想著依靠技術分析成為贏家,這是因為99.8%的虧損者對贏家總是懵懵懂懂,沒有一個形象的正確概念認知和感受。
我遇到一個東莞的中年交易者,從事交易十多年,一天到晚給我發不少劃線的行情抓圖。從趨勢線、支撐線、壓力線、通道線,大多畫的線是隨意而為的亂畫、任意的發揮。後來瞭解到,她在家裡愛做一些手工,她的劃線和她受到織毛線活的啟發密切相關,她說從前她織過襪子或者叫套袖。我一看他畫的圖上的通道線還真和套袖十分相像。準確說她的織毛衣手藝也真不怎麼樣,據她本人說織過一雙襪子,結果兩隻放在一起比較,一隻大、一隻小;一隻像襪子,一隻像套袖。我開導她:你的線畫的太複雜,其實能看懂的行情不必劃線,因為成熟的交易者在圖上都是“視覺的隱線”,水平沒有達到,最多畫一兩條就可以,你畫的這些線,許多都不符合切線理論的規範,都是隨意性、任意性、隨心所欲、任意胡來。劃線的目的是讓行情明朗,而不是讓行情變得更加複雜的莫衷一是。她不服氣的和我說:“我這還不算複雜。我老公畫的更復雜”。我問你老公是做什麼的?她說我老公是編筐的,也就是你們北上廣人說的藤藝。我頓時啞口無言了。她說你不是經常說做期貨交易可以放棄技術,靠日常生活邏輯的判斷也可以,我和老公就是受你這句話的啟發,開始大膽、從容、毫無拘束、任意發揮的劃線。聽到這裡黃甦不禁愕然了。
做十多年期貨的人,還是在緊盯著行情的方向劃線,這說明沒有什麼提高和進步。因為我們大家知道,即便你看對了方向,也未必能夠賺到錢。而一個真正經驗豐富的交易者,即便看錯了方向,他也可以運用自己的交易策略,力挽狂瀾;應用自己的資金管理,不造成難於承受的損失,最終還能順著趨勢主流方向逐步走向盈利。
畫線是技術分析最基礎的,屬於切線理論範疇,但是畫的每一條線都要合於規範,不能因為屬於低端的技能就無拘無束、隨心所欲。如果能夠在行情中不厭其煩的畫出幾條線,說明它的連接點應該是飽受質疑的。
每個交易者都認為技術分析是交易和盈利的全部,是不可或缺的,尤其是在交易最初的幾年中,但是隨著風險意識的增加,資金管理的執行,交易策略(執行力)的提高,技術分析呈現逐步蛻化的趨勢中。其實交易者的成長也是有一個趨勢的,就是技術分析在一個交易者成長的過程中成色逐步的衰減蛻化。我們來看錶一,看你自己交易成長的趨勢是不是走對了。
技術分析在一個交易者成長的過程中成色逐步的衰減蛻化
年頭
技術分析衰減蛻化的過程
技術分析剩餘的百分比:
2
100%技術分析
3
90%技術分析
風險意識
4
80%技術分析
5
70%技術分析
資金管理 風險意識
6
60%技術分析
7
50%技術分析
交易策略(執行力)、資金管理、風險意識
8
40%技術分析
交易心理、交易策略(執行力)、資金管理、風險意識
10
32% 技術分析
趨勢操作、交易心理、交易策略(執行力)、資金管理、風險意識
12
24%技術分析
理念意識、趨勢操作、交易心理、交易策略(執行力)、資金管理、風險意識
15
16%技術分析
價值投資、理念意識、趨勢操作、交易心理、交易策略(執行力)、資金管理、風險意識
20
8%技術分析
宏觀基本面、價值投資、理念意識、趨勢操作、交易心理、交易策略(執行力)、資金管理、風險意識
技術分析之外的內容逐步增長所佔比
表一
許多交易者對技術分析的理解,就是技術分析學到家了就可以隨心所欲的做交易,也就是任何時間、任何行情、任何品種都可以不費吹灰之力的盈利。這隻怪交易尤其是期貨交易的贏家太少,太稀缺了,大家無緣看到贏家交易的規範操作。等那一天他看到了贏家的交易操作,他會恍然大悟,原來贏家的操作就是畏首畏尾、規規矩矩、刻板而規範,不越雷池一步。99.8%的輸家的腦海裡,對贏家的概念還是懵懵懂懂、情竇未開,贏家比美女資源要稀缺多了。他們不知道贏家其實是嚴格訓練的產物,不僅僅是交易中的嚴格訓練,也是個人意志品質、抗壓力、承受力的訓練,這可以理解為交易心理、意志的打磨。贏家在實盤中都爆過倉,北上廣的贏家都是虧出了500萬、800萬虧出來的,三線城市的贏家也要付出二三百萬的成長代價。而在這虧損中,技術分析得到了去粗取精、去偽存真的優化。
我們再來看錶二,這個贏家成長的過程要15年—20年,從一個懵懂未開的初學者,在技術分析的學習、指導下初涉交易的頭兩到三年要虧去二三百萬,才能完善自己的風險意識;在四到六年的交易裡認識、深刻理解、開始嚴格執行資金管理,這個學費也要交出一二百萬;交易策略(執行了)的提高是在七八年的時段,也要用一二百萬打磨、學習;交易心理的形成、鞏固往往在第八年到十年這個期間,這個時候的交易是坐電梯、拉抽屜的賠賠賺賺;在十到十五年,趨勢精神和理念意識形成,盈利逐步穩定,交易贏家初步顯形;在十五年到十八年宏觀基本面運用能夠得心應手,價值投資理念確立,開始了穩定、緩慢、持續的賺錢盈利;在此第三年到二十年期間技術分析逐年、逐級蛻化,直到最終的不足8%,但都是得心應手的核心技能,比如趨勢的把握和拐點的判斷掌握的更加純熟;此後就可以以交易為生,紮紮實實的享受複利人生。
隨著操盤年限增長盈虧投入和技術分析所佔比的變化
操盤年限
各項所佔比 重
各項內容
盈虧狀況(北上廣)
其他城市盈虧狀況
1-2
100%
技術分析
-200萬
-50萬
3
10%
風險控制
-300萬
-50萬
4-6
30%
資金管理
-100萬
-30萬
7-8
10%
交易策略
(執行力)
-100萬
-20萬
8-10
10%
交易心理
賠賠賺賺
賠賠賺賺
10-12
8%
趨勢操作
逐步盈利
緩慢盈利
12-15
8%
理念意識
穩定盈利
穩定盈利
15
8%
價值投資
挽回虧損
損失挽回
15-18
8%
宏觀基本面
以交易為生
以交易為生
18-20
8%
技術分析
享受複利
享受複利
表二
99.8%的交易者看到了形象化贏家的成長過程和技術分析遞減的所佔比重,是不是有瞠目結舌、觀念顛覆的感覺,是的贏家稀缺,在交易中贏家比美女值錢,絕大多數交易者沒有接觸過贏家,如果一個人不是緩慢、穩定、持續的二十年盈利根本稱不上贏家,有的交易者朋友和我講他的身邊就有不少每天炒短的贏家,這說明他還不懂得什麼叫贏家,什麼可以稱之為贏家,而是錯把輸家當贏家,錯把醜女當美女。許多經過粉飾、化妝的贏家,只要20年的時間,一場經濟的動盪和金融風暴,這個所謂的贏家就會原形畢露。
交易者的成長都是始於技術分析,終於理念意識、趨勢精神和複利效應,而不是期貨交易的雪球效應。還記得今天20萬元的你,就是20年後的億萬富翁嗎?
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