12月7日,大唐發電發佈公告稱,擬以181.28億元人民幣現金向控股股東大唐集團收購其擁有的河北公司、黑龍江公司及安徽公司的全部股權。該3家公司從事電力生產及銷售業務。9月止,三家發電公司總產為415.94億元,總負債298.94億元。今年首九個月三家公司淨利潤為虧損共計5.05億元。
花旗報告稱,對大唐發電(00991)擬以181.28億元人民幣收購母企位於河北、黑龍江及安徽公司資產看法負面,因每單位燃料成本高企,該批資產首九個月取得虧損;加上作價昂貴不吸引,相當於2016年市賬率1.4倍,遠高於大唐今年市賬率0.7倍。
根據大唐集團整體統籌安排及上市公司發展戰略需要,同時為履行大唐集團之前作出的避免與上市公司同業競爭有關事項的承諾,大唐發電擬以現金支付方式收購控股股東大唐集團持有的河北公司100%股權、黑龍江公司100%股權以及安徽公司100%股權,並於2017年12月在北京與大唐集團簽署 《股權轉讓協議》,將以1812751.15萬元購買大唐集團擁有的標的公司100%股權。本次交易構成公司關聯交易,但本次關聯交易不構成重大資產重組。
大唐集團以電力生產和銷售為主要業務,依託電力產業優勢,做大做強煤炭、金融、節能環保等產業,逐步形成結構佈局合理的產業鏈條。
截至2016年12月31日,大唐集團總資產約為7062.87億元,淨資產約為1305.69億元;2016年,大唐集團實現營業收入約為1585.83億元,實現淨利潤約為83.56億元。截至2017年9月30日,大唐集團總資產約為7081.69億元,淨資產約為1343.45億元;2017年前三季度,大唐集團實現營業收入約為1226.22億元,實現淨利潤約為12.77億元。
經評估,河北公司淨資產賬面值297706.68萬元,評估值444237.00萬元,評估增值146530.32萬元,增值率49.22%;黑龍江公司淨資產賬面值321219.40萬元,評估值588081.75萬元,評估增值266862.35萬元,增值率83.08%;大唐安徽發電有限公司全部股東權益賬面價值為450780.87萬元,評估價值為780432.40萬元,增值額為329651.54萬元,增值率為73.13%。
大唐發電表示,本次交易是大唐集團避免與上市公司同業競爭承諾的具體落實,交易完成後,公司發電量及持續經營能力將大大提升。同時,上市公司在整個華東、華北、東北地區的電力供應能力和電力供應覆蓋範圍將得到提升,有利於提高公司的市場佔有率和影響力,增強公司發電核心業務。
1.河北公司控股子公司、參股公司基本情況如下表所示:
序號 | 河北持股企業 | 持股比例(%) |
---|---|---|
1 | 大唐河北新能源(張北)有限責任公司 | 100.00 |
2 | 大唐保定華源熱電有限責任公司 | 61.00 |
3 | 河北大唐電力燃料有限公司 | 100.00 |
4 | 河北大唐電力工程有限責任公司 | 21.67 |
5 | 大唐清苑熱電有限公司 | 99.04 |
6 | 大唐武安發電有限公司 | 74.00 |
7 | 大唐保定供熱有限責任公司 | 65.00 |
8 | 大唐五原新能源有限公司 | 100.00 |
9 | 大唐烏拉特後旗新能源有限公司 | 100.00 |
10 | 大唐河北能源營銷有限公司 | 100.00 |
11 | 中水物資集團河北商貿有限公司 | 49.00 |
2.黑龍江公司控股子公司、參股公司基本情況如下表所示:
序號 | 黑龍江持股企業 | 持股比例(%) |
---|---|---|
1 | 大唐七臺河發電有限責任公司 | 60.00 |
2 | 大唐雞西熱電有限責任公司 | 97.38 |
3 | 大唐雙鴨山熱電有限公司 | 96.37 |
4 | 大唐黑龍江電力技術開發有限公司 | 100.00 |
4-1 | 大唐黑龍江物業管理有限公司 | 100.00 |
4-2 | 大唐黑龍江工程項目管理有限公司 | 100.00 |
5 | 黑龍江龍唐電力投資有限公司 | 100.00 |
5-1 | 雙鴨山龍唐供熱有限公司 | 80.00 |
5-2 | 大慶龍唐供熱有限公司 | 97.00 |
5-3 | 雞西龍唐供熱有限公司 | 80.00 |
5-4 | 黑龍江龍唐電力工程有限公司 | 53.30 |
5-5 | 黑龍江龍唐管道工程有限公司 | 90.00 |
6 | 大唐雞西第二熱電有限公司 | 100.00 |
6-1 | 雞西辰宇環保工程有限責任公司 | 70.00 |
7 | 大唐黑龍江新能源開發有限公司 | 100.00 |
7-1 | 大唐東寧水電開發有限公司 | 100.00 |
7-2 | 大唐集賢太平風力發電有限公司 | 100.00 |
7-3 | 大唐華安(齊齊哈爾)風力發電有限公司 | 100.00 |
7-4 | 大唐海林威虎山風力發電有限公司 | 100.00 |
8 | 大唐牡丹江能源開發有限公司 | 100.00 |
9 | 大唐黑龍江物資有限公司 | 49.00 |
10 | 大唐綏化熱電有限公司 | 100.00 |
11 | 大唐黑龍江節能服務有限公司 | 100.00 |
12 | 大唐雞西煤炭開發有限公司 | 100.00 |
13 | 大唐黑龍江電力燃料有限公司 | 100.00 |
3。安徽公司主要控股子公司、參股公司基本情況如下表所示:
序號 | 安徽持股企業 | 持股比例(%) |
---|---|---|
1 | 安徽淮南洛能發電有限責任公司 | 52.80 |
2 | 馬鞍山當塗發電有限公司 | 100.00 |
3 | 大唐安徽發電燃料投資有限公司 | 100.00 |
4 | 安徽省合肥聯合發電有限公司 | 27.50 |
5 | 大唐安慶生物質能發電有限公司 | 66.67 |
6 | 安徽電力股份有限公司 | 50.00 |
7 | 大唐安徽能源營銷有限公司 | 100.00 |
8 | 中國大唐集團海外技術服務有限公司 | 10.00 |
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