力星股份（300421）2019年年度董事会经营评述内容如下：
一、概述
2019年，公司在董事会、党委的正确领导及全体员工的紧密合作下，对照公司年初制定的各项目标任务，贯彻落实公司年初提出的“创新、人才、精品、技术、智能、安环”工作思路，以人才为纲领，强化人才队伍建设；紧扣市场为导向，扩充内外市场空间；实施创新驱动，促进节能减排，深化成本核算控制、不断实现降本增效；确保安全环保；纵深推进多元化管理，健全管理体系、优化考核机制和管理体系，加推大数据企业信息化、自动化工作迈上新台阶，公司国际化、集团化等战略实施又取得新进展。
报告期内，受国内外经济、贸易形势变化影响，公司业绩增长速度趋缓，公司实现营业收入72,937.39万元，较上年同期增长3.27%。归属于上市公司股东的净利润为3,868.95万元，比去年同期下降47.05%。扣除非经常损益后归属于上市公司股东的净利润3,109.97万元，比去年同期下降47.71%。报告期内，公司具体开展工作重点如下：
1、加强工艺装备研发创新，推动公司技术进步
报告期内，公司保持一贯的重视研发投入的经营理念，密切关注国内外轴承钢球的新产品和新工艺，完善公司技术研发体系，提高技术开发效率，在不断优化已有优势产品的基础上，不断加大研发投入，推动技术和产品不断升级，强化项目储备及新产品研发，提高企业的综合竞争能力和经济效益，实现可持续的快速发展。
报告期内，工艺技术部门设立了技术创新课题23项，累计申请专利16项，获得授权专利8项，其中发明专利2项，精密小微球单机智能化加工工艺技术和设备日趋完善。在各分公司与相关职能部门通力合作下，精研集中供液系统改造、传动轴磨球集中供液系统改造、轮毂集中供油系统改造、轮毂自动包装线引进联合开发和稳定运行、ERP系统升级等成果显现。
报告期内，公司明确产品结构发展与挑战导向，主攻国内外国际尖端客户的G5级高精度小、微球和精密中大球、稳定提升高精度G10级轮毂球以及高可靠性风电大球、突破精密1级圆锥滚子和圆柱滚子的批量连线加工。轮毂中型高精度G10级钢球均已实现小批量生产，列入销售，为全面推动产品转型升级积累了一定的技术基础，同时也为开发高精度G3级小、微球批量生产打下基础，在今后的高精度发展过程中积累经验，做到有的放矢。经国家轴承质量监督检验中心/洛阳轴承研究所检验检测有限公司检测认定，力星股份生产的精密圆柱滚子（型号26*26），精密圆锥滚子（型号36691171/04；32244/04）符合精密I级滚子现行标准。精密I级圆锥滚子和精密I级圆柱滚子通过自主研发、顺利产出，该产品采用了四工位高速冷镦加工技术、自动化连线加工等技术，配套应用于高铁、动车、城际轻轨、风力发电等领域，填补国内空白，技术水平达到国际先进，为我国重大装备零部件配套作出新的贡献。公司深入推行精品制造战略，加大加快精密I级滚子和G3\G5级等高精密钢球产业化推进，以优质的产品满足客户需求，以高品质的服务满足市场需求，立足于新时期，不断实现新目标！
2、强化质量管控，实施精品制造
质量是企业的第一生命，质量管理与精品制造是相辅相成的企业发展动力。报告期内，公司进一步优化生产流程，改善工艺技术，加强过程质量管理，深入开展多部门联合的日常三级审核活动，提高全员质量意识，使得各生产分公司产品在质与量上都稳中有进，2019年公司外部退货率占总销售数0.7%，较2018年有所上升，其主要原因为表面质量，随着客户对表面质量的高要求及轴承合套的低噪音需求，钢球在表面质量方面必须有所突破，必须以高标准来严格要求产品质量。
报告期内，通过与NTN、日本光洋、SKF、GKN等客户积极沟通，实施客户技术标准评审，进行可行性分析，规范检测标准、采购要求、产品图纸参数规范等，进一步提升产品质量，并取得了积极的成效，顺利通过了IATF16949第三方体系审核和上海美蓓亚、德国IMO、法国德枫丹等重要国内外客户的第三方审核。
3、加快国内外产业布局，提升整体实力
随着钢球需求量的不断增长，专业化、规模化的经营模式逐步成为发展趋势，报告期内，公司加快国内外滚动体生产和销售业务的产业布局，公司在波兰投资成立子公司，进一步扩大销售渠道和领域覆盖面，加快推进公司“国际化”战略的实施，提升力星品牌在世界高端市场的影响力和控制力，更好地服务现有客户与潜在客户。滚子作为公司重点开发的高精尖产品，正向预期目标稳健迈进，精密1级圆锥滚子，精密G1级圆柱滚子顺利通过国家轴承质量监督检验检测中心的认定，新采购国内外的大、中、小型号的滚子联线设备具备产业化能力。德枫丹、SKF等高精度滚子样品的顺利提供和试验，以及国家强基工程轨道交通用高精度轴承滚子项目开始实施产业化将为滚子公司的产品突破迎来新机遇和挑战。力星金燕经过调整与磨合，不断地注入力星的管理理念，呈现了新模式思维管理和新的企业文化，各项工作渐入稳定向好状态，全体员工积极融入力星集团，加推产品向微型化转型升级，发挥力星金燕专业优势，产品规格，品质提升初见成效，产销规模实现稳中有升，为集团公司加快市场拓展打下基础。JGBR美国投资公司各项生产工作继续推进，生产状况稳定，已通过TS16949及GKN的体系审核，为开拓扩张欧美市场打好战略性基础。
4、继续推行“多元化”管理，增强企业长足发展内生动力
多元深化、创新管理，才能满足企业健康快速发展的需要，永葆企业竞争优势的活力。报告期内，在“组织”、“人事”二个结构的不断深入改革调整推进下，公司进一步完善了管理机制，加速新生代的培养，建立锻炼平台，实施集团各分公司“一把手”负责制下的直管体制，同时将“多元化”管理的理念由高层向各部门、分公司、工段、班组、直到基层推行，将权力放下去，责任落在实处，形成了“职务、权力、结果、考核”的管理模式，使产、销形成对线管理、优化产成品库存管控、销售应收款清收、分公司“买卖制”为独立法人试行准备、滞留品压降和清理、安全环境节能减排等管理工作都体现了稳中有进的趋势，坚持月度综合点评会的开展，及时、妥善解决了一些重要、紧急和常态运行的发展矛盾，同时做到传帮带，使得企业健康、稳健运行。在三项费用管控、实现降本增效上未达预期，需加强管控。
5、加强人力资源管理，构建高凝聚力的人才队伍
报告期内，公司严格按照国家劳动法律法规政策的相关规定进行企业劳动关系管理，注重员工劳动权益保护，并综合考量经营业绩状况等各方面因素逐步提升员工薪酬水平。公司通过加强员工考勤、员工档案及劳动纪律管理，建立科学的人力资源管理体系，进一步增强公司持续发展能力；通过各种寓教于乐、形式丰富的文体活动、知识/环境竞赛、员工大联欢、聚会、集体旅游等活动，和员工融洽相处，倾听员工们的心声，贴近员工们的生活、陶冶员工们的情操、保持企业员工的工作活力、向心力、凝聚力。同时公司通过各种途径积极探索对各类人才有持久吸引力的激励机制，形成引得进、用得好、留得住的人才发展环境，使公司人才资源丰富稳定，后续开发和发展能力强劲。
6、加强公司规范化治理，维护好投资者关系
报告期内，公司共计召开了董事会8次，股东大会4次，共计披露80份公告。公司董事会严格根据证监会、深圳证券交易所等相关监管部门关于创业板上市公司规范运作的有关规定，健全各项规章制度和内控制度，认真组织召开董事会、股东大会会议，在股东大会的授权范围内进行科学合理决策，对经理层工作进行有效及时的检查与督导。公司信息披露均在规定的披露时限及时报送并在指定网站披露相关文件，客观地反映公司发生的相关事项。同时，公司以年度网上业绩说明会、专线电话、深交所互动平台等多渠道主动加强与投资者的互动和交流，加深投资者对公司的了解和认同，促进公司与投资者之间长期、健康、稳定的关系，提升公司形象，实现公司价值和股东利益最大化。报告期内，深圳证券交易《关于创业板上市公司2018年度信息披露考核结果的通报》（深圳上(2019)364号），力星股份考核结果为A。
二、核心竞争力分析
1、公司拥有先进的技术水平
公司具备国际先进的轴承钢球生产的全套核心技术及生产工艺，产品部分性能指标高于国际标准，多项技术工艺水平国际领先，在精密镦压、连续热处理、钢球表面强化、树脂砂轮精研等方面拥有核心技术。公司的新产品圆锥滚子（Ⅱ级）已通过国家轴承质量监督检测中心检测，主要供应斯凯孚集团的下属工厂，并开始批量供货。截止2019年12月31日公司已获得专利131项，其中发明专利33项，同时拥有如吉凯恩集团、斯凯孚集团、捷太格特株式会社、恩梯恩株式会社等全球知名机械零部件制造商作为长期稳定的优质客户，在轴承钢球行业中具有较大的竞争优势。公司先后获评“国家高新技术企业”、“国家火炬计划重点高新技术企业”、“中国机械工业优秀企业”、“中国工业行业排头兵”，“中国驰名商标”,“制造业单项冠军示范企业”。同时公司为全国滚动轴承标准化技术委员会滚动体分技术委员会秘书处承担单位。
2、生产管理优势
公司生产实现电子化管理，采用行业领先的ERP、MES、WMS系统，实现生产制造、物流及质量管理全电子化记录及管理，确保每批成品球的品质，能够对各种质量问题的球批进行精准追溯。同时，公司能够基于各类客户标准进行定制化生产，针对各类客户对轴承钢球的特定性能要求，来调整相关工艺，如风电轴承钢球的前道镦压工艺主要采用进口设备精密热镦工艺，增强球体内部组织的紧密性，满足风电钢球长寿命的要求。
目前，公司已通过汽车行业IATF16949:2016专项认证体系、ISO14001:2015和GB/T24001-2016环境管理体系，建立完善的质量管理体系。公司的核心管理和研发团队都具有二十年以上的钢球行业从业经历，在钢球的制造、生产和销售、业务拓展等方面积累了丰富的经验。
3、公司拥有充足的人才储备，良好的人才培养机制
作为国内钢球行业的龙头企业，公司具备强大的科研技术实力，公司拥有国内行业唯一的一家省级工程技术研究中心——江苏省滚动体工程技术研究中心，该中心是公司培养滚动体制造领域专业技术人员的重要基地，同时，公司还建有省级博士后工作实践基地、技能大师工作室，为公司储备了各类专业人才。从成立之初，公司始终本着“以人为本”的核心价值观念，引进技术研发、产品开发、市场营销、经营管理等方面的人才，引入科学适用的人才测评及薪酬体系，进一步优化公司员工结构，形成引得进、用得好、留得住的人才发展环境。通过智能化钢球制造技术改造项目的实施，公司能够充分利用在长三角经济圈的人才区位优势，进一步引进一批高端研发人才、培养一批中高端研发人才，使得公司的人才优势得以延续，这是智能化钢球制造技术改造项目的顺利实施及正常运转的强大基础。
4、原材料的品质优势
在钢球领域，原材料的品质是钢球质量的先决因素，各大跨国轴承制造商通常会对钢球原材料品质有较为严格的要求。
目前公司的轴承钢原材料主要分为国产材料和进口材料两部分，供应商均为国际和国内知名的轴承钢生产企业。
在国产材料方面，公司与宝钢特钢公司签订了《战略合作协议书》，建立了长期稳定的合作关系，双方根据轴承钢球的性能要求，共同研制专用的轴承钢线材，其在氧、钛含量以及夹杂物比例等关键指标上与国际高端轴承钢品质接近。同时在价格上，宝钢特钢公司同意以优惠的价格优先满足本公司对轴承钢原材料的采购需求，并且当本公司市场环境发生较大变化时，双方约定共同制定关于价格、质量、新产品开发等协同策略来应对。
在进口材料方面，全球高品质的轴承钢生产商主要为日本大同特殊钢、神户制钢等钢厂，轴承钢中的线材产品主要用于钢球制造，其中大同特殊钢的轴承钢线材主要稳定供应本公司在内的少数几家企业，产量有限，且采购价格较高于国内外同类产品。目前，本公司与大同特殊钢等钢厂有多年的良好合作关系，这一定程度上保障了公司稳定的供货来源，又能确保部分客户对高端产品的质量要求。
5、公司拥有丰富的海外销售经验
公司拥有丰富的海外销售经验，对于海外客户的需求理解深刻。公司与国际高端客户建立起了稳定牢固的供应关系，产品质量得到了客户一致的认可，树立起了良好的品牌声誉。目前公司是国内唯一一家进入八大跨国轴承制造商之首的斯凯孚集团（SKF）的全球采购体系的内资钢球企业，先后被斯凯孚集团（SKF）、吉凯恩集团（GKN）及恩梯恩株式会社（NTN）评为“最佳供应商”及“优秀供应商”。通过出口产品至美国、法国、日本、韩国、巴西、马来西亚、阿根廷等21个国家及地区，公司建立了海外销售及管理团队，积累了一定的海外销售经验和渠道，对国际市场的竞争规律和涉外税收、政策和法律等方面拥有一定的积累。
三、公司未来发展的展望
（一）公司未来发展的展望
2020年，是力星股份砥砺奋进三十载的新起点年，公司董事会将进一步加强自身建设，充分发挥董事会在公司治理中的核心作用，围绕公司新提出的“质量、体系、精品、创新、安全、环境”为工作主题，以质量为灵魂，确保质量稳中提升；以人才为纲领，强化人才队伍建设；深化成本核算控制、不断实现降本增效；紧扣市场为导向，实施创新驱动，现代化工艺流程，促进节能减排，确保安全环保；纵深推进多元化管理，健全管理体系、优化考核机制和管理体系，逐步实现大数据助推企业信息化、智能化工作迈上新台阶，努力推动实施公司“集团化、国际化、股份化、自动化、信息化”的战略规划
1、继续深入“多元化管理”，“五大结构改革”全面落地，为后续发展增进动力。
管理创新在“五大结构改革”的全面规划和实施中，继续坚持“统一财务”、“统一销售”、“统一采购”三统一管理原则框架，2020年对分公司的管理模式进一步深化与完善，加大权力下放力度；销售公司将逐步进行“二级承包”推进，通过工资改革促进全员创新提升，工艺技术创新提升，产品质量不断提升，形成市场结构的高端优化和市场结构的抓大放小、抓精放粗，主攻G5、G3级高精密产品批量性稳定生产工艺技术，实现G5级小微球、精密滚子、G10中球和轮毂球等精品制造战略的多点布局，确保公司可持续性健康发展；在环境方面达到控污减排、节能增效；生产装备、运输装备、检测装备在自动与半自动化的基础上向智能化升级。
2、大力推进工艺技术质量管理改革、明确责任主体、提高质量水平、体系管理动真碰硬
质量是赢得市场、扩充市场关键保证之一。2020年，改革完善工艺技术质量管理与分公司工艺技术质量管理团队，使质量提升真正落实生产过程中，增强各级责任人质量职责担当意识、提高质量防患意识与质量责任管理意识，做到过程质量不留死角。坚持以“零缺陷”作为目标，实施工艺立法、继续大打质量翻身仗，做到流程管事、体系防范风险。基于质量管理与工艺技术职能的分拆，实施职能转变，完善分公司工艺技术质量管理机制，为集团化的系统监督管理打下基础，坚持以工艺和体系的执行铁腕治理，增强质量监管力度，坚守质量底线不可逾越的意识，促进产、质提升，打造精品，满足市场。
3、强化人才战略、培育后备力量、助推企业稳健发展
随着公司经营规模和业务范围不断扩大，装备自动化、信息化、智能化升级运用，对公司管理的要求越来越高，公司的人员也有较大规模的扩充，这些变化对公司的管理将提出新的和更高的要求。2020年，将以培养“草根与专业”人才为工作重点，实施内培、外引，建立内部人才库、培育一批具有自动化、信息化运用与实用型、实践型、复合型装备的技能人才，为企业长足稳健发展打好坚实基础。
（二）可能对公司未来发展战略和经营目标的实现产生不利影响的风险因素
1、募投资金投资项目风险
公司非公开发行募集资金投资项目为“新建年产16,000吨精密圆锥滚子项目”、“JGBR美洲子公司年产8,000吨轴承钢钢球项目”、“智能化钢球制造技术改造项目”。募集资金项目投资实施后，将改善公司目前的盈利现状，帮助公司开拓新的利润增长点，提升公司整体盈利能力。虽然公司对本次募投项目建设规模、项目组织实施等经过严格论证，但在项目实施过程中，可能存在因进度、投资成本发生变化而引致的风险；同时，宏观经济形势的变动、市场需求的变化、行业技术的发展变化、竞争对手的发展等因素也会对项目的未来盈利状况构成不利的影响。因而，公司本次募投项目可能存在不能如期产生收益的风险。
2、新品开发及实现产业化不达预期风险
公司为了进一步扩大产能，优化产品结构，积极开拓新产品，并已取得良好成效，但新产品从研发到量产并产生经济效益存在一定周期，期间市场的变化将制约新产品的盈利能力，同时公司将面临人才短缺及营销渠道限制等方面的挑战，最后效果能否达到预期存在较大的不确定性。公司期望借助人才引进和新品开发积累相关技术，进行产品结构调整，从而提升公司综合竞争实力，并在未来行业竞争中保持优势地位。公司的圆锥滚子产品已通过国家轴承质量监督检测中心检测，主要供应斯凯孚集团的下属工厂。公司进一步明确公司产品结构发展与挑战导向，主攻SKF、FAG等国际尖端客户的G5级高精度小、微球和精密中大球、高精度G10级高端轮毂球以及高可靠性风电大球、高档精密滚子的市场。为此，公司成立G5级高精度钢球攻关领导组，G5级高精度钢球、轮毂中型高精度G10级电机钢球均已实现小批量生产并列入销售计划，为全面推动产品转型升级积累了技术基础，同时开发高精度G5级、G3级小、微球批量生产配套厂房已全面改造到位。
3、对外投资风险
（1）公司已完成了对力星金燕100%股权的收购，公司的资产规模和业务范围得到了进一步扩大，但公司能否充分发挥协同效应，运营管理控制面临一定的考验，公司与力星金燕在企业文化、管理团队、技术研发、客户资源和项目管理等方面均存在整合风险，如果公司管理水平不能与资产规模和业务范围的扩大相匹配，将会直接影响公司的未来发展前景。
（2）公司已在美国南卡罗来纳州设立境外全资子公司——JGBR美国投资公司，建设美洲子公司轴承钢钢球生产基地。
虽然公司已到当地进行了详尽的项目调研并了解和熟悉了当地的法律和工商管理制度，但无法预计在未来美国联邦法律和当地法律的变动修改，对公司海外工厂的人事、经营、投资、开发、管理等方面带来不确定性。对于未来可能遇到的境外商业司法纠纷，公司尚存在经验不足的风险。当前中美贸易争端尚未结束，JGBR美国投资公司存在不能如期产生收益的风险，同时公司出口美国地区的产品经营业绩存在下滑风险。
4、重大公共卫生事件影响的风险
世界卫生组织已宣布新冠疫情为全球“大流行”，目前新冠疫情对整个社会的经济运行已造成较大影响，且疫情在全球尚处于蔓延阶段，防控形势尚不明朗。预计此次新冠疫情及防控措施将对公司及公司下属各境内外子公司的生产和经营、应收款项回笼造成一定影响，影响程度将取决于疫情防控的进展情况、持续时间以及全球各地防控政策的实施情况，存在较大不确定性。公司将密切关注新型冠状病毒肺炎疫情发展情况及对公司的影响。
